发行人：山东海化股份有限公司

公司注册地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

股票上市交易所：深圳证券交易所

股票简称：山东海化

股票代码：0822

配股类型：人民币普通股（A股）

配股数量：3870万股

每股面值：1.00元

配股价格：10.00元／股

配售比例：每10股配售3股

配售缴款期间：2001年11月14日至2001年11月27日

主承销商：华夏证券有限公司

发行人聘请的律师事务所：山东德衡律师事务所

发行人聘请的会计师事务所：山东正源和信有限责任会计师事务所

签署日期：2001年5月9日

主承销商：华夏证券有限公司

分销商：湘财证券有限责任公司

福建兴业证券股份有限公司

董事会声明：

本公司董事会已批准本配股说明书,全体董事承诺其中不存在任何虚假、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

证券监督管理机构及其他政府部门对本次发行所作出的任何决定, 均不表明其对发行人所发行股票的价值或者投资人的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。

根据《证券法》的规定,股票依法发行后,发行人经营与收益的变化, 由发行人自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行负责。

特别风险提示：

本公司所处行业为化工原料及化工制品制造业。由于化工产品受经济周期的影响,价格波动性较大,而本公司本次募集资金投资的项目建设周期较长, 若在建设期间市场和价格发生重大变化,将对公司的经营和发展产生较大影响。同时,山东海化集团有限公司目前持有公司71.43％的股份,为绝对控股股东, 集团公司对本公司的控制权相当集中。由于公司与控股股东山东海化集团有限公司之间存在数额较大的关联交易,关联交易价格的变动将对公司的经营业绩产生影响。释义

在本配股说明书中,除非另有所指,下列词语涵义如下：

发行人／本公司／公司指山东海化股份有限公司

集团公司指山东海化集团有限公司

开发区指山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

董事会指山东海化股份有限公司董事会

监事会指山东海化股份有限公司监事会

股东大会指山东海化股份有限公司股东大会

本次发行或本次配售指本公司本次向股权登记日登记在册的全体股东

按10：3比例配售股票的行为

社会公众股指向境内社会公众发售的人民币普通股

深交所指深圳证券交易所

证监会指中国证券监督管理委员会

济南证管办指中国证监会济南证券监管办公室

主承销商指华夏证券有限公司

分销商指湘财证券有限责任公司

福建兴业证券股份有限公司

发行人律师指山东德衡律师事务所

审计机构指山东正源和信有限责任会计师事务所

元指人民币元

承销协议指公司与主承销商达成的本次配股余额包销协议

一、概览

本概览仅对配股说明书全文做扼要提示。投资者作出投资决策前, 应认真阅读配股说明书全文。

（一）公司基本情况

1、公司名称：山东海化股份有限公司

英文名称：SHANDONG HAIHUA COMPANY LIMITED

2、股票上市的交易所：深圳证券交易所

3、股票简称：山东海化

股票代码：0822

4、法定代表人：肖庆周

5、成立日期：1998年6月4日

6、注册地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

7、办公地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

邮政编码：262737

8、公司联系电话：（0536）5329879

传真：（0536）5329879

互联网地址：http：／／www.sd－haihua.com

电子信箱：hhgf＠haihua.chem.com.cn

9、公司指定的信息披露报刊：《中国证券报》、《证券时报》

公司指定的信息披露网站：www.cninfo.com.cn

（二）发行人现有股本

公司总股本42000万股,其中：国有法人股30000万股,占总股本71.43％,社会公众股12000万股,占总股本的28.57％。

（三）发行人现有业务

公司目前从事的主营业务是纯碱、工业溴及溴素、氯化钙、白炭黑、水玻璃系列产品、硫酸钾、氢氧化镁等苦卤系列产品的生产销售。公司控股子公司从事的业务主要是三聚氰胺、硝酸钠、亚硝酸钠、癸二酸等产品的生产销售。公司目前主导产品为“鸢都”牌纯碱、“山羊”牌溴素、“魁星”牌三聚氰胺等。

（四）最近三年及最近一期的主要财务数据

    项目              2000.12.31(2000年)  1999.12.31(1999年)
                                                            

    主营业务收入(元)    1,168,186,978.10    974,919,318.02  

    净利润(元)            155,083,602.88    113,661,935.60  

    总资产(元)          2,312,710,409.35  2,302,004,302.34  

    股东权益(元)        1,182,857,300.29  1,124,373,697.41  

    每股收益(元／股)(摊薄)          0.37              0.27  

    (元／股)(加权)                  0.37              0.27  

    每股净资产(元／股)              2.82              2.68  

    调整后每股净资产(元)            2.71              2.63  

    净资产收益率(％)(摊薄)         13.11             10.11  

    (％)(加权)                     13.44             10.24  

    扣除非经常性损益后的

    每股收益(元／股)                0.28              0.19  

    每股经营活动产生的现

    金流量净额(元／股)              1.06              0.13  

    扣除新股发行中冻结

    资金利息净利润        151,905,023.51    110,483,356.22  

    扣除新股发行中冻结资金

    利息每股收益(元／股)            0.36              0.26  


    项目                           1998.12.31(1998年)

                                调整前              调整后

    主营业务收入(元)       1,080,337,406.85   1,080,337,406.85

    净利润(元)               145,649,415.66     125,358,888.49

    总资产(元)             2,095,896,679.18   2,044,730,444.81

    股东权益(元)           1,144,905,757.35   1,094,711,761.81

    每股收益(元／股)(摊薄)             0.35               0.30

    (元／股)(加权)                     0.39               0.33

    每股净资产(元／股)                 2.73               2.61

    调整后每股净资产(元)               2.68               2.56

    净资产收益率(％)(摊薄)            12.72              11.45

    (％)(加权)                        17.63              16.71

    扣除非经常性损益后的

    每股收益(元／股)                   0.27               0.22

    每股经营活动产生的现

    金流量净额(元／股)               －0.21             －0.21

    扣除新股发行中冻结

    资金利息净利润            142,470,836.28    122,180,309.11

    扣除新股发行中冻结资金

    利息每股收益(元／股)                0.34              0.29

（五）本次发行概况

1、股票类型：人民币普通股（A股）

每股面值：1.00元

配售数量：3870万股

2、每股发行价：10.00元

3、配股比例：每10股配售3股

4、前五名股东承诺本次配股情况

国有法人股股东山东海化集团有限公司本次应配9000万股, 经山东省财政厅以鲁财国股[2001]9号文批准,山东海化集团有限公司承诺以现金认购270万股 , 其余 8730万股放弃认购。

其余四名股东均为流通股股东,直接参与网上认购。

5、缴款期：2001年11月14日——2001年11月27日

6、股权登记日和除权日

股权登记日：2001年11月13日

除权日：2001年11月14日

（六）本次募集资金投资项目

序号项目名称投资额募集资金投项目建设期

（万元）入额（万元）

1 60万具/年轻质二氧化碳灭火

器瓶体生产线项目 8746.21 8746.21 2年

2 制碱蒸馏废液综合利用生产

氯化钙二期工程 4704.52 4704.52 1.5年

3 1万吨/年癸二酸技改工程 5494.85 494.8 1.5年

4 2.4万吨/年三聚氰胺工程 24911.08 18403.97 2年

合计 43856.61 37349.5 －

序号项目名称立项批文

1 60万具/年轻质二氧化碳灭火

器瓶体生产线项目国家经贸委国经贸投资[2000]865号文

2 制碱蒸馏废液综合利用生产

氯化钙二期工程山东省经贸委鲁经贸改字[2000]129号文

3 1万吨/年癸二酸技改工程山东省经贸委鲁经贸投字[2001]202号文

4 2.4万吨/年三聚氰胺工程国家发展计划委员会计产业[2001]521号文件

合计－

二、本次发行概况

（一）绪言

本说明书依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《关于做好上市公司新股发行工作的通知》（证监发[2001］43号）、《关于发布〈公开发行证券的公司信息披露的内容和格式准则第11号———上市公司发行新股招股说明书〉的通知》（证监发[2001]56号）等有关法律、法规和文件编写。 2001年2 月6日山东海化股份有限公司（以下简称“公司”）第一届董事会2001 年第一次会议通过公司2001年度配股增资方案,并经2001年3月12日召开的2000年年度股东大会决议通过。该方案经中国证券监督管理委员会证监公司字[2001]77号文核准通过。

本次公开发行的股票是根据本配股说明书所载明的资料申请发行的。除本公司董事会和主承销商外, 没有委托或授权任何其他人提供未在本配股说明书中列载的信息和对本说明书作任何解释或者说明。

（二）配售发行的有关机构

1、股票上市的证券交易所：深圳证券交易所

法定代表人：张育军

地址：深圳市深南东路5054号

2、发行人：山东海化股份有限公司

法定代表人：肖庆周

注册地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

电话：（0536）5329879

传真：（0536）5329879

联系人：吴炳顺

3、主承销商：华夏证券有限公司

法定代表人：周济谱

注册地址：北京市东城区新中街68号

电话：（010）65515588－2025

传真：（010）65516423

联系人：林煊

4、分销商：湘财证券有限责任公司

法定地址：湖南省长沙市黄兴路63号中山国际大厦12层

法定代表人：陈学荣

电话：（021）68634518－8219

传真：（021）68865411

联系人：黄绍英

5、分销商：福建兴业证券股份有限公司

法定地址：福建省福州市湖东路99号

法定代表人：兰荣

电话：（010）66511919－287

传真：（010）66511463

联系人：郭子斌

6、公司聘请的律师事务所：山东德衡律师事务所

法定代表人：栾少湖

地址：青岛市东海路2号

电话：（0532）5715728

传真：（0532）3865927

签字律师：李萍、房立棠

7、为公司审计的会计师事务所：山东正源和信有限责任会计师事务所

法定代表人：王传顺

地址：济南乐源大街5号良友富临大酒店四层

电话：（0531）6041594

传真：（0531）6966278

签字注册会计师：王传顺、马秀英

8、股份登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司

地址：深圳市深南东路5045号

法定代表人：戴文华

电话：（0755）2083333

传真：（0755）2083859

9、收款银行：中国建设银行潍坊海洋化工专业支行

地址：山东省潍坊化工高新技术产业开发区

电话：（0536）5331051

传真：（0536）5331152

联系人：孙兴明

（三）本次发行方案基本情况

1、股票类型：人民币普通股（A股）

每股面值：1.00元

配售数量：3870万股

每股发行价：10.00元

配股比例：每10股配售3股

2、前五名股东承诺本次配股情况

其余股东均为流通股股东,直接参与网上认购。

3、缴款期：2001年11月14日——2001年11月27日（期内券商营业日）,逾期未缴款者视为自动放弃认购权。

4、股权登记日和除权日

股权登记日：2001年11月13日

除权日：2001年11月14日

5、预计募集资金总额及发行费用

预计本次配股可募集资金总额为38700万元,均为货币资金。本次配股发行费用约为1350.5万元,扣除发行费用,预计本公司实际可募集资金总额为37349.5万元。

6、缴款地点

1）社会公众股股东在认购时间内凭本人身份证、股东帐户卡和资金帐户卡到股票托管证券商处通过深圳证券交易所交易系统办理缴款手续。

2）国有法人股及高管股股东在认购时间内在公司财务部办理缴款手续。

7、缴款办法

1）社会公众股股东认购配股部分时,填写”海化A1配”（代码080822）, 可配售数量的限额为其截止股权登记日持有的股份数×0.3,每股配售价格为10.00元。

2 ）国有法人股配股部分及公司高级管理人员所持股份配股部分到公司财务部办理缴款手续。

8、对逾期未被认购股份的处理办法

逾期未被认购的股份,配股余额由主承销商包销。

9、本次配售股份的上市流通

社会公众股配售部分由深圳证券交易所安排上市, 投资者请关注本公司发布的有关本次配售的股份变动公告。

（四）本次配售承销与发行情况

1、承销方式

社会公众股由主承销商采取余额包销的方式承销, 非流通股部分由主承销商代销。

2、承销机构及其承销量

承销团成员承销数量（万股）承销比例（％）

华夏证券有限公司 1080 30

湘财证券有限公司 1260 35

福建兴业证券股份有限公司 1260 35

3、发行费用

发行费用共计1350.5万元,承销费用为850.5万元,中介机构费用为80万元；上网发行手续费210万元,配股登记费10万元；宣传费用100万元；其他费用共100万元, 其中,审核费3万元,差旅费60万元,材料制作费37万元。

三、风险因素

投资者在评价本公司此次配售的股票时,除本配股说明书提供的其它资料外,应特别认真地考虑下述各项风险因素：

（一）管理风险

1、关于大股东控制的风险

（1）关于大股东控制的风险

山东海化集团有限公司持有公司71.43％的股份,为绝对控股股东, 从持股结构看,集团公司对本公司的控制权相当集中；在董事会构成中,集团公司推荐的董事也占大多数。作为控股股东,集团公司通过行使表决权对公司的人事、经营决策及相互之间交易价格的确定等施加影响的能力较强。集团公司的较高的持股比例可能给其它股东带来一定风险。

为保护其它股东的利益,公司在健全法人治理结构方面,将考虑在董事会中进一步增加独立董事的数量,充分发挥独立董事在保护中小股东利益方面的作用；同时为避免集团公司通过关联交易影响公司的利益, 公司在公司章程中制订了详细的关联方表决回避制度,规定“公司董事会审议有关关联交易事项时,关联董事应当提出回避申请。非关联董事有权在董事会审议有关关联交易事项前向董事会提出关联董事回避申请；股东大会审议有关关联交易事项时,关联股东不应当参与投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数；股东大会决议的公告应当充分披露非关联股东的表决情况；公司股东大会审议有关关联交易事项时, 关联股东应在股东大会审议前主动提出回避申请；非关联股东有权在股东大会审议有关关联交易事项前,向股东大会提出关联股东回避申请”。

2、关于关联交易

公司与集团公司发生的关联交易对公司经营具有较大影响。在公司改制重组的过程中,集团公司将制碱厂和溴素厂的经营性资产及相关负债全部投入山东海化,由于动力及热力供应系统还承担为集团公司供热、供电的职能,未进入股份公司。原盐是纯碱生产的主要原料,由于集团公司生产纯碱优势在于盐碱联合,纯碱厂的建设选址依据盐场的优势,而集团公司盐场未进入股份公司,因此, 山东海化与集团公司的关联交易不可避免。关联交易主要涉及产品供销、综合服务、土地租赁等方面。公司向集团公司提供部分纯碱、溴素及冷凝水,2000年占公司销售总额的1.84％,比例不高。公司向集团公司及其下属单位采购原盐、卤水、包装袋、电、蒸汽、淡水等,在原料及动力的供应上对集团有一定的依赖,因此产生的关联交易占公司生产成本的比例相对比较高 , 关联交易的价格对公司的盈利情况会产生一定直接影响。 2000年度,由于以上部分产品价格调整,导致公司净利润减少的数额相当于公司当年净利润的13％。

为防止公司与控股股东之间关联交易给公司经营带来的风险, 公司与山东海化集团有限公司签订《相互提供产品及综合服务协议》,规范双方之间的关系。保证原料、动力等的供应稳定；关联交易价格以市场价格为依据, 没有可比的市场价格的,采取成本加合理利润的办法由双方协商决定。在确定关联交易价格的过程中,公司将逐步建立独立董事制度,发挥独立董事的作用,严格执行关联股东及关联董事回避制度,以保证关联交易价格公平、合理；同时,将充分披露关联交易, 以有效地接受广大投资者的监督。

（二）配股募集资金投向风险

本次募集资金投资项目包括60万具／年轻质二氧化碳灭火器瓶体生产线项目、 1万吨／年癸二酸技改项目、2.4万吨／年三聚氰胺工程项目、制碱蒸馏废液综合利用生产氯化钙二期工程项目。

1、本次募集资金到位后导致净资产收益率下降的风险

扣除发行费用, 本次配股预计实际可募集资金 44920 万元 , 公司现净资产为 118285.73万元,募集资金到位后,公司净资产将增加到163205.73万元。按照2000年公司实际实现净利润15508.36万元计算,公司全面摊薄的净资产收益率将由2000 年的13.11％下降到9.4％。

2、投资项目因市场、技术等因素引致的风险

氯化钙二期工程、癸二酸及三聚氰胺项目都是在公司所处的化工行业继续进行投资,符合公司保证适度规模优势以及进行产品深度开发,有针对性地延长产品链条的战略。但是由于项目的建设周期较长,以及化工产品市场所具有的波动特点,若市场发生重大变化,项目可能无法完成预计的效益。

实施氯化钙二期工程、癸二酸技改工程及三聚氰胺工程项目的目的是扩大已有产品的生产规模,提高产品质量,改善产品结构。而且随着项目的建成, 可以巩固原有的市场和品牌优势,扩大市场占有率,提高市场影响能力和抗风险能力；同时, 在项目建设过程中, 公司原有的管理能力和项目建设经验都可以为新投资的项目提供参考,通过加强现场管理和控制,降低建设成本,努力保证项目按时建成。

3、与他人合作建设项目的风险

公司拟采取对东明消防器材有限公司进行增加资本金投入的方式,共同建设 60 万具／年轻质二氧化碳灭火器瓶体生产线项目。该公司具有多年生产消防器材的经验,但轻质二氧化碳灭火器属于新产品,在生产工艺、质量控制、市场营销等方面都还存在一定的风险。对此,公司将从国外引进主要设备,充分利用其原有的技术、熟练工人等资源,以及丰富的管理经验,保证项目的建设和顺利运营。

此外,公司与潍坊化肥厂拟共同以现金出资设立山东海化海星化工有限公司,建设2.4万吨／年三聚氰胺工程项目。该项目将在潍坊化肥厂厂区的空地上建设,项目的管理和组织实施将有赖于潍坊化肥厂的合作。双方将以资金为纽带, 保持良好的合作关系,保证项目建设的顺利实施。

（三）市场风险

1、存在商业周期的风险

公司所属行业为化工原料及化工制品制造业,公司主要产品纯碱、溴素和三聚氰胺是基础化工原料,其中纯碱是制造氧化铝及玻璃的主要原料,三聚氰胺则主要用于建材行业。由于工业原料的生产销售受下游行业的发展状况影响很大,因此,冶金、建材行业的生产规模、市场状况对公司相关产品的产量和销售状况将产生重大影响。近年来随着国民经济进入结构调整的阶段,经济增长速度有所下降,加之周边国家相继陷入经济金融动荡中,对我国经济带来了不利的影响,自97年以来多数行业的发展势头减慢,对工业原料缺乏旺盛的需求,导致国内化工行业发展势头相应减慢, 公司生产经营和盈利能力都受到了一定影响。

但是2000年以来,随着我国国民经济逐步回暖,以及行业内部进一步加强管理和调整,化工行业已出现整体上的好转,为企业的发展提供了新的契机。

2、过度依赖单一产品的风险

本公司主要开发三大系列产品——纯碱、溴素和三聚氰胺。但目前产品系列尚未完全形成,仍是以初级产品为主,产品的深加工程度不够。2000年度,公司80.13％的营业毛利来自纯碱,企业的利润来源还相对比较单一。作为基础化工原料,纯碱等三大产品价格波动比较明显,如果市场供需情况、产品生产等方面发生重大变化,对公司的经营业绩会产生直接影响。

为形成合理的产品结构,公司制定了产品开发计划,进行产品的深度开发, 有针对性地延长产业链条,形成碱系列（包括泡花碱、白炭黑、氯化钙等,提高主导产品纯碱中低盐重质纯碱的比例）、精细化工产品（包括三聚氰胺、三单体、癸二酸等）、溴化物等产品系列,以改善依赖主要产品的状况。随着项目的逐步建成投产以及市场营销工作的推进,纯碱以外的其他产品在营业收入及利润中占的比重逐步提高, 将降低过度依赖主要产品造成的风险。

3、国际市场影响的风险

公司生产的主要产品纯碱和三聚氰胺目前有部分用于出口。近年来国际市场的竞争也趋于激烈,尤其是纯碱在国际市场上面临美国天然碱公司和欧洲SOLVAY 公司的竞争,三聚氰胺面临荷兰等欧洲主要生产厂商的竞争,对公司开拓海外市场带来较大的压力。

针对这一风险,公司将积极跟踪了解和研究国际市场需求变动,开发在国际上适销对路、附加值高的产品,优化出口产品结构,培植一批重点出口产品, 形成品牌效应。在巩固传统的韩国、日本、东南亚市场以外,公司积极开发欧美、大洋洲、欧洲市场,增强对国际市场的调控能力。

（四）业务经营风险

1、重要原料、自然资源或供货渠道的风险

（1）重要原料供应风险

本公司生产所用的主要原料为原盐、石灰石、焦炭、液氨、卤水、液氯等, 大部分来源于国内。其中,原盐、焦炭、卤水主要由集团公司及下属企业供应；石灰石的开采受天气及自然环境的影响较大；液氯作为生产溴素的主要原料完全依靠外部供应,如果上述原材料供应得不到保证或原材料价格、质量产生较大波动,将对公司的正常经营和盈利水平造成一定影响。

目前公司已与集团公司签订了《相互提供产品及综合服务协议》, 集团公司将以公平的价格优先保证本公司所需原盐及其他原料的稳定供应。原盐市场的现状是价格趋降,原盐的供应有充分保证。公司所在地具有丰富的地下卤水资源,可充分满足生产需要。公司生产所需的石灰石、液氯等原料目前在国内市场均有多家厂商生产,可充分满足国内需求,而且公司已与国内外各大生产厂家建立了良好稳定的供销合作关系,以保证价格和供应量不致发生大的波动。

（2）淡水资源供应风险

淡水是发展海洋化工工业的主要基础条件, 山东省是淡水资源较为紧缺的省份之一。本公司所在地为地下咸水区,目前开发区在寿光寒桥有一处日供水能力为3.3 万立方米的水源地,基本能够满足开发区各单位现在的生产生活用水,但是随着公司生产规模的不断扩大,淡水资源的供应如果不能满足需要,将成为制约公司发展的因素。

为解决开发区内工业和生活用水需求增长的问题, 山东海化集团有限公司与潍坊市水利局签订了供水协议,双方共同投资建设库容500万立方米的平原水库, 日最大供水量为4万吨。水库建设完成后,在较长的时间内, 将能满足公司发展对淡水的需求。

2、行业内部竞争所致的风险

从本公司的主导产品纯碱和三聚氰胺来看, 本公司面临的市场风险主要是市场容量导致的竞争风险。纯碱行业是集中度较高的行业, 全国八大碱厂的生产能力占国内总生产能力的70％。近年来,各大碱厂继续不断扩大产量,地方小碱厂纷纷上马, 国内纯碱市场供需基本平衡, 行业竞争日趋激烈。三聚氰胺市场也出现类似情况 ,1997年3月以来受国际上一些大装置停产检修和东南亚金融危机的影响, 三聚氰胺一度货紧价扬,加之原料尿素价格大幅下降,产品利润丰厚, 致使我国一批中小厂商纷纷投资建设,竞争加剧。同时个别地区存在地方保护主义,也对公司的经营和业绩产生了一定的负面影响。

针对这一风险,公司将继续保持和扩大规模优势和品牌优势,具体措施有以下：加强内部科学管理,降低原料和动力消耗,进一步降低产品成本；加大技改力度, 进一步改善产品质量；在主导产品上保证适度规模优势,加大市场拓展力度,在竞争中进一步巩固和提高公司产品的市场占有率；加强科研开发能力, 扩大并增加与国内外大型科研机构和大专院校的科技开发合作,树立公司的良好品牌形象。另外具体到纯碱而言,虽然我国纯碱市场供求总量已基本平衡,但产品结构还不尽合理。相对轻质纯碱,低盐重质纯碱是纯碱工业的发展方向,具有较大的市场空间, 出口的需求也比较大。为此公司经过技术改造,加快改善纯碱产品结构,增大低盐重质纯碱的比例,目前已具备40万吨低盐重质纯碱生产能力。

