本公司及其董事应当保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

    一、对外投资概述

    日前,经安徽省商务厅皖商资字[2005]52号批准，同意本公司与泰米集团（香港）有限公司合营设立铜陵铜都黄铜棒材有限公司(以下简称“合营公司”)，并同意合营双方于2005年4月18日签署的公司合同、章程，合营公司注册资本为1490万美元。本次投资事项不构成关联交易。

    2005年8月15日，公司召开安徽铜都铜业股份有限公司四届十三次董事会，会议一致通过了本公司关于出资1117.5万美元投资铜陵铜都黄铜棒材有限公司的议案，根据本公司《公司章程》关于决定投资权限的规定，该议案需经过2005年第一次临时股东大会批准。本公司将视该项目进展情况履行持续信息披露。

    关于该合营公司投资的项目系本公司年产7.5万吨高精度黄铜棒项目。该项目于2003年12月20日通过省计委同意项目立项（计工业[2003]1294号），随后该项目被省政府列入861行动计划的重要项目（关于该项目的相关情况已刊登于2004年8月20日的《中国证券报》、《证券时报》上)。目前该项目经营方式为合资经营（港资）。该项目总投资由48560万元变更为30897万元(约合3725万美元)。

    二、投资协议主体介绍

    泰米集团（香港）有限公司（TEMI GROUP(H.K) CO.LIMITED）在中国香港注册，该公司注册资本：HKD10,000.00,是一家经营有色金属产品及原材料采购的有限公司；注册号：No.672913；法定地址：Rm.1306,Hang Bong Commercial Centre,28 Shanghai St., Kln., Hong Kong ；法定代表人：张长根先生 ，职务：董事长，国籍：意大利。

    三、投资标的的基本情况

    合营公司组织形成为有限责任公司，该合营公司投资总额为3725万美元，合营公司注册资本为1490万美元，占投资总额的40%，其投资总额与注册资本的差额，由合营公司自筹（向银行贷款解决）。合营各方出资额和出资比例：本公司出资额1117.5万美元，占公司注册资本的75%，以人民币现金出资；泰米集团（香港）有限（TEMI GROUP(H.K) CO.LIMITED）公司出资372.5万美元，占公司注册资本的25%，以美元现汇出资。合营公司经营范围：开发、生产和销售铜合金管棒线型材及其制品以及设备、技术等相关产品和服务。双方同意合营公司的生产规模为：年产铜及铜合金高精棒型材7.5万吨，其中易切削棒2.95万吨、热锻棒2.5万吨、易切削和冷礅棒1.3万吨、耐腐蚀棒2000吨、异型材5500吨。公司经营期限为20年，法定地址：铜陵经济技术开发区。

    四、对外投资合同的主要内容

    根据合同约定，本项目合营各方的出资比例额和出资比例：本公司出资额1117.5万美元，占公司注册资本的75%，以人民币现金出资；泰米集团（香港）有限（TEMI GROUP(H.K) CO.LIMITED）公司出资372.5万美元，占公司注册资本的25%，以美元现汇出资。本次出资的人民币与美元的汇率应由中国人民银行当日公布的基准汇率。合营公司注册资本分两期投入，首期在合营公司营业执照签发之日起一个月内，双方缴付出资额的15%，剩余款项在营业执照签发之日起12个月内全部缴清。合营企业设董事会，董事会由5名董事组成，其中本公司委派4名，合营方委派1名，设董事长1人由本公司委托，副董事长1人合营方委派。合同生效条件：合同经中国审批机关批准之日起生效。

    五、对外投资的目的、存在的风险和对公司的影响

    该合资公司的目的是本着加强合作和互惠互利的愿望，充分利用双方的优势，加强管理，不断提高产品质量，增强产品在国内国际市场上的竞争力，拓宽销售渠道，提高经济效益，使投资双方都能获得满意的经济利益。

    该合资公司项目建设年限2年，项目达产后，年平均销售收入112994.59万元，年平均销售税金及附加3302.82万元，年平均利润总额8168.97万元，全部投资内部收益率16.93%(所得税后)，全部投资回收期：7.85年(税后，含建设期2年)，投资利润率21.37%，投资利税率30.01%。

    公司董事会认为，该合营公司的成立为公司进一步突出主业，壮大主业规模，延长产业链，加快发展高新技术产品、铜深加工产品，以经济效益为中心，以市场营销为龙头，把扩大品种、替代进口、降低成本、提高质量作为主要任务，提高公司经济运行质量。因此我们认为高精度黄铜棒是一个前景非常看好的项目，尤其是我公司作为大型铜生产联合企业，占领国内高精度黄铜棒市场符合我公司的发展战略。

    六、备查文件：

    1、安徽铜都铜业股份有限公司四届十三次董事会会议决议；

    2、《铜陵铜都黄铜棒材有限公司》章程

    3、关于设立《铜陵铜都黄铜棒材有限公司》的合资合同。

    4、安徽省商务厅《关于同意设立铜陵铜都黄铜棒材有限公司的批复》（皖商资字[2005]52号）；

    5、安徽省发展和改革委员会《关于核准安徽铜都铜业股份有限公司与港商合资建设年产7.5万吨高精度黄铜棒项目申请报告的通知》（发改外资[2005]554号）；

    

安徽铜都铜业股份有限公司董事会

    2005年8月15日