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日前，拍拍贷CEO张俊在接受新浪财经《金融大咖秀》独家专访时表示，下半年P2P监管细则会出台，监管细则出台之后，监管相对比较严，会有大量的机构达不到监管要求，这时要么想办法达到要求，要么就只能自己退出这个市场，所以下半年倒闭潮会进一步到来。
拍拍贷CEO张俊有社会价值才能有商业价值
新浪财经主持人翁晓莹：07年创立拍拍贷款之前，其实已经有过几次创业经历了，是什么时候开始创业的？
张俊：其实我在做拍拍贷之前就是一个兼职创业的状态，我有一个好基友，就是我的合伙人，我们是大学的同班同学，所以在大学时代我们就在经常聊关于创业的事情，其实我们的尝试在大学时代就开始了。
大学时代我们曾经策划过，甚至做过旅游网站，几乎是跟携程同一时期，但是后来我们又转型，临近毕业的时候做过一个叫信息无处不在的项目，其实就是做一个电子阅读设备，后来也没有做下去，然后后来毕业之后我们同事进入了微软[微博]，微软做了同事，关系一直比较紧密，然后大家都有创业这个想法。
在微软的时候基本上技术为主，后来逐步逐步往管理方向走，所以那个时候他就先出去开始创业了，这个时候我兼职的只有做了一些事情，直到我们后来做拍拍贷，决定这件事情必须要全职来做，后来全职来做拍拍贷。
有社会价值才能有商业价值新浪财经主持人翁晓莹：我看您先后几次创业的方向感觉差别很大，当时怎么想到做拍拍贷这样一个项目？
张俊：其实我们的几次创业还是跟我们判断大方向、大趋势有关，我们的创业基本上不是说从我自己来看，我有什么，现在我有什么样的能力，我能做什么样的事情出发，更多的是看在未来一个时间点可能会发生什么样的事情，这个大方向会是什么样，人们的行为习惯会是什么样的变化，再来判断说能够产生什么样的商业机会我们去做。
我们看到互联网的大趋势，就想什么样的行业能够和互联网发生结合，甚至说互联网的发展未来能够产生什么新的行业，我们分析来、分析去，发现金融跟互联网应该是有个很好的结合，再加上我们觉得未来国家也会开放，不同的行业也会相应的放开，所以我们基于这么些判断，包括人们的行为，所以我们觉得在网上做金融服务业能做成。
所以基于这个判断，我们想来做一个事情，做了以后才发现，我们的能力跟金融所要求的那个东西还是有很大的差距，所以就不断的学习、不断的做尝试。
新浪财经主持人翁晓莹：我看到您写的一篇文章，说跟06年的时候尤努斯获得诺贝尔和平奖有关系，这里面有所触动是吗？
张俊：对，确实是，因为当时我们有这样的想法，但是其实从哪里入手也没有这个概念，金融和互联网的结合我们几乎是在做视频搜索引擎的当口其实就有这样一个想法，但都是一些点，没有形成一个具体的东西。所以我们当时做一个事情的时候也没有一个打定注意说我们要进入金融领域。
直到那一天，我记得06年10月份的时候看了尤努斯获得诺贝尔和平奖的报道，当时对我们特别触动的是什么呢？他给这个地球上最穷的国家里面的最穷的一群人放款，给他们在进行个人贷款。但是令我们特别触动的是，他贷款的偿还率非常高，高达99%，所以这点对我们特别触动。
因为我们原来认为说，很多人讲中国人不讲信用，有借了钱不还，是不是因为这些人穷或者什么样的原因。向尤努斯借钱的这些人够穷了吧，但是他们偿还率还是那么高，我们中国人信用应该不比他们差，所以看了这个报道之后我们一下子触动，我们能不能也做一个类似互联网穷人银行这样的东西，所以就感觉是，他们那个报道帮我们把之前的个重点串起来了，所以我们基本上在那个时间点决定要来做这个事情。
