国投瑞银全球债券精选证券投资基金2017年第4季度报告

　　2017年12月31日

　　基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司

　　基金托管人：中国银行股份有限公司

　　报告送出日期：二〇一八年一月二十日

　　§1  重要提示

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年1月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　　本报告中财务资料未经审计。

　　本报告期自2017年10月1日起至12月31日止。

　　§2  基金产品概况

　　■

　　§3  主要财务指标和基金净值表现

　　3.1 主要财务指标

　　单位：人民币元

　　■

　　1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

　　2、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　　3、国投瑞银全球债券（QDII）美元现汇的期末基金份额净值单位为美元。

　　3.2 基金净值表现

　　3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　　1、国投瑞银全球债券（QDII）人民币：

　　■

　　2、国投瑞银全球债券（QDII）美元现汇：

　　■

　　注：Barclays Global Aggregate Index，是Barclays债券系列指数之一，用以衡量全球主要债券资产的表现，被全球资产管理公司广泛采用。本基金主要投资于全球债券市场，综合考虑本基金的投向与市场指数代表性等因素，选取Barclay Global Aggregate Index作为本基金的投资业绩评价基准。

　　3.2.2　自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

　　国投瑞银全球债券精选证券投资基金

　　累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

　　（2016年4月19日至2017年12月31日）

　　1．国投瑞银全球债券（QDII）人民币：

　　■

　　2．国投瑞银全球债券（QDII）美元现汇：

　　■

　　注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的6个月。截至建仓期结束，本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。

　　§4  管理人报告

　　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

　　■

　　注：任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

　　4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　　在报告期内，本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规和《国投瑞银全球债券精选证券投资基金基金合同》等有关规定，本着恪守诚信、审慎勤勉，忠实尽职的原则，为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。

　　4.3公平交易专项说明

　　4.3.1公平交易制度的执行情况

　　本报告期内，本基金管理人严格执行了公平交易相关的系列制度，通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现，以确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待，通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督，形成了有效的公平交易体系。本报告期，本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。

　　4.3.2异常交易行为的专项说明

　　本基金于本报告期内不存在异常交易行为。

　　基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的情况。

　　4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

　　4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析

　　2017年4季度，大宗商品持续上涨，特朗普政府推行减税政策得以通过对美国经济基本面有一定预期上的改善，货币政策的持续紧缩和年底的一次加息使美国10年国债收益率从9月份的2.05%左右攀升至12月中旬的2.497%，预计未来2年内仍有5-6次的加息预期已达到3%的利率水平。但考虑到2018年美国发国债的意愿较为强烈，成本控制的前提下美国债券收益率上行幅度应该相对来说还是比较有限。汇率方面，人民币在9月份还是维持较弱的走势，但在9月底10月初开始反转陆续走强并在美国宣布减税后进一步走强，人民币兑美元最低到跌破6.5%附近。全球债基金在2017年四季度的整体持仓调整不大，仍以中长久期偏防守的基金配置。

　　4.4.2报告期内基金的业绩表现

　　截止本报告期末，国投瑞银全球债（QDII）人民币份额净值为1.016，国投瑞银全球债（QDII）美元现汇份额净值为1.006美元。本报告期内，国投瑞银全球债（QDII）人民币份额净值增长率为-1.55%，国投瑞银全球债（QDII）美元现汇份额净值增长率为-0.10%，同期业绩比较基准收益率为1.08%。

　　4.5报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

　　报告期内本基金曾出现过连续二十个工作日基金资产净值低于5000万元的情形，至本报告期末（12月31日）仍低于5000万元，基金管理人依据相关规定在本报告中进行披露，提醒基金份额持有人关注。

　　§5  投资组合报告

　　5.1 报告期末基金资产组合情况

　　■

　　5.2报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布

　　本基金本报告期末未持有权益资产。

　　5.3报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

　　本基金本报告期末未持有权益资产。

　　5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

　　本基金本报告期末未持有权益资产。

　　5.5报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合

　　本基金本报告期末未持有债券投资。

　　5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

　　本基金本报告期末未持有债券投资。

　　5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

　　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　　5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细

　　本基金本报告期末未持有金融衍生品投资。

　　5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

　　■

　　5.10投资组合报告附注

　　5.10.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的,在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。

　　5.10.2本基金不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选库的情况。

　　5.10.3其他资产构成

　　■

　　5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

　　本基金本报告期末未持有债券投资。

　　5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

　　本基金本报告期末未持有权益资产。

　　5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分

　　由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

　　§6  开放式基金份额变动

　　单位：份

　　■

　　§7  基金管理人运用固有资金投资本基金情况

　　报告期内本基金管理人无运用固有资金投资本基金的情况。

　　§8影响投资者决策的其他重要信息

　　8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

　　■

　　注：本基金本报告期无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。

　　8.2 影响投资者决策的其他重要信息

　　1、报告期内基金管理人对旗下基金调整流通受限股票估值方法进行公告，指定媒体公告时间为2017年11月11日。

　　2、报告期内基金管理人调整从业人员在子公司兼职情况进行公告，指定媒体公告时间为2017年12月6日。

　　3、报告期内基金管理人对本基金暂停及恢复赎回业务进行公告，指定媒体公告时间为2017年12月21日。

　　4、报告期内基金管理人对本基金恢复申购（含定期定额投资）业务进行公告，指定媒体公告时间为2017年12月27日。

　　§9备查文件目录

　　9.1备查文件目录

　　《关于准予国投瑞银全球债券精选证券投资基金注册的批复》（证监许可[2016]213号）

　　《关于国投瑞银全球债券精选证券投资基金备案确认的函》（机构部部函[2016]816号）

　　《国投瑞银全球债券精选证券投资基金基金合同》

　　《国投瑞银全球债券精选证券投资基金托管协议》

　　国投瑞银基金管理有限公司营业执照、公司章程及基金管理人业务资格批件

　　本报告期内在中国证监会指定信息披露报刊上披露的信息公告原文

　　国投瑞银全球债券精选证券投资基金2017年第4季度报告原文

　　9.2存放地点

　　中国广东省深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层

　　存放网址：http://www.ubssdic.com

　　9.3查阅方式

　　投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件

　　咨询电话：400-880-6868

　　国投瑞银基金管理有限公司

　　二〇一八年一月二十日