本公司及全体董事会成员保证公告内容真实、准确和完整,并对公告中的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    ●原投资项目名称：静电显像材料工业生产线项目

    ●新增投资项目名称、投资总量：超高分子量耐磨制品投资项目,该项目经费总预算为500万元。

    ●改变募集资金投向的数量：共计变更募集资金1,874.84万元,500万元用于新增投资项目超高分子量耐磨制品,余额部分1,374.84万元补充北矿磁电公司流动资金。

    ●新项目预计完成时间：股东大会审议通过后,公司独资子公司北京北矿磁电材料有限公司与合作方签订协议,成立合资企业,预计2007年9月底前完成合资公司注册相关工作；项目预计2007年12月正常投产。

    ●预计正常投产及产生收益的时间：2007年12月正常投产,2008年12月达到设计能力,年净利润253万元人民币。

    一、变更部分募集资金投资项目的概述

    经中国证监会证监发行字[2004]41号文核准,北矿磁材科技股份有限公司(以下简称“公司”)于2004年4月20日向社会首次公开发行3500万股A股股票,每股面值1元,每股发行价6.56元,并于2004年5月12日在上海证券交易所挂牌交易,募集资金总额22,960万元,扣除相关发行费用后,本公司实际募集资金21,735万元。募集资金共投入四个项目,投资总额为19,907万元,剩余部分1,828万元用于补充公司流动资金。

    公司原用于静电显像材料工业生产线项目总投资预计3,484万元。2006年6月1日,北矿磁材科技股份有限公司召开了第二届董事会第十五次会议,审议通过了《关于设立静电显像材料法人独资子公司暨变更募集资金投资项目实施方式的议案》,该项议案变更了募集资金投资项目的实施方式。2005年度股东大会审议通过了此项议案。2006年8月北矿磁材投资3,000万元,成立了以经营静电显像材料为主营业务的独资的子公司北京北矿磁电材料有限公司。

    截止2007年6月30日,北矿磁电静电显像材料募集资金项目已投入822.57万元,流动资金占用302.59万元,尚节余1,874.84万元。为了提高募集资金的使用效率,控制投资风险,现拟调整募集资金投资项目,其中500万元投资超高分子量耐磨制品投资项目,募集资金余额1,374.84万元补充北矿磁电流动资金。

    此次变更部分募集资金投资项目的议案经公司第三届董事会第三次会议审议通过后,尚需提交股东大会审议。

    二、无法实施项目的具体原因

    静电显像材料项目原计划总投资3,484万元,拟建设年生产能力为3,000吨的超细四氧化三铁磁粉生产线。北矿磁电经过一年多的运营已形成了一条生产能力为年产300吨的生产线,已确定了几个规格的产品主要的生产工艺、生产流程,并能稳定地开展生产。北矿磁电针对信息材料产品复印机、打印机用磁粉做了大量的技术改进和创新工作,同时还受国家技术部门委托,完成了该产品国家标准的制定。

    在市场方面,北矿磁电通过积极努力的市场开拓和产品宣传,国内比较知名的墨粉厂家对公司的产品进行了考察和试用,已开始小批量使用。但国外产品更早进入市场,墨粉厂家出于自身品质控制和产品稳定性的谨慎考虑,其技术、配方、工艺已经适应了国外产品的特性,这也要求北矿磁电的产品与国外产品具有高度的相似性,使北矿磁电产品在市场推广上遇到了一些困难。为此,北矿磁电仍将充分发挥产品在价格上的优势在工艺研究、品质控制、市场开发等方面一如既往地努力,争取早日在市场上取得突破。

    鉴于目前四氧化三铁磁粉的市场情况和北矿磁电的生产能力,在目前拟先取得用户的认可和信任,在此基础上再考虑规模和继续投入的问题。

    三、新项目的具体内容

    (一)项目简介

    超高分子量聚乙烯(UHMW-PE)是一种线型结构的具有优异综合性能的热塑性工程塑料。因分子量高而具有其它塑料无可比拟的优异的耐冲击、耐磨损、自润滑性、耐化学腐蚀等特性,这些特性使它广泛应用于机械、运输、纺织、造纸、矿业、农业、化工及体育运动器械等领域,其中以大型包装容器和管道的应用最为广泛。新项目所生产的物料输送管道在国民经济各个领域,特别是在矿山、冶金、电力、水利、煤炭、石油等大型工程建设和生产中被广泛使用,但在我国还是起步阶段,是市场的好时机。以河道疏通管为例,全国有大型疏通船数百艘,当前正值江河湖泊疏通整治之际,急待解决管道的磨损和腐蚀问题,而且钢管笨重给搬运、装卸、安装带来诸多困难。该产品现已现场装备,并得到了用户的高度认可。

