每日必读本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整,对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。
一、变更募集资金投资项目的概述
本公司于2000年11月17日至18日采取“向二级市场投资者配售与上网定价相结合”的方式发行人民币普通股8000万股,扣除发行费用,实际募集资金39124.20万元。本公司在《招股说明书》中承诺将募集资金18000万元投入年产45万樘PVC中空结皮发泡门项目。公司董事会经研究后决定将该项目建设规模、投资总额进行变更,该项目的募集资金变更为投向以下三个项目：
1、拟与PVC中空结皮发泡门生产核心技术人员共同投资设立安徽巢东化学建材有限责任公司（暂定名）,巢东股份投资10321.81万元,约占97.93%股权。该公司建设一条年产22.5万樘PVC中空结皮发泡门生产线。
2、巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程。
3、巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程。
二、调整年产45万樘PVC中空结皮发泡门项目投资规模及建设规模的原因
原“年产45万樘PVC中空结皮发泡门项目”是经国家发展计划委员会计产业〖2000〗415号文批准立项,拟投资总额为18000万元,拟建两条生产线。募集资金到位后,公司积极组织该项目的实施,随即开展了项目征地等前期准备工作。公司董事会根据项目的特点,决定将项目分两期实施,一期工程年产22.5万樘PVC中空结皮发泡门（一条生产线）。截止2002年3月31日,项目已完成投资2795.72万元,一期工程实施进展正常,预计2002年9月投产。
鉴于该项目产品为从国外引进的新型建材产品,国内大规模市场开发尚需一个过程。本着稳健经营,提高募集资金使用效率,同时为促进公司“鲲鹏式”发展战略的实现,进一步优化水泥主业,并在公司内部形成有效的激励和约束机制,公司董事会经充分的市场调研和论证,决定将原拟投向PVC中空结皮发泡门项目的募集资金进行变更,由拟设立的子公司安徽巢东化学建材有限责任公司（暂定名）实施一期工程。
三、巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程具体内容
（一）巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程情况介绍
巢东水泥股份有限公司巢湖分厂始建于1958年,具有40多年生产历史,曾分别于1959年、1960年、1970"年、1984年先后建成4条直径3.0-88.65m的湿法窑生产线,目前,四条生产线的生产能力达60万吨/年商品水泥。由于该厂生产工艺较为落后,熟料烧成热耗较高,比新型干法窑高出近一倍,且设备逐年老化,维修成本愈来愈高,导致生产成本逐年增高,在市场经济激烈竞争的今天,特别在与现代化大型干法水泥企业抢占市场的压力下,严重制约和影响了该厂可持续发展的空间。有鉴于此,公司决定对现有的4条直径3.088.65m湿法窑烧成系统进行改造,改造为日产1500吨熟料湿磨干烧生产系统,改造后,将使得系统的综合能耗降低约40%左右,同时将原1-4号窑产能从1360t/d提高到1500t/d,也充分发挥了其他生产系统的生产能力,为该厂的技术升级和增强企业的竞争力创造了有利条件。该项目已经安徽省经贸委皖经贸投资〖2002〗129文批准立项。
（二）巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目的市场前景和风险提示
1、市场前景
高质量的水泥产品是占据水泥销售市场的关键,企业的生产成本高低是决定企业生存和进一步发展的精髓。巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目,是对传统的湿法生产工艺采用先进的新型干法生产工艺进行节能技改,工程完工后,可以使水泥生产的综合能耗大幅下降,降低了水泥生产成本,且水泥产量略有增加,符合国家“控制总量,调整结构”的产业政策,进一步提高了公司水泥产品的市场竞争力；同时,环境污染也可以得到较大改善,从而在创造经济效益的同时,产生良好的社会效益。
2、风险提示
（1）技术风险
巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目,是采用湿磨干烧生产工艺对传统的湿法窑进行节能改造,目前该项技术已成熟,且具有一定的先进性,但随着水泥生产工艺的发展,新型干法生产技术更具有先进性,因此湿磨干烧生产工艺具有一定的技术替代风险。
（2）营销风险
巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目完工后,公司水泥产量有所增加,给现有的营销系统带来一定的压力,存在一定的营销风险。
（3）项目管理风险
项目建设管理不善或意外情况发生有可能影响项目进度和工程质量,从而影响项目预期收益。
（三）巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目的投资估算及经济效益
根据南京水泥工业设计研究院所做的《巢东水泥股份有限公司巢湖分厂湿法窑综合节能技改工程项目可行性研究报告》,可行性研究估算的建设总投资为4947.49万元,其中：设备购置费2628.60万元,建筑工程费953.91万元,安装工程费771.97万元,其他费用533.01万元,铺底流动资金60.00万元。
本项目实施后,可新增水泥产品产量9万吨/年,新增销售收入1833.85万元,全部投资财务内部收益约为20.51%,投资回收期约为5.80年,新增投资利润1320.76万元,新增投资利税率28.62%。
四、巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程具体内容
（一）巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程情况介绍
巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石供应,目前采用社会车辆运输,运输成本高,运输能力也远不能满足要求。为了确保该厂的正常生产,急需对运输方式进行技术改造,以保证石灰石原料的正常供应。根据合肥水泥研究设计院所做的《巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程可行性研究报告》,目前解决石灰石运输问题最理想的方案是皮带廊道运输方案,该方案可使石灰石运输距离由公路的11公里缩短为8公里,运输成本大为降低,运输可靠性好,不受季节和气候条件的影响,年输送石灰石可达100万吨,能够保证正常生产。石灰石输送技改工程所建成的皮带输送廊道是由三个转运站、三条钢芯胶带输送机和一座碎石库组成石灰石运输系统。该项目已经安徽省经贸委皖经贸投资〖2002〗129文批准立项。
（二）巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程的市场前景和风险提示
1、市场前景
采用皮带输送廊道输送石灰石,运输能力可达到400吨/小时,完全满足石灰石运输要求,生产的可靠性好,运输成本可明显降低；另外,在现开采矿山南侧拥有储量达6000万吨以上的石灰石资源,可作为后备矿山资源,因此,从石灰石储量来看,建设皮带输送廊道运输石灰石具有长期的经济价值。
2、风险提示
项目建设管理不善或意外情况发生有可能影响项目进度和工程质量,从而影响项目预期收益。
（三）巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程的投资估算及经济效益
根据合肥水泥研究设计院所做的《巢东水泥股份有限公司东关分厂石灰石输送技改工程可行性研究报告》,可行性研究估算的建设总投资为2730.70万元,中其：设备购置费827.81万元,建筑工程费1430.14万元,安装工程费164.02万元,其他费用249.73万元,流动资金估算59.00万元。
本项目实施后,石灰石运输进厂价按社会车辆运输成本计取,可新增销售收入1015.00万元,全部投资财务内部收益约为12.63%,投资回收期约为7.70年,新增投资利润265.00万元,新增投资利润率9.71%,新增投资利税率13.81%。
此报告需提交股东大会审议通过。
安徽巢东水泥股份有限公司
2002年5月28日
