一、募集资金的使用情况

    2002 年10 月21 日公司增发15000 万股，增发价每股6.06 元，扣除发行费用后共募集资金88434 万元，募集资金于2002 年10 月29 日到帐。截止2002 年12 月31 日，增发募集资金已全部用于《招股说明书》承诺的项目——超薄带钢生产线。具体情况如下：

             招股说明书承诺情况实际情况
                                                                       到2002年12月31日建设累计支付资金
    项目        计划总投资(万元)   建设工期            建设项目        总额(万元)    其中:募集资金(万元)     建设进度
    超薄带钢         255,700      2000年11月开工,      超薄带钢          180,037            88,434        到2002 年底，进入全
                                  力争2002 年底建                                                         线设备调试阶段。2003
                                  成,确保2003 年上                                                        年1 月29 日，全线热
                                  半年投产。                                                              负荷试车成功。

    公司募集资金实际投入的项目、建设进度及募集资金投入与招股说明书承诺事项无差异。

    二、募集资金项目的效益情况超薄带钢生产线设计生产能力为150 万吨/年，达产后年新增利润2.34亿元。该项目已于2003 年1 月29 日全线热负荷试车成功，于2003 年12月份实现了月达产。该项目2004 年和2005 年分别实现利润97559 万元和68231 万元。