新浪财经主持人翁晓莹：到今天为止拍拍贷已经成立8年了，8年来您一直见证了公司和现在的发展，想问一下您怎么评价公司这8年来的表现？
张俊：拍拍贷的发展基本上我可以划分成几个阶段，基本上从07年到08年年底这一年多的时间我们基本上都在探索，没有找到一个特别明确的方向，因为你知道做金融这件事情其实还是水很深的，我们几个创始人其实你知道都是做技术的，技术背景，另外一位也是有过一点点金融经验，但是不算深，所以怎么做我们其实并没有一个特别清楚的方向。
当时做了很多，包括朋友之间的借贷，包括这种友情模式，甚至在我们的网站推出社交的功能，我们希望用户之间能够成为朋友，以此来进行风险的防控。我们最后还尝试过线下，但是发现你要培养线下的风控人员是需要花相当的成本，而且如果你要覆盖全国的用户你是需要大量的人、大量的地面设施，所以整个成本就特别的高。
探索了之后我们大概从08年底、09年初的时候我们决定一定要走线上这条路，然后从09年我们开始在线上做探索，后来找到正确的方向，从09年基本上到2012年吧，就是我们基本上把这条路算是走通了，然后再从2013年以来我们就进入快速发展的阶段，也在线上迅速建立起了我们自己的优势，所以这是拍拍贷几个相对比较重要的发展阶段。
从行业的角度来讲，也是可以分成这么几个阶段，基本上来讲就是，07年、08年基本上没有第二家P2P的机构出现，所以那个时候我们一直就是一个很矛盾的心理，我们既担心有竞争对手的出现，同时又希望有竞争对手的出现。
担心在于什么呢？就是说这个很正常的心理，我做这件事情，我当然恨不得我成为你们的领导人，恨不得把这个市场全吃了，竞争对手出现自然会有担心的感觉。同时又期望，为什么呢？因为假如这个市场真正的好，逻辑上应该有新的进入者，但是我等了一年多时间没有进入者，让我们感觉这到底对不对，这件事情对不对，所以07年、08年整个行业是这样的情况。
从09年开始有了一些进入者，他们会进入到这个市场，一开始大家还有过一些互相掐架的事情，但是至少这个行业开始有人认可、有人看好，然后基本上从09年到2012年，这个行业每一年都会有一些人进入，但是不多，像红岭创投基本上09、2010年进来。
真正这个行业进入快速发展，基本上2013年开始。2013年以来每年出现相当多，尤其是2013年余额宝[微博]出来之后，下半年几乎出现了五六百家的P2P机构，2004年也出来，所以现在市场上两三千家的P2P机构，或者穿着P2P的外衣可能做其他市场的这样的机构也有不少。
新浪财经主持人翁晓莹：我看到有人问您，说拍拍贷碰到过一些什么困难？您说拍拍贷从来都没有顺利过，能不能跟我们分享一下，在这8年的历史当中您印象最深的最大的困难是什么？
张俊：确实是，我觉得这个其实跟任何一个创业的过程可能都比较相似的，就是你会遇到各种各样，你可能都想象不到的困难，或者预估不到的困难。像是早期，我们会遇到很大的挑战和困难就是不被理解，那个时候经常亲友好友都会觉得说你做这个事太不靠谱了，人们会泼冷水，一泼就泼两盆，准确讲还不是冷水是冰水。
第一盆冰水是什么呢？说在中国金融不是普通老百姓可以玩的，在中国金融都是政府干的事，都是持牌机构干的事，普通人创业者你怎么能玩这个事情呢，而且大家一谈到民间金融就是高利贷，就是非法集资，就是违法，甚至有人劝我说张俊你算了，别搞这个事了，说不定下个月你就进去了，搞得很吓人。
新浪财经主持人翁晓莹：担心过吗？
