中国证券监督管理委员会：

    北京燕京啤酒股份有限公司（以下简称″燕京股份″或″该公司″）1999年度 股东大会审议通过了公司董事会2000年增资配股方案。该方案已获中国证监会北京 证券监督管理办事处京证监文[2000]43号文同意，并经中国证券监督管理委员会证 监公司字[2000]49号文核准。燕京股份于2000年6月5日至2000年6 月 19 日完成了 2000年度配股发行工作。本次配股后，公司总股本增加至66742.45万股。本次所配 流通股已于2000年7月6日在深圳证券交易所获准流通。

    根据中国证监会证监发[2001]48 号文要求， 南方证券有限公司作为燕京股份 2000年配股主承销商，于2001年4月16日至20日对燕京股份进行了回访， 现将有关 回访结果报告如下：

    一、燕京股份2000年配股募集资金使用情况

    （一）募集资金情况

    燕京股份2000年配股共计配售11320万股，配股价格为每股9.3元人民币， 扣 除发行费用后的实际募集资金量为1,041,677,854.30元，并已由北京京都会计师事 务所出具了验资报告，截止回访之日，燕京股份2000年配股募集资金投资的项目中 有一个项目正在申请变更，将原计划追加对江西燕京啤酒有限责任公司投资 11396 万元中的9562.76万元调整为投资控股山东无名啤酒股份有限公司，其余1833.24万 元仍用于追加对江西燕京啤酒有限责任公司的投资。该提议需经过2000年度公司股 东大会审议通过后方可实施。燕京股份已于2001年4月28日召开了2000 年度股东大 会，审议并通过了《关于改变部分配股募集资金投向的议案》。

    除上述项目外，2000年度燕京股份配股的其他项目与股东大会、董事会所确定 的投资方案完全相符，没有任何项目发生变更。

    根据配股说明书的预测，燕京股份2000年配股预计实际可募得配股资金103, 976万元，由于实际发行费用比预测费用降低，实际募集资金量比计划多募集 191 .78543万元。

    （二）募集资金使用情况截止到2000年12月31日，燕京股份2000年配股募集资 金具体使用情况如下：

    项目名称                       计划投资　　　　实际投入金额　 项目进度

                                    （元）           （元）           (%)