（五）财务风险

1、对外投资收益不确定的风险

公司持股50％的潍坊中以溴化物有限公司是1999年成立的合资公司。由于中外双方谈判时间较长,使得双方前期投资未能按计划到位,建设周期的延长可能导致项目投资的不确定因素增加。

公司通过加强监控和协调,目前,潍坊中以溴化物有限公司的注册资金已经全部到位。公司将按照双方约定的投资计划推进项目进程,同时,公司还将加强与合资方的合作,充分利用对方的技术和市场营销优势,提高新公司的盈利能力。

2、财务内部控制及对外投资的财务失控风险

公司对控股的子公司山东海化魁星化工有限公司、山东海化华龙硝铵有限公司加大投资,扩大生产能力,目前项目已经建成, 以上两个下属子公司的经营情况对公司的经营业绩具有一定影响。

公司将完善对各参股单位财务、经营方面实行控制的相关政策, 将子公司的经营纳入公司的统一管理,以保证实现公司的战略目标和经营目标。

3、应收帐款发生坏帐的风险

在资产流动性方面,1998－1999年,国民经济处于调整时期, 公司主要产品市场较为不景气,下游产品的生产厂家财务状况恶化,致使公司货款回收不及时, 应收帐款数额较大,影响了资产的流动性。

2000年12月31日,公司应收帐款余额为37136.51万元,其中帐龄在1 年以内的占 78.06％,1－2年的占15.04％。公司制订了清理应收帐款的具体措施和奖惩办法,责成专人催收货款和采取多种方式清理应收帐款,货款回收情况已经有所改善。随着国民经济的回暖,下游产业的经营状况有所改善,为公司清理应收帐款提供了良好的环境。2000年度公司应收帐款比上年降低17862.3万元。

（六）技术风险

公司主要业务是生产、销售纯碱、溴素、三聚氰胺, 属于传统的基本无机及有机化工行业,该行业的技术相对较为成熟。为改善公司产品结构,公司重视新产品开发及新工艺研究的工作。新产品及新工艺的开发研究具有一定的不确定性, 如果开发研究不能迅速转化为产品生产能力,公司的持续发展速度会受到影响。

针对这一情况, 公司一直将技术革新的重点放在对原有的生产装置进行技术改造,以不断减少消耗,提高效率,控制公司产品的成本,这对公司在竞争中占据优势发挥了重要的作用。同时,为减少新技术开发的不确定性,公司不盲目求新, 而是立足自身实际情况,主要根据整体发展规划和拟投资项目进行有针对性的开发。

（七）政策性风险

1、产业政策的风险

近年来,由于纯碱的国内生产能力不断上升,造成市场供需矛盾激化。由于目前国内轻质纯碱市场供大于求,价格波动幅度很大。为稳定市场,目前国家对国内纯碱生产实施了总量控制的措施,以限产保价,公司靠扩大规模提高效益的途径将受到一定的限制。

2、税收政策的风险

本公司按鲁政字[1998]101号文、财税[2000]99号文、财会[2000]3号文的规定, 2000年度按应纳税所得额的33％计缴企业所得税,由当地财政部按18％返还,实际税负为15％。根据财政部有关规定,该政策执行到2001年12月31日。在此之后,公司可能将不能享受该项优惠政策。

针对政策性风险,公司将采取以下措施,努力避免国家宏观政策变化和产业政策变化对公司可能形成的不利影响：

加强对国家有关政策的研究,提高对国家产业政策的预见力；建立科学的决策程序,使得公司可以根据政策的变化及时调整产品结构和经营策略,并加强与国家、地方有关部门及有关研究机构的沟通,以控制政策风险的影响；公司将加强内部管理,增强盈利能力,消化税率变动带来的影响；同时, 公司目前正积极争取继续享受所得税税收优惠政策。

3、环保政策风险

公司属于基本无机化工行业,纯碱、溴素及其他生产过程中产生的废液、废石、生产下水会对环境造成一定的影响。随着国家环保政策执行力度的加大, 如不能很好地解决环境保护问题,公司的生产和发展将会受到制约。

为减少对环境的影响,保证公司长远发展,公司投资建设了综合治理和资源综合利用项目,来提升整体环保治理水平。公司所产生的“三废”主要是废液、废石、生产下水等,通过综合利用废液,生产硫酸钾、氯化钙等产品, 所产生的废水经过治理即达到国家标准可以直接排放。废石用作集团公司水泥厂的原料。生产下水通过污水处理厂沉淀澄清后,一部分用于生产再利用,其余达到国家标准后排放。公司将进一步增强环保意识,积极研究开发“三废”综合治理措施,引进国际先进的环保设备,提高环保的力度。

（八）其他风险

1、安全风险

本公司的纯碱生产工艺较为复杂,存在一定的高温、高压；其他化工产品也具有一定的腐蚀性。公司经营首先要保证安全生产, 为此公司将加强生产现场管理和制度建设,对生产工人进行岗位培训和安全教育,确保安全生产。

2、汇率风险

本公司的产品纯碱、三聚氰胺相当部分用于出口,汇率的变动对本公司的收入、利润存在较大的影响。公司将加强研究汇率的变动规律, 采取多种金融手段和金融工具规避风险。

3、入世所带来的风险

我国一旦加入WTO,将对我国的化工行业构成冲击。虽然本公司的产品与国内同行业相比,在成本、工艺方面有一定的优势,但与国际大公司相竞争, 本公司并没有明显优势。

但加入WTO也为公司提供了机遇,公司目前主要的海外市场在东南亚、日本、韩国等地,在该地区,欧、美厂家运输成本较高,公司产品具有较强的竞争力。公司将致力于增加散装纯碱的出口,进一步扩大成本优势,巩固现有的市场。同时, 公司将继续树立品牌形象,提高产品的知名度和信誉,以多种方式参与国际竞争, 在开放的市场上占据一定地位。

四、发行人基本情况

（一）公司基本情况

1、公司名称：山东海化股份有限公司

英文名称：SHANDONG HAIHUA COMPANY LIMITED

2、股票上市的交易所：深圳证券交易所

3、股票简称：山东海化

股票代码：0822

4、法定代表人：肖庆周

5、成立日期：1998年6月4日

6、注册地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

7、办公地址：山东省潍坊海洋化工高新技术产业开发区

邮政编码：262737

8、公司联系电话：（0536）5329879

传真：（0536）5329879

互联网地址：http：／／www.sd－haihua.com

电子信箱：hhgf＠haihua.chem.com.cn

（二）公司成立及历次公开发行股票情况

经山东省人民政府1997年3月27日鲁政字[1997]第85号文批准,山东海化集团有限公司作为独家发起人,将其所属的制碱厂和溴素厂的机器设备、厂房、建筑物等经营性资产及相关资产和相关债务进行重组；同时, 向社会公开发行人民币普通股 12000万股,以募集方式设立山东海化股份有限公司,公司于1998年6月4日注册登记。

经中国证监会证监发审字[1998]108、109号文件批准, 山东海化股份有限公司于1998年5月18日向社会公众公开发行了1.08亿股社会公众股。同时,按照有关规定, 向公司职工配售1200万股,面值1元,发行价格5.23元／股。本次发行的社会公众股于1998年7月3日在深圳证券交易所上市交易,公司职工股于1999年1月6 日获准在深圳证券交易所上市流通,其中,董事、监事、高级管理人员所持有的“山东海化”股票暂时冻结。

（三）发行人组织结构

┌──────┐

│ 股东大会 │

└───┬──┘ ┌────┐

├──────┤ 监事会 │

│ └────┘

┌───┴──┐ ┌───────┐

│董事会 ├──┤董事会秘书 │

└───┬──┘ └───────┘

│

┌───┴──┐

│ 总经理 │

└───┬──┘

┌────┬──────┬┴─┬──┬────┬───┐

┌─┴─┐┌─┴───┐┌─┴─┐│┌─┴─┐┌─┴─┐┌┴──┐

│企划部││人力资源部││财务部│││生产部││证券部││办公室│

└───┘└─────┘└───┘│└───┘└───┘└───┘

┌─┬─┬─┬─┬─┬─┬─┼──┬───┬──┬──┐

│ │ │ │ │ │ │ │70% │88.76%│70% │50% │75%

┌┴┬┴┬┴┬┴┬┴┬┴┬┴┬┴┐┌┴┐ ┌┴┐┌┴┐┌┴┐

│纯│溴│硫│氯│白│氢│供│山││山│ │山││潍││山│

│碱│素│酸│化│炭│氧│销│东││东│ │东││坊││东│

│厂│厂│钾│钙│黑│化│分│海││海│ │海││中││海│

│ │ │厂│厂│厂│镁│公│化││化│ │化││以││化│

│ │ │ │ │ │厂│司│华││天│ │魁││溴││进│

│ │ │ │ │ │ │ │龙││合│ │星││化││出│

│ │ │ │ │ │ │ │硝││有│ │化││物││口│

│ │ │ │ │ │ │ │铵││机│ │工││有││有│

│ │ │ │ │ │ │ │有││化│ │有││限││限│

│ │ │ │ │ │ │ │限││工│ │限││公││公│

│ │ │ │ │ │ │ │公││有│ │公││司││司│

│ │ │ │ │ │ │ │司││限│ │司││ ││ │

│ │ │ │ │ │ │ │ ││公│ │ ││ ││ │

│ │ │ │ │ │ │ │ ││司│ │ ││ ││ │

└─┴─┴─┴─┴─┴─┴─┴─┘└─┘ └─┘└─┘└─┘

（四）发行人控股股东

1、公司名称：山东海化集团有限公司

企业类型：国有独资

2、成立日期：1996年2月28日

3、主要业务：制造、销售原盐、碘盐、灭火剂、灭火器、化工产品及原料、食品添加剂、盐机设备配件、发电、水泥、塑料制品、橡胶制品；出口原盐、化工产品、进口本公司所属机械设备、仪表仪器等。

4、注册资本：41600万元

5、主要资产及业务状况

集团公司下属六个分公司或分厂,包括盐场、热电分公司、供水分公司、铁运分公司、检修分公司、驻外办事机构等,其中盐场主要产品为原盐,2000年共生产原盐160.6万吨；控股子公司7个,参股公司1个。

截止2000年12月31日,集团公司按汇总口径资产总额为 600828 万元 , 负债为 344204万元,净资产为254856万元。全年实现销售收入240031万元 , 累计实现利润 8017万元。

（五）发行人控股子公司、参股公司基本情况

1、山东海化魁星化工有限公司

山东海化魁星化工有限公司前身为宁阳化工厂,具有多年三聚氰胺生产历史,是全国生产三聚氰胺的三大厂家之一。1998年,在对宁阳化工厂进行资产剥离后,公司以零资产收购方式收购宁阳化工厂。收购完成后,公司对该厂进行了重组,成立了山东海化魁星化工有限公司。该公司注册资本为1000万元,公司持有其70％的权益。

该公司主要业务是制造、销售三聚氰胺、氨基树脂、塑料制品、糖化酶。主要产品为“魁星”牌三聚氰胺。目前该公司具备年产三聚氰胺2.5万吨的生产能力。

该公司持有泰安华鲁蜜胺有限公司51.6％股权, 泰安华鲁蜜胺有限公司主要业务为制造和销售蜜胺产品。

截止2000年12月31日,该公司总资产为45970.46万元,负债为44295.75万元, 净资产为819.27万元。2000年销售三聚氰胺16177.55吨,全年共实现销售收入 13409 .73万元。

2、山东海化华龙硝铵有限公司

公司前身为潍坊硝铵厂,成立于1976年,主要生产碳铵、硝酸钠、亚硝酸钠等产品。1998年公司以净资产收购方式收购该厂,并进行重组,成立山东海化华龙硝铵有限公司。该公司注册资本为1000万元,公司持有其70％的权益。

目前该公司主要业务是制造、销售硝酸钠、亚硝酸钠、碳酸氢铵、硝酸铵、液氨、抗水剂。目前该公司“两纳”产品生产能力居全国第二位。

截止2000年12月31日,公司总资产为12198.33万元,负债总额为10946. 12万元, 净资产为1252.21万元。2000年实现销售收入9306.03万元。

3、潍坊中以溴化物有限公司

该公司为公司与荷兰欧溴公司合资设立的中外合资企业, 主要业务为生产销售溴化物、溴素及相关产品,注册资本为1160万美元,公司持有其50％权益。

目前该公司已建成一条生产线,主要产品为阻燃剂—十溴二苯醚。

截止2000年12月31日,公司实收资本7514.05万元。总资产为7911.9万元, 负债总额为415.39万元,净资产为7496.51万元。2000年实现销售收入1253.1万元。2001 年4月17日,公司投入资金10445477.80元人民币,荷兰欧溴公司投入资本126.2 万美元。至此,该公司注册资本1160万美元全部到位。

4、山东海化进出口有限公司

主要业务为出口纯碱、原盐、化工产品, 以及与本企业自产产品配套的相关或同类产品,进口本公司所需的机械设备、仪器仪表及零部件,样品样机, 原辅材料。注册资本为2000万元,公司持有其75％的权益。

截止2000年12月31日,该公司总资产为5770.87万元,负债为5030.87万元, 净资产为740万元。2000年实现销售收入14911.32万元。

5、山东海化天合有机化工有限公司

该公司主要业务为制造、销售有机化工原料、无机化工产品及精细化工产品, 塑料制品；出口癸二酸,硬脂酸、仲辛酸、工业甘油,本企业自产化工产品, 进口生产所需原辅材料,机械设备、零配件。该公司注册资本为6800万元,公司持有其 88 .76％的权益。

（六）本次发行后公司股本结构变化情况

配股前股份数量本次配股增加配股后股份数量占总股本

一、尚未流通股份比例

国有股 300,000,000 2,700,000 302,700,000 66％

未上市流通股份合计 300,000,000 2,700,000 302,700,000 66％

二、已上市流通股份

人民币普通股 120,000,000 36,000,000 156,000,000 34％

其中：高管股 61,282 18,382 79,664 0.02％

已上市流通股份合计 120,000,000 36,000,000 156,000,000 34％

三、股份总数 420,000,000 38,700,000 458,700,000 100％

五、业务与技术

（一）发行人所处行业基本情况

公司所处行业为化工原料及化学制品制造行业。从公司改制上市以来, 公司通过新建项目、技术改造以及收购兼并等手段,开发新产品,延伸产业链条, 逐步改变公司产品比较集中的状况。目前,公司形成了以纯碱、溴素、三聚氰胺三大主导产品为核心,由碱系列、溴系列、精细化工、苦卤化工产品等构成的产品系列。公司所从事业务的行业情况简介如下：

1、行业基本情况

公司所生产的纯碱、溴素属于基本无机化工产品, 三聚氰胺等产品属于基本有机化工原料。基本化工是重要的原料生产工业,总的来说,基本化工行业的兴旺或平滞取决于整个国民经济的发展状况。随着国家启动西部大开发, 国内经济环境继续改善；同时,随着国际经济一体化进程的加快,化工企业的发展空间得到了进一步拓宽。有机原料及合成材料、新技术及精细化工仍是化工“十五”计划和未来15年规划发展的重点。

纯碱是公司的主导产品。纯碱行业是化工行业中唯一一个以大型企业为主体的行业,主要的纯碱生产企业有8家,除湖北双环、自贡鸿鹤等少数厂家以外,主要集中在东部沿海地区。八大碱厂的生产能力占总能力的70％左右, 大中型厂的能力占总能力的93％,我国大型碱厂的规模和国外相当,具有一定的竞争力。

化工行业发展的重点之一是海洋化工,其中溴化物是重要的产品。我国具有海洋资源的优势,为发展溴素系列产品提供了良好的基础。

公司下属控股子公司生产的三聚氰胺属于有机化工原料,广泛用于餐具、家具、装饰板、油漆等多种工业。2000年全球三聚氰胺的总消费量约为70万吨。目前木材业消费量占国内整个用量的55％。随着西部大开发和建筑行业的复苏, 今后用量不断增加的行业将是建材、涂料和油漆。随着用途的开发和推广, 该产品市场需求在稳定增长,市场具有一定的增长潜力。虽然国内生产厂家众多,产量不断增加, 三聚氰胺市场需求量也在不断增加。另外,随着国际三聚氰胺市场的消费量增加,国内许多生产厂家都在扩大出口量,估计2001年国内产量将在10万吨左右 ,国内需求量在5 万吨左右,如果各生产厂家出口总量达到4万吨以上,则国内产销基本趋于平衡,价格可以保持基本稳定。

2、影响本行业发展的有利和不利因素

作为基础化工原料,整个行业的景气状况主要受到整体经济环境的影响,当经济增长放缓的时候,对原料的需求将会萎缩,会影响行业的整体经营环境。作为初级产品,化工原料产品成本构成中原材料消耗占的比重较高,原材料价格和供应的波动往往会直接影响到化工原料产品价格和市场需求情况。另外,国内纯碱、溴素、三聚氰胺行业目前竞争激烈,对行业的发展造成了较大的影响。

化工原料行业属于基础行业,其市场容量绝对值巨大,并且某些产品市场还存在结构性的失调,如在纯碱行业,轻质纯碱供大于求, 但低盐重质纯碱作为纯碱工业重点发展的产品,还有较大的发展空间。我国目前低盐重质纯碱占纯碱总产量的25 ％左右,而在发达国家这一比例在80％以上。化工企业内部的竞争将导致优胜劣汰,市场份额的重新划分和产品结构性调整,为化工企业未来发展提供了相当的空间。而且,国内纯碱、三聚氰胺等行业已经形成规模 ,在国际市场上具有一定的比较优势, 这些产品已经直接地参与到国际竞争当中,提高了整个行业竞争意识、抗风险意识和能力。市场的开放给化工行业带来了压力,也带来了发展的机会。

3、发行人面临的竞争状况

（1）公司面临的主要竞争状况

纯碱和三聚氰胺在国内市场出现了市场饱和甚至供大于求的情况, 竞争比较激烈,各大厂家继续扩大规模,许多小厂家也纷纷上马,加入竞争。作为化工原料行业, 产品的差异性不大,其竞争主要体现在产品质量和价格上,因此,加强管理,控制成本, 提高效率成为取得竞争优势的关键因素。

（2）竞争优势

公司规模、品牌、技术、管理等各方面的优势。公司主导产品纯碱、溴素、三聚氰胺的规模、效益、市场占有率等批标均居同行业首位。公司产品质量稳定，市场信誉好，具有相对稳定的营销渠道和客户。公司在管理方面积累了丰富的经验，公司所属的纯碱厂是全国同行业管理样板企业,经过多年的实践,形成了一套较为科学的管理模式。公司在现场管理、成本控制等方面具备丰富的经验,通过技术革新, 有效地降低了各项消耗,提高产出率,降低了成本, 各项技术经济指标在同行业中也居于前列。

公司地处渤海莱洲湾畔,拥有丰富的海水资源和60多亿立方米的地下卤水资源, 卤水中含有钠、钾、镁、溴、碘、铀等多种经济价值较好的化学物质, 开发潜力较大。资源的优势是公司保持发展后劲的重要保证。

（3）竞争劣势

公司的销售价格和销售策略缺乏灵活性,在与众多小厂家竞争时,不利于市场推广和拓展。另外,公司目前的产品系列较短,附加值不高。

（二）发行人业务情况

1、主营业务范围及主要业务

公司的主要业务是生产和销售化工原料（包括基本无机化工原料和基本有机化工原料）。其中,公司主要从事纯碱、工业溴及溴素、氯化钙、白炭黑、水玻璃系列产品,硫酸钾、氢氧化镁等苦卤系列产品的生产销售。

公司控股的子公司山东海化魁星化工有限公司主要业务是生产、销售三聚氰胺；控股子公司山东海化华龙硝铵有限公司主要业务是生产和销售硝酸钠、亚硝酸钠等化工产品。

2、主要产品生产及销售情况

（1）主要产品

公司主导产品为“鸢都”牌纯碱,具有85万吨／年的生产能力,是全国最大的合成碱生产厂商之一。2000年,公司销售纯碱86.33万吨,实现销售收入78755万元, 占公司主营业务收入的67.43％,实现业务利润24745万元,占公司主营业务利润的 79 .97％。

“山羊”牌溴素是公司另一主要产品。2000年,公司销售溴素11172吨, 实现销售收入7558万元,占公司主营业务收入的6.5％,实现业务利润1624万元,占公司主营业务利润的5.25％。

公司下属控股子公司山东海化魁星化工有限公司主要产品为“魁星”牌三聚氰胺。2000年,该公司销售三聚氰胺16177.55吨,实现销售收入11619万元,占公司主营业务收入的9.95％,实现业务利润1944万元,占公司主营业务利润的6.28％。

（2）生产能力

公司主要产品生产能力及近三年产量如下：

单位：万吨

产品生产能力 2000年产量 1999年产量 1998年产量

纯碱 85 85.14 84 83

溴素 1.35 1.12 1.25 1.45

三聚氰胺 2.5 1.54 1.46 1.25

（3）主要产品的用途

纯碱是重要的基础化工原料之一,广泛用于冶金、化学、石油、轻工、建材及日用品生产等行业。

溴素是重要的化工工业原料之一,是制造抗爆剂、阻燃剂、染料的主要原料。

三聚氰胺又称蜜胺,简称三胺,是一种重要的有机化工原料。在国内三聚氰胺55 ％以上用于木材加工,细粉状的三聚氰胺可作为阻燃剂。三聚氰胺主要用于处理耐湿性板材、低压层压贴面板、高压层压贴面板、涂料树脂（油漆）、模塑具（餐具） ,以及处理纸和织物用树脂、混凝土超级增塑剂、弹性聚氨酯泡沫等。应用的行业包括涂料行业、木材加工、建材、模塑具、造纸、皮革、纺织等行业。