    以此契机,可开发电力、冶金、矿山等领域的广阔市场,其潜在市场在100亿以上。且中南大学、北京矿冶研究总院在这些领域具有他人无可比拟的优势条件。

    (二)投资估算

    总投资估算汇总表：

                                                    占总投资比例
 序号             项目            投资额(万元)
                                                          (%)
1         建设投资                            810            86.4
1－1      建筑工程费                          230            24.5
1－2      设备及工器具购置费                  130            14.0
1－3      安装工程费                           10             1.0
1－4      工程建设其他费用                    420            44.8
1－5      基本预备费                           20             2.1
2         流动资金                          127.5            13.6
3         项目总投资(1＋2)                937.5             100

    (三)盈利预测

    针对目前的河道疏浚市场,分二步实施产品计划,初步拟建二条管道生产线。待生产运行后进行扩大。二期拟在扩建四条管道生产线,二期建设的投资和收益未在本方案中考虑。

    1、二条管道生产线,生产Φ500、Φ650,生产耐磨管12km(各6km)。

    2、产值：1620万元(6km 120万元/km+6km 150万元/km),净利润253.3万元。

    四、新项目的市场前景和风险提示

    (一)项目市场前景

    1、本项目生产和销售超高分子量耐磨管材,以材料本身具有的优势替代目前所用的钢制管材,应用范围广阔,市场前景光明。

    2、本项目技术可靠,产品已得到用户的认可,性价比高,作为替代品有很强的竞争力。符合国家的产业政策。

    3、本项目经财务测算,经济效益良好,有承担风险的能力,可使投资各方都获得合理的收益。

    (二)项目存在的风险

    1、原材料的价格与国际原油价格的相关性较大,因为产品成本的主要构成是原材料,在国际原油价格急剧波动的今天,原材料价格的不断上涨可能挤压产品的利润空间,所以快速、广泛占领市场是企业在发展初期就必须着重考虑的战略问题。

    2、目前用户对该产品的优势的认识还处于初步阶段,产品的开发与应用也还处于初步阶段,随着产品的推广应用,人们会越来越多关注这个领域,为大量资金和技术的介入提供可能,届时企业如何保持可持续发展和强的竞争力也是要面对的课题。

    五、募集资金投入进度

    项目计划建设期为一年,从资金到位开始起一年内完成。

    六、上述《关于变更部分募集资金投资项目的议案》需经股东大会审议通过后实施。

    七、保荐机构意见

    公司聘任的保荐机构方正证券有限责任公司认为：

    关于北矿磁材《超高分子量耐磨制品投资项目暨变更募集资金项目的议案》,我们认为：公司该投资项目是对原用于静电显像材料工业生产线项目剩余募集资金用途的变更,北矿磁材第三届董事会第三次会议及2007年第一次临时股东大会将对该议案进行审核。该部分募集资金投资项目的变更,是公司基于市场变化做出的选择,符合公司的发展战略的要求,有利于提高公司募集资金的投资回报,对于进一步完善公司的产业结构,促进公司发展具有积极的作用。本次募集资金投资项目的变更,没有发现损害中小投资者利益的情况,决策程序符合相关法律、法规规定。

    八、独立董事关于变更部分募集资金投资项目的独立意见

    该部分募集资金投资项目的变更,符合公司的发展战略的要求,有利于提高公司募集资金的投资回报,对于进一步完善公司的产业结构,促进公司发展具有积极的作用。本次募集资金投资项目的变更,没有发现损害中小投资者利益的情况,决策程序符合相关法律、法规规定。

    九、监事会关于变更部分募集资金投资项目的意见：

    1、同意公司变更部分募集资金投资项目的议案。

    2、本次变更部分募集资金投资项目,决策程序符合有关法律、法规的规定,没有发现损害中小投资者的情况。

    十、备查文件

    1、超高分子量耐磨制品项目合作可行性报告。

    2、方正证券有限责任公司关于北矿磁材科技股份有限公司变更部分募集资金投资项目的意见。

    3、独立董事关于变更部分募集资金投资项目的独立意见。

    4、监事会关于变更部分募集资金投资项目的意见。

    特此公告。

    北矿磁材科技股份有限公司董事会

    二〇〇七年七月二十四日