一、前次募集资金的数额及到位时间

    经中国证券监督管理委员会证监公司字〖2000〗38号文核准,本公司于2000年4 月实施了1999年度配股方案。以1999年12月31日公司股本总数23520万股为基数,每 10股配售1.7857股,配售总股数为1770万股,配股价为6.50元/股。 本次配股扣除发 行费用后,共募集资金净额11,115万元,其中非货币资金1,755万元,货币资金9, 360 万元。截至2000年6月20日,募集资金全部划入公司帐户, 并经安徽华普会计师事务 所会事验字〖2000〗第264号验资报告确认。

    二、配股说明书承诺的投资情况

    1、根据《配股说明书》,前次配股募集资金拟投入如下三个项目：

    （1）投资3,922万元用于年产1500吨超高强高模PVA（聚乙烯醇）长丝项目；

    （2）投资4,000万元用于年产4500吨超高强高模PVA超短纤维及水溶纤维；

    （3）投资2, 250 万元与安徽省蚌埠神风工业用布（集团）有限公司合资兴建 1000吨浸胶聚脂线绳技术改造项目。

    上述项目共需投资10,172万元,除配股资金投入9,360万元外,其余812万元由公 司自筹解决。

    2、根据《配股说明书》,前次配股募集资金的投资进度及效益情况如下：

                                                    （单位：万元）

    项     目                 投资总额      2000年          2001年     

                                      上半年   下半年   上半年  下半年 

    1、年产1500吨超高强高模

       PVA长丝项目              3922    600     1250      800     1272 

    2、年产4500吨超高强高模

       PVA超短纤维及水溶纤维    4000    850     1450     1700          

    3、合资兴建1000吨浸胶聚脂

       线绳技术改造项目         2250            2250                   

        合  计                 10172         6400            3772


    项     目                    预计产生

                                 效益时间

    1、年产1500吨超高强高模

       PVA长丝项目                2002年

    2、年产4500吨超高强高模

       PVA超短纤维及水溶纤维      2001年

    3、合资兴建1000吨浸胶聚脂

       线绳技术改造项目           2001年

        合  计                

    三、前次募集资金投资情况

    1、前次募集资金实际投资项目及进度

    截至2001年12月31日,前次募集资金实际投资项目及进度如下表（ 单位：万元） ：

    承诺投资项目           计划投资总额

                                       

    1、年产1500吨超高强高模            

       PVA（聚乙烯醇）长丝项目    3922 

    2、年产4500吨超高强高模            

       PVA超短纤维及水溶纤维    4000   

    3、合资兴建1000吨浸胶聚脂

       线绳技术改造项目          2250  

        合计                    10172  


        实际投资项目                 募集资金使用

                              2000年   2001年   累计投入  实际进度

    年产1500吨超高强高模

    PVA（聚乙烯醇）长丝项目   696.22   3240.78    3937      100%

    年产4500吨超高强高模PVA

    超短纤维及水溶纤维        572.81   3579.19    4152      100%

    

    年产40万吨水泥粉磨站项目            2700      2700     100%

                                                  10789     100%

    2、前次募集资金实际投资项目效益情况（截至2001年12月31日）

    （1）年产1500吨超高强高模PVA长丝项目

    项目总投资3,922万元,已按计划于 2001年度完成全部投资并完工交付试生产, 该项目2001年末未产生明显效益,2002年度按计划开始产生效益。

    （2）年产4500吨超高强高模PVA超短纤维及水溶纤维项目

    项目总投资4,000万元。截至2001年6月30日,公司已按计划完成投资4,152万元, 并已完工交付使用。

    该项目以按承诺2001年开始产生效益。至2001年12月31日, 该项目已实现销售 收入1,431.27万元,创汇173万美元,实现利润372万元。

    （3）年产40万吨水泥粉磨站项目

    该项目为配股拟投资项目——合资兴建1000吨浸胶聚脂线绳技术改造项目的变 更项目。由于1000吨浸胶聚脂线绳技术改造项目的主要产品——浸胶聚脂线绳已被 高强聚乙烯长丝所取代,产品市场发生了较大的变化,项目建成后难以达到原定的盈 利水平。因此,公司为了规避投资风险,保护广大股东利益,放弃了“合资兴建 1000 吨浸胶聚酯线绳技术改造项目”,变更投资2,700万元实施兴建“年产40万吨水泥粉 磨站项目”,该项目是公司“16万吨/年工业废渣综合治理环保技改项目”的配套项 目。

    截至2001年12月31日,年产40万吨水泥粉磨站项目已完工投产,但由于设备处于 调试阶段,生产能力未能得到充分发挥,所以截至2001年12月31日尚未产生明显的经 济效益。2002年,该项目已逐步开始产生经济效益和社会效益。

    对于该项目所涉及募集资金投向的变更, 公司严格履行了法定程序和信息披露 义务：2001年2月28日,公司董事会二届三次会议审议通过了关于变更部分募集资金 投资项目的议案；2001年4月3日公司2001年第一次临时股东大会批准了该项议案。 上述会议公告分别刊登于2001年3月1日和4月4日的《上海证券报》上。

    四、结论

    公司前次共募集货币资金9,360万元,拟投资的“年产1500吨超高强高模PVA 纤 维长丝项目”和“年产4500吨超高强高模PVA超短纤维项目”均已完工并产生效益, 变更后的“年产40万吨水泥粉磨站项目”也于2002年开始产生效益。

    公司董事会认为：公司已按照《配股说明书》承诺的项目进行投资, 变更募集 资金用途的,已经履行了法定程序。公司在历次信息披露中,对发行所募集资金的投 向、变更和进展情况进行了详细的说明。