（4）主要产品的工艺流程

①纯碱生产工艺流程图

公司采用氨碱法生产工艺生产纯碱。

┌────┐ ┌────┐ ┌───┐ ┌───┐

│原盐 │ │海水 │ │石灰石│ │焦炭 │

└────┘ └──┬─┘ └───┘ └───┘

↓ │ ↓ ↓

┌────┐ │ ┌───┐

│化盐 │←───┘ │石灰窑├──┐

└────┘ └───┘ │

↓ ↓ │

┌────┐ ┌───┐ │

│除镁 │←────────────────┤化灰 │ │

└────┘ └─┬─┘ │

│ │

┌────┐ │ │

│一次澄清│ │ │

└────┘ │ │

↓ │ │

┌────┐ │ │

┌→│除钙 │ │ │

│ └────┘ │ │

│ ↓ │ │

│ ┌────┐ │ │

│ │二次澄清│ │ │

│ └────┘ │ │

│ ↓ ↓ │

│ ┌────┐ ┌───┐ │

│ │吸氨 │←────────────────┤蒸馏 │ │

│ └────┘ └─┬─┘ │

│ ↓ ↑│ ↓

│ ┌────┐ ││ ┌──┐

└─┤碳化 │←─────────────────┼┼───┤压缩│

└────┘ ││ └──┘

↓ ││ ↑

┌────┐ ││ │

│真空过滤├──────────────────┘│ │

└────┘ │ │

↓ │ │

┌────┐ │ │

│轻灰煅烧├───────────────────┼─────┘

└─┬──┘ ┌───┐ ┌────┐ │

├───→│水合 │→│重灰煅烧│ │

│ └───┘ └────┘ │

↓ ↓ ↓

┌────┐ ┌────┐ ┌─────┐

│凉碱 │ │凉碱 │ │废液排放 │

└────┘ └────┘ └─────┘

↓ ↓ ↓

┌────┐ ┌────┐ ┌─────┐

│包装 │ │包装 │ │ 渣汤 │

└────┘ └────┘ └─────┘

↓ ↓

┌────┐ ┌────┐

│轻质纯碱│ │重质纯碱│

└────┘ └────┘

②酸法制溴工艺流程图

┌──┐┌──┐

│氯气││蒸汽│

└──┘└──┘

↓↓

┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐ ┌─┐

│卤│→│酸│→│氧│→│吹│→│吸│→│蒸│→│冷│→│分│→│包│

│水│ │化│ │化│ │出│ │收│ │馏│ │凝│ │离│ │装│

└─┘ └─┘ └─┘ └─┘ └─┘ └┬┘ └─┘ └─┘ └─┘

↑ ↑ ↑ ├──┐

└───┼───┼───────┤废液│

┌┴─┐┌┴─┐ ┌──┐└──┘

│氯气││废液│→│晒盐│

└──┘└──┘ └──┘

③三聚氰胺

公司采取改良低压法生产工艺生产三聚氰胺。

┌──┐ ┌───┐ ┌───┐ ┌───┐ ┌──┐ ┌──┐

│尿素│→┤反应器│→┤分离器│→┤过滤器│→┤结晶│→┤产品│

└──┘ └───┘ └───┘ └───┘ └──┘ └──┘

↑ ↓

┌────┐ ┌───┐ ┌───┐ ┌───┐

│液氨贮槽│←│压缩 │←│脱水 │←│尾气 │

└────┘ └───┘ └───┘ └───┘

（5）主要产品所需的主要生产设备

纯碱生产设备主要包括煅烧炉、重灰沸腾床、压缩机、石灰窑、碳化塔、蒸馏塔等,其中煅烧炉、碳化塔和重灰沸腾床为德国进口设备,技术性能优越,技术先进。近年来,公司对原有生产线不断进行技术改造,提高了设备的技术性能。

煅烧炉5台,1－4＃重置价值为每台943万元,累计折旧为715万元,5 ＃重置价值为946万元,累计折旧为718万元,还可安全运行时间5到8年。

重灰沸腾床两台,1＃重置价值为2535万元,累计折旧为1260万元；2＃重置价值为2186万元,累计折旧为466万元,还可安全运行15－20年。

压缩机8台,1－7＃重置价值为436万元／台,8＃压缩机重置价值为738万元, 财务折旧程度分别为75％、30％,还可安全运行5－10年。

石灰窑7台,1－6＃重置价值为379万元；7＃重置价值为609万元,还可安全运行 8－10年。

碳化塔12台,1－9＃重置价值为488万元／台,10＃为587万元／台,11－12 ＃为 569万元／台,还可安全运行8－15年。

蒸馏塔7台,1－5＃重置价值为212万元／台,6＃重置价值730万元／台,7＃重置价值为700万元,1－5＃每台累计折旧128万元,6＃累计折旧为431万元, 还可安全运行5－10年。

溴素主要生产设备为吸吹塔,重置价值为850万元,还能安全运行15年。

三聚氰胺主要生产设备基本情况：

一车间流化床,重置成本100万元,处于行业领先水平,可运行时间10年；压缩机重置成本500万元,属于进口设备,处于国际领先水平,还可安全运行10年；6 吨熔盐炉3台,每台重置成本85万元,还可安全运行11年。

二车间甲胺预热器,重置成本176万元,还可正常运行15年；流化床重置成本146 万元,可运行时间20年；压缩机重置成本190万美元,属于进口设备,处于国际领先水平,还可安全运行20年；尿素合成塔重置成本为134万元,中压解吸塔重置成本为 90 万元,还可安全运行15年；10吨熔盐炉2台,每台重置成本114万元,还可安全运行 19 年。

20吨锅炉2台,每台重置成本为176万元,性能先进,还可使用15年。

（6）主要产品的主要原材料和能源供应情况

2000年公司主要原材料、动力供应和自然资源的消耗情况见下表：

原盐（吨） 1,229,472.45 液氨（吨） 4,335

石灰石（吨） 1,137,264.65 卤水（吨） 73,227,588

焦炭（吨） 84,567.07 淡水（方） 3,381,111

尿素（吨） 22,174,005

电（千瓦时） 108,764,541 蒸汽（吨） 2,527,661

公司采用的原材料大部分来自国内。其中,原盐由供销分公司采购,部分由集团公司所属盐场和山东潍坊海洋化工高新技术产业开发区盐务局供应,其余部分外购。石灰石、液氨、尿素均有相对固定的供应单位。焦炭、电、蒸汽的供应全部由集团公司各下属单位供应。

（7）主要产品的销售情况和产销情况

①销售方式

本公司产品主要以自产自销为主,主要采取以下方式：业务员上门推销；客户上门订货；参加各类化工产品订货会；组织用户订货会。

②主要市场及主要产品市场占有情况

公司产品的销售市场主要为国内市场,并出口三十多个国家和地区。纯碱的主要客户为制造氧化铝、玻璃的大型企业,销售地区主要是山东、上海、江苏、河北等地。溴素主要销往浙江、江苏、上海等地。三聚氰胺的销售范围主要包括苏南、上海、华北、华南、广东、山东、东北等地。在出口方面, 公司在巩固原有的东南亚、欧洲市场的同时,采取措施开拓了南美、非洲等新市场,2000年全年出口纯碱15 万吨,三聚氰胺9951吨。

2000年公司主要产品市场国内占有率情况：纯碱销售量为71.33万吨,国内总消费量约为700万吨,国内市场占有率约为11％；溴素销售量为11172吨,国内消费总量约为50000吨,国内市场占有率约为22％；三聚氰胺销售量为6226吨, 国内消费总量约为36500吨,国内市场占有率约为17.66％。

3、主要固定资产和无形资产

（1）发行人近三年主要固定资产的情况

公司近三年固定资产主要情况如下：

项目 2000年12月31日 1999年12月31日 1998年12月31日

房屋建筑物 430,844,645.98 414,978,910.61 373,889,280.59

通用设备 304,472,931.69 287,445,221.39 274,151,947.60

专用设备 553,527,681.72 474,705,466.37 383,796,851.59

运输工具 13,953,559.76 13,275,780.10 11,063,208.96

电子设备 18,354,893.88 10,001,375.14 3,710,666.43

其他设备 62,082,316.35 56,740,309.77 42,443,655.26

合计 1,383,236,029.38 1,257,147,063.38 1,089,065,610.43

房屋建筑物 162,481,674.57 152,188,425.67 136,006,275.88

通用设备 163,018,754.72 158,535,959.20 137,282,776.87

专用设备 291,916,785.19 237,059,697.95 206,815,971.06

运输设备 7,112,093.94 6,596,182.99 5,294,143.96

电子设备 3,218,906.96 2,010,548.32 1,687,551.52

其它设备 21,393,408.55 18,449,221.23 13,204,312.58

合计 649,141,623.93 574,840,035.36 500,291,031.87

房屋建筑物 268,362,971.41 262,790,484.94 237,893,004.71

通用设备 141,454,176.97 128,909,262.19 136,869,170.73

专用设备 261,610,896.53 237,645,768.42 176,980,880.53

运输设备 6,841,465.82 6,679,597.11 5,769,065.00

电子设备 15,135,986.92 7,990,826.82 2,023,114.91

其它设备 40,688,907.80 38,291,088.54 29,239,342.68

合计 734,094,405.45 682,307,028.02 588,774,578.56

具体情况见“5、主要产品所需的主要生产设备”

（2）土地使用权及经营性房产

公司主要生产及办公占用土地618434.53平方米,所有权归集团公司所有, 股份公司与集团公司签订土地租赁协议,租赁期限为50年。公司下属氯化钙厂占用土地 54700平方米,采取出让方式取得；公司控股子公司山东海化魁星化工有限公司占用的土地为118992平方米,以出让方式取得。截止2000年12月31日,公司占用的土地使用权原值2530.06万元,净值为2386.33万元。

公司经营性房产包括厂房、办公楼及其他建筑,截止2000年12月31日,资产原值为41497.89万元,资产净值为26279万元。

4、主要产品的质量控制情况

近几年面对国际化竞争的态势, 公司始终坚持“质量第一”和“预防为主”的指导思想和准则,公司从企业生存和发展的根本出发,按照产品质量形成全过程的控制要求设置了完善的质量管理体系,制订了各部门、各类人员的质量管理职能,严格执行工艺操作规程,建立健全了三级质量管理网系统。在全公司范围内推行ISO9000 族标准,主要产品均通过了ISO9002质量体系认证, 在生产经营过程中实施标准化管理和控制,逐步建立了一套较为完善的企业标准和企业制度,使质量管理体系不断得到持续改善。

销售部门对用户提供完善的售后服务,建立公司质量信息服务网络,加强出厂产品质量标识和可追溯性的管理,成立产品质量信息服务中心,树立“用户永远没有错” 和“下道工序是用户”的服务观念。建立了售后服务台帐, 如公司提供的产品符合质量标准要求,但存在缺陷,不能达到用户预期的使用要求或合理预期时, 及时满足用户的退、换货要求。

5、主要客户及供应商资料

2000年,公司向前5名客户销售纯碱总额为14900.49万元,占纯碱销售总额的18 .92％,占母公司销售总额的16.98％；向前5名供应商合计采购额占其年采购总额的比例为71.64％。

山东海化魁星化工有限公司主要产品为三聚氰胺,向前5名用户销售额占其销售总额的31.6％,对前5名供应商合计采购额占其年采购总额的比例为66.86％。

对单个供应商采购比例或对单个客户销售比例均不超过50％。

6、公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员在上述供应商或客户中不占有权益。

公司控股股东山东海化集团有限公司为公司主要供应商之一,2000年,其向股份公司供应的原材料、辅助生产材料及水、电、气等产品总额为33790.18万元。

7、主导产品及拟投资项目的技术水平

纯碱、溴素、三聚氰胺及公司其他主要产品属于传统化工产业, 主要生产技术都已经是成熟技术。山东海化魁星化工有限公司采用的改良低压法生产三聚氰胺工艺是自主开发的成熟技术,能够一次产出优级品,在国内同行业处于先进水平。

拟投资项目氯化钙二期工程项目蒸发工序拟采用一期工程引进的先进工艺生产技术,DCS控制,粒状无水氯化钙拟采用喷动床喷雾造粒生产技术,工艺先进。

癸二酸的原生产装置建成投产以来,经过多次改造并借鉴、吸收同行业先进经验,生产技术比较成熟。此次技改工程仍采用目前的生产技术,在原料和中间在制品的处理、中间过程控制及设备结构等方面加以改造。在造粒方面, 拟采用喷雾造粒技术生产粒状癸二酸。含酚废水的治理是癸二酸生产企业目前面临的行业性难题, 公司拥有自主开发的含酚废水综合治理专有技术,成功地解决这一问题,在环保治理方面具有很大优势。

为保证产品质量,二氧化碳灭火器瓶体生产线项目主要设备均拟从国外引进,处于国际先进水平。

六、同业竞争与关联交易

（一）公司与实际控制人从事相同、相似业务情况

公司的控股股东为山东海化集团有限公司,其经营范围是制造、销售原盐、碘盐、灭火剂、灭火器、化工产品及原料、食品添加剂、盐机设备配件、发电、石油化工、水泥、建筑材料、塑料制品、橡胶制品、金属制品（不含贵金属）、花卉、承包化工行业的境外工程和境内国际招标工程；对外派遣实施上述工程的生产及技术服务人员。在改制、重组的过程中,将与纯碱、溴素及相关产品生产经营有关的资产全部投入了股份公司,目前未从事与公司相同、相似的业务。

（二）避免同业竞争的有关规定

为保证股份公司具有独立的经营环境, 集团公司承诺：集团公司及其附属公司（本公司除外）不从事对本公司的生产、经营构成或可能构成直接或间接竞争的业务。

公司与集团公司签定了《避免同业竞争协议》, 协议约定集团公司及其下属控股、参股公司不得从事与公司生产经营相同或类似的经营活动；同时, 集团公司有义务对其自身及下属控股、参股公司的生产经营活动进行监督和协调, 防止出现与股份公司生产经营活动相竞争的现象。

（三）中介机构关于公司是否存在同业竞争和避免同业竞争有关措施的有效性所发表的意见。

山东德衡律师事务所对本次配股出具的《法律意见书》, 关于同业竞争事项的意见如下：发行人与关联股东之间不存在同业竞争, 并采取了避免同业竞争的相关措施。

华夏证券有限公司对为本次配股出具的《尽职调查报告》指出：为保证股份公司具有独立的经营环境, 山东海化集团有限公司已作出承诺：集团公司及其附属公司（股份公司除外）不从事对股份公司的生产、经营构成或可能构成直接或间接竞争的业务。经过核查,目前公司与关联股东之间不存在同业竞争,并采取了避免同业竞争的有关措施。

（四）关联方和关联交易

见“九、财务会计信息”,会计报表附注七“关联方关系及其交易”。

1、2000年度购销商品发生的关联交易

1）公司向山东海化集团有限公司销售溴素、冷凝水、纯碱,按市场价格或者协议价格进行结算,2000年该项交易额为2150.96万元。

2）公司向山东海化集团有限公司销售钢材、油品、电器等各种材料及备品备件,按市场价格结算,该项交易实现利润267.95万元。

3）公司向潍坊中以溴化物有限公司销售溴素,交易额为5,838,196.89元, 按协议价格结算。

4）山东海化集团有限公司向股份公司供应生产纯碱所需的原盐,提供生产溴素所必需的卤水以及生产所需的水、电、蒸汽等,按双方协议价格结算,定价原则是成本加利润的方法,该项交易额为26990.69万元。

5）公司向山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司购入生产纯碱所需的焦炭,由山东海化集团包装制品有限公司购入各种包装袋,按协议价格结算,该项交易额为6799. 48万元。

金额较大的关联交易（购销关系）情况如下：

交易金额（元）交易数量占同类交易占营业成本比例

金额比例

原盐 47,521,163.05 605,597吨 38.98％ 5.5％

电 36,206,911.32 120,689,704千瓦 100％ 4.26％

蒸汽 155,002,390.17 3,100,048吨 100％ 18.22％

焦炭 32,817,900.31 87,145.05吨 100％ 3.86％

包装袋 35,176,987.62 － 88.35％ 4.13％

2、公司银行借款中由山东海化集团有限公司提供担保的借款为28357万元, 其中,短期借款为14957万元,长期借款为13400万元。

3、关联交易的影响

1998、1999、2000年,公司向山东海化集团有限公司销售溴素、冷凝水、纯碱的金额占主营业务收入的比例分别为0.81％、3.86％、1.84％；向集团公司采购商品总额占其主营业务成本的比例分别为59％、47％、40％。

2000年,由于原材料市场价格发生变化,导致关联交易产品电、蒸汽价格发生变化,公司与集团公司据此协商调整了关联交易价格。以上价格的调整,导致公司2000 年利润减少了664.47万元。

七、董事、监事、高级管理人员

（一）董事、监事、高级管理人员的基本情况

肖庆周,董事长,男,52岁,大专学历,历任寿光县（市）政府办公室副主任、经委主任、市长助理、副市长。现任山东海化集团有限公司董事长、党委书记。

张凤云,董事,男,52岁,大学学历,高级经济师,历任山东羊口盐场副场长、东场建场指挥部副书记、副指挥、羊口盐场党委书记、场长等职务,1995年8月起任集团公司副董事长、副总经理、党委副书记,现任集团公司副董事长、总经理、党委副书记。

王小明,董事,男,47岁,大学学历,高级政工师。历任潍坊市化工局组织科副科长、潍坊纯碱厂党委组织部副部长、部长、党委副书记。现任山东海化集团有限公司副总经理、党委副书记、纪委书记。

刘惠风,董事,男,56岁,大学学历,工程师,1968年9月至1985年4月在四川渡口水泥厂工作,1985年调潍坊纯碱厂 ,历任潍坊纯碱厂调度室主任、厂长助理、副厂长, 山东海化集团公司制碱分公司经理、集团公司副总经理,1998年5月至2000年11月任公司董事、总经理,现任公司董事。

单兴云,董事,男,56岁,大学学历,高级工程师,曾任沾化县酿造厂厂长, 沾化县县委常委兼企业部部长、县委组织部部长。1987年12月调入潍坊纯碱厂, 历任培训队书记、生产处处长、制碱分厂党委书记兼副厂长、厂长助理,厂长,现任山东海化集团公司副总经理。

王军,董事,男,46岁,大学学历,经济师,历任潍坊化工贸易公司副经理、潍坊纯碱厂经营处副处长、潍坊纯碱厂经营处处长、副厂长,1995年8月起任集团公司副总经理。

王洪平,董事,男,58岁,大学学历,高级会计师,1971年12月至1980年12月在烟台合成革厂从事财务工作,1983年12月调潍坊纯碱厂,历任潍坊纯碱厂副总会计师兼财务处长、总会计师、副厂长兼总会计师,1995年8月起任集团公司总会计师、副总经理。现任公司董事。

姜国铭,董事,男,54岁,大专学历,高级会计师,1967年8 月份分配到山东羊口盐场,先后任会计、财务科长、山东羊口盐场副场长,1996年7 月至今任集团公司副总经理、总会计师。

刘建华,董事,男,49岁,大学学历,高级工程师,1976年12月至1983年12月在山东红光化工厂从事技术工作,1983年12月调潍坊纯碱厂,历任生产处副处长、总调副主任、主任、厂长助理、总工程师、副总经理等职务,1995年10 月任集团公司总工程师,现任集团公司副总经理、总工程师。

白青山,董事,男,53岁,大专学历,工程师,历任潍坊纯碱厂机动处处长、厂长助理,山东海化集团有限公司生产部部长、总经理助理、生产部部长、制碱公司经理、党委书记兼副总经理等。现任公司党委书记、副总经理。

郑新太,董事,52岁,大专学历,经济师。曾任潍坊硝铵厂副厂长、党委副书记 ,1995年起任潍坊硝铵厂厂长、党委书记。现任山东海化华龙硝铵有限公司经理兼党委书记。

魏景云,董事,男,47岁,中专学历,1970年3月,在山东羊口盐场参加工作,历任羊口盐场溴素厂车间主任、副厂长,山东海化集团公司溴素厂厂长、供销公司副经理等职务。现任公司供销分公司副经理。

杨广立,董事,男,37岁,硕士研究生。曾任北京市人民检察院书记员、助理检察员、中国设计法研究会法律部主任、国泰证券有限公司发行二部副总经理兼国泰证券北京分公司副总经理,现就职于华夏证券有限公司。

孙炳煌,监事会主席,男,57岁,大学学历,高级政工师,历任寿光县工业局副局长、经济委员会副主任、副县长、潍坊纯碱厂副书记、工会书记, 现任山东海化集团公司工会主席。

杨秀春,监事,男,60岁,中专学历,高级政工师,曾任山东海化集团公司党委办副主任、主任。现任公司工会主席。

齐春雷,监事,男,44岁,大学学历,高级政工师,曾任山东海化集团有限公司党委办公室副主任、主任。现任山东海化集团有限公司政治部主任。

侯永乐,监事,男,54岁,大专学历,经济师。历任潍坊纯碱厂党委宣传部科长、办公室副主任、纪委副书记,现任山东海化集团有限公司纪委副书记、行政监察部部长。

李宗祥,监事,男,54岁,中专学历,会计师,历任山东羊口盐场财务科会计、副科长、审计处副处长、处长,现任山东海化集团有限公司审计处处长。

韩星三,总经理,男,38岁,大本学历,高级经济师,曾任山东海化集团有限公司企业管理处处长、证券管理处处长；1998年5月起任本公司董事会秘书兼证券部经理； 1999年4月起兼任本公司副总经理。2000年11月起任公司总经理。

刘德智,副总经理、财务总监,男,55岁,大学学历,高级会计师,曾任潍坊纯碱厂财务处副处长、处长,1995年任山东海化集团有限公司计财部部长,1997年任山东海化集团有限公司副总会计师。1998年5月起任公司副总经理、财务总监。

曹希波,副总经理,男,37岁,大学学历,工程师,1986年在化工部劳动保护研究所工作,1987年调入潍坊纯碱厂,历任车间副主任、主任、天成化工机械有限公司副经理、潍坊化工阀门厂厂长、山东海化魁星化工有限公司副董事长、党委书记。2000 年4月起任公司副总经理。

王鹤恕,副总经理,男,49岁,大专学历,历任潍坊水泥厂车间支部书记、副厂长, 潍坊纯碱厂副厂长兼碱销处处长、山东海化股份有限公司供销公司经理等职务。 2000年4月起任公司副总经理。

迟庆峰,副总经理,男,36岁,大学学历,历任潍坊纯碱厂煅烧车间副主任、技术改造办公室副主任、重碱车间主任、重灰车间主任、公司重点项目办公室主任、纯碱厂副厂长、厂长等职。2001年2月起任公司副总经理。

冯建明,副总经理,男,36岁,大学学历,经济师,历任山东潍坊纯碱厂中控科副科长、科长、质管处副处长、生产技术处副处长、质量检验处处长、公司质量保证部部长等职务。2001年2月起任公司副总经理。

吴炳顺,董事会秘书,男,39岁,大专学历, 曾任山东海化集团有限公司企业管理处副处长、证券管理处副处长,山东海化股份有限公司证券部副经理,董事会授权代表。2000年11月起任公司董事会秘书。

（二）董事、监事、高级管理人员的持股及领取报酬情况

姓名职务持股数量（股）年度报酬总额（元）

肖庆周董事长 0 未在本公司领取报酬

张凤云董事 4714 未在本公司领取报酬

王小明董事 4714 未在本公司领取报酬

刘惠风董事 4714 30216

单兴云董事 0 未在本公司领取报酬

王军董事 4714 未在本公司领取报酬

王洪平董事 4714 未在本公司领取报酬

姜国铭董事 4714 未在本公司领取报酬

刘建华董事 4714 未在本公司领取报酬

白青山董事、副总经理 0 29336

郑新太董事 0 18898

魏景云董事 4714 28096

杨广立董事 0 未在本公司领取报酬

孙炳煌监事会主席 4714 未在本公司领取报酬

杨秀春监事 4714 29124

齐春雷监事 0 未在本公司领报酬

侯乐永监事 4714 未在本公司领报酬

李宗祥监事 4714 未在本公司领报酬

韩星三总经理 4714 24265

刘德智财务总监、副总经理 0 27644

曹希波副总经理 0 22281

王鹤恕副总经理 0 27894

迟庆峰副总经理 0 26368

冯建明副总经理 0 23051

吴炳顺董事会秘书 0 21790

八、公司治理结构

（一）公司在业务、资产、人员、机构、财务等方面与具有实际控制能力的股东分开的情况

公司具备独立的生产系统、辅助生产系统和配套生产系统,以及相关的资产,独立开展业务经营活动。在人员方面,公司建立了生产经营和行政管理系统,并对人员任免建立了规范的运作程序,独立运作。公司的办公机构和生产场所均独立于山东海化集团公司。财务方面,公司设立独立的财务会计部门,并建立独立的会计核算体系和财务管理制度,独立在银行开户,依法独立纳税,独立作出财务决策。

