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    《公司2001－2006年度经营规划》经宝山钢铁股份有限公司（以下称公司）第一届董事会第五次会议审议批准，该规划项目将在6年中分步实施，其中宽厚板轧机及配套连铸工程、1800冷轧带钢工程项目的可行性研究报告已于8月底经国家有关部门批准，截至2002年12月，公司已完成了此两个项目的国内外主要设备的招标工作，并准备开工建设。

    一、 项目概况

    （一）宽厚板轧机及配套连铸工程项目

    1、宽厚板轧机工程是宽厚板及配套连铸项目的核心部分，设备由国内外供货，包括轧机、板坯切割装置、热处理设备、钢板加速冷却装置、矫直机及精整、探伤设备等。该工程分两期建设，一期建设一架精轧机，生产规模为年产140万吨，产品最大宽度4800mm，最大厚度150mm，最大长度25000mm，计划于2005年4月建成投产；二期建设一架粗轧机，生产规模扩展为年产180万吨。

    2、配套连铸工程设计年产230万吨板坯，“点菜式”引进，中方技术总成。整个工程计划于2004年12月建成投运。

    3、该项目建成后，能生产管线钢、造船钢、高强度结构钢、容器钢及耐腐蚀钢种等，产品中以管线板及船用板为主。

    （二）1800冷轧带钢工程项目

    1、该项目5条机组均采用了目前世界上的先进技术，通过国际招标引进设备。1800冷轧带钢工程由5条主工艺线组成，包括酸洗－连轧机组、连续退火机组，以及3条热镀锌生产线，利用宝钢2050热轧和1580热轧供料。设计年产量190万吨，生产带钢的规格范围为：厚度0.30－2.0mm；宽度800－1730mm。项目计划于2005年3月建成投产。

    2、该机组主要以生产汽车板、家电板为主，主要品种有深冲和超深冲（DDQ、EDDQ、SEDDQ）的板、卷、带；高抗拉强度和高撞击强度的强化钢（HSS）板、卷、带等。

    二、项目投资背景及市场分析

    （一）宽厚板分析

    1、投资背景：近年来，随着公司冶炼技术的不断进步、技术改造的投入和管理水平的提高，公司的冶炼能力得到较大发挥。同时公司具有完善的铁水预处理及RH、LF等炉外精炼设施，能生产高质量的钢水，但由于轧材能力不足，优质的钢无法变成优质材。鉴于公司已有完善的船级社证书和在用户中良好的声誉，拥有便利的水运条件，同时又处于造船业、机械制造业发达地区－上海，在建成宽厚板轧机后，公司可以将优质钢加工成优质材，从而提高企业的经济效益，满足国民经济发展的需要。

    2、市场分析

    宽厚板广泛应用于长距离输油气管线、造船、大跨度桥梁、电站锅炉、压力容器、重型机械、海洋石油等行业，是国家现代化建设不可缺少的重要产品，特别是我国开发西部——西气东输输送管道的主要原料。

    根据初步市场调查，近几年来平均每年净进口宽厚板量为124万吨，进口的钢板大多是我国国内不能够生产或生产难度较大的钢板。据有关资料预测，2005年我国中厚板的供需缺口在330～380万吨，其中专用板的缺口在200～300万吨。

    （1）长距离输油气管线钢

    我国开发西部－－西气东输工程已在启动。据石油天然气管道局“西气东输”主干线管网规划及拟建支干线、区域管线建设规划，在2010年以前钢管需求量为962～1005万吨，其中直缝埋弧钢管约占30％。对中厚板的需求量为288～301万吨，其厚度主要为14～20mm，钢种级别在X60～X80,最大管径为φ1422mm，钢板净宽为4525mm。

    （2）根据世界经济发展与海运量的测算以及世界现有全部大型船舶的寿命周期，已经预见到继70年代中期世界造船高峰后的第二个高峰将在2005年左右出现。目前建造出口船舶的钢板基本依赖进口，如不抓紧宽厚板轧机的建设，将严重制约我国造船业的发展。

    （3）除长距离输油气管线和造船板外，大跨度、重载荷铁路和公路桥梁用钢板要求厚度达到80～100mm，长度达到20～24m，国内无法生产；工程机械和高压高温压力容器、电站锅炉等用板也面临上档次、替代进口的问题。

    （二）1800冷轧分析

    1、投资背景：与国外先进企业相比，公司在冷轧产品比例及深加工产品的比例方面存在一定的差距。公司建设1800冷轧项目能进一步优化产品结构，大力发展冷轧产品和涂层产品。公司建设1800冷轧有利于对现有冷轧产品结构进行系统优化，开拓市场急需的、国内空白的冷轧产品；有利于对原有的工艺路线进行优化调整，提高产品的质量和品种；有利于对产品规格进行合理调整，增加市场急需的薄规格产品比例；有利于四个冷轧机组合理分工，使各机组发挥最大的潜能，多出精品，以实现效益最大化。

    2、市场分析

    我国冷轧板的市场供需矛盾十分突出，市场缺口很大，每年从国外进口大量冷轧薄板。2000年，进口了858万吨，国内冷轧产品的市场占有率只有50％左右，进口的主要是薄规格的冷轧板。预计2005年我国冷轧薄板的需求量为2000万吨，到2010年预计我国冷轧薄板的需求量为3200万吨，而国内生产能力无法满足市场的需求。

    2000年，我国镀锌薄板年消费量为411万吨，国内生产量为185万吨，进口量216万吨。预计到2005年国内市场镀锌薄板需求量530万吨（其中热镀锌400万吨，电镀锌板130万吨），2005年我国热镀锌板生产能力仅340万吨，缺口60万吨，如考虑热镀锌替代电镀锌的趋势和彩涂用基板，缺口更大。另外，高铝热镀锌钢板（55％铝）的需求呈逐年上升的趋势，95年的消费量为0.81万吨，2000年已经达到7.2万吨，预计2005年高铝热镀锌钢板（55％铝）的需求量约为25～30万吨（其中作彩涂基板的高铝板需求量为15万吨）。预计到2010年国内镀锌板市场需求量为800～1000万吨。

    三、项目意义

    （一）宽厚板及配套连铸、1800冷轧带钢工程项目的建成，对于适应中国全面建设小康社会的需要，优先发展汽车、家电及新型建筑等行业用材，进一步拓展船舶、管线及压力容器等行业用材，满足用户需求，提升市场占有率，提高企业综合竞争力，把宝钢股份建成全球最具竞争力的、环保最好的、信息化程度最高的钢铁企业之一，把宝钢集团建成钢铁精品基地和新工艺、新技术、新材料研发基地，加快“办世界一流企业，创世界一流水平”步伐，都具有重大的战略意义。

    （二）获得稳定长期的投资回报，提升股东价值。根据预测结果，将能获得良好稳定的收益水平（见“项目财务评价”）。

    四、项目财务评价

    （一）宽厚板轧机及配套连铸工程项目

    总投资额预计为60多亿元；

    资金来源以自有资金和适当贷款支付；

    内部收益率预计为10％；

    全部投资回收期预计为11年（含3年建设期）。

    （二）1800冷轧带钢工程项目

    总投资额预计为60多亿元；

    资金来源以自有资金和适当贷款支付；

    内部收益率预计为13％；

    全部投资回收期预计为10年（含3年建设期）。

    五、备查文件

    1、 第一届董事会第五次会议决议

    特此公告。

    

宝山钢铁股份有限公司

    二OO二年十二月二十三日