张俊：当时确实有一些担心，这是第一盆冰水。第二盆冰水大家会讲说，中国人是不讲信用的，我把钱借给我的亲朋好友，经常有迟还的、不还的，我把钱借给陌生人怎么可能。所以确实是，这种孤独感很厉害，然后这是早期可能遇到的最大的挑战。
包括员工也是一样，你在招人的时候，人家会觉得这到底是一家什么样的公司，这个东西就不理解，从来没有见到过，然后当他到你的企业来看以后，我们那个时候是在一个商住两用的楼，这个楼很破，进门以后房子没有任何装修，地上到处都是可乐瓶，都是布满了线，几台破电脑坐着几个人。
我相信任何人都会觉得这是一家什么样的公司，所以招人也不太容易招，能招到一个人我们恨不得要敲锣打鼓的放放鞭炮庆祝一下，员工离职率很高，早期遇到非常大的这方面的挑战。
还有挑战就是关于公司的商业模式到底是什么样子，因为我们原来在做视频也好，大家觉得说离钱特别远，没有办法挣到钱，公司不能产生收入，作为一家企业来讲你不能产生收入，没有商业模式这个东西是不可持续发展的。
但是我们做拍拍贷的时候早期也是一样，因为在中国，人们有一个根深蒂固的认识，互联网就应该免费，谁在互联网上收费谁死。经常会拿这个说淘宝打败了eBay[微博]易趣的例子来讲，淘宝不收费，eBay被淘宝打败了。
现在想想这根本就不是主要原因，但在那个时间点要收费其实是需要勇气的，所以我们自己团队也是争论了很久到底要不要收费，最后我们发现如果我们不收费我们就几乎找不到什么可行的行业模式，所以我们必须得向用户收费，而且每次公司都在不断的烧钱。
不断烧钱过程中每次大家坐在一起说，我们公司没钱了，股东要出钱的时候，都是，你能想象那种气氛，就觉得是一个坎，而且决定说比如你出5万、他出10万，然后你回到家的时候，你又要面对家人，确实是很痛苦的事情。
所以到后来挣扎了一阵子我们决定收费，收费过程中一下子早期用户就不接受，交易一下子就跌下来，然后你又得耐心等待，又得怀疑，在这个过程中慢慢慢慢再起来。然后也包括说，我在这个过程中，因为我们一直是坚持线上无担保的这种我们认为比较合规的方式，也会时不时遇到用户的挑战，会说你这儿不安全或者什么样子，过去发生了很多这样的事情。所以整个过程真的是坎坎坷坷，不是很顺利，挑战很大。
最近基本上从2013年开始公司步入了快速发展的阶段，包括我们也得到了非常知名的风险投资机构的认可之后，公司有足够的资本、知名度也在扩大，结果从2013年之后相对来讲会顺利一些，2013年之前整个回忆起来都是要一把鼻涕一把泪的。
新浪财经主持人翁晓莹：虽然那么坎坷，但您说您觉得你们团队里面的人都有一些可能在别人看来非常疯狂和愚蠢的公益的想法，并且说以后可能会转向更加公益的模式，现在有没有什么具体的想法？
张俊：我们之前创业了几个形态，相对比较成功的是那个视频的搜索引擎，大家做视频的时候我们就发现了一个特别有趣的现象，人们到我们的网站上搜视频、检索视频，如果拿关键词的门类来看的话，排在第一的永远跟娱乐八卦有关的，排在第二的是跟色情有关的，第三个基本上跟政治沾边。发现我们做的这个事情就感觉是人们吃饱喝足了之后一个特别娱乐的事情，就是给人们带来的是一个通俗点是锦上添花的事情。
我们这个团队有一个根深蒂固的想法就是，我们认为说，因为我们是想做一家百年老店，做一家可持续发展和经营的企业，你要持续的发展，你要有持续的商业价值。什么样的商业形态能够产生持续的商业价值？我就认为说，你如果是建立在它能够不断的建立社会价值，建立这个基础之上，我们认为这个才会有持续的商业价值。