（二）重大生产经营决策程序与规则

根据《公司章程》、《董事会议事规则》、《总经理工作细则》等规定, 公司重大生产经营决策程序与规则如下：

1、公司对外投资的决策程序

（1）总经理办公会拟订合作意向或投资方向。

（2）由公司企划部及生产技术部对拟开发产品和项目进行市场调查、项目现状调查和委托设计初步方案,由财务部等相关部门组成项目小组,对拟投资参股单位进行详细调查,并形成调研报告。

（3）对项目投资,公司委托技术中心编制项目建议书和可行性研究报告。

（4）公司总经理组织有关专家对项目进行分析、论证。根据《公司章程》、《总经理工作细则》规定的决策权限,在其决策范围内,则通过总经理办公会决定投资事项。若超过其决策权限,则将论证结果上报公司董事会。

（5）公司董事会讨论通过后实施,对外投资必须由董事会授权专门人员进行处理。需经股东大会批准的项目（对外投资超过公司净资产5％（含5％）的, 或运用募集资金投资的项目等）,上报公司股东大会批准。

（6）公司股东大会最终决定是否投资进行项目开发。

2、重大财务决策程序

（1）重大财务决策包括但不限于以下内容：大额借款、大额担保、资金运用以及资产处置等。

（2 ）财务部对公司主要的财务重大事项的必要性及对公司的影响提供调研报告,提请公司总经理办公会审议。

（3）公司总经理办公会审议后,如需董事会讨论决定, 则将讨论结果上报公司董事会。

（4）在董事会决策权限内,公司董事会讨论通过后实施。超过董事会决策的权限,上报公司股东大会批准。

（5）公司股东大会就有关重大财务决策批准实施。

（三）公司管理层对内部控制制度完整性、合理性及有效性的自我评估意见及注册会计师关于公司内部控制制度评价报告的结论性意见

1、公司管理层对内部控制制度的自我评估意见

公司按照《公司法》的有关规定,建立了完善的法人治理结构,股东大会、董事会、监事会和经理层的运作规范,各自的职责分工明确。

公司建立了销售与收款方面、购货及付款循环方面、生产循环方面以及筹资与投资方面的内部控制制度,以及相应的各项专项的内部财务管理制度。

公司在供、产、销和人、财、物等方面建立了严密的内部控制制度, 有效地保障了会计信息的准确和资产的安全完整。

2、注册会计师关于内部控制制度评价报告的结论性意见

山东正源和信有限责任会计师事务所关于公司内部控制制度评价报告的结论性意见为：

根据公司内部控制制度的建设情况和我们实施内部控制符合性测试, 我们认为贵公司内部控制制度的设计完整、合理, 能够有效地保障会计信息的准确和资产安全完整。

九、财务会计信息

（一）发行人最近三年简要合并财务报表

（二）会计报表附注

以下全文引自山东正源和信有限责任会计师事务所[2001]鲁正审字第10008 号《审计报告》。

单位：人民币元

一、公司概况

山东海化股份有限公司（以下简称“公司”）是经山东省人民政府鲁政字 [1997]85号文批准,由山东海化集团有限公司独家发起,以募集方式设立的股份有限公司。公司注册资本420,000,000元,总股本420,000,000股, 其中国有法人股 300 ,000,000股,社会公众股120,000,000股。公司于1998年5月12 日经中国证券监督管理委员会以证监发字[1998]108号文批复同意向社会公开发行人民币普通股120,000, 000股,于1998年5月18日在深圳证券交易所上网发行,并于1998年7月3日上市流通。公司是我国海洋化工行业的重要生产、出口基地之一,主要从事化工原料纯碱、溴素、三聚氰胺等产品的生产与销售。

二、主要会计政策、会计估计及合并会计报表的编制方法

1、会计制度

执行《股份有限公司会计制度》。

2、会计年度

采用公历制,自每年1月1日起至12月31日止。

3、记账本位币

以人民币为记账本位币。

4、记账基础和计价原则

以权责发生制为记账基础,以历史成本法为计价原则。

5、外币业务核算办法

公司发生外币业务时, 按每月月初中国人民银行公布的外币市场汇率折合人民币记账, 年度终了以年末各外币账户余额按中国人民银行公布的期末市场汇率进行调整,调整后的各外币账户人民币余额与账面的差额,根据该项业务的性质列入当期财务费用或在建工程。

6、现金等价物的确定标准

公司将持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金, 价值变动风险很小的投资确定为现金等价物。

7、坏账核算方法

A.坏账确认标准：

（1）因债务人破产或死亡,以其破产财产或遗产清偿后仍不能收回的款项；

（2）因债务人逾期未履行偿债义务超过三年确实不能收回的款项。

B.坏账核算方法：

采用备抵法,按应收款项（应收账款和其他应收款）期末余额的8％计提坏账准备,当期提取的坏账准备计入当期损益。

注：公司与控股子公司之间及各控股子公司之间的应收款项不计提坏账准备。

8、存货核算方法

存货分为原材料及主要材料、包装物、在产品、产成品和低值易耗品等。原材料按计划成本计价入库,同时核算材料成本差异,期末结转材料成本差异, 将其调整为实际成本；其他各类存货购进与入库时按实际成本核算, 发出与领用时按加权平均法核算。期末存货按成本与可变现净值孰低计价, 按分析各类存货的可变现净值低于成本的金额计提存货跌价准备；低值易耗品纯碱厂采用一次摊销法, 其他单位采用“五.五”摊销法。

9、短期投资核算方法

短期投资按取得时实际支付的全部价款, 扣除已宣告而尚未领取的现金股利和已到期尚未领取的债券利息入账。持有期间获得的现金股利和利息冲减投资的账面价值,处置投资时,按处置收入扣减账面成本,确认投资收益。期末短期投资按成本与市价孰低计价,并按市价低于成本的金额计提短期投资跌价准备。

10、长期投资核算方法

A、长期债券投资按成本法核算；

B、长期股权投资按投资时实际支付的价款或确定的价值入账。

a.投资额占被投资单位权益性资本总额20％以下,或虽占20％或20 ％以上但不具有重大影响的按成本法核算, 按分析后可收回投资金额低于账面价值的金额计提长期投资减值准备；

b.投资额占被投资单位权益性资本的20％（含20％）以上,或虽占20％以下,但有重大影响的采用权益法核算；

c.投资额占被投资单位权益性资本的50％以上的采用权益法核算并纳入合并报表范围。

11、固定资产计价和折旧方法

（1）固定资产是指使用期限超过一年,单位价值在2000元以上的房屋建筑物、机器设备、运输设备及其他与生产经营有关的设备、器具、工具等。

（2）固定资产按实际成本或法定评估价值计价。固定资产折旧除纯碱厂机器设备按双倍余额递减法（估计使用年限为10年）计提外,其余按固定资产类别、估计使用年限扣除3％的残值后以直线法计提。固定资产类别、估计使用年限和折旧率明细情况如下：

类别使用年限（年）年折旧率（％）

房屋建筑物 20－35 4.85－2.77

通用设备 12 8.08

专用设备 12 8.08

运输工具 9 10.78

其他设备 12 8.08

12、在建工程核算方法

在建工程按实际发生的支出入账, 按工程项目分别核算并于工程完工交付使用时按工程的实际成本结转固定资产,用借款购建的工程所发生的借款利息,在固定资产尚未交付使用前予以资本化,交付使用后计入当期损益。

13、无形资产

无形资产为土地使用权,按评估值入账,按50年平均摊销。

14、开办费

开办费按实际发生数入账, 有合同约定受益期限的按合同约定的受益年限平均摊销,无受益年限的按5年平均摊销。

15、收入确认原则

A、销售商品：公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方；不再保留通常与所有权相联系的继续管理权,也不再对该商品实施控制；与交易相关的经济利益能够流入公司并且相关的收入和成本能够可靠地计量。

B、提供劳务：劳务的开始和完成在同一年度的,在劳务完成时确认收入；劳务的开始和完成不在同一年度的, 但在资产负债表日能对该项交易的结果作出可靠估计的,按完工百分比法确认收入。

16、所得税的会计处理方法

公司采用应付税款法。

17、合并会计报表的编制方法

（1）合并范围的确定：公司将占被投资单位有表决权资本50 ％以上的子公司或不足50％,但具有实际控制权的联营公司纳入合并范围, 同时依据财政部财会字 [1996]2号《关于合并会计报表合并范围请求的复函》的规定,确认合并范围。

（2）合并会计报表的编制方法：公司合并会计报表系根据财政部（95 ）财会字第11号《关于印发＜合并会计报表暂行规定＞的通知》的规定, 以本公司和纳入合并范围的子公司和实质上拥有控制权的联营公司的会计报表以及其他有关资料为基础,合并各项目予以编制。在合并过程中,公司与子公司和实质上拥有控制权的联营公司之间的权益性投资与所有者权益中的所持份额及其他所有重大往来与交易予以抵销。合并过程中子公司会计政策与母公司会计政策不一致时, 按母公司的会计政策厘定。少数股东权益的数额系根据纳入合并范围的子公司和实质上拥有控制权的联营公司的期末所有者权益数额减去母公司拥有的份额计算确定。少数股东损益系根据纳入合并范围的子公司和实质上拥有控制权的联营公司于本年度实现的损益扣除母公司投资收益后的余额计算确定。

18、利润分配

按照《中华人民共和国公司法》及公司《章程》的有关规定, 公司缴纳所得税后的净利润,按以下顺序分配：

（1）弥补公司以前年度亏损；

（2）提取法定盈余公积金。法定盈余公积金按税后利润的10％提取,盈余公积金达到注册资本50％时不再提取；

（3）提取法定公益金。法定公益金按税后利润的8％提取；

（4）提取任意盈余公积金；

（5）分配股利。

三、税项

根据会计期间的经营业绩,按国家规定需缴纳的部分计算,所享受的减免税优惠已考虑在内。

税种税率计税依据

增值税 17％、13％按销售收入计提抵扣进项税后计缴

城市维护建设税 7％按实际交纳的增值税计缴

教育费附加 3％按实际交纳的增值税计缴

企业所得税＊ 33％按应纳税所得额计缴

＊企业所得税根据鲁政字[1998]101号文、财政部财税[2000] 99 号文及财会 [2000]3号文规定,按应纳税所得额的33％计缴,由当地财政部门按18％返还,实际税负15％。企业于实际收到返还的所得税时冲减当期所得税费用。

四、控股子公司及合营企业

公司名称注册地

山东海化魁星化工有限公司＊1山东宁阳县磁窑镇

泰安华鲁蜜胺有限公司＊2山东宁阳县磁窑镇

山东海化进出口有限公司＊3山东潍坊

山东海化华龙硝铵有限公司＊4山东潍坊

潍坊中以溴化物有限公司＊5山东潍坊

公司名称经营范围所占比例

山东海化魁星化工有限公司制造销售三聚氰胺等产品 70％

泰安华鲁蜜胺有限公司制造销售蜜胺产品 51.6％

山东海化进出口有限公司出口纯碱、原盐等产品 75％

山东海化华龙硝铵有限公司制造销售碳酸氢铵等产品 70％

潍坊中以溴化物有限公司生产销售溴化物、溴素等产品 50％

＊1山东海化魁星化工有限公司系1998年11月5日成立的有限责任公司。

＊2泰安华鲁蜜胺有限公司系公司购并宁阳化工厂的经营性资产与同等负债时, 作为长期投资并入公司。

＊3山东海化进出口有限公司系1999年1月18日成立的有限责任公司。

＊4山东海化华龙硝铵有限公司系1999年3月11日成立的有限责任公司。

＊5潍坊中以溴化物有限公司系由公司与荷兰欧溴公司各投资50 ％成立的中以合资企业,于1999年9月14日注册,注册资本1160万美元,于2000年4月1日正式运作。

五、合并会计报表主要项目注释

1、货币资金

项目期初数期末数

现金 124,106.41 144,156.22

银行存款 100,224,197.71 80,732,164.66＊1

其他货币资金 111,353,591.60 143,158,896.61＊2

合计 211,701,895.72 224,035,217.49

＊1其中美元存款1,990,429.98,按2000年12月31日汇率8.2781折合人民币 16 ,476,978.42。

＊2其他货币资金系定期存款。

2、短期投资

项目期初数期末数

投资金额跌价准备投资金额跌价准备

国债投资 20,000,000.00 134,000.00 80,000,000.00 0

上述国债投资2000年12月29日市价为81,517,697.20。

3、应收票据

期初数期末数

109,873,488.80 93,605,855.15

其中：银行承兑汇票为92,850,867.35；商业承兑汇票为754,987.80。

截止审计报告日已贴现尚未到期的应收票据37,300,000.00。

本账户余额中无持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款。

4、应收账款

账龄期初数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 512,818,877.42 93.22 41,025,510.19

1－2年 21,001,820.68 3.82 1,680,145.65

2－3年 6,871,513.28 1.25 549,721.06

3年以上 9,401,983.40 1.71 752,158.67

合计 550,094,194.78 100 44,007,535.57

账龄期末数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 289,863,568.12 78.06 23,189,085.45

1－2年 55,857,282.93 15.04 4,468,582.63

2－3年 11,261,558.59 3.03 900,924.69

3年以上 14,382,701.10 3.87 1,150,616.09

合计 371,365,110.74 100 29,709,208.86

欠款金额前五名列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东淄博金晶浮法玻璃厂 36,828,044.84 1年以内货款

山东铝厂 21,488,441.21 1年以内货款

山东星光玻璃集团公司 16,453,475.05 1年以内货款

山东德州晶峰玻璃有限公司 12,928,354.82 1年以内货款

山东济南裕兴化工厂 10,135,317.82 1年以内货款

本账户余额中无持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款。

5、其他应收款

期初数

账龄金额比例（％）坏账准备

1年以内 188,561,716.13 84.69 2,967,971.07

1－2年 26,571,355.71 11.93 2,125,708.46

2－3年 2,450,774.70 1.10 196,061.98

3年以上 5,081,024.26 2.28 406,481.94

合计 222,664,870.80 100 5,696,223.45

期末数

账龄金额比例（％）坏账准备

1年以内 130,336,628.60 80.67 10,426,930.29

1－2年 22,338,077.94 13.83 1,787,046.24

2－3年 2,082,650.26 1.29 166,612.02

3年以上 6,795,995.31 4.21 543,679.62

合计 161,553,352.11 100 12,924,268.17

欠款金额前五名列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司 53,259,128.15 1年以内往来款

三单体项目 31,907,294.49 1年以内项目流动资金

山东海化集团潍坊化工机械厂 3,407,937.18 2－3年垫付款

山东海化集团有限公司石油化工厂 3,000,000.00 1年以内借款

济南华鲁公司 2,852,388.00 1年以内往来款

余额中持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司 53,259,128.15 1年以内往来款

6、预付账款

账龄期初数比例（％）期末数比例（％）

1年以内 62,038,736.45 96.15 71,557,704.69 89.27

1－2年 1,911,787.62 2.96 6,420,912.05 8.01

2－3年 269,588.68 0.42 1,808,651.31 2.26

3年以上 301,381.57 0.47 367,603.50 0.46

合计 64,521,494.32 100 80,154,871.55 100

欠款金额前五名列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司 10,485,315.48 一年以内盐款、设备款

内蒙古化肥厂 3,195,956.20 一年以内预付货款

青州市普通石料厂 1,860,107.71 一年以内预付货款

山东海化集团潍坊化工机械厂 1,706,788.86 2－3年预付设备款

中国化工建设总公司 1,651,459.93 一年以内预付货款

本账户余额中持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司10,485,315.48 1年以内盐款、设备款

7、应收补贴款

项目期初数期末数

应收企业所得税返还 1,321,761.04 1,173,317.22＊1

应收出口退增值税 9,191,292.96＊2

合计 1,321,761.04 10,364,610.18

＊1应收补贴款系根据山东省人民政府鲁政字[1998]101号文应由当地财政部门按应纳税所得额的18％返还的1999年度企业所得税。

＊2系山东海化进出口有限公司应收取的出口纯碱应退还的增值税。

8、存货

项目期初数

金额跌价准备

原料及主要材料 32,410,563.26 1,961,887.71

包装物 52,440.56

低值易耗品 4,153,002.87

在产品 2,221,805.46

产成品 42,051,411.98

库存商品 30,345,292.20

在途物资

合计 111,234,516.33 1,961,887.71

项目期末数

金额跌价准备

原料及主要材料 82,325,474.16 1,961,887.71

包装物 880,723.86

低值易耗品 4,828,261.46

在产品 3,505,723.82

产成品 73,757,459.63

库存商品 9,104,167.21

在途物资 61,005.11

合计 174,462,815.25 1,961,887.71

期末余额比上年增加56.84％,主要原因系本期原材料储备增加及氯化钙项目转资投入生产导致产成品增加所致。

9、待摊费用

项目期初数本期增加本期摊销期末数

期初未抵扣的进项税 328,205.14 328,205.14

保险费 103,013.81 220,860.32 323,874.13

出口港杂费 1,908,636.49 1,908,636.49

硫酸钾大修费用 1,604,723.68 1,604,723.68

其他 3,073,451.76 3,073,451.76

合计 2,339,855.44 4,899,035.76 6,910,686.06 328,205.14

10、长期投资

项目期初数本期增加本期减少

金额减值准备

长期股权投资 3,919,264.65 58,107,921.38 589,417.43

长期债权投资 283,792.00

合计 4,203,056.65 58,107,921.38 589,417.43

项目期末数

金额减值准备

长期股权投资 61,437,768.60

长期债权投资 283,792.00

合计 61,721,560.60

其中：长期股权投资列示如下：

被投资公司名称投资期限投资金额期初余额

潍坊中以溴化物有限公司 50年 37,569,818.40 0

山东海化华龙硝铵有限公司长期 3,000,000.00 3,919,264.65

华夏世纪创业投资有限公司长期 20,000,000.00 0

合计 60,569,818.40 3,919,264.65

被投资公司名称本期增加本期减少累计变动

潍坊中以溴化物有限公司 37,569,818.40 87,670.99 37,482,147.41

山东海化华龙硝铵有限公司 538,102.98 501,746.44 955,621.19

华夏世纪创业投资有限公司 20,000,000.00 20,000,000.00

合计 58,107,921.38 589,417.43 58,437,768.66

被投资公司名称期末余额占被投资单位注册资本比例

潍坊中以溴化物有限公司 37,482,147.41 50％＊1

山东海化华龙硝铵有限公司 3,955,621.19 30％

华夏世纪创业投资有限公司 20,000,000.00 11.76％＊2

合计 1,437,768.60

＊1潍坊中以溴化物有限公司为中以合资企业,公司与另一投资方荷兰欧溴公司各投资50％,因该公司资产总额及净利润占公司合并报表比例均不到10％,故未将其纳入合并会计报表。