第一部分：技改项目

一、纯生啤酒生产技改项目

1、南厂引进高新技术纯生啤酒

无菌化处理和灌装设备技改工程        109,070,000       85,059,439.81   77.99

2、南厂引进高新技术纯生啤酒

无菌化处理和灌装设备技改工程增加投资 12,969,600       9,800,000.00   75.56

3、南厂新增酵母扩培罐、

清酒罐及啤酒过滤间技改工程           33,979,700      27,340,509.44   80.46

4、增建纯生啤酒易拉罐灌装生产线工程  35,811,200　　　　　　 　0.00    0.00

5、北厂桶装啤酒灌装技术改造工程      15,910,000       4,120,000.00   25.90

二、增加原辅料和产成品仓储能力技改工程

1、南厂增加原辅料仓储能力技改工程    25,780,000  　　24,584,108.94　100.00

2、南厂精品库技改项目、

运输科宿办楼、维修间工程    　　 　　23,818,200　　　18,726,340.85　 78.62

3、增加易拉罐啤酒仓储能力技改工程    14,090,000               0.00    0.00

三、保障生产的辅助设施和服务技改工程

1、南厂给排水系统技改工程             7,910,000       1,208,625.41  100.00

2、北厂第三包装车间技改工程          29,260,000               0.00    0.00

3、南厂桶装啤酒灌装技术改造工程      13,320,000       3,626,496.64  100.00

4、南厂厂前区改造工程                 8,956,000       3,268,720.81  100.00

四、年产四万吨矿泉水技改工程         31,927,400      16,857,210.06   52.80

第二部分：异地投资项目

一、追加对江西燕京啤酒有

限责任公司的投资                    113,960,000           0.00     0.00

二、与江西赣南果业股份有限公司

合资设立燕京啤酒（赣州）

有限责任公司                        51,350,000　　 　51,350,000.00　100.00

三、受让湖南燕京啤酒有限

公司80%的股权并追加投资            105,969,200       90,969,200.00   85.84

四、受让燕京啤酒（衡阳）

有限责任公司93.75%的股权           169,381,800      169,381,800.00  100.00

五、受让燕京啤酒（襄樊）有限

公司92.95%的股权并追加投资          67,501,000       67,501,000.00  100.00

六、完善销售网络、

  扩建物资流动中心                  60,000,000　　　　　　 　 0.00    0.00

补充流动资金                       108,795,900　        80,000,000　 73.53

总计                             1,039,760,000      653,793,451.96　 62.87

    本次配股资金项目主要为技改项目和异地市场投资项目，大部分项目已于2000 年开始启动。截止2000年底，纯生啤酒生产技改项目已基本完成投资并取得了预期 的投资收益。年产4万吨矿泉水技改工程投产后，已初步取得了效益，2000 年共销 售矿泉水36885吨，比1999年增加29562吨，增长404％，增加利润219.3万元。 预 计截至2001年5月31日，股份公司将完成大部分技改项目的投资。

    在异地市场投资上：

    1、以投资控股的方式与江西赣南果业股份有限公司合资设立燕京啤酒（赣州） 有限责任公司（以下简称″赣州燕京″），燕京股份出资5135万元，占合资公司注 册资本总额达60.41％。赣州燕京设立后，利用新投入的资金进行了糖化改造工程 和完善10万吨／年啤酒生产线工程两项工程，使得赣州燕京的综合生产能力达到10 万吨。赣州燕京成立后的八个月内销量达到27230吨，实现利润75.3万元。

    2、为进一步扩大南方和全国市场奠定基础，占领湖南及周边市场， 燕京股份 出资4596.92万元受让湖南燕京啤酒有限公司（以下简称″湖南燕京″）80％的股 权，成为其控股股东，并对其追加投资，共计投入资金9096.92万元。燕京股份控 股后，将雄厚的技术力量和科学的管理方法迅速融入湖南燕京中，使湖南燕京的生 产技术与管理水平大大提高，2000年度销量达到47962吨，实现销售收入10967万元。

    3、燕京股份投资6737.14 万元受让燕京啤酒（襄樊）有限公司（以下简称″ 襄樊燕京″）92.95％的股权并对其追加投资。2000年襄樊燕京生产啤酒15770吨， 实现销售收入1977万元。

    4、燕京股份投资16938.18万元受让燕京啤酒（衡阳）有限责任公司（以下简 称″衡阳燕京″）93. 75 ％的股权并对其追加投资。 2000 年衡阳燕京生产啤酒 31573吨，实现销售收入5571万元。

    二、燕京股份资金管理情况

    （一）发行人资金存放

    燕京股份2000年配股实际募集资金104167.78543万元，其中：

    1.燕京股份的法人股股东北京燕京啤酒有限公司于2000年6月19日分三笔将认 购配股款65100 万元划入中国工商银行北京市顺义区支行和中国农业银行北京市顺 义区支行；

    2.南方证券已于2000年 6 月 20 日根据燕京股份的要求将本次网上募集资金 39039.16003万元（扣除承销佣金、财务顾问费和交易所有关费用后）分别划入中 国民生银行北京管理部营业部、中国民生银行建国门支行、建行顺义支行平各庄分 理处、农行顺义支行。

    3.燕京股份公司高级管理人员股东分别于2000年6月16日和2000年6月19 日将 认购配股款28.6254万元存入中国农业银行北京市顺义支行。

    （二）发行人资金审批过程

    股份公司对资金使用，根据配股说明书承诺的用途执行严格的审批制度：先由 各部门制订资金使用计划并上报部门主管副经理，经公司董事会研究决定，由总经 理签字审批后，再由公司财务部支付款项。未使用资金统一由公司总部管理。

