特别提示

    本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整,对公告的|虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    重要内容提示

    ●原投资项目名称：原泉港项目的子项目,即由控股子公司泉州市泉港金泉福建材有限责任公司负责投建的25万吨袋装水泥仓库、15万吨散装水泥中转、10万立方米商品混凝土搅拌站项目其中的二期工程项目--10万立方米商品混凝土搅拌站项目。

    ●新投资项目名称,投资总量：公司漳州水泥厂二线扩建工程,建设一条60万吨/年高品质水泥生产能力的水泥粉磨生产线,项目计划总投资3368.65万元。

    ●改变募集资金投向的数量：拟将2000年配股尚未使用的募集资金998.4503万元全部变更投向,变更资金占募集资金总额的6.14％。

    ●新项目预计完成的时间、投资回报率：该项目目前正在进行设备安装作业,计划2007年6月底开机试车。该项目投产后投资利润率30.01％、所得税后全投资财务内部收益率为26.06%。

    ●预计正常投产并产生收益的时间：预计2007年7月正常投产,预计投产后第二年达产达标。

    一、募集资金使用总体概况

    公司2000年配股募集资金16,268.3303万元,截至2004年12月31日,累计使用15,269.88万元占比93.86％,尚余998.4503万元(占比6.14％)未使用。已实施项目陆续于2004年底之前的几年先后完工并交付使用,除个别项目外,基本达到预期效果。上述未使用的募集资金从04年底直至目前,均未发生变化,一直存于公司帐户。

    二、原项目基本情况及变更的具体原因

    原肖厝项目(配股承诺项目),计划投资4612万元,在肖厝区(已更名为泉港区)建设20万吨水泥粉磨站、10万吨散装水泥中转库、10万立方米商品混凝土搅拌站项目。后因公司已对建福厂水泥磨进行技改,水泥粉磨能力大幅提高,同时肖厝开发区对环保的要求较高,解决粉尘污染需较大投资,经进一步论证后,拟作部分变更、调整。2001年5月28日公司第二届董事会第二十次会议审议通过了《关于调整2000年配股资金原肖厝建设项目及组建泉州市泉港金泉福建材有限责任公司的议案》,拟将建设年产20万吨水泥粉磨站改为建设年中转25万吨袋装水泥仓库,散装水泥中转库中转能力由年中转10万吨增加为15万吨；同意根据该地区经济发展情况,对上述项目分二期共投入3259.45万元,其中首期拟投入2250.29万元,建设25万吨袋装水泥库及15万吨散装水泥中转库；二期投入1009.16万元,建设10万立方米商品混凝土搅拌站；并同意合资组建泉州市泉港金泉福建材有限公司,负责上述变更调整后的项目(以下简称"泉港项目")建设。2001年6月29日,公司2000年年度股东大会审议批准了上述变更调整事项(公告于2001年6月30日的《上海证券报》上)。

    泉港一期项目25万吨袋装水泥仓库于2002年底完工、15万吨散装水泥中转库于2003年6月完工,累计投入募集资金2261万元。由于泉港区水泥市场未能达到预期需求,加上泉州铁路运输归属地方铁路,运输成本偏高,导致一期项目开业以来一直未能达到预期效益。因此,公司泉港项目二期工程至今尚未开工。公司董事会认为,目前二期项目已不适合继续投建。

    三、新项目基本情况

    公司漳州水泥厂二线扩建工程,即建设一条60万吨/年高品质水泥生产能力的水泥粉磨生产线(辊压机圈流+磨机开流)。水泥混合材选用当地火力发电企业产生的工业废料粉煤灰和炉渣。项目投产后可生产普通硅酸盐水泥(P.O 42.5)45万吨,普通硅酸盐水泥(P.O32.5R)15万吨。该项目计划项目总投资3368.65万元(其中：固定资产静态投资3002.69万元、建设期利息65.96万元、铺底流动资金300万元),以公司独资方式投入。项目总投资以公司自有资金1374.03万元(其中本次变更投向资金998.4503万元)、银行贷款1994.62万元(含建设期利息65.96万元)。项目预计流动资金1000万元,除上述铺底流动资金300万元外,另安排700万元流动资金贷款。目前,该项目正在进行安装作业,预计2007年6月底开机试车,2007年7月正常投产,预计投产后第二年达产达标。根据南京凯盛水泥技术工程有限公司编制的《项目申请报告》,以项目投产后第一年计算负荷90％,以后各年计算负荷100％,散装普通硅酸盐水泥(P.O 42.5)310元/吨、散装普通硅酸盐水泥(P.O32.5R)280元/吨,袋装水泥价格以在散装基础上增加30元/吨,水泥散装比例为70%,生产经营期20年测算,可实现年均销售额(不含税) 15894.50万元、年均销售利润1220.80万元、年税后利润817.95万元,投资利润率30.01％、所得税后全投资财务内部收益率为26.06%。全投资静态投资回收期5.01年(含建设期9个月)。

    四、新项目的市场前景和风险提示

    本次变更投向项目位于漳州市龙文区郭坑镇,交通运输便利,靠近福建省水泥消费的集中区域市场厦门、泉州等地市,同时福建沿海六市粉煤灰、矿渣等混合材资源丰富。此外,本次变更投向项目在公司漳州水泥厂现有一线基础上进行,可充分利用原有土地资源、部分共用设施,节省部分投资和大幅摊薄原有投资成本,还可以充分利用公司在厦门、泉州已有的水泥主业资源,有利于提高和巩固公司产品对厦门及其它闽南地区市场的占有率和产品保供能力,增强公司产品的竞争力。

    虽然,本次变更资金投向项目具有上述诸多优势和便利,但随着福建省"海西"建设的推进,厦门等地市经济进入加快发展的阶段,固定资产投资强劲,目前对水泥的需求大幅增加,刺激了厦门及周边地区水泥产能的急剧扩大和外省入闽水泥的不断增加,该项目同样不可避免地面临着该地区未来水泥市场竞争进一步加剧的风险。公司将加强地域营销管理,降低市场竞争风险。

    五、独立董事意见

    公司独立董事颜永明、于宁杰认为,本次变更募集资金投向,是公司董事会面对实际作出的选择。变更募集资金投资项目,符合公司做大做强水泥主业的规划,体现了对公司和全体股东认真负责的态度。

    六、监事会审议程序及意见

    本次变更募集资金投向议案经于2007年5月28日召开的公司第四届监事会第九次会议审议通过,与会监事一致同意。监事会认为,将尚未使用的募集资金998.4503万元,全部变更投向公司漳州水泥厂二线扩建工程,有利于提高公司的竞争能力。

    七、备查文件目录

    1、公司第四届董事会第二十二次会议决议；

    2、公司第四届监事会第九次会议决议；

    3、独立董事意见；

    4、南京凯盛水泥技术工程有限公司编制的《项目申请报告》。

    福建水泥股份有限公司董事会

    2007年5月29日