＊2公司于2000年9月以人民币2000万元与华夏证券有限公司等15家公司共同出资设立华夏世纪创业投资有限公司。

11、固定资产及累计折旧

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

原值

房屋建筑物 414,978,910.61 22,097,464.98 6,231,729.61 430,844,645.98

通用设备 287,445,221.39 27,134,344.60 10,106,634.30 304,472,931.69

专用设备 474,705,466.37 82,945,980.17 4,123,764.82 553,527,681.72

运输工具 13,275,780.10 4,421,933.86 3,744,154.20 13,953,559.76

电子设备 10,001,375.14 8,520,044.74 166,526.00 18,354,893.88

其他设备 56,740,309.77 6,802,611.04 1,460,604.46 62,082,316.35

合计 1,257,147,063.38 151,922,379.39 25,833,413.39 1,383,236,029.38

累计折旧

房屋建筑物 152,188,425.67 15,947,810.47 5,654,561.57 162,481,674.57

通用设备 158,535,959.20 12,854,531.67 8,371,736.15 163,018,754.72

专用设备 237,059,697.95 58,131,322.97 3,274,235.73 291,916,785.19

运输设备 6,596,182.99 1,196,192.77 680,281.82 7,112,093.94

电子设备 2,010,548.32 1,280,287.54 71,928.90 3,218,906.96

其它设备 18,449,221.23 4,890,692.10 1,946,504.78 21,393,408.55

合计 574,840,035.36 94,300,837.52 19,999,248.95 649,141,623.93

净值

房屋建筑物 262,790,484.94 268,362,971.41

通用设备 128,909,262.19 141,454,176.97

专用设备 237,645,768.42 261,610,896.53

运输设备 6,679,597.11 6,841,465.82

电子设备 7,990,826.82 15,135,986.92

其它设备 38,291,088.54 40,688,907.80

合计 682,307,028.02 734,094,405.45

固定资产原值本期增加151,922,379.39,其中由在建工程转入135,331,458.45。

根据公司与潍坊中以溴化物有限公司签订的生产设施购买合同, 向潍坊中以溴化物有限公司出售氢溴酸生产设施。本期共转出固定资产原值8,527,026.08。

公司以生产用厂房作抵押从中国工商银行取得人民币贷款11607万元。

12、在建工程

工程名称期初数本年增加转固定资产

泡花碱 32,682,596.99 24,605,959.64

氯化钙＊1 111,975,500.00 102,194,026.40

合资溴化物＊2 28,874,685.80 286,779.06

溴素厂 393,572.84 1,405,899.66 1,750,737.10

5万吨/年硝盐工程 51,057,345.45 8,356,253.48

培训楼 7,212,865.13

6000T三胺整改 1,715,878.18 1,715,878.18

1.2万吨/年三聚氰胺 51,352,689.93 56,341,522.39

10万吨扩建 12,350,371.19 2,721,188.69

三单体工程 30,501,277.90

纯碱厂技改工程 3,080,433.87 16,897,833.27

其他＊3 46,114,652.27 15,834,943.05 29,670,816.77

合计 346,810,591.65 156,951,657.14 135,331,458.45

工程名称其他减少期末数资金来源项目进度

泡花碱 57,288,556.63 募集 95％

氯化钙＊1 9,175,261.81 606,211.79 募集

合资溴化物＊2 28,447,637.00 713,827.86 募集 30％

溴素厂 48,735.40 自筹 99％

5万吨/年硝盐工程 59,413,598.93 募集 99％

培训楼 7,212,865.13 自筹 60％

6000T三胺整改自筹 100％

1.2万吨/年三聚氰胺 107,694,212.32 募集 95％

10万吨扩建 15,071,559.88 自筹 95％

三单体工程 30,501,277.90 募集 70％

纯碱厂技改工程 19,978,267.14 自筹 50％

其他＊3 164,141.98 32,114,636.57

合计 37,787,040.79 330,643,749.55

＊1：氯化钙项目本期减少系调出不应记入在建工程的流动资金。

＊2：由于下述原因导致合资溴化物项目本期减少28,447,637.00：

（1）根据公司与潍坊中以溴化物有限公司签订的生产设施购买合同,向潍坊中以溴化物有限公司出售十溴生产设施,本期共转出在建工程22,430,000.00。

（2）根据公司与荷兰欧溴公司签订的合营合同,公司以土地使用权对潍坊中以溴化物有限公司投资,本期投资转出在建工程6,017,637.00。

＊3：本期资本化利息金额1,740,286.00。

13、无形资产

项目原始金额期初数本年增加本年转出

土地使用权＊1 23,436,925.40 22,499,448.38

土地使用权＊2 1,863,638.96 0 1,863,638.96

专有技术 8,800.00 8,800.00

合计 25,309,363.96 22,508,248.38 1,863,638.96

项目本年摊销期末数剩余摊销年限

土地使用权＊1 468,738.48 22,030,709.90 47年

土地使用权＊2 31,060.00 1,832,578.96 49年

专有技术 1,760.00 7,040.00 4年

合计 501,558.48 23,870,328.86

＊1系股份公司购并宁阳化工厂取得的土地使用权。

＊2系氯化钙项目2000年7月转资新增的土地使用权。

14、长期待摊费用

类别期初数本年增加本年摊销期末数

固定资产大修费 0 8,030,866.82 8,030,866.82

公司纯碱厂固定资产大修费按两年受益期限摊销。

15、开办费

类别期初数本年增加本年摊销期末数

开办费 4,601,512.13 2,298,932.70 3,825,619.63 3,074,825.20

本期增加的开办费系氯化钙项目2000年7月转资由在建工程转入。

16、短期借款

借款类别期初数期末数

担保借款 335,247,783.83 233,225,770.00＊1

质押借款 40,000,000.00 65,750,000.00＊2

信用借款 25,374,600.00 8,278,100.00

抵押借款 116,070,000.00＊3

合计 400,622,383.83 423,323,870.00

＊1其中由山东海化集团有限公司提供担保的借款为149,570,000.00。

＊2以银行定期存单作质押。

＊3以房产作抵押。

17、应付票据

期初数期末数

21,964,000.00 58,920,200.00

应付票据中无欠持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的款项。

18、应付账款

期初数期末数

137,907,640.24 141,666,105.27

应付账款中无欠持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的款项。

19、预收账款

期初数期末数

70,384,099.09 48,088,602.40

预收账款中无欠持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的款项。

20、应付股利

期初数期末数

84,000,000.00 96,600,000.00

应付股利系根据公司第一届董事会2001年第一次会议决议,每10股派发2.3元现金股利（含税）,共计应支付普通股现金股利96,600,000.00。

21、应交税金

税项期初数期末数

增值税 7,732,347.01 3,769,192.14

营业税 3,677.93

城建税 844,983.06 105,004.33

房产税 42,332.41

印花税 11,136.76 128.50

所得税－2,325,472.71 1,829,917.52

土地使用税 36,617.15

固定资产调节税 164,645.83

合计 6,510,267.44 5,704,242.49

22、其他应付款

期初数期末数

125,745,040.78 125,330,492.76

其他应付款主要款项列示如下：

单位名称及项目款项内容金额

包装物押金 12,800,309.13

山东海化集团有限公司＊1 10,698,990.67

住房集资款 9,219,021.94

山东海化房地产有限公司住房公积金贷款 8,684,034.99

山东海化集团有限公司＊2 5,769,462.80

超交所得税返还 5,029,398.23

动态工资 4,174,095.31

职工集资 2,885,653.57

职工风险金 2,328,963.13

住房公积金 2,303,451.06

技改项目贷款贴息 2,244,000.00

养老统筹金 2,199,433.63

教育经费 1,611,024.00

车辆押金 1,236,400.00

＊1宁阳化工厂于1998 年资产剥离时形成的对山东海化集团有限公司的负债及往来款。

＊2潍坊硝铵厂于1998年资产剥离时形成的对山东海化集团有限公司的负债。

本账户余额中欠持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的款项列示如下：

单位名称金额

山东海化集团有限公司 16,468,453.47

23、一年内到期的长期负债

借款单位金额借款期限年利率借款条件

宁阳县工商银行 6,320,000.00 1998.11－2001.11 7.11％担保

24、长期借款

借款单位金额借款期限年利率借款条件

宁阳县工商银行 10,000,000.00 1998.11－2003.11 7.65％担保

宁阳县工商银行 7,130,000.00 1998.11－2002.11 7.65％担保

宁阳县中行 500,000.00 2000.6－2004.6 6.626％担保

宁阳县中行 3,000,000.00 1999.7－2003.7 6.626％担保

宁阳县中行 5,000,000.00 1999.8－2003.12 6.626％担保

宁阳县中行 1,000,000.00 1999.10－2004.3 6.626％担保

宁阳县中行 1,000,000.00 1999.11－2004.3 6.626％担保

宁阳县中行 2,500,000.00 1999.12－2005.3 6.626％担保

宁阳县中行 2,500,000.00 1999.12－2005.6 6.626％担保

宁阳县中行 3,000,000.00 1999.12－2005.12 6.626％担保

宁阳县中行 2,000,000.00 1999.11－2004.11 6.626％担保

宁阳县中行＊1 1,821,182.00 1999.4－2003.4 浮动担保

宁阳县中行＊2 13,989,989.00 1999.12－2006.12 浮动担保

宁阳县中行 3,000,000.00 2000.7－2006.7 6.831％担保

宁阳县中行 2,650,000.00 2000.7－2006.7 6.831％担保

潍坊市建设银行 64,000,000.00 2000.10－2003.9 5.94％担保

潍坊市建设银行 70,000,000.00 2000.10－2002.8 5.94％担保

合计 193,091,171.00

＊1美元贷款：22万美元。

＊2美元贷款：169万美元。

其中由山东海化集团有限公司提供担保的借款为134,000,000.00。

25、长期应付款

期初数期末数

15,000.00 15,000.00

26、股本

2000年12月31日股本为420,000,000股,每股面值1元。（股票种类：A股）

股本变动情况表

数量单位：股

项目本次变动前本次变动增减(＋、－) 本次变动后

配送公积金其

股股转股他

一、尚未流通股份

1、发起人股份

其中：

国家拥有股份

境内法人持有股份 300,000,000.00 300,000,000.00

外资法人持有股份

其他

2、募集法人股

3、内部职工股＊65,996.00 65,996.00

4、优先股或其他

尚未流通股份合计 300,065,996.00 300,065,996.00

二、已流通股份

1、人民币普通股 119,934,004.00 119,934,004.00

2、境内上市的外资股

3、境外上市的外资股

4、其他

已流通股份合计 119,934,004.00 119,934,004.00

三、股份总额 420,000,000.00 420,000,000.00

＊1999年内部职工股12,000,000股经批准上市流通,其中高级管理人员持股65 ,996股继续锁定。

27、资本公积

项目期初数本期增加本期减少期末数

股本溢价 554,574,108.75 554,574,108.75

合计 554,574,108.75 554,574,108.75

28、盈余公积

项目期初数本期增加本期减少期末数

法定盈余公积 20,911,735.58 15,508,360.29 36,420,095.87

公益金 16,729,388.45 12,406,688.23 29,136,076.68

合计 37,641,124.03 27,915,048.52 65,556,172.55

29、未分配利润

期初数本期增加本期减少期末数

112,158,464.63 155,083,602.88 124,515,048.52 142,727,018.99

（1）本期增加系由本年实现净利润转入；

（2）本期减少系根据第一届董事会2001年第一次会议进行如下利润分配：

A、按本期净利润的10％提取法定盈余公积15,508,360.29；

B、按本期净利润的8％提取公益金12,406,688.23；

C、分派现金股利96,600,000.00（含税）。

30、营业收入及营业成本

营业收入营业成本

产品类别上年数本年数上年数本年数

纯碱 633,062,236.97 787,753,855.21 436,180,863.36 533,387,561.37

溴素 77,472,434.77 75,577,314.79 57,342,428.39 58,759,024.75

氢溴酸 8,279,264.18 3,659,320.50 8,058,323.75 3,862,091.34

硫酸钾 6,878,460.99 13,984,014.92 6,516,461.72 14,573,120.46

三聚氰胺 123,594,291.55 116,187,653.45 105,814,640.88 95,193,999.51

碳铵 30,462,806.62 19,766,804.80 28,229,191.60 22,365,984.33

硝钠 13,380,675.78 21,678,909.56 10,559,883.70 17,145,796.78

亚钠 14,760,399.97 35,299,922.72 11,557,990.86 27,877,927.64

其他 67,028,747.19 94,279,182.15 52,803,150.28 77,599,378.58

合计 974,919,318.02 1,168,186,978.10 717,062,934.54 850,764,884.76

营业毛利

产品类别上年数本年数

纯碱 196,881,373.61 254,366,293.84

溴素 20,130,006.38 16,818,290.04

氢溴酸 220,940.43 －202,770.84

硫酸钾 361,999.27 －589,105.54

三聚氰胺 17,779,650.67 20,993,653.94

碳铵 2,233,615.02 －2,599,179.53

硝钠 2,820,792.08 4,533,112.78

亚钠 3.202,409.11 7,421,995.08

其他 14,225,596.91 16,679,803.57

合计 257,856,383.48 317,422,093.34

31、其他业务利润

项目上年数本年数

副产品销售 211,382.80 2,523,228.88

运输收入－1,827,987.02

包装物、材料销售－3,702,394.70 2,833,943.59

抵账物资变现损益－2,847,921.57

其他 296,824.44 526,383.16

合计－5,022,174.48 3,035,634.06

32、财务费用

类别上年数本年数

利息支出 42,969,236.96 37,194,028.85

减：利息收入 12,188,752.77 7,491,868.95

汇兑损失 283,924.13 448,076.61

减：汇兑收益 71,363.89 350,643.90

手续费 734,826.56 591,546.34

合计3 1,727,870.99 30,391,138.95

33、投资收益

项目上年数本年数

股权投资收益 919,264.65 450,431.99

债权投资收益 5,866,100.00 2,854,000.00

合计 6,785,364.65 3,304,431.99

股权投资收益明细列示如下：

被投资单位金额

山东海化华龙硝铵有限公司 538,102.98

潍坊中以溴化物有限公司－87,670.99

合计 450,431.99

34、营业外收入

项目上年数本年数

处理固定资产净收益 1,819.41 270,195.88

罚款收入 12,138.22

申购股票冻结利息 3,178,579.38 3,178,579.37＊

货款滞纳金收入 1,090,914.97

其他 210,277.12 926,949.06

合计 3,390,675.91 5,478,777.50

＊公司1998年度发行股票,无效申购冻结资金利息收入共计9,535,738.13,公司按三年摊销,2000年摊销3,178,579.38。

35、营业外支出

项目上年数本年数

处理固定资产净损失 825,754.10 3,311,047.85

罚款支出 821,760.25 137,962.79

赔偿违约金 8,711.50 22,635.00

其他 252,659.12 628,142.59

合计 1,908,884.97 4,099,788.23

六、母公司会计报表主要项目注释

1、应收账款

账龄期初数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 477,832,770.97 95.61 38,226,621.68

1－2年 14,188,786.64 2.84 1,135,102.93

2－3年 3,482,916.84 0.70 278,633.35

3年以上 4,244,109.20 0.85 339,528.73

合计 499,748,583.65 100 39,979,886.69

账龄期末数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 268,414,135.44 80.54 21,406,178.34

1－2年 52,347,141.57 15.71 4,187,771.33

2－3年 4,758,442.51 1.43 380,675.40

3年以上 7,734,496.43 2.32 618,759.71

合计 333,254,215.95 100 26,593,384.78

欠款金额前五名列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东淄博金晶浮法玻璃厂 36,828,044.84 1年以内货款

山东铝厂 21,488,441.21 1年以内货款

山东星光玻璃集团公司 16,453,475.05 1年以内货款

山东德州晶峰玻璃有限公司 12,928,354.82 1年以内货款

山东济南裕兴化工厂 10,135,317.82 1年以内货款

本账户余额中无持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款。

应收账款计提坏账准备的有关说明：

一年以内的应收账款中有836,906.18为公司与控股子公司之间的内部往来, 于合并报表时抵销,未对其计提坏账准备；公司实际计提坏账准备的应收账款为 332 ,417,309.77。

2、其他应收款

账龄期初数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 262,586,877.88 91.42 383,184.31

1－2年 21,073,890.71 7.34 1,685,911.26

2－3年 710,866.80 0.25 56,869.34

3年以上 2,873,578.53 1.00 229,886.28

合计 287,245,213.92 100 2,355,851.19

账龄期末数

金额比例（％）坏账准备

1年以内 319,389,197.50 94.20 7,493,213.16

1－2年 15,032,181.89 4.43 1,202,574.55

2－3年 126,848.35 0.04 10,147.87

3年以上 4,521,951.54 1.33 361,756.12

合计 339,070,179.28 100 9,067,691.70

欠款金额前五名列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司 53,259,128.15 1年以内往来款

三单体项目 31,907,294.49 1年以内项目流动资金

山东海化有限公司石油化工厂 3,000,000.00 1年以内借款

江苏张家港保税区华宇贸易公司 2,654,157.04 1年以内往来款

潍坊东明消防器材有限公司 1,500,000.00 1年以内暂借款

本账户余额中持有本公司5％（含5％）以上股份的股东的欠款列示如下：

单位名称金额账龄欠款原因

山东海化集团有限公司 53,259,128.15 1年以内往来款

其他应收款计提坏账准备的有关说明：

一年以内的其他应收款中有225,724,033.02为公司与控股子公司之间的内部往来,于合并报表时抵销,未对其计提坏账准备；公司实际计提坏账准备的其他应收款为113,346,146.26。

3、长期投资

项目期初数本期增加本期减少

金额减值准备

长期股权投资 18,854,138.03 60,323,691.07 1,258,412.69

长期债权投资

合计 18,854,138.03 60,323,691.07 1,258,412.69

项目期末数

金额减值准备

长期股权投资 77,919,416.41

长期债权投资

合计 77,919,416.41

其中：长期股权投资列示如下：

被投资公司名称投资期限投资金额期初余额

山东海化华龙硝铵有限公司长期 7,000,000.00 8,680,613.05

山东海化魁星化工有限公司长期 7,000,000.00 4,624,869.07

山东海化进出口有限公司长期 15,000,000.00 5,548,655.91

潍坊中以溴化物有限公司 50年 37,569,818.40 0

华夏世纪创业投资有限公司长期 20,000,000.00 0

合计 86,569,818.40 18,854,138.03

被投资公司名称本期增加本期减少累计变动

山东海化华龙硝铵有限公司 1,255,573.62 1,170,741.70 1,765,444.97

山东海化魁星化工有限公司 584,740.89 －1,790,390.04

山东海化进出口有限公司 1,318.45 －9,450,025.64

潍坊中以溴化物有限公司 37,569,818.40 87,670.99 37,482,147.41

华夏世纪创业投资有限公司 20,000,000.00 20,000,000.00

合计 59,411,451.36 1,258,412.69 48,007,176.70

被投资公司名称期末余额占被投资单位

注册资本比例

山东海化华龙硝铵有限公司 8,765,444.97 70％

山东海化魁星化工有限公司 5,209,609.96 70％

山东海化进出口有限公司 5,549,974.36 75％

潍坊中以溴化物有限公司 37,482,147.41 50％

华夏世纪创业投资有限公司 20,000,000.00 11.76％

合计 77,007,176.70

4、投资收益

项目上年数本年数

股权投资收益－7,877,262.68 1,753,961.97

债权投资收益 5,866,100.00 2,854,000.00

合计－2,011,162.68 4,607,961.97

本期对控股子公司及合营企业实现投资收益明细列示如下：

被投资单位金额

山东海化华龙硝铵有限公司 1,255,573.62

山东海化魁星化工有限公司 584,740.89

山东海化进出口有限公司 1,318.45

潍坊中以溴化物有限公司－87,670.99

合计 1,753,961.57

5、营业收入及营业成本

营业收入营业成本

产品类别上年数本年数上年数本年数

纯碱 645,737,082.67 754,901,098.98 452,045,468.42 518,201,281.10

溴素 77,472,434.77 75,577,314.79 57,242,428.39 58,759,024.75

氢溴酸 8,279,264.18 3,659,320.50 8,058,323.75 3,862,091.34

硫酸钾 6,878,460.99 13,984,014.92 6,516,461.72 14,573,120.46

其他 4,893,438.06 29,292,874.70 4,100,636.61 24,817,400.79

合计 743,260,680.67 877,414,623.89 527,963,318.89 620,212,918.44

营业毛利

产品类别上年数本年数

纯碱 193,691,614.25 236,699,817.88

溴素 20,230,006.38 16,818,290.04

氢溴酸 220,940.43 －202,770.84

硫酸钾 361,999.27 －589,105.54

其他 792,801.45 4,475,473.91

合计 215,297,361.78 257,201,705.45

七、关联方关系及其交易

（一）关联方关系

1、存在控制关系的关联方

（1）存在控制关系的关联方

企业名称注册地址主营业务

山东海化集团有限公司山东潍坊制造、销售原盐、灭火剂等产品

山东海化魁星化工有限公司山东宁阳县磁窑镇制造、销售三聚氰胺等产品

泰安华鲁蜜胺有限公司山东宁阳县磁窑镇制造、销售蜜胺等产品

山东海化进出口有限公司山东潍坊出口纯碱、原盐等化工产品

山东海化华龙硝铵有限公司山东潍坊制造、销售碳酸氢铵等产品

企业名称与本企业关系经济性质法定代表人

山东海化集团有限公司母公司国有肖庆周

山东海化魁星化工有限公司子公司有限责任公司韩星三

泰安华鲁蜜胺有限公司子公司中外合资吴开榕

山东海化进出口有限公司子公司有限责任公司王军

山东海化华龙硝铵有限公司子公司有限责任公司韩星三

（2）存在控制关系的关联方的注册资本及其变化

企业名称期初数本期增加数本期减少数期末数

山东海化集团有限公司 41600万元 41600万元

山东海化魁星化工有限公司 1000万元 1000万元

泰安华鲁蜜胺有限公司 2283.5万元 2283.5万元

山东海化进出口有限公司 2000万元 2000万元

山东海化华龙硝铵有限公司 1000万元 1000万元

（3）存在控制关系的关联方所持股份及其变化

企业名称期初数本期增加数本期减少数期末数

山东海化集团有限公司 30000万元 30000万元

山东海化魁星化工有限公司 700万元 700万元

泰安华鲁密胺有限公司 1178万元 1178万元

山东海化进出口有限公司 1500万元 1500万元

山东海化华龙硝铵有限公司 700万元 700万元

2、存在共同控制关系的关联方

（1）存在共同控制关系的关联方

企业名称注册地址主营业务

潍坊中以溴化物有限公司山东潍坊生产销售溴化物、溴素等产品

企业名称与本企业关系经济性质法定代表人

潍坊中以溴化物有限公司子公司中外合资张凤云

（2）存在共同控制关系的关联方的注册资本及其变化

企业名称期初数本期增加数本期减少数期末数

潍坊中以溴化物有限公司 0 1160万美元 0 1160万美元

（3）存在共同控制关系的关联方所持股份及其变化

企业名称期初数本期增加数本期减少数期末数

潍坊中以溴化物有限公司 0 37,569,818.40 0 37,569,818.40

3、不存在控制关系的关联方

企业名称注册地址主营业务

山东海化房地产有限公司山东潍坊房地产、销售建材等

山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司山东昌乐生产销售焦炭等

山东海化集团包装制品公司山东潍坊百货、塑编袋等

企业名称与本企业关系经济性质法定代表人

山东海化房地产有限公司同一母公司有限责任公司李金明

山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司同一母公司有限责任公司夏云国

山东海化集团包装制品公司同一母公司集体企业刘峰利

（二）关联方交易

1、产品销售

（1）存在控制关系的关联方交易

①公司向山东海化集团有限公司销售溴素、冷凝水、纯碱, 按市场价格或协议价格结算。公司1999年及2000年的销售情况如下：

上年数本年数

溴素 9,198,483.94 3,482,877.23

冷凝水＊ 24,759,006.54 13,618,630.30

纯碱 3,663,765.79 4,408,102.28

合计 37,621,256.27 21,509,609.81

＊依据2000年6月6日集团公司对部分产品关联交易价格调整的会议纪要, 其中对股份公司销售给山东海化集团有限公司热力电力分公司的冷凝水价格自下半年进行调整,由于价格的调整使本年净利润减少2,524,559.33元。

②公司向山东海化集团有限公司销售钢材、油品、电器等各种材料及备品备件, 按市场价格结算。公司1999年及2000年销售材料及备品备件实现利润情况如下：

上年数本年数

其他业务利润 421,265.75 2,679,477.20

公司供应分公司原属山东海化集团有限公司,1999年9月转入股份公司, 上年数中只包含1999年10月－12月销售材料及备品备件实现的利润。

（2）存在共同控制关系的关联方交易

公司2000年向潍坊中以溴化物有限公司销售溴素5,838,196.89元, 按协议价格结算。

2、原材料采购

（1）存在控制关系的关联方交易

山东海化集团有限公司向公司提供生产纯碱所必需的原盐, 提供生产溴素所必需的卤水以及生产所需的水、电、蒸汽等,按双方协商价格结算。公司 1999 年及 2000年的采购情况如下：

项目 1999年 2000年

原盐＊1 102,568,674.00 47,521,163.05

淡水 4,916,557.80 5,657,559.00

海水 10,128,489.50 9,472,335.50

循环水 6,209,256.00 6,712,572.00

卤水 8,071,192.50 9,333,979.14

电＊2 28,309,772.54 36,206,911.32

蒸汽＊2 102,319,280.00 155,002,390.17

合计 262,523,222.34 269,906,910.18

＊1原盐的采购量比上年减少53.67％, 原因为供应分公司原属山东海化集团有限公司,公司生产用盐全从集团供应公司采购,1999年9 月供应分公司由集团公司转入股份公司后,原盐从集团公司采购一部分,其余外购。

＊2依据市场情况经山东海化集团有限公司与股份公司协商,对公司生产用电、蒸汽的价格进行调整,该办法自2000年1月施行。由于其价格的调整, 导致本年度净利润减少6,644,736.52元。

（2）不存在控制关系的关联方交易

公司由山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司购入生产纯碱所必需的焦炭, 由山东海化集团包装制品有限公司购入各种包装袋,按协议价格结算。公司 1999 年及 2000年的采购情况如下：

项目 1999年 2000年

焦炭 33,922,971.05 32,817,900.31

包装袋 39,172,445.19 35,176,987.62

3、关联方应收应付款项余额

（1）存在控制关系的关联方：山东海化集团有限公司

项目期初数期末数

应收票据 39,000,000.00 0

预付账款 0 10,485,315.48

其他应收款 151,462,077.83 53,259,128.15

应付票据 20,000,000.00 0

其他应付款 38,337,081.09 16,468,453.47

（2）存在共同控制关系的关联方：潍坊中以溴化物有限公司

项目期初数期末数

应收帐款 595,876.58

（3）不存在控制关系的关联方：

项目期初数期末数

应付票据

山东海化集团包装制品公司 0 6,500,000.00

山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司 0 10,500,000.00

应付账款

山东海化集团包装制品公司 5,241,543.99 2,962,574.11

山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司 5,141,053.09 1,412,207.90

其他应付款

山东海化房地产有限公司 8,439,229.39 8,684,034.99

4、其他关联交易

（1 ）依据国家国有资产管理局的确认报告和山东海化集团有限公司与山东海化股份有限公司签订的土地租赁协议,海化集团将股份公司所占用土地618434.53平方米租赁给股份公司使用,租期50年,每年租金754,490元。2000年支付租金754,490 元。

（2 ）依据山东海化集团有限公司与山东海化股份有限公司签订的有关于相互提供产品的关联交易及综合服务的协议, 股份公司生产中所产生的废液由股份公司负责处理,集团公司负责协助。双方同意,1998年起三年内, 股份公司每年向集团公司支付100万元废液处置费,并于每年年末向集团公司支付。2000年度股份公司向集团支付100万元。

（3）根据公司与潍坊中以溴化物有限公司签订的生产设施购买合同,向潍坊中以溴化物有限公司出售氢溴酸及十溴生产设施, 本期向潍坊中以溴化物有限公司出售固定资产（原值）8,527,026.08元及在建工程22,430,000.00元；本次移交的生产设施评估净值为2847.52万元,购买价格为2400万元人民币。

