本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    中核苏阀科技实业股份有限公司第二届董事会第十一次会议于2003年3月22日在苏州市人民路679号中国核工业总公司苏州阀门厂墨园会议室举行。

    会议审议并决议通过《关于设立中美合资"苏州中核苏阀鲍威尔有限公司"的议案》，决议内容如下：

    一、概述

    公司名称：苏州中核苏阀鲍威尔有限公司（以下简称"新公司"）。

    英文名称：SUZHOU SUFA-B&W CO.LTD。

    投资总额：200万美元。

    新公司由本公司与自然人张家倍先生（Jia Bei Zhang国籍：美国）合资设立。张家倍先生与本公司不存在关联关系。

    二、新公司基本情况

    新公司是由本公司及张家倍先生以合资方式设立的有限责任公司。

    新公司注册资本150万美元。本公司以自有资金出资。投资比例如下：

    本公司出资额为112.5万美元，占合资公司股份75%，

    张家倍先生出资额为37.5万美元，占合资公司股份的25%。

    新公司独立核算，独立运作。

    新公司经营目标：进一步拓展国内外市场，开拓新客户、开拓新产品，积极参与国内外美标阀门的竞争。利用中核苏阀在国内外市场的商誉和品牌优势，采用零件专业化定点生产、集中组装的方式，组织生产在国内外市场具有竞争能力的"H""SUFA"牌美标阀门产品。

    新公司以新机制、新观念，以"降低成本、保证质量"为目标大批量生产美标阀门，将能创造良好经济效益。新公司的设立，将进一步扩大公司的市场影响和市场占有率，增强公司的市场竞争力。

    三、将本决议提请2002年度股东大会年会审议通过。