    （三）其他

    燕京股份无委托理财事项，无资金被控股股东占用情况。

    三、股份公司盈利预测实现情况

    燕京股份在2000年度配股说明中未作盈利预测，根据配股说明书的披露，公司 2000年募集资金项目的建设期至少为一年。根据燕京股份公布的2000年年度报告数 据表明，2000年股本比1999年扩张20.42％，截止2000年12月31日，在2000年配股 募集资金到位半年的前提下，该公司主营业务收入比1999年同期增长15％，其他主 要财务指标与1999年持平。这表明燕京股份主业经营发展稳健，主营产品有较好的 市场发展前景。公司2000年加权净资产收益率为9.34％， 高于同期银行个人定期 存款利率。

    四、股份公司业务发展目标实现情况

    燕京股份公司2000年度配股募集资金主要用于技改项目及收购相关企业、开辟 异地啤酒市场。

    通过半年的运作，纯生啤酒的生产线已基本完成，新产品纯生啤酒已打入市场。 2000年生产啤酒111万吨，加上受托管经营的啤酒生产企业共生产啤酒141.2万吨， 同比增长35.77％。该公司其他技改项目也正在建设过程中

    在收购相关啤酒企业开辟异地啤酒市场方面，燕京股份遵循″牢牢地控制北京 市场、扩大华北市场、重点开发全国市场、进入世界市场″的经营方针。截至回访 之日，该公司已收购了江西、湖南和湖北四个厂家，其他两家啤酒企业的收购与再 投资事宜正在进行过程中。燕京股份此次在异地市场进行的收购兼并，既符合国家 产业政策，扶持了相关企业的发展，又使燕京股份通过其自身拥有的强大的规模优 势、技术优势和品牌优势迅速占领了江西、湖南、湖北等外埠市场，为燕京股份从 华北走向南方，走向全国打下了坚实的基础。

    五、股份公司股票上市以来的二级市场走势

    燕京股份2000年7月以13.4元的价格除权后，有一个小幅拉升的过程，至14. 5元短期遇阻后回落，到8月中旬股价快速回落至12元左右，经历了一个短期的筑底 阶段后，股价逐级上行。2000年底该股票股价运行在一个慢牛通道中。从配股后至 今，该股票一直处于12－14元的区间内，目前的股价与配股后的价格几乎持平。随 着该公司的行业龙头地位不断巩固，将使其股票显示出良好的成长性和投资价值。

    六、南方证券有限公司内部控制执行情况

    南方证券有限公司在承销燕京啤酒股份有限公司期间严格按照《证券法》的要 求，无私自截留或买卖燕京啤酒股票的行为。同时我公司严格按照《证券公司内部 控制指引》的要求，建立与投资银行业务有关的业务控制制度，遵循内部防火墙原 则，使投资银行部门与公司研发部门、经纪业务部门、自营部门在信息、人员和办 公地点方面都实行了有效的隔离，并设置了监察部门进行严格有效的监督。

    七、有关承诺履行情况

    燕京股份在本次配股公开募集文件中所披露的有关承诺切实得到了履行。在承 销过程中，我公司未向燕京股份提供过任何″过桥贷款″和融资担保。

    八、其他需要说明的情况

    燕京股份与南方证券有限公司均无其他需要说明的问题。

    九、南方证券有限公司内核小组对于回访情况的总体评价

    南方证券内核小组对燕京股份本次配股回访报告给予了认真的核查和验证，认 为回访报告客观公正地说明了燕京股份在本次配股完成后当年度的生产经营、募集 资金运用、业务目标实现、二级市场价格走势、有关承诺的履行等情况，确认不存 在虚假、误导性陈述或重大遗漏。

    特此报告。

    

南方证券有限公司

    2001年4月30日