（4）公司银行借款中由山东海化集团有限公司提供担保的借款为28357万元；其中短期借款14957万元；长期借款13400万元。

（5）公司在建工程中三单体项目由山东海化集团有限公司代建。

（6）2000年山东海化集团有限公司与山东海化股份有限公司签订协议,对集团公司占用股份公司的资金按银行一年期贷款基准利率向集团公司收取资金占用费 ,2000年共收取资金占用费2,897,991.00元。

5、对关联交易披露事项的说明

山东海化房地产有限公司、山东海化集团潍坊振兴焦化有限公司、山东海化集团包装制品公司原为山东海化集团有限公司的分公司, 股份公司与其发生的关联交易作为与存在控制关系的关联方的关联交易披露,从2000 年开始上述单位成为集团公司的子公司, 其与股份公司发生的关联交易作为与不存在控制关系的关联方的关联交易单独披露,对关联交易的期初数已作调整。

八、重大事项

根据公司与荷兰欧溴公司签订的合营合同, 公司与荷兰欧溴公司合资设立潍坊中以溴化物有限公司,该公司注册资本1160万美元,合营双方各占50％, 公司及合营方分四次向合营企业注资,截止2000年12月31日公司已三次注资共投入资本37,569 ,818.40元,其中用土地使用权作价6,017,637.00元出资,用人民币出资31,552,181 .40元。

九、或有事项

截止审计报告日,已贴现尚未到期的应收票据3730万元。

十、承诺事项

根据公司与荷兰欧溴公司签订的合营合同, 公司将对潍坊中以溴化物有限公司继续投资。

十一、期后事项

1、山东海化集团有限公司2000年末欠股份公司53,259,128.15元已于 2001年2 月5日全部还清。

2、公司于2000年2月6日召开了第一届董事会2001年第一次会议,会议决议通过了2000年度利润分配预案：

（1）按净利润的10％提取法定盈余公积15,508,360.29元；

（2）按净利润的8％提取法定公益金12,406,688.23元；

（3）以现有股本420,000,000股为基础,以未分配利润每10股派现金2.3元（含税）,共计派发现金96,600,000.00元（含税）；

（4）资本公积金不转增股本。

（三）发行人各期主要财务指标

项目 2000.12.31 1999.12.31 1998.12.31

（2000年）（1999年）（1998年）

流动比率 1.25 1.44 1.84

速动比率 1.06 1.31 1.62

应收帐款周转率 2.54（次） 1.76（次） 2.29（次）

存货周转率 5.96（次） 5.79（次） 8.45（次）

资产负债率（母公司） 38.39％ 41.95％ 39.36％

净资产收益率（摊薄） 13.11％ 10.11％ 11.45％

（加权） 13.44％ 10.24％ 16.71％

每股净利润（摊薄） 0.37元 0.27元 0.30元

（加权） 0.37元 0.27元 0.33元

扣除非经营性损益后

每股收益 0.30元 0.20元 0.23元

扣除新股冻结资金

利息每股收益 0.36元 0.26元 0.29元

每股经营活动的现金流量 1.06元 0.13元－0.21元

每股净现金流量 0.03元 0.16元 0.23元

十、管理层讨论和分析

（一）经营业绩的基本情况

1998年,公司主营业务收入为1,080,337,406.85元,比上年增长4.5％,利润总额为183,051,854.24元,比上年增长14.25％,每股收益0.30元。

1999年,市场环境发生了重大变化,给公司经营带来了挑战, 主要表现在纯碱市场竞争空前激烈,溴素等产品市场滑坡,货款回收困难等方面。公司加大市场开发力度,强化企业管理,深入挖潜增效,实施倒逼成本和比价采购,降低产品成本, 有效地抵御了产品价格下滑给公司带来的影响,基本达到产销平衡。1999年,公司主营业务收入为97492万元,利润总额为15439万元,每股收益0.27元。

2000年公司经营中遇到的困难是各主导产品大多集中于传统产业领域, 市场竞争激烈。公司继续坚持强化管理和市场营销,大力开拓市场,努力降低成本, 加强质量管理,保证公司产品质量和市场竞争优势。2000年,公司实现主营业务收入116819 万元,主营业务利润为30942万元,利润总额18573万元,每股收益0.37元。

公司控股子公司山东海化华龙硝铵有限公司5万吨改扩建项目,2000年基本建成, 尚未办理转资手续,在“在建工程”科目核算,未计体提折旧。但该项目所产生的收入、费用已计入该公司的损益 , 与“在建工程”的核算原则不一致。该项目已于 2001年办理了预转资,按6.5％的综合折旧率计提折旧,并于2001年5月补提了2000年应提折旧246万元,计入2001年损益。

2001年4月,公司控股子公司山东海化魁星化工有限公司将原计入在建工程的利息支出1,740,286元调入了财务费用,计入2001年损益, 解决了不恰当的利息资本化问题。以上调整对公司2001年利润情况将产生一定影响。

（二）利润形成的有关情况

1、销售收入总额及其结构、变动趋势及原因

单位：万元

2000年 1999年 1998年

销售收入总额 116819 97492 108034

纯碱销售收入 78775 63306 76632

溴素销售收入 7558 7747 8825

三聚氰胺销售收入 11619 12359 14105

由于1999年市场滑坡严重,纯碱和溴素市场价格大幅度下滑,这两种产品1999年销售收入有所下降。1997年3 月以来受国际上一些大装置停产检修和东南亚金融危机的影响,三聚氰胺一度货紧价扬,价格畸高。加之原料尿素价格大幅下降, 产品利润丰厚,致使我国许多化肥、化工企业看好该产品并纷纷投资建设,行业竞争加剧。随着国内生产能力的形成,供求关系变化,三聚氰胺的价格逐渐回落, 导致三聚氰胺的销售收入有所降低。2000年以来,随着市场的回暖,各产品价格基本保持稳定, 公司投资的技术改造项目也基本完成,2000年产量和销售收入都有所回升。

1998年、1999年、2000年公司三种主要产品销售收入占公司销售收入总额的比例分别为92.16％、85.56％、83.85％,该三大产品所占比例逐步下降, 说明公司产品结构开始调整,实行多产品的战略产生一定效果,其他产品对公司的销售收入的影响越来越大。

其中,1999年及2000年公司向山东海化集团有限公司销售纯碱、溴素、冷凝水产品的销售收入分别为3762.13万元、2150.96万元,占公司销售总额的比例较小,对利润影响不显著。

公司营业收入结构基本稳定,营业收入也可保持相对稳定的水平。随着项目投资建成及至达产,公司的销售收入将稳定增加,保证经营和盈利能力的连续性。但由于基本化工产品市场波动较大,如果市场发生急剧变化,公司的营业收入也将受到较大影响。

2、利润总额及其结构

单位：万元

2000年 1999年 1998年

营业毛利总额 31742 25785 32306

纯碱营业毛利 25437 19688 22937

溴素营业毛利 1682 2013 2940

三聚氰胺营业毛利 2099 1778 5100

3、适用的所得税税率及享受的主要财政税收优惠政策

根据山东省人民政府鲁政字[1998]101号文、财政部财税[2000]99号文及财会 [2000]3号文规定,企业所得税按应纳所得税额的33％计缴,由当地财政部门按18 ％返还,实际税负为15％。根据有关规定,该政策可执行到2001年12月31日。

4、关于执行新的企业会计制度对企业财务状况的影响

2001年起公司将执行新企业会计制度。公司目前执行的《股份公司会计制度》与新企业会计制度的要求基本一致, 主要区别在于公司将在原已执行的计提四项准备的基础上再增提固定资产减值准备、在建工程减值准备和无形资产减值准备。根据计提条件和公司的实际情况分析,增提三项准备之后,对公司财务状况影响如下：

（1）增提固定资产减值准备的影响。2000年底,公司固定资产原值共计138323. 60万元, 因占公司资产比例最大的纯碱厂的化工专用设备采用双倍余额递减法计提折旧,故公司固定资产净值仅为73409.44万元,占原值的53.07％。因公司所属各厂对生产设备都不断进行维修,设备完好率达99.15％, 故现有固定资产实际价值是高于账面净值的。另外,股份公司所属分厂及子公司,大都建成时间较短, 不存在技术陈旧和长期闲置的情况,对于个别损坏或因改造而拆除的固定资产,公司有关部门将定期清查,据实计提减值准备。但因数额很少,不会对公司财务状况造成较大影响。

（2）增提无形资产减值准备的影响。2000年底,公司无形资产共计2387.03 万元,其中土地使用权2386.33万元,专有技术0.7万元。土地使用权的剩余摊销年限分别为47年和49年,不存在市价下跌和丧失使用价值的问题。故计提该减值准备对公司财务状况不构成影响。

（3）增提在建工程减值准备的影响。2000年底,公司在建工程共计33064.37万元,经过年终盘点,未发现性能技术已经落后和其他足以证明已经发生减值的情况。也不存在长期停建且未来3年内不会重新开工的在建工程。故计提该项减值准备,对公司财务状况不构成影响。

（三）短期财务状况分析

1998年至2000年,由于公司一直在进行较大规模的投资活动,公司流动比率和速动比率均呈现下降趋势,但均高于1,属于正常范围,公司资产保持较好的流动性。

1998年至2000年,公司资产负债率比较低,而且相对比较稳定, 说明公司的经营策略比较谨慎,公司资产安全性较好。

与同行业其他公司相比,公司的应收帐款周转率处于平均水平。但1999 年公司应收帐款周转率下降,是因为受经济环境及纯碱市场竞争空前激烈的影响,货款回收比较困难。2000年,纯碱市场情况好转,促进了货款的回收, 应收帐款周转恢复正常水平,公司资金周转情况良好。

1999年,由于经济发展速度放缓,市场需求萎缩, 公司主要产品纯碱和溴素的市场价格滑坡严重,市场竞争激烈,公司的盈利水平受到较大影响, 导致当年的净资产收益率和每股净利润有所下降。2000年以来,随着经济回暖,市场价格逐步稳定, 同时,公司不断加强经营管理,公司的盈利状况得到了改善。

（四）现金流量基本情况

单位：万元

2000年 1999年 1998年

经营活动现金流量 44542.19 5265.65 －8846.39

投资活动现金流量－23630.96 －8615.12 －39657.09

筹资活动现金流量－19677.89 9986.77 58049.30

现金及现金等价物净增加额 1233.33 6535.27 9545.81

公司近几年现金流量情况正常,可以基本满足公司正常经营的需要。2000年度, 由于经济回暖,产品市场需求增加,价格升高,而且由于下游厂家生产形势较好,销售产品回款较好,因此,2000年度销售商品、提供劳务收到的现金大幅度提高, 使经营活动现金流量增加较大。由此可见,经营环境对公司现金流量情况将具有较大影响。在未来几年内,如果国民经济发展情况和市场环境发生重大变化,公司的现金流量情况将可能受到一定影响。

十一、业务发展目标

（一）公司未来两年发展计划

1、发展战略

公司发展战略是以推动经济增长方式转变为核心, 以提高经济增长质量和效益为目的,深化改革,扩大开放,转机建制,增强企业发展活力。抓住国际产业结构调整的有利时机,加快传统产业和产品技术改造,推进高新技术产业化和传统产业高新技术化。发挥资源优势,突出产业特点,突出主营方向,突出主导产品 ,突出高新技术, 重点搞好海洋化工和精细化工深度开发,培植经营优势,强化核心竞争力。立足国内, 面向国际,积极稳妥地搞好资产重组,实现生产力的跳跃式发展。

目前工作指导思想是：在不断巩固和发展主营业务的同时, 加紧新建项目的达产达效工作,以市场为导向,以经济效益为中心, 继续加快公司产业结构和经济结构的战略性调整,逐步使公司由传统产业领域向高新技术领域转变；同时,继续加强内控制度建设,大力加强内部管理,强化资本经营,促使公司效益稳步增长。

2、整体经营目标及主要业务的经营目标

公司最近两年的发展主要是以传统产品为核心,包括纯碱、溴素、三聚氰胺等, 扩大生产规模,提高产品质量,调整产品结构；同时,加强对投资项目的管理,使之早日达产达销,进行产品深加工,形成产品系列；加强新产品的市场营销力度, 逐步提高其销售收入占公司总收入的比重。到2003年,公司预计完成销售收入23亿元,实现利润总额42000万元。

主要产品在最近三年生产销售计划

项目 2001年 2002年 2003年

纯碱 85万吨 85万吨 85万吨

其中：重质纯碱 40万吨 50万吨 60万吨

溴素 12000吨 13000吨 13700吨

三聚氰胺 20000吨 21000吨 38000吨

3、产品开发计划

在未来两年,公司将继续调整产品结构,重点开发碱系列、溴系列、精细化工系列及苦卤化工系列等产品。产品结构的调整将随着募集资金和自有资金投资的各项目的逐步建成投产而最终完成。

在碱系列产品方面,继续进行技术改造,提高低盐重质纯碱的比例, 并进行深加工和资源综合利用,开发白炭黑、氯化钙、离子膜烧碱等产品；

在溴系列产品方面,继续开发溴化物,包括十溴联苯醚、八溴联苯醚、高纯氢溴酸、溴化钠、溴化锂等产品,形成多元化的产品系列；通过产品深加工,开发双酚A、 HFC－134a等产品。

在精细化工方面,以三聚氰胺、癸二酸、三单体、氢氧化镁为主要产品。加大对三聚氰胺生产线的投资,扩大生产规模,使之成为公司未来的支柱产品之一；继续扩大癸二酸的生产规模,开发癸二酸及其酯类产品。

苦卤化工系列方面,主要产品包括硫酸钾、白色氯化镁等产品。

为分散经营风险,公司还拟投资合作生产轻质二氧化碳灭火器瓶体、基因芯片等产品,以取得良好的效益。

4、技术开发与创新

充分发挥企业技术及资源优势,增强全员技术创新意识和技术创新能力,以支柱产业技术创新体系和机制为核心,以产品为基础,加强产学研联合,促进科研、开发和生产、市场的有机结合。同时,扩大国际间的交流和合作,通过建立设立合资企业等形式,引进国外先进技术和管理模式 ,提高产品的技术含量和附加值。与此同时, 公司积极引进和培养高素质专业人才, 为科技创新和技术进步创造良好的人才基础和公司文化氛围。

5、人员扩充计划

公司在人力资源管理方面,坚持以培养为主,引进与培养相结合的方针, 充分调动现有人员的积极性,合理地进行安排,在不大量增加职工人数的前提下, 优化人员结构。在公司内部建立职工再教育制度,有组织、有计划地进行工商管理、科技与法律方面以及劳动技能方面的培训,促进知识的更新,尽快培养高层次、复合型人才。同时,对公司发展所急需的专业人才,包括管理、营销、法律、技术方面的高层次的人才,也将积极引进。

6、市场开发与营销网络建设计划

目前公司主要产品纯碱、溴素、三聚氰胺在国内市场占有率都比较高, 而国内市场相对已经比较成熟,扩展空间有限。公司在确保国内一定的市场份额的前提下, 将主要开发国际市场。在巩固原有市场的同时,尽快开辟欧美、大洋洲、非洲市场, 改变对日本、韩国与东南亚市场过分依赖的状况。通过对国外市场需求以及未来趋势的研究,有针对性地开发生产市场所需的产品,着力培植一批重点出口产品。

公司产品的主要客户均为工业企业,在营销方面,以维护和开发重点客户为基础, 针对主要客户分布相对集中的地区设立销售机构,为客户提供各种便利,维护客户关系。营销网络的建设还将针对目前竞争相对较弱的地区设计, 以扩大销售规模和范围。

7、再融资计划

公司在本次募集资金到位之后,将基本满足投资项目建设资金的需要,项目资金缺口部分将由公司以银行贷款形式解决。公司将根据总体发展规划, 继续通过资本市场,公开发行股票来募集发展所需资金。

8、深化改革和组织结构调整的规划

为建立完善的现代企业制度,公司将继续深化体制改革。完善母子公司体制,运用好经济手段、法律手段和协调手段,依法管理子公司业务,形成集权与分权相统一的管理体制。探索事业部制式的管理形式,强化对分公司、子公司发展战略、财务预算、资产运营监控和产权管理等方面的职能。在公司内部,深化劳动、人事、分配制度改革,精简机构,压缩冗员,拉开分配档次,建立起有效的激励机制。

9、国际化经营规划

实施出口产品多元化战略。在现有出口产品的基础上, 积极开发在国际上适销对路、附加值高的产品,提高出口产品比重,优化出口产品结构, 培植一批重点出口产品,积极开发欧美、大洋洲、欧洲市场,增强对国际市场的调控能力。同时, 兴办海外企业,实现跨国经营。发挥企业资源、产品、技术及管理等优势,到海外设窗口企业。拟在欧洲、美国、韩国等国家和地区,设立办事机构或开办企业,提高公司在国际市场市场的知名度和竞争力。

十二、募集资金运用

本次配股预计募集资金总额为38700万元,扣除发行费用1350.5万元, 预计实际可募集资金37349.5万元。主要投资以下四个项目,共需使用资金43856.61万元；资金缺口部分以自有资金和银行贷款解决。具体项目情况如下：

一、60万具／年轻质二氧化碳灭火器瓶体生产线项目

本项目经国家经贸委国经贸投资[2000]865号文批准立项。

（一）投资概算

本项目总投资额为16403.88万元。固定资产投资为12612.00万元,其中,建筑工程费2402.98万元,设备购置8332.98万元,安装工程143.17万元,其他费用1732.86万元；流动资金为3791.88万元,其中,铺底流动资金1137.56万元。固定资产投资及铺底流动资金共计13749.56万元,资金来源为多边基金赠款605万美元（折合5003. 35 万元人民币）,其余资金8746.21万元以本次配股资金解决。

（二）项目的技术含量

1、产品的质量标准和技术方法

序号产品名称规格型号技术要求

材质外经（mm）重量（kg）

1 手提式CO2灭火器瓶体 MT2 34CrMo4 116.4 ≤3.5

2 手提式CO2灭火器瓶体 MT2 34CrMo4 135.9 ≤5.0

3 手提式CO2灭火器瓶体 MT2 34CrMo4 148.6 ≤8.0

4 推车式CO2灭火器瓶体 MT2 34CrMo4 219 ≤60

5 推车式CO2灭火器瓶体 MT2 34CrMo4 167 ≤60

2、工艺流程和生产技术选择

工艺流程：

（1 ）备料：合格管材———裂纹检查———测量内外径及壁厚———按定长切割下料———按批次作炉号标记———清理内外表面———减薄成型———下工序

其中减薄工艺采取冷旋压工艺。

（2 ）成型：减薄的管坯———中频加热———旋压收底———翻转———顶底———冷却———切削底部———检验———中频加热———旋压收口———冷却———下工序

（3 ）热处理：旋压收口———打热处理批号———热处理（淬火后回火）— ——风冷（在料架上进行）———检测硬度（合格件交下道工序）

（4 ）加工：瓶体———机械手上料———自动液压夹紧———铣瓶口端面— ——钻孔———粗攻锥螺纹———精攻锥螺纹———机械手下料

（5 ）检验清理：上料———清洗内表面———充水———称重———加阀— ——加压———保压———卸压———反转倒水———称重———加压———水中保压———卸压———卸料———超声波探伤———磁粉探伤———打标记——— 内外表面喷抛丸清理———下工序

（6 ）涂装：瓶体———三室联合清洗机（冷水洗———中温磷化———热水洗）———水份烘干———静电粉末喷涂———烘干———强制冷却———检验— ——喷商标

（7）瓶阀安装与包装

3、主要设备选择

主要设备包括高速金属带锯、强力旋压机、多工位机车、喷抛丸机、水压气密装置、超声波装置、打字机、清洗装置、静电喷涂线等。主要生产设备均从国外引进。

（三）主要原材料、辅助材料及燃料供应情况

主要原材料为无缝钢管,由宝钢及其他钢铁企业提供；模具钢、刀具、钢丸、钻头、带锯条等市场供应均比较充足,可在市场上采购。

（四）项目的产出和营销情况

二氧化碳灭火器是1211、1301灭火器的替代品之一。出于环保方面的原因, 根据“中国消防哈龙整体淘汰计划”,现行的哈龙1211和1301 产品及副产品的生产能力和消费水平将逐步削减到2006年全面停止生产与消费；同时规定到2005年中国生产的灭火器中应有359万具是二氧化碳灭火器。

本项目是目前我国哈龙整体淘汰计划中建设的唯一一个轻质二氧化碳灭火器瓶体生产企业,年产60万具瓶体,可具备装载3920吨CO2灭火剂的能力,根据保持消防能力不变的要求,该生产能力与1211的消减量相比还有较大缺口,市场需求具有较大空间。

（五）环保问题

本项目可能新增的污染源主要有淬火用的水溶性淬火剂；涂装生产的粉末及污水；生产过程的噪声和固体废弃物等。经采取措施后可实现达标排放。

（六）项目的选址

项目建设地址在潍坊东明消防器材有限公司厂区内。

（七）效益分析

本项目建设期为2年,第三年试投产,产量为达产年的60％,第四年达到80％, 第五年达到生产纲领。项目完成达产后,年销售收入为12360万元, 项目内部收益率为 14.58％,投资回收期为8.57年（包括建设期）。

（八）项目的组织方式及实际进展情况

该项目由潍坊东明消防器材有限公司承担建设, 公司以本次配股募集资金对该公司增资,投入的资本金作为项目建设资金来源。东明公司增资后,公司将占其出资比例的99.796％。

东明公司系发行人控股股东山东海化集团有限公司的控股子公司,成立于 1993 年,注册资本为56万美元。集团公司持有其73.2％的股份,香港技术投资有限公司持有其26.8％。该公司主要业务为生产销售1211系列灭火器及其附件, 以及二氧化碳灭火器、干粉灭火器等产品。

二、制碱蒸馏废液综合利用生产氯化钙二期工程

该项目经山东省经贸委以鲁经贸改字[2000]129号文批准立项。

（一）投资概算

本项目投资总额为5361.16万元。固定资产投资为4423.1万元,其中, 设备购置费为2355.33万元,安装工程费为896.26万元,建筑工程费为414.95万元,其他费用为 756.56万元；项目所需流动资金为938.06万元,其中,铺底流动资金为281.42万元。固定资产投资和铺底流动资金使用本次配股募集资金,所需资金为4704.52万元。

（二）项目的技术含量

1、产品的技术标准

本项目产品为无水粒状氯化钙,其质量符合中华人民共和国化工行业标准HG ／ T2327－92工业级一等品标准。

质量指标：

指标项目指标

一等品合格

氯化钙（CaCl2）含量 ≥ 95％ 90％

镁及碱金属氯化物（以NaCl计）≤ 2.5％ 4.0％

2、生产方法

本项目蒸发工艺采取强制循环蒸发法, 无水氯化钙采用喷雾造粒干燥一体化技术,主要工艺流程如下：

制碱蒸馏废液清液经卤池精晒后含15％氯化钙原料液经泵由贮液池打入列管换热器、除氧器除氧后,依次进入Ⅱ效、Ⅳ效蒸发器进行强制循环真空蒸发,料液经过 Ⅳ效增稠器除盐后,溢流液经泵打入列管换热器预热后去Ⅲ效蒸发器循环蒸发。 Ⅲ 效料液经转料泵再次除盐,溢流液去澄清桶澄清后,经钛板换热器冷却过滤后, 再经过列管换热器预热,进入Ⅰ效蒸发器强制循环蒸发。

