根据中国证监会有关增发工作的要求, 公司对前次募集资金的使用情况进行了 认真的复查。现对复查后前次募集资金使用情况作如下说明：

    一、前次募集资金的数量和资金到位时间

    公司前次发行B股募集资金经上海市证券管理办公室批准,按每股0.396 美元的 价格向全体股东配售B股6,000万股。应募集资金总额23,760,000.00美元,扣除发行 费1,188,000.00美元,实际募集资金总额为22,572,000.00美元,已于1994年10月 13 日全部到位,按当日汇率折合人民币192,532,388.40元,并已经大华会计师事务所以 华业字（94）第612号验资报告确认。

    二、募集资金的实际使用情况

    （一）招股说明书承诺的募集资金计划使用情况：

    序   项目名称                           计划提供资金额

                                            （美元万元）

    1    开发及生产HJD-55型数字程控交换机      500

    2    开发及生产收款机及金融专用商业机器   1500

    3    上海山崎电路板有限公司的股本投资      331

    4    光纤同步数字同步传输网技术转让和制造   81

                           合计               2412

    （二）前次募集资金的实际使用情况

    1、截止2000年12月31日止,公司前次募集资金实际使用情况如下：

                                                      （单位金额：万元）

    序        项目名称              实际投向            

    1     开发及生产HJD-55型数字     上海邮通传输分厂              

              程控交换机

    2     开发及生产收款机及金融      上海海王收款机有限公司、     

          专用商业机器               研究所、上海邮通终端分厂

    3     上海山崎电路板有限公司     上海山崎电路板有限公司        

          的股本投资

    4     光纤同步数字同步传输      上海朗讯科技通信设备有限

          网技术转让和制造          公司、上海信息通信技术开发中心 

    合    计                                                       


    序        项目名称             招股说明书承诺的

                                      投资总金额         实际投资额     

    1     开发及生产HJD-55型数字      USD500       3245.08（USD380.44）

              程控交换机

    2     开发及生产收款机及金融       USD1500       7891.48（USD925.18）

          专用商业机器             

    3     上海山崎电路板有限公司       USD331       2228.21（USD261.23）

          的股本投资

    4     光纤同步数字同步传输     

          网技术转让和制造             USD81        7467.87（USD875.51）

    合    计                         USD2412      20832.64（USD2442.36）


    序        项目名称                        所产生的收益

    1     开发及生产HJD-55型数字   

              程控交换机

    2     开发及生产收款机及金融    

          专用商业机器             

    3     上海山崎电路板有限公司               701.32

          的股本投资

    4     光纤同步数字同步传输     

          网技术转让和制造                   19948.10

    合    计                       

    注：上述美元数均按B股入帐汇率8.5297折算为人民币。

    2、前次募集资金实际使用情况说明

    （1 ）招股说明书承诺的项目投资金额与实际投资金额的差异主要是公司从股 东利益最大化出发,在项目实施时充分考虑投入产出比。 差异大的第四项系按股东 大会批准的投资计划实施,且取得显著效益。

    （2 ）母公司的主营业务按公司组织构架由内部各个二级非法人单位（工厂、 研究部门）承担。公司的二级非法人单位实行内部核算（即工厂成本）。因此, 上 述第1、2项在公司财务报告中无法单独列明收益。

    综上,截止2000年12月31日止,前次募集资金美元2257.2元已全部投入使用, 超 支部分由公司自有资金解决。

    董事会认为前次募集资金项目已取得良好效益,并为公司的持续发展奠定基础。