每日必读截止2001年12月31日前次募集资金的使用情况,我们已委托中勤万信会计师事务所有限公司予以审核并出具了勤信审字[2002]026号专项报告（专项报告已于2002年2月28日在《中国证券报》和《上海证券报》上刊登）。现将截止2002年6月30日前次募集资金使用的变化情况说明如下：
一、前次募集资金的数额和资金到位时间
经中国证券监督管理委员会证监发字[1999]48号文批准,公司于1999年5月13日采用上海证券交易所网上交易系统向社会公众发行人民币普通股（A股）4,000万股,发行价格为每股4.70元,发行后实募资金18,062万元（已扣除相关发行费用）,并于1999年5月21日到位。由湖北会计师事务所出具（99）鄂会师验字142号报告予以验证。
二、前次募集资金的实际使用情况
1、投资项目的变化情况
根据公司招股说明书承诺的投资计划,前次公开发行股票募集的资金18,062万元,主要投入以下项目：
（1）、投资6,205万元用于年产0.4万吨磷酸脂技术改造项目；
（2）、投资5,666万元用于年产2.2万吨甲醇、0.5万吨二甲醚技术改造项目
（3）、投资6,753万元用于年产2万吨甲醛、0.15万吨固体甲醛、0.4万吨三羟甲基丙烷技术改造项目；
（4）、投资5,620万元用于年产0.3万吨碳酸二甲脂技术改造项目。
由于原项目拟投资开工时间至1999年5月募集资金到位时隔三年,拟投资项目的市场情况已发生变化。经公司2000年6月29日二届十三次董事会决议及2000年8月1日公司2000年度第二次临时股东大会决议,对募集资金投向予以调整。调整后投资情况如下：
金额单位：人民币 万元
项目名称 批准文号 总投资额
年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目 鄂经贸改字[1997]596号 5,620
年产7500吨黄磷建设项目 宜市经贸技[2000]18号 3,026
年产5000吨五硫化二磷建设项目 宜市经贸技[2000]24号 4,800
12000千瓦三堆河电站项目 鄂计能源字[1996]第0665号 7,429
合计 20,875
项目名称 拟以募集资金投入
年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目 5,620
年产7500吨黄磷建设项目 3,026
年产5000吨五硫化二磷建设项目 1,987
12000千瓦三堆河电站项目 7,429
合计 18,062
2、募集资金实际使用
金额单位：人民币 万元
项目名称 1999年实际投资额 2000年实际投资额
年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目 169.80 3,681.43
年产7500吨黄磷建设项目 2,614.95
年产5000吨五硫化二磷建设项目 1,053.57
12000千瓦三堆河电站项目 5,054.09
合计 169.80 12,404.04
项目名称 2001年实际投资额 2002年1-6月实际投资额
年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目 736.87
年产7500吨黄磷建设项目 333.07
年产5000吨五硫化二磷建设项目 1,046.64 554.31
12000千瓦三堆河电站项目 1,947.94
合计 4,064.52 554.31
项目名称 合计 差异
年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目 4,588.10 -1,031.90
年产7500吨黄磷建设项目 2,948.02 -77.98
年产5000吨五硫化二磷建设项目 2,654.52 667.52
12000千瓦三堆河电站项目 7,002.03 -426.97
合计 17,192.67 -869.33
（1） 年产0.3万吨碳酸二甲酯技术改造项目
公司招股说明书中披露,该项目总投资额为5,620.00万元,以募集资金投入,项目建设期为一年（即预计完工时间为2000年5月）。
在项目建设过程中,为引入液相氧化羟基合成法技术,取代传统的生产工艺,经广泛考查论证,公司于2000年4月12月二届十二次董事会决定与湖北齐跃化工有限公司和华中科技大学组建兴山兴利华化工有限公司（以下简称″兴利华″）,负责承建该项目。兴利华成立时注册资本为2000万元,公司投入1400万元,占其注册资本的70%。
2001年6月15日,经公司三届四次董事会通过,将已投入到该项目的3,500万元募集资金拟作为对兴利华的资本金投入,另二家股东均承诺放弃追加投资。注册资本增加后,兴利华公司注册资本为5,500万元。公司对兴利华公司投资共计4,900万元,占其注册资本的89.09%。截止2001年12月31日,对该项目实际投入4,588.10万元,与承诺使用资金差异1,031.90万元。差异主要原因是该项目原定由公司独自承建,后改为与其他投资方合作,从而减少了对该项目的实际投入。该项目已完工投入生产,2001年11-12月共生产碳酸二甲酯133.6吨,按现行市场价计算,共实现净利润-19.55万元；2002年1-6月共生产碳酸二甲酯118.80吨,实际销售26.80吨,共实现净利润-107.13万元。
（2）年产7500吨黄磷建设项目
该项目拟投资3,026万元,项目建设期为一年（即预计完工时间为2001年8月）。截止2001年12月31日,该项目实际投入2,948.02万元,比承诺使用资金节约77.98万元。该项目已完工投入生产,2001年4-12月共生产黄磷6,060.56吨,按替代外购计算,共实现利润总额371.93万元；2002年1-6月共生产黄磷4,420.17吨,按替代外购计算,共实现利润总额276.68万元。
（3）年产5000吨五硫化二磷建设项目
该项目计划总投资为4800万元,其中拟运用募集资金1987万元,项目建设期为一年（即预计完工时间为2001年8月）。该项目采用俄罗斯圣彼得堡化工研究设计院的液相反应半连续法高纯五硫化二磷专有技术。截止2002年6月30日,该项目实际投入2,654.52万元,其中2002年1-6月新增投资554.31万元。项目仍在建设中,由于原定项目地址的改变和技术引进等因素,影响了工程进度。
（4）12000千瓦三堆河电站项目
该项目拟投资7429万元,项目建设期为一年（即预计完工时间为2001年8月）。截止2001年12月31日,该项目实际投入7,002.03万元,与承诺使用资金差异为426.97万元,差异主要原因是该项目工程物资、设备等市场价格变化较大,使实际投资小于原定计划投资额。该项目已完工投入生产,2001年11-12月共发电1,152万度,按外购综合价与实际成本价差,共实现利润138.31万元；2002年1-6月共发电2,766.68万度,实现利润103.70万元。
前次募集资金截止2002年6月30日,公司以上投资项目已按照招股说明书及公司2000年度第二临时股东大会决议所列项目投入募股资金17,192.67万元。前次募集资金剩余869.33万元,占募集资金总额的4.81%,全部用于五硫化二磷项目,其不足部分由公司贷款解决。
三、董事会意见
公司自1999年6月16日上市以来,按照《公司法》、《证券法》和中国证监会、上海证券交易所的规定及《公司章程》的规定,规范运作。为充分发挥募集资金使用效益,针对市场环境变化,公司根据实际生产需要适时调整了募股资金投向,调整后的募集资金投资项目资金调度使用合理,已投产项目经济效益较好。
公司对募集资金的投入、变更和进展情况及时进行了相应的披露,资金使用情况与信息披露内容相符,董事会同意将此说明作为公司申报配股的必备文件上报,并对此报告依法承担责任。
