湖南嘉瑞新材料集团股份有限公司（以下简称"本公司"）监事会第四届第十二次会议（以下简称"本次会议"）于2005年3月16日上午在本公司会议室召开。本次会议应到监事3人，实到监事3人，符合《公司法》和本公司《章程》的有关规定。本次会议由监事会召集人黄沙力女士主持。经与会监事认真审议并表决，通过了如下决议：

    一、 审议通过了《2004年度监事会工作报告》。

    二、审议通过了《2004年度财务决算报告》。

    三、审议通过了《2004年度利润分配预案》。

    经天职孜信会计师事务所审计，本公司2004年度共实现净利润-293,985,960.38元，因为本公司2004年度净利润为负数，因此本次不进行利润分配。

    四、审议通过了《关于应收关联方往来款项变更坏账准备计提比例的议案》。

    本公司根据关联方目前的情况，决定对应收关联方往来款项坏账准备的计提采取更加稳健的会计政策，提高对关联方往来款项坏账计提比例。关联方往来款项账龄在1年以内的，原计提比例为5%，现计提比例为15%；账龄在1--2年的，原计提比例为10%，现计提比例为15%；其余坏账准备计提比例不变。本变更自2004年1月1日起开始执行。

    五、审议通过了《关于会计差错更正的议案》。

    六、审议通过了《对因担保事项引起的或有负债计提预计负债的议案》。

    上述五、六项议案详见董事会第四届第二十三次会议决议公告。

    七、审议通过了《本公司2004年年度报告正本及其年度报告摘要》。

    监事会认为：

    1、 本公司2004年年度报告客观真实地反映了报告期内的经营情况；

    2、 本公司2004年年度财务报告客观真实地反映了公司的财务状况和经营成果，审计报告客观公正；

    3、 2004年，本公司严格按照《公司法》、《证券法》、《公司章程》等法律法规、规章制度进行规范运作，严格执行了股东大会的各项决议和授权。公司董事及总经理等高级管理人员在执行职务时无违反法律法规、公司章程或损害公司利益的行为；

    4、 本公司关联交易定价客观公允，未损害公司及其它股东，特别是中、小股东和非关联股东的利益，维护了上市公司和全体股东的利益。

    5、 本公司会计差错更正符合国家颁布的企业会计准则和《企业会计制度》的规定，在所有重大方面公允反映了本公司2002-2004年度的财务状况以及经营成果。

    6、 本公司对关联方往来款项提高计提坏账准备比例以及对或有负债计提预计负债符合会计准则的规定，未损害公司及其它股东，特别是中、小股东和非关联股东的利益，维护了上市公司和全体股东的利益。

    特此公告。