所以不知道什么原因形成这样的想法，所以我就发现说，做这个视频其实并不带有这样的属性，所以也不是自己内心想要的东西。直到后来做拍拍贷我们才发现，这个才是真正想做的，因为这么多年我们一直坚持着服务那些真正小额的、微额的甚至一些弱势群体他们的金融服务，为他们来解决他们得不到金融服务的，满足他们的这样一个权利。
甚至这个过程中我们像08年发生了汶川的地震，后来玉树又发生一次地震，我们每次都积极的参与，除了捐款之外我们还免除当地借款人的债务，由公司来替他们还。包括我们最近也有助农的项目，而且我们现在做了发现P2P是一个好东西，甚至我觉得未来可以把P2P直接应用到真正的慈善，包括公益的事情。
过去人们做慈善，比如捐款，你捐给中介、一个红十字会或者什么机构，但他们的运作完全不透明，这个钱到底给了谁，后续什么样子你作为捐款者，作为做慈善的人你完全不知道，但我在想，未来怎么通过P2P的方式，你可以把钱给到相应的获赠方，甚至你可以随时随地了解情况，我觉得这个其实就是一个真正具有颠覆性、革命性的真正的公益。
我觉得拍拍贷未来发展，我们能够把这个系统、把这个东西做的更好的话，我们也非常愿意，我们可以在我们的网站上上线一个公益的频道，能够直接让那些真正需要帮助的人可以通过这个平台去获得一些资助。
新浪财经主持人翁晓莹：有没有想过可能会有一些人利用这种公益的平台做一些坏事？
张俊：这个肯定会有，好比说你做信贷，你服务了100个人，总有1个人他会逾期，他会成为坏账，这个人有可能是骗子，或者有可能是什么样子，你肯定会遇到的，但是我们最终是一个大树法则，我们确保大部分的人他是得到了，他是真正有困难，他是真正需要帮助，然后他得到了帮助。
对我们来讲，我们就是不断的提升我们甄别用户真实的需求、真正的目的，然后去防欺诈这样一个能力。现在需要我们数据的不断积累，我们对大数据的运用，我们已经可以非常容易的判别一个人真正他是有真实需求，还是说他是骗钱的。
做金融需要耐心
新浪财经主持人翁晓莹：拍拍贷今年刚刚完成了C轮的融资，等于说是国内P2P行业里面第一家完成C轮融资的公司，我想问一下您对资本的看法是怎样的，尤其是P2P这个行业，风投、资本对这个行业的影响是怎样的？
张俊：确实是，其实拍拍贷不光C轮，我们B轮可能都是行业里面的第一家，其实也是在引领这个行业。包括后面很多融资，都是参考这个比如说投资方给拍拍贷估值的这种模型在做这件事情。其实像拍拍贷我们在选择资本的时候，因为其他的机构不知道，也不必要去猜测，但是我们在选择投资机构的时候，我们还是比较慎重的。
追逐我们的机构非常多，我们选择的时候我们首先看你这个基金的理念是不是跟我们一致，首先我们肯定会选择那些相对专业的投资机构，而不是说我就是有钱那种土豪，因为它懂那些一系列的投资、包括你未来上市，包括这种企业运作管理的一系列的游戏规则，它会比较会做事情，这样大家在很多时候有共同的想法可以避免冲突。
第二，在业务发展方面来讲你到底是，比如举个最简单的例子，你是追求交易量的，还是我更看重这个企业它积累的用户，就是说你到底认为这个交易量是更重要，还是说企业积累的用户规模更重要。
我们选择投资人都是认为说，其实现阶段这个发展阶段应该用户在里面是核心资产，应该是更去抓这个用户，这个跟我们的理念是一致的。如果说你是一个，今天你就要追求交易量，这样其实很容易跑偏了，我就不用去砸用户了，我每单都做1亿的计划，很容易把量跑出来。
第三就是，我觉得还是需要有耐心，因为做金融的事情还是需要长期投入的，不管是你的系统、模型，这些都需要长期，甚至说通过一些糟糕事件的训练，你可能才能有这个收益。如果这个基金跑进来说，我今年投了，每年就得上市，然后看到回报，这样我们不会做选择。
