一、重要提示

    1、云南铝业股份有限公司(以下简称“发行人”或“云铝股份”)发行2007年第一期短期融资券已获中国人民银行发[2006]167 号文核准。招商银行股份有限公司为此次发行的主承销商。

    2、本期共发行面值3 亿元人民币短期融资券,期限为270 天。

    3、本期短期融资券的发行对象为全国银行间债券市场机构投资者(国家法律、法规禁止投资者除外)。

    4、本期短期融资券在债权债务登记日的次一工作日,即可以在全国银行间债券市场机构投资人之间流通转让。

    5、本公告仅对发行云铝股份2007 年度第一期短期融资券的有关事宜向投资者做扼要说明,不构成本期发行短期融资券的投资建议。投资者欲了解本期短期融资券的详细情况,敬请阅读《云南铝业股份有限公司2007 年度第一期短期融资券募集说明书》, 该募集说明书已刊登于中国债券信息网(www.chinabond.com.cn)和中国货币网(www.chinamoney.com.cn)。

    二、释义

    除非文中另有所指,下列词语具有如下含义:

    1、云铝股份、发行人：指云南铝业股份有限公司。

    2、短期融资券：指符合《短期融资券管理办法》规定的有价证券,融资券的期限最长不超过270 天。

    3、募集说明书：指《云南铝业股份有限公司2007 年度第一期短期融资券募集说明书》。

    4、主承销商、招商银行：指招商银行股份有限公司。

    5、承销团：指由主承销商为本期发行组织的,由主承销商和分销商共同组成的承销团。

    6、人民银行：指中国人民银行。

    7、托管机构、中央结算公司：指中央国债登记结算有限责任公司。

    8、投资者、发行对象：指全国银行间债券市场机构投资者(国家法律、法规禁止购买者除外)。

    9、工作日：指中国的商业银行的对公营业日(不包括法定节假日或休息日)。

    10、元：如无特别说明,指人民币元。

    三、本期融资券发行的基本情况

    1、短期融资券名称：云南铝业股份有限公司2007 年度第一期短期融资券。

    2、短期融资券形式：采用实名记账方式,统一在中央结算公司登记托管。

    3、发行规模：人民币叁亿元(RMB300,000,000 元)。

    4、融资券面值：人民币壹佰元(RMB100 元)。

    5、融资券期限：270 天。

    6、发行价格：贴现发行,发行价格通过簿记建档集中配售方式确定。

    7、招标标的：本期融资券的价格。

    8、兑付价格：按短期融资券面值兑付,即人民币壹佰元/每百元面值。

    9、兑付方式：到期一次性还本,通过中央结算公司的中央债券综合业务系统进行。

    10、发行方式：采用簿记建档、集中配售的方式。

    11、承销方式：组织承销团,主承销商余额包销。

    12、簿记建档时间：2007 年6 月21 日9 时00 分至11 时整。

    13、发行日：2007 年6 月21 日。

    14、分销日：2007 年6 月21 日至2007 年6 月22 日。

    15、缴款日期及时间：2007 年6 月22 日上午11 时前。

    16、债权债务登记日：2007 年6 月22 日。

    17、起息日： 2007 年6 月22 日。

    18、上市流通日： 2007 年6 月25 日。

    19、兑付日及到期日：2008 年3 月18 日(如遇法定节假日,则顺延至其后的第一个工作日)。

    20、短期融资券评级：经联合资信评估有限公司评定短期信用评级为A－1级。

    21、长期主体评级：经联合资信评估有限公司评定公司主体信用评级为AA-级。

    22、短期融资券担保：本期融资券无担保。

    23、本期融资券的托管人：中央国债登记结算有限责任公司。

    四、本期发行安排

    1、2007 年6 月18 日：在中国债券信息网、中国货币网发布发行公告、募集说明书等相关材料。

    2、2007 年6 月21 日：安排簿记建档。承销团成员于上午9:00 至11:00将加盖公章的《云南铝业股份有限公司2007 年度第一期短期融资券申购要约》传真给主承销商,主承销商据此统计有效申购量；主承销商向获得配售的承销团成员传真《云南铝业股份有限公司2007 年度第一期短期融资券配售确认及缴款通知书》

    3、2007 年6 月21 日：承销团成员按照各自承销数量对投资者进行分销。

    4、2007 年6 月22 日(缴款日)：中午11 时之前,各承销团成员将承销款划至以下指定帐户：

    户名：招商银行总行

    开户银行：招商银行

    账号：1092620010036

    支付系统行号： 308584000013(电子联行号：082000)

    汇款用途：云铝股份2007 年度第一期短期融资券承销款

    5、2007 年6 月22 日(缴款日)中午11 时之前：发行人通过主承销商向中央结算公司提供本期短期融资券的资金到账确认书；缴款日次一工作日通过中国债券信息网,中国货币网公布发行规模、发行价格、发行收益率、发行期限等情况。

    6、2007 年6 月25 日(缴款日次一工作日)：本期短期融资券开始在全国银行间债券市场流通转让。

    五、发行人和主承销商

    发行人：云南铝业股份有限公司

    注册地址：云南省昆明市呈贡县

    法定代表人：陈智

    联系人：张文伟

    电话：0086-871-7455858

    传真：0086-871-7455605

    邮政编码：650502

    主承销商：招商银行股份有限公司

    地址：深圳市深南大道7088 号招商银行大厦

    法定代表人：秦晓

    联系人：毛瑞华

    电话：0755-83160807

    传真：0755-83195142

    邮政编码：518040