Ⅲ效增稠器增浓后的浆液去Ⅳ效增稠器,增浓后,浆液经盐浆槽、高位槽、离心机离心,精制盐经振动干燥冷却流化床干燥冷却后,去包装。

Ⅰ效蒸发完成液由泵打入喷雾造粒塔中,在热风炉出来的500℃左右高温热风的作用下,喷雾造粒,合格粒状氯化钙经冷却炉冷却后去包装。

3、主要设备选择

（1）蒸发器及配套设备

（2）喷动床造粒塔、热风炉、冷却炉

（3）离心机、离心泵

（4）盐振动干燥冷却机及配套设备

（三）主要原材料、辅助材料及燃料的供应情况

1、原料液：公司下属纯碱厂蒸氨塔出来的蒸氨废液经渣场澄清后,清液溢流经泵送至复晒场增浓 , 精制后的浓钙水用泵经管道输送至厂区 , 一期工程已铺设了 DN200管道送至厂区贮池,二期工程利用此管线直接从贮池内引入界区。纯碱厂纯碱生产能力为85万t／a,每年排出废液850万立方米。

2、辅助材料供应

（1）生石灰：年需用量779吨。本市青、临朐等地有大量的石灰石矿, 石灰窑也较多,二期工程用生石灰用以调节废液PH值,减轻设备腐蚀,用量较少,能够满足供应。

（2）塑编袋：年需用量160万条。山东海化集团有限公司下属的塑料编制袋厂, 年产量50kg塑编袋3000万条,能满足供应。

3、燃料供应

该项目主要燃料为煤。山东肥城、新汶等地有丰富的煤资源。山东海化集团热电分公司有专用铁路线和自备内燃机车,铁路线与胶济线相连,热电公司已有完备的燃煤装卸设施,能保证燃料的供应和运输。

（一）项目的产出和营销情况

据有关部门测算,我国氯化钙生产能力约为30万吨／年,约有30个生产厂家。国外主要生产厂家主要在美国和加拿大,其生产能力约为154万吨／年。目前国内外市场大部分供应的是二水氯化钙,在欧美等发达国家,无水氯化钙的使用范围不断扩大, 目前市场上无水氯化钙供不应求,货源趋紧,价格呈上升趋势。预计今后国内外市场无水粒状氯化钙需求将有较大幅度增长。

本项目建成后,公司二水氯化钙的生产能力将达到12万吨,其中无水粒状氯化钙 4.5万吨,为全国最大的生产厂家,大部分产品将出口。二期工程将利用一期工程的经验和技术,公用设施将得到充分利用,大大地降低建设成本。产品生产的固定费用降低,从而进一步降低生产成本,增强市场竞争力。

（二）环保问题

1、废气处理：本项目排放的废气主要是烟道气,主要污染物是烟尘和SO2。为确保烟气中烟尘和SO2达到排放标准,本项目将选用低硫煤, 并选用经旋风除尘器和水膜除尘器两级除尘后,达到排放标准。

2、废渣处理：本项目所排放的废渣主要是炉渣,由集团公司下属墙体材料厂综合利用。

3、废水处理：由于生产冷却采取循环水,因此废水量较少。洗涤设备产生的废水,在达到PH值7－8之后达标排放。

（三）投资项目的选址

本项目的建设地址为公司下属氯化钙厂厂区内, 可充分利用氯化钙厂一期工程的公用设施及福利设施,节约投资,并便于生产调度管理。

（四）投资项目效益分析

本项目建设期1年；生产期12年,其中投产期1年,达产期11年。项目建成达产后, 年均销售收入应达到5159.55万元,所得税后回收期为6.10年,项目内部收益率为18 .07％。

（五）项目组织与建设实施情况：该项目由公司下属氯化钙厂组织实施。

三、1万吨／年癸二酸技改工程

该项目经山东省经贸委鲁经贸投字[2001]202号文批准立项。

（一）投资概算

本项目投资总额为6675.80万元。固定资产投资为为4988.65万元, 其中无形资产费用203.17万元,递延资产费用304.97万元；项目流动资金1687.15万元, 其中铺底流动资金为506.15万元。其中,固定资产投资和铺底流动资金使用本次募集资金, 所需资金为5494.80万元。

（二）项目的技术含量

1、产品的质量标准和技术方法

指标名称优级品一级品合格品

癸二酸含量％ ≥ 99.5 99.2 98.5

水分％ ≤ 0.30 0.30 0.60

比色（铂－钴）号 ≤ 35 45 85

灰分％ ≤ 0.08 0.10 0.20

熔点范围 ℃ 131.0～134.5 131.0～134.5 129.0～134.5

2、工艺流程和生产技术选择

癸二酸是以蓖麻油为原料经水解、裂化、中和、脱色、酸化、脱水、干燥等工艺而制得。其工艺流程简述如下：

蓖麻油、水和氧化锌按一定投料比例注入水解釜,进行升温升压水解。水解完毕后,进行保压、排空、出料。料液在油分离沉降罐中沉降一段时间后分离出甜水和蓖麻油酸,甜水经蒸馏后得工业甘油。蓖麻油酸与适量甲酚混合,并把碱连续投入裂化釜内进行裂化。把裂化好的固相膏状物加水溶解,加酸进行中和。上部分离出副产品脂肪酸,下部液体经活性炭予以脱色,再经树脂脱色进入酸化工序。在搅拌情况下加酸酸化至规定的PH值后,进行加温,沸腾后再进行冷却至规定的温度, 进行脱水干燥,最后包装入库。裂化釜所裂化的气相主要成分是仲辛醇和氢气及水蒸气,经冷凝分离后得到仲辛醇副产品,氢气放空。粒状癸二酸是在上述癸二酸产品的基础上,将癸二酸经过熔融喷雾造粒、干燥、冷却得到。

3、主要设备选择

关键设备包括：水解釜、裂化釜、结晶冷却器、脱色过滤机、造粒塔等。所选设备均选用质量好、技术性能可靠的产品, 非标设备的制造符合设备制造的有关规定。

（三）主要原材料、辅助材料及燃料供应情况

蓖麻油由山东省内东营及国内其他产地购入, 烧碱主要从潍坊亚星化工集团公司购进,硫酸由胜利油田胜大集团供应,甲酚由山东省内厂家供应。主要原料都有多个供应厂家,原料数量、质量都能得到保证。

辅助生产材料包括编织袋、塑料袋、包装桶等,供应也有保证。

燃料主要是低硫原煤,产自山东肥城。

（四）项目的产出和营销情况

癸二酸是重要的有机化工原料,是生产尼龙、增塑剂、软化剂、耐寒剂等的原料。其国内外市场需求总量约4万吨／年,其中粒状癸二酸约8000吨／年。

目前国内癸二酸生产厂家装置生产能力为 30000 吨／年。公司现有生产能力 5000吨,本项目建成后,癸二酸的生产能力将达到15000吨／年,其中2000吨为优质粒状癸二酸。由于生产技术成熟,资源综合利用,生产成本相对较低；同时, 公司建立了稳定的原料供应及产品销售网络,具有较强的市场竞争能力。本项目生产的产品主要用于出口。

（五）环保问题

主要污染物是废气、废水、废渣及噪声。

1、废气：熔盐炉排出的烟气,选用经旋风除尘器和水膜除尘器两级除尘后, 达标排放。

2、废水：癸二酸生产过程中产生的含酚废水将采取公司自主开发的络合萃取法治理,其中含的甲酚以蓖麻油酸和浓缩60 倍的酚钠形式收回至裂化工序进行回收使用,该处理方法可回收99％的酚。

癸二酸生产废水经络合萃取法进行脱酚回收处理后, 可达到潍坊市污水治理厂的进水标准。处理后的废水（一部分用于熔盐炉烟气除尘）同其他废水（冲洗设备和地面废水）等,排放到潍坊市污水处理厂进行综合处理。

3、废渣：熔盐炉所排的废渣就近送到砖厂制砖。

4、噪声：癸二酸车间,对环境影响较明显的鼓风机采取安装消音器等措施, 使之达到环保要求。

（六）项目的选址

本项目承担者为股份公司控股子公司天合有机化工有限公司。天合公司位于潍坊市奎文区鸢飞路北首,拟建场地位于天合公司一分厂院内,地势平坦, 在此建设该项目,将可与现有癸二酸装置共用公用设施。

（七）项目效益情况

本项目建设期1.5年；生产期12年,其中投产期1年,达产期11年。该项目建成后的年均销售收入为22210.45万元,内部收益率为13.44％,投资回收期为6.05 年（含建设期1年）。

（八）项目的组织方式及实际进展情况

本项目由公司控股子公司山东海化天合有机化工有限公司组织实施, 公司以募集资金对该公司单方面增资,作为项目建设资金来源,并监督资金的运用情况。公司增资完成,公司将占有其94％的权益。

山东海化天合有机化工有限公司注册资本为6800万元, 主要业务为生产销售有机化工原料、无机化工产品及精细化工产品,出口癸二酸、仲辛酸、硬脂酸、工业甘油等。目前公司持有其88.76％的权益。

四、2.4万吨／年三聚氰胺项目

该项目经国家发展计划委员会计产业[2001]521号文件批准立项。

（一）投资概算

本项目总投资额为26182.08万元。建设投资为24366.08万元,其中设备费14481. 25万元,安装费4221.01万元,建筑费2104.27万元,其他费用3559.55万元；项目流动资金为1817万元,其中,铺底流动资金为545万元。建设投资及铺底流动资金所需资金为24911.08万元,其中,18403.97万元使用募集资金,资金缺口6507.11万元由自有资金和银行贷款解决。

（二）项目的技术含量

1、工艺流程和生产技术选择

本项目拟采取本公司自主开发的改良低压法三聚氰胺生产技术。主要工艺流程如下：

原料洗涤工段：熔融尿素来自尿素装置二段的蒸发器,由液尿泵送至液尿贮罐, 再由液尿泵将一部分尿液经尿素冷却器送至尿素洗涤塔, 与进洗涤塔的尾气充分接触洗涤,除去尾气中未反应的尿素和未分离的三胺粉尘后回液尿素贮罐,另一部分尿液送往流化床反应器。

压缩工段：由尿素洗涤塔排除的尾气一部分进入载2气压缩机升压至0.25Mpa,送往三胺制备工段,另一部分尾气去三胺结晶,其余尾气进入尾气压缩机进行压缩, 使气体压力升高到0.25Mpa,送往尾气处理工段。

由三胺制备工段旋风分离器抽出的气体进入冷风风机加压至0.16Mpa（绝）,然后送往尿素洗涤塔洗涤回收气体中所含的尿素、三胺粉尘等。

三聚氰胺制备工段：在反应器中的催化剂,借助于热的反应气体,使之保持流化态,维持温度350－400℃,热能由安装在流化床里的热交换器提供,熔盐作为热载体。

反应器中尿素分解并反应生成三胺、二氧化碳和氨, 含三胺的混合气离开反应器进入热气冷却器,由导生液进行冷却,以使副产物冷凝, 再经过热气过滤器分离下副产物和气相中夹带的催化剂粉末；过滤后气体进入结晶器与从尿素洗涤塔来的冷气体充分混合,降至一定的温度,可得到纯度大于99.8％的三聚氰胺, 然后通过气流输送至成品贮运包装工段。

熔盐工段：尿素转化为三胺是一个吸热反应。三胺反应器内吸热反应所需的热, 是通过熔盐炉中燃烧煤而得的。在熔盐炉中,热量传递给循环的熔盐,由熔盐将热量传递给三胺反应器的反应介质。

成品贮运、包装工段：由三胺制备器来的结晶后的三胺, 经压力螺旋输送机送至中间槽、旋风分离器、扩散式旋风分离器、袋收尘器将气体中夹带的三胺分离冷却及脱氨后进入成品料仓,并采用自动包装机进行包装。

2、主要设备选择

本项目主要设备包括：熔盐炉、反应器、载气预热器、热气过滤器、载气压缩机、冷气风机、尾气压缩机、熔盐泵、尿液泵等。

（三）主要原材料、辅助材料及燃料供应情况

该项目所需的主要原料尿液年需用量为4.44万吨,尿液由潍坊化肥厂供应,原料有保证。

所需燃煤从附近煤矿购买,公司与相关煤矿已建立稳定的关系。

催化剂从青岛、兰州等地购进,铁路、汽运条件方便。

项目所需水、电、汽由潍坊化肥厂供应。

（四）项目的产出和营销情况

目前国内市场对三聚氰胺的年需求量约为5万吨,国外市场约为70万吨。随着世界范围内环保力度的加大,人民生活水平的提高,三聚氰胺的用途将进一步被开发和广泛接受,其市场需求呈现增长趋势。本项目拟建两条年产1.2万吨三聚氰胺的生产线,年生产能力为2.4万吨。公司将借助魁星化工有限公司已经形成的销售网络和渠道,对该产品的营销进行统一管理和调配,继续加强营销方面的努力,积极扩大出口, 保证项目的效益。

（五）环保问题

废气治理方面,合成氨装置配套建有三气（吹风气、再生气、合成驰放气）回收设施,尿素装置建有尾气氨回收设施,尿素造粒采用高效喷头, 减少了造粒塔粉尘的排放。锅炉房配套了旋风—水膜两级除尘脱硫设备, 经治理后的生产装置的废气能达到排放标准。

在废水治理方面,合成氨装置配套建有造气污水闭路循环、油回收设施,尿素装置建有尿素解析废液深度水解和稀氨水回收设施, 锅炉房配套水膜除尘水闭路循环设施。在对各生产装置区内的污水进行回收和循环利用后, 对全厂排放的废水采取生化处理,以达标排放。

在噪声治理方面,对各装置区的各类风机、气体压缩机、循环机、机房,采取安装消声器、隔声板和隔声墙等设施, 使噪声满足《工业企业厂界噪声标准》Ⅲ类标准的要求。

（六）项目选址

本项目建设地址为潍坊化肥厂厂区。

（七）项目效益情况

本项目建设期2年；投产期1年,达产期测算11年。该项目建成后的年均销售收入为17625万元,内部收益率为14.13％,税后投资回收期为7.43年（含建设期1年）。

（八）项目的组织方式及实际进展情况

为建设该项目,公司将以本次配股募集资金出资,潍坊化肥厂以现金500 万元出资,共同设立山东海化海星化工有限公司。海星公司将负责对项目建设的管理和监督。

潍坊化肥厂是公司控股股东山东海化集团有限公司下属企业。该厂注册地址为潍坊市潍城区东风西街828号,法人代表为王国仁,注册资金1706万元。该厂主要业务是生产、销售尿素、碳酸氢铵、氨水、液氨。

拟设立的山东海化海星化工有限公司为有限责任公司,注册资本为25411.08 万元,其中公司以募集资金24911.08万元出资,占注册资本的98.03％；潍坊化肥厂以 500万元现金出资,占注册资本的1.97％。该公司主要业务为生产、销售三聚氰胺。

本次募集资金投资项目汇总表

投资额（万元）建设期（年）

60万具／年CO2灭火器生产线瓶体 8746.21 2

制碱蒸馏废液综合利用生产氯化钙二期工程 4704.52 1.5

1万吨／年癸二酸技改工程 5494.80 1.5

2.4万吨／年三聚氰胺工程项目 24911.08 2

合计 43856.61 －

十三、前次募集资金运用情况

（一）前次募集资金情况

根据中国证监会证监发审字[1998]108号、109号文件批准,公司于1998年5月18 日向社会公开发行1.08亿社会公众股,同时按照有关规定,向公司职工配售1200万股。发行与配售价格均为5.23元／股,共募集资金62760万元,扣除发行费用1778万元,实际募集资金60982万元。上述资金于1998年5月28日全部到位, 业经山东会计师事务所[98]鲁会验字第0112号验资报告验证。

（二）前次募集资金实际运用情况

截止2000年12月31日,公司前次募集资金实际使用情况如下：

1、改产20万吨／年低盐重质纯碱项目,计划投资3900万元, 实际使用募集资金 3621.40万元,该项目已于99年底建成并通过生产考核,2000年底验收,全年共生产优质重质纯碱239780吨。

2、卤水加温提溴项目,计划投资2018万元,实际使用募集资金1615.53万元, 该项目已于99年建成并验收投入使用,实现了溴素冬季低温条件下连续生产的目的。

3、6万吨／年氯化钙系资源综合利用项目,计划投资9737万元,实际使用募集资金10280.02万元,该项目已于99年建成,并于2000年6月份验收投产,2000年共消化氨碱废水600000吨,有效地治理了废水对周围环境的污染。

4、2万吨／年硫酸钾系资源综合利用项目,计划投资2950万元,实际投资 5170 .97万元,其中使用募集资金3392.50万元。该项目已于99年底建成并验收投产,2000 年共消化苦卤212753.01吨,有效地治理了废水对周围环境的污染。

5、5万吨／年硝盐项目,计划投资6272万元,实际使用募集资金5941.4万元。该项目已于99年底建成,并于2000年12月份验收。

6、1.2万吨／年三聚氰胺项目,计划投资18554万元,实际使用募集资金12751.6 万元。该项目已于2000年底全部建成,并将于2001年验收投入生产。

7、6万吨／年泡花碱项目和1万吨／年白炭黑项目,计划投资4930.71万元,实际使用募集资金5728.86万元。1万吨／年白炭黑项目能消化4.8万吨／年泡花碱,系深加工项目。该两个项目已于2000年建成,将于2001年验收投入生产。

8、500吨／年氢氧化镁阻燃剂项目,计划投资869.62万元 , 实际使用募集资金 1230万元。该项目已于2000年建成验收。

9、3000吨／年三单体项目,计划投资6239.10万元（含铺底流动资金2000万元） ,实际使用募集资金4524.75万元,其中工程使用3050.13 万元 , 铺底流动资金使用 1474.62万元。现该项目第一条生产线已于2000年建成,第二条生产线将于2001年建成投用。

10、合资溴化物系中外合资项目,计划总投资2946万美元,折合人民币24452 万元,根据合资双方合同规定,公司与荷兰欧溴公司投资设立潍坊中以合资溴化物有限公司,注册资本1160万美元,双方各占50％,合资企业所需资金由双方等额出资。根据双方合同约定的出资方式和出资时间安排,公司现使用募集资金投入3828.36万元, 其余资金将根据合资公司项目需要以及合同的约定逐步投入。现已建成1000吨／年十溴联苯醚生产线一条,其余各产品的生产线,计划2001年全部建成。

以上项目实际使用募集资金52914.42万元,剩余资金8067.58万元。其中已拨付山东海化魁星化工有限公司待付1.2万吨三聚氰胺项目工程、设备及材料款项2262 .82万元,已拨付氯化钙厂待付6万吨／年氯化钙项目尾工款59.45万元,其余5745.31 万元暂存银行,将继续投资用于合资溴化物项目和3000吨／年三单体项目。

（三）有关募集资金运用的说明

根据公司《招股说明书》,计划将募集资金投资于以下项目：

投资项目投资金额（万元）

1、改产20万吨／年低盐重质纯碱项目 3900

2、1万吨／年过氧碳酸钠项目 4775

3、6万吨／年泡花碱项目 2800

4、合资溴化物项目 12226

5、5万吨／年硝盐项目 6272

6、2000吨／年电解法制溴酸盐项目 5760

7、加温卤水提溴项目 2018

8、2万吨／年硫酸钾项目 2950

9、2000公斤／年胡萝卜素项目 2600

10、6万吨／年氯化钙项目 9737

11、1.2万吨／年三聚氰胺项目 18554

合计 71592

公司于2000年2月18日召开临时股东大会决议通过,用1 万吨／年白炭黑项目（项目投资额2130.71万元）、500吨／年氢氧化镁阻燃剂项目（项目投资额869.62万元）和3000吨／年三单体项目（项目投资额6239.10万元）替代计划投资的2000 公斤／年胡萝卜素项目（项目投资额2600万元）、2000吨／年电解法制溴酸盐项目（项目投资额5760万元）及1万吨／年过氧碳酸钠项目（项目投资额4775万元）；项目变更后三项总投资额为9239.43万元,比原计划投资项目13135万元减少投资3895 .57万元；以上项目的变更已于2000年2月19日予以公告。

（四）为公司审计的会计师事务所对前次募集资金运用出具的专项报告结论

山东正源和信有限责任会计师事务所对前次募集资金运用出具的专项审核报告结论为：公司董事会《关于前次募集资金使用情况的说明》及有关信息的披露, 与实际情况基本相符。

十四、股利分配政策

（一）公司股利政策

公司按照同股同权的原则派发股利,股利的派发包括现金和股份两种形式,根据公司利润分配顺序,进行利润分配。根据有关规定,公司缴纳所得税后的净利润, 按以下顺序分配：

1、弥补以前年度亏损；

2、提取法定盈余公积金。法定盈余公积金按税后利润的10％提取,盈余公积金达到注册资本50％时不再提取；

3、提取法定公益金。法定公益金按税后利润的8％提取；

4、提取任意盈余公积金；

5、分配股利。

（二）近三年股利分配政策及实际股利分派情况

公司近三年股利分配政策未发生变化,实际分配情况如下：

年度分红派息情况

1998年不分配,不转增

1999年每10股派发现金红利2.00元（含税）

2000年每10股派发现金红利2.30元（含税）

（三）本次股票发行后第一个年度派发股利计划

公司2001年分配政策如下：以现金分配一次,其中2001 年实现净利润用于分配比例不低于20％,2000年剩余未分配利润用于下一年度股利分配的比例不低于30％。

十五、其他重要事项

一、信息披露制度及为投资者服务的详细计划

公司按照《公司法》、《深圳证券交易所上市规则》、《公司章程》以及中国证监会的有关规定,建立完善的信息披露制度,符合有关要求。

（一）信息披露制度

遵照《深圳证券交易所股票上市规则》及有关信息披露的规定要求, 公司的信息披露工作按如下规定办理：

1、及时披露所有对公司股票价格可能产生重大影响的信息；

2、公司董事会全体成员保证信息披露内容真实、准确、完整,没有虚假、严重误导性陈述或重大遗漏,并就其保证承担个别和连带的法律责任；

3、公司董事、监事、高级管理人员等不得利用信息进行内幕交易或配合他人操纵公司股票交易价格；

4、每年上半年及下半年终了前15日左右,公司证券部应与深圳证券交易所取得联系,预约并确定中报和年报的披露时间：

5、针对中报和年报,公司应在审计报告出具后2个工作日内完成编制工作,并由董事会、监事会分别召开会议审议；

6、在上述审议程序履行后2个工作日内, 公司应派专人将中报或年报文本文件及磁盘文件、公告披露申请表、中报或年报披露申请表、相关董事会、监事会公告等送达上交所上市部,经该部审查后,即向指定报刊联系刊登事宜；

7、公司年报刊登后,还需经年度股东大会批准,并及时披露是否通过；

8、公司召开董事会、股东会以及刊登董事会决议、股东大会决议当日,应于事前向上交所申请公司股票停牌半天；

9、如遇公司股票连续3日涨、跌停,或连续5个交易日振幅达到15％, 以及日均成交金额连续5个交易日逐日增加50％的情况时,公司应于次日在指定报纸上发布相关公告；

10、公司披露日常信息,应于披露前1日的下午三时以前将拟披露公告传真至深交所上市部,得到确认后即与指定报纸联系刊登事宜；

11、公司的信息披露工作由董事会秘书负责组织实施, 并妥善保存好有关披露资料,在相关信息披露前,公司所有知晓该信息的人员必须恪守保密义务。

（二）为投资者服务计划

1、提供热线电话服务,在严格执行信息披露制度的前提下, 积极认真解答投资者提出的问题,加强与中小投资者的沟通；

2、建立投资者意见反馈渠道,鼓励广大投资者对公司的生产经营和发展规划提供意见和建议；

3、在严格执行信息保密和信息披露制度的前提下,热情接待到公司实地考察的投资者,主动为他们联系住宿,尽可能提供方便；

4、公司相关公开披露材料备置于公司证券部和公司网站 ,供投资者随时查阅, 对要求邮寄已披露材料的投资者,在确认其身份和支付材料工本费的前提下,提供邮寄服务；

5、公司将通过互联网及时向投资者提供公司资料,并收集反馈信息, 回答投资者质疑。

（三）公司证券部有关情况

信息披露负责部门：证券部电话：0536—5329879、5329379

董事会秘书：吴炳顺电子信箱：hhgf＠haihua.chem.com.cn

互联网地址：http：／／www.sd－haihua.com

二、重要合同

1、借款合同

1999年10月26日,公司与中国工商银行寿光市支行签订流动资金借款合同,在三年期限内（1999年10月26日至2002年10月25 日） , 该行承诺向公司提供借款共计 11200万元,借款利率为短期月息4.875‰,中期月息4.95‰

2000年10月20日,公司与中国建设银行潍坊海洋化工专业支行签订借款合同,借款7000万元人民币,期限2000年10月20日至2002年8月20日,月息4.95‰。

2000年10月23日,公司与中国建设银行潍坊海洋化工专业支行签订借款合同,借款6400万元人民币,期限2000年10月23日至2002年9月20日,月息4.95‰。

2000年10月19日,公司与中国建设银行潍坊海洋化工专业支行签订借款合同,借款8330万元人民币,期限2000年10月19日至2001年7月20日,月息4.875‰。

2000年11月14日,公司与中国光大银行青岛李沧支行签订借款合同,借款2000万元人民币,期限2000年11月16日至2001年11月16日,年息5.85％。

2000年12月15日,公司与中国光大银行青岛李沧支行签订借款合同,借款2200万元人民币,期限2000年12月15日至2001年12月15日,年息5.85％。

2000年4月29日,公司与华夏银行济南市城东支行签订借款合同,借款1000 万元人民币,期限2000年4月30日至2001年4月30日,月息5.3625‰。

2000年5月29日,公司与华夏银行济南市城东支行签订借款合同,借款1000 万元人民币,期限2000年5月29日至2001年5月29日,月息5.3625‰。

2000年6月19日,公司与华夏银行济南市城东支行签订借款合同,借款1000 万元人民币,期限2000年6月19日至2001年6月19日,月息5.3625‰。

2000年9月14日,公司与华夏银行济南市城东支行签订借款合同,借款3200 万元人民币,期限2000年9月14日至2001年9月14日,年息4.875％。

2000年10月18日,公司与华夏银行济南市城东支行签订借款合同,借款800 万元人民币,期限2000年10月18日至2001年10月18日,年息4.875％。

2000年11月7日,公司与寿光市农村信用合作社联合社签订借款合同,借款 2000 万元人民币,期限2000年11月7日至2001年11月7日。

1998年11月14日, 山东海化魁星化工有限公司与中国工商银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为1000万元人民币,借款用途为购置设备,借款期限自1998年11 月 14日至2003年11月13日；

1998年11月14日, 山东海化魁星化工有限公司与中国工商银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为713万元人民币,借款用途为购置设备,借款期限自1998年11月14 日至2002年11月13日；

1999年4月22日,山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同, 借款金额为22万美元,借款用途为进口设备预付款、支付项目建设期利息,借款期限为48个月,即自1999年4月22日至2003年4月21日；

1999年7月9日,山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同, 借款金额为300万美元,借款用途为购买项目机器设备、支付项目工程款, 借款期限为48个月,即自1999年7月9日至2003年7月8日；

1999年8月5日,山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同, 借款金额为500万元人民币,借款用途为支付项目设备及工程款,借款期限为52个月, 即自1999年8月5日至2004年2月4日；

1999年10月26日, 山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为100万元人民币,借款用途为购置设备,借款期限为60个月,即自 1999 年10月26日至2004年4月25日；

1999年11月17日, 山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为100万元人民币,借款用途为支付项目设备及工程款,借款期限为52月, 即自1999年11月17日至2004年3月17日；

1999年11月30日, 山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为200万元人民币,借款用途为支付项目设备及工程款,借款期限为60个月,即自1999年11月30日至2004年11月29日；

1999年12月24日, 山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为800万元人民币,借款用途为购置设备,借款期限为72个月,即自 1999 年12月24日至2005年12月23日；

1999年12月24日, 山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同,借款金额为208万美元,借款用途为购置进口设备,借款期限为84个月,即自 1999 年12月24日至2006年12月23日；

2000年6月6日,山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同, 借款金额为50万元人民币,借款用途为支付煤款,借款期限为48个月,即自2000年6月 6日至2004年6月5日；

2000年7月31日,山东海化魁星化工有限公司与中国银行宁阳支行签订借款合同, 借款金额为565万元人民币,借款用途为项目建设,借款期限为72个月自2000年7月31 日至2006年7月30日；

2、其他合同

2001年4月10日,公司与西安华洲生物科技有限公司签署《山东海化和西安华洲生物科技有限公司关于共同出资成立公司的协议书》。双方拟共同投资成立深圳欣诺基因数码科技有限公司,公司注册资本为4000万元。山东海化拟以现金2600 万元出资,享有公司65％权益；华洲公司以优生优育生物芯片诊断系统知识产权等无形资产出资,作价4000万元,其中1400万元作为资本金,其余2600 万元以债权形式进入公司。

公司与荷兰欧溴公司签订合营合同, 双方合资设立潍坊中以溴化物有限公司。该公司注册资本1160万美元,合营双方各占50％,合资期限50年, 公司及合营方分四次向合资企业注资。截止目前,公司注册资金已全部到位。

2000年7月1日, 公司与山东证券有限公司潍坊分公司签订《委托买卖国债协议书》,委托该公司就国债市场的交易品种进行操作,金额为2000 万元 , 委托期限为 2000年7月1日至2001年6月30日。

十六、董事及有关中介机构声明

董事声明

本公司全体董事承诺本配股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

董事签字：肖庆周、张凤云、王小明、刘惠风、单兴云、王军、王洪平、姜国铭、刘建华、白青山、郑新太、魏景云、杨广立

山东海化股份有限公司

华夏证券有限公司声明

本公司已对配股说明书进行了核查,确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。

项目负责人（签字）：

法定代表人（签字）：谢朝斌

（或授权代表）

华夏证券有限公司

律师声明

本所及经办律师保证由本所同意发行人在配股说明书中引用的法律意见书和律师工作报告的内容已经本所审阅, 确认招股说明书不致因上述内容出现虚假记载、误导性陈述及重大遗漏引致的法律风险,并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。

经办律师（签字）：李萍、房立棠

律师事务所负责人：栾少湖

山东德衡律师事务所

会计师事务所声明

本所及经办会计师保证由本所同意发行人在招股说明书中引用的财务报告已经本所审计,确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述及重大遗漏,并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。

经办注册会计师（签字）：王传顺、马秀英

会计师事务所负责人（签字）：王传顺

山东正源和信有限责任会计师事务所

十七、附录和备查文件

备查文件：

1、公司章程正本；

2、中国证监会核准本次发行的文件；

3、与本次发行有关的重大合同；

4、承销协议；

5、最近三年及最近一期的财务报告及审计报告原件；

6、注册会计师关于前次募集资金使用情况的专项报告；

7、整改报告；

8、注册会计师关于发行人内部控制制度的评价报告；

9、发行人律师为本次股票发行出具的法律文件。

资产负债表

编制单位：山东海化股份有限公司单位：人民币元

资产 2000年12月31日 1999年12月31日

流动资产:

货币资金 224,035,217.49 211,701,895.72

短期投资 80,000,000.00 20,000,000.00

减:短期投资跌价准备 134,000.00

短期投资净额 80,000,000.00 19,866,000.00

应收票据 93,605,855.15 109,873,488.80

应收股利

应收利息

应收帐款 371,365,110.74 550,094,194.78

其他应收款 161,553,352.11 222,664,870.80

减:坏帐准备 42,633,477.03 49,703,759.02

应收帐款净额 490,284,985.82 723,055,306.56

预付帐款 80,154,871.55 64,521,494.32

应收补贴款 10,364,610.18 1,321,761.04

存货 174,462,815.25 111,234,516.33

减:存货跌价准备 1,961,887.71 1,961,887.71

存货净额 172,500,927.54 109,272,628.62

待摊费用 328,205.14 2,339,855.44

待处理流动资产净损失 -443,798.93

一年以内到期的长期债券投资

其他流动资产

流动资产合计 1,151,274,672.87 1,241,508,631.57

长期投资:

长期股权投资 61,437,768.60 3,919,264.65

长期债权投资 283,792.00 283,792.00

长期投资合计 61,721,560.60 4,203,056.65

减:长期投资减值准备

长期投资净额 61,721,560.60 4,203,056.65

固定资产:

固定资产原价 1,383,236,029.38 1,257,147,063.38

减:累计折旧 649,141,623.93 574,840,035.36

固定资产净值 734,094,405.45 682,307,028.02

工程物资

在建工程 330,643,749.55 346,810,591.65

固定资产清理 65,233.94

待处理固定资产净损失

固定资产合计 1,064,738,155.00 1,029,182,853.61

无形资产及其他资产:

无形资产 23,870,328.86 22,508,248.38

开办费 3,074,825.20 4,601,512.13

长期待摊费用 8,030,866.82

其他长期资产

无形资产及其他资产合计 34,976,020.88 27,109,760.51

递延税项:

递延税项借项

资产总计 2,312,710,409.35 2,302,004,302.34

负债及股东权益

流动负债:

短期借款 423,323,870.00 400,622,383.83

应付票据 58,920,200.00 21,964,000.00

应付帐款 141,666,105.27 137,907,640.24

预收帐款 48,088,602.40 70,384,099.09

代销商品款

应付工资 2,232,679.28 3,669,037.06

应付福利费 11,350,730.24 9,895,299.03

应付股利 96,600,000.00 84,000,000.00

应交税金 5,704,242.49 6,510,267.44

其他应交款 65,904.33 362,135.57

其他应付款 125,330,492.76 125,745,040.78

预提费用

一年内到期的长期负债 6,320,000.00

其他流动负债

流动负债合计 919,602,826.77 861,059,903.04

长期负债:

长期借款 193,091,171.00 299,273,377.68

应付债券

长期应付款 15,000.00 15,000.00

住房周转金 12,204.16

其他长期负债 183,061.63

长期负债合计 193,106,171.00 299,483,643.47

递延税项:

递延税款贷项

负债合计 1,112,708,997.77 1,160,543,546.51

少数股东权益 17,144,111.29 17,087,058.42

股东权益:

股本 420,000,000.00 420,000,000.00

资本公积 554,574,108.75 554,574,108.75

盈余公积 65,556,172.55 37,641,124.03

其中:公益金 29,136,076.68 16,729,388.45

未分配利润 142,727,018.99 112,158,464.63

股东权益合计 1,182,857,300.29 1,124,373,697.41

负债和股东权益合计 2,312,710,409.35 2,302,004,302.34

资产 1998年12月31日

流动资产:

货币资金 130,138,602.55

短期投资 50,000,000.00

减:短期投资跌价准备

短期投资净额 50,000,000.00

应收票据 126,084,055.73

应收股利

应收利息

应收帐款 556,602,028.24

其他应收款 93,085,313.94

减:坏帐准备 51,974,987.37

应收帐款净额 597,712,354.81

预付帐款 89,036,250.02

应收补贴款 2,674,887.55

存货 136,584,848.83

减:存货跌价准备 1,961,887.71

存货净额 134,622,961.12

待摊费用 328,205.14

待处理流动资产净损失 196,535.60

一年以内到期的长期债券投资

其他流动资产

流动资产合计 1,130,793,852.52

长期投资:

长期股权投资

长期债权投资 222,272.00

长期投资合计 222,272.00

减:长期投资减值准备

长期投资净额 222,272.00

固定资产:

固定资产原价 1,089,065,610.43

减:累计折旧 500,291,031.87

固定资产净值 588,774,578.56

工程物资

在建工程 297,868,250.38

固定资产清理 605,695.58

待处理固定资产净损失

固定资产合计 887,248,524.52

无形资产及其他资产:

无形资产 22,968,186.89

开办费 3,497,608.88

长期待摊费用

其他长期资产

无形资产及其他资产合计 26,465,795.77

递延税项:

递延税项借项

资产总计 2,044,730,444.81

负债及股东权益

流动负债:

短期借款 278,819,453.39

应付票据 5,000,000.00

应付帐款 102,055,999.96

预收帐款 102,642,144.79

代销商品款

应付工资 3,694,074.23

应付福利费 7,695,924.92

应付股利

应交税金 19,970,843.98

其他应交款 303,363.26

其他应付款 87,065,151.18

预提费用 6,353,215.07

一年内到期的长期负债

其他流动负债

流动负债合计 613,600,170.78

长期负债:

长期借款 326,014,951.19

应付债券

长期应付款 15,000.00

住房周转金

其他长期负债 183,061.63

长期负债合计 326,213,012.82

递延税项:

递延税款贷项

负债合计 939,813,183.60

少数股东权益 10,205,499.40

股东权益:

股本 420,000,000.00

资本公积 554,574,108.75

盈余公积 17,181,975.62

其中:公益金 7,636,433.61

未分配利润 102,955,677.44

股东权益合计 1,094,711,761.81

负债和股东权益合计 2,044,730,444.81

利润及利润分配表

编制单位：山东海化股份有限公司单位：人民币元

2000年 1999年 1998年

一、主营业务收入 1,168,186,978.10 974,919,318.02 1,080,337,406.85

减:折扣与折让

主营业务收入净额 1,168,186,978.10 974,919,318.02 1,080,337,406.85

减:主营业务成本 850,764,884.76 717,062,934.54 757,040,715.41

主营业务税金及附加 8,004,801.23 8,486,496.37 8,247,865.51

二、主营业务利润

(亏损以”-“号填列) 309,417,292.11 249,369,887.11 315,048,825.93

加:其他业务利润

(亏损以”-“号填列) 3,035,634.06 -5,022,174.48 3,948,419.31

减:存货跌价损失 1,961,887.71

营业费用 50,570,600.10 48,182,335.85 31,255,327.31

管理费用 50,443,375.60 41,223,371.16 88,780,268.43

财务费用 30,391,138.95 31,727,870.99 46,189,744.35

三、营业利润

(亏损以"-"号填列) 181,047,811.62 123,214,134.63 150,810,017.44

加:投资收益

(损失以"-"号填列) 3,304,431.99 6,785,364.65 5,080.37

补贴收入 22,915,194.18 30,120,850.25

营业外收入 5,478,777.50 3,390,675.91 3,591,416.13

减：营业外支出 4,099,788.23 1,908,884.97 1,475,509.95

四、利润总额

(亏损总额以"-"号填列) 185,731,232.88 154,396,484.40 183,051,854.24

减:所得税 30,088,830.49 41,929,877.58 56,483,088.22

减:少数股东损益

(合并报表填列) 558,799.51 -1,195,328.78 1,209,877.53

五、净利润

(净亏损以"-"号填列) 155,083,602.88 113,661,935.60 125,358,888.49

加:年初未分配利润

(未弥补亏损以"-"号填列) 112,158,464.63 102,955,677.44 161,388.88

盈余公积转入

六、可供分配的利润

(亏损以"-"号填列) 267,242,067.51 216,617,613.04 125,520,277.37

减:提取法定盈余公积 15,508,360.29 11,366,193.57 12,535,888.85

提取法定公益金 12,406,688.23 9,092,954.84 10,028,711.08

补充流动资本

七、可供股东分配的利润

(亏损以"-"号填列) 239,327,018.99 196,158,464.63 102,955,677.44

减:应付优先股股利

提取任意盈余公积

应付普通股股利 96,600,000.00 84,000,000.00

转作股本的普通股股利

八、未分配利润

(未弥补亏损以"-"号填列) 142,727,018.99 112,158,464.63 102,955,677.44

现金流量表（合并）

编制单位：山东海化股份有限公司单位：人民币元

项目 2000年 1999年

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 1,619,845,899.84 962,392,166.14

收到的租金

收到的增值税销项税款和

返回的增值税款

收到的除增值税以外的其他税费返还 44,661,715.22 30,598,229.71

收到的其他与经营活动有关的现金 356,935.47

现金流入小计 1,664,864,550.53 992,990,395.85

购买商品、接受劳务支付的现金 991,335,540.26 675,460,586.83

经营租赁所支付的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 77,806,838.96 54,318,089.60

支付的增值税款 86,724,648.43 99,393,431.88

支付的所得税款 52,809,769.86 46,549,906.98

支付的除增值税、所得税以外

的其他税费 9,880,602.26 13,685,235.25

支付的其他与经营活动有关的现金 885,273.92 50,926,668.86

现金流出小计 1,219,442,673.69 940,333,919.40

经营活动产生的现金流量净额 445,421,876.84 52,656,476.45

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资所收到的现金 50,000,000.00

分得股利或利润所收到的现金

取得债券利息收入所收到的现金 2,720,000.00 1,000,000.00

处置固定资产、无形资产和其他

长期资产而收回的现金净额 30,186,391.03 1,059,094.35

收到的其他与投资

活动有关的现金 49,778.90

现金流入小计 32,906,391.03 52,108,873.25

购建固定资产、无形资产和其他

长期资产所支付的现金 157,663,826.98 138,110,024.70

权益性投资所支付的现金 51,552,181.40

债权性投资所支付的现金 60,000,000.00 150,000.00

支付的其他与投资活动有关的现金

现金流出小计 269,216,008.38 138,260,024.70

投资活动产生的现金流量净额 -236,309,617.35 -86,151,151.45

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收权益性投资所收到的现金

发行债券所收到的现金

借款所收到的现金 575,519,129.00 520,052,124.90

收到的其他与筹资活动

有关的现金 31,109,993.99

现金流入小计 575,519,129.00 551,162,118.89

偿还债务所支付的现金 652,679,849.51 423,829,620.08

发生筹资费用所支付的现金 675,424.97 603,500.00

分配股利或利润所支付的现金 84,000,000.00

偿付利息所支付的现金 34,942,792.24 27,779,963.40

融资租赁所支付的现金

减少注册资本所支付现金

支付的其他与筹资活动

有关的现金 81,321.65

现金流出小计 772,298,066.72 452,294,405.13

筹资活动产生的现金流量净额 -196,778,937.72 98,867,713.76

四、汇率变动对现金的影响 -20,312.52

五、现金及现金等价物净增加额 12,333,321.77 65,352,726.24

附注：

1、不涉及现金收支的投资和筹资活动：

以固定资产偿还债务

以投资偿还债务

以固定资产进行长期投资

以存货偿还债务

融资租赁固定资产

2、将净利润调节为经营活动的现金流量：

净利润 155,083,602.88 113,661,935.60

加：计提的坏帐准备或转销的坏帐 -7,070,281.99 -2,233,439.47

固定资产折旧 94,300,837.52 72,247,704.75

无形资产摊销 501,558.48 937,477.02

处置固定资产、无形资产和其他

长期资产的损失（减收益） 194,455.96

固定资产报废损失 3,040,851.97 643,068.89

财务费用 30,391,138.95 31,727,870.99

投资损失（减收益） -3304431.99 -6,785,364.65

递延税款贷项（减借项）

存货的减少（减增加） -63,228,298.92 63,405,521.91

经营性应收项目的减少（减增加） 194,996,717.69 -65,814,123.54

经营性应付项目的增加（减减少） 40,710,182.25 -150,039,750.41

增值税增加净额（减减少）

其他 -5,288,880.60

经营活动产生的现金流量净额 445,421,876.84 52,656,476.45

3、现金及现金等价物净增加情况

货币资金的期末余额 224,035,217.49 211,701,895.72

减：货币资金的期初余额 211,701,895.72 130,138,602.55

现金等价物的期末余额 109,873,488.80

减：现金等价物的期初余额 126,084,055.73

现金及现金等价物净增加额 12,333,321.77 65,352,726.24

项目 1998年

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 871,082,745.85

收到的租金 27,154.00

收到的增值税销项税款和

返回的增值税款 108,537,836.93

收到的除增值税以外的其他税费返还 53,181,818.19

收到的其他与经营活动有关的现金 9,125,169.46

现金流入小计 1,041,954,724.43

购买商品、接受劳务支付的现金 811,408,203.65

经营租赁所支付的现金 125,000.00

支付给职工以及为职工支付的现金 52,599,536.10

支付的增值税款 103,196,906.08

支付的所得税款 58,828,449.80

支付的除增值税、所得税以外

的其他税费 39,516,457.46

支付的其他与经营活动有关的现金 64,744,100.46

现金流出小计 1,130,418,653.55

经营活动产生的现金流量净额 -88,463,929.12

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资所收到的现金

分得股利或利润所收到的现金

取得债券利息收入所收到的现金

处置固定资产、无形资产和其他

长期资产而收回的现金净额 260,557.25

收到的其他与投资

活动有关的现金 25,525,021.73

现金流入小计 25,785,578.98

购建固定资产、无形资产和其他

长期资产所支付的现金 198,948,031.21

权益性投资所支付的现金 39,613,384.56

债权性投资所支付的现金 183,694,155.73

支付的其他与投资活动有关的现金 100,961.30

现金流出小计 422,356,532.80

投资活动产生的现金流量净额 -396,570,953.82

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收权益性投资所收到的现金 627,600,000.00

发行债券所收到的现金

借款所收到的现金 134,391,291.27

收到的其他与筹资活动

有关的现金 12,453,386.62

现金流入小计 774,444,677.89

偿还债务所支付的现金 132,524,712.00

发生筹资费用所支付的现金 16,801,575.75

分配股利或利润所支付的现金

偿付利息所支付的现金 44,345,459.86

融资租赁所支付的现金

减少注册资本所支付现金

支付的其他与筹资活动

有关的现金 279,961.00

现金流出小计 193,951,708.61

筹资活动产生的现金流量净额 580,492,969.28

四、汇率变动对现金的影响

五、现金及现金等价物净增加额 95,458,086.34

附注：

1、不涉及现金收支的投资和筹资活动：

以固定资产偿还债务

以投资偿还债务

以固定资产进行长期投资

以存货偿还债务 226,600,000.00

融资租赁固定资产

2、将净利润调节为经营活动的现金流量：

净利润 125,358,888.49

加：计提的坏帐准备或转销的坏帐 21,282,090.49

固定资产折旧 76,888,977.78

无形资产摊销 468,738.51

处置固定资产、无形资产和其他

长期资产的损失（减收益） -91,978.00

固定资产报废损失 1,023,300.00

财务费用 46,189,744.35

投资损失（减收益） -5080.37

递延税款贷项（减借项）

存货的减少（减增加） -68,915,926.50

经营性应收项目的减少（减增加） -349,963,516.14

经营性应付项目的增加（减减少） 90,873,383.50

增值税增加净额（减减少） -31,572,551.23

其他

经营活动产生的现金流量净额 -88,463,929.12

3、现金及现金等价物净增加情况

货币资金的期末余额 130,138,602.55

减：货币资金的期初余额 34,680,516.21

现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额 95,458,086.34

财经首页 ‖ 股票首页 ‖ 我的股市		股票代码检索