现在我们看到行业因为从业者很多，风投专业的、不专业的都在进，我个人觉得有些泡沫，有些不专业的机构进来之后，可能会影响这个行业的发展，所以我觉得现在看起来，这不是一个特别好的现象。
所以我也希望说，可能呼吁一下我们从业者也好、包括机构也好，大家要认清楚其实我们做的事情本质上是金融，对于金融大家其实是应该保持一定的耐心，而不应该去追求说我短期把这个业务做起来，这个多少钱，金融真的是需要耐心的、长期的投入，完了以后你才能，就像银行做信用卡一样，它可能要连续投入8年看不到回报，然后在那之后才能得到回报，这是金融的规律，不能违背了这个规律说我们去怎么样，这样容易出事情。
做金融需要耐心新浪财经主持人翁晓莹：Lending Club上市之后，大家都很关注这个行业里面的融资情况，你们拍拍贷未来会不会考虑上市？
张俊：我们确实会考虑上市，这是一定的，因为其实上市对于很多我们这种互联网创业企业来讲，说明这是一个成人礼，我过去发展到一定阶段我成人了，我可以站在世人面前更透明的、更规范的去运作。但是上市不是一个终点，其实之后你还有很长的路要走，但上市毫无疑问它是一个很重要的结点。对于很多，对于投资方也是，可以实现自己投资回报的一个阶段，上市同样对企业的品牌也有很好的帮助，所以我们确实在考虑这件事情。
新浪财经主持人翁晓莹：Lending Clab在上市之后的首份年报就不太好看，大家也很关心，说拍拍贷什么时候可以实现盈利？
张俊：这个其实回到一个金融话题，这个金融其实是需要长期投入的，因为从发展角度来讲，我们要实现盈利其实特别容易，我们只要在新用户这一端我们降低速度，我们马上就可以盈利。为什么？我们和用户的服务例非常高，我们老用户不断的在为我们贡献收入，新用户这一缎因为要做非常多的事情，包括流量的获取，其实在新农民放这些我们是亏钱的，所以我们只要把素户降下来，我们立刻就可以实现盈利。
现在市场的阶段，我现在才600多万的用户，面对我们将来服务的上亿规模的市场，还是相当小的，对我来讲我应该是有更多资本的支持，我赢得更快的，就像是在这个时候我面对的都是一片皇帝，这个时候应该更快的把这个地个圈下来，圈下来就是你的。
对我们来讲，其实我们可能还会保持一个相当长时间的投入，能够获取更多的用户，一旦把用户获取进来，培养他们的习惯，能够帮他们把信用档案建立起来，未来这个用户其实可以非常容易的留住他们，也通过更好的服务、更好的产品来留住，这个时候其实你未来的价值就相当可观。
所以我觉得现在不是到盈利的时候，包括Lending Club也一样，他的市场，他现在用户量也好，交易的金额也好，跟整个美国市场来比还是相当小的，所以接下来讲他也是遇到一样的问题，我现在肯定要想一切办法去开拓市场。这个其实是需要投资者的一个理解和认可，虽然说他的财报可能不是那么亮丽，但是其实它的股价相对来说还是比较稳的，这说明投资者人对他的发展也是认可的。
草根已经丧失进入P2P行业的机会
新浪财经主持人翁晓莹：刚才你也提到P2P行业可能存在一些泡沫，包括这两年这个行业里面公司的数量和规模都有爆发性的增长，随之也出现了很多风险，就想问一下您怎么看待这个行业的新进入者？
张俊：现在新进入者也比较有趣，我自己观察，基本上在因为这个行业从2013年开始一下新进入者非常多，2013年主要是以草根创业为主，2014年进入就带有相当的背景，现在其实我发现进入者其实已经不是那么多了，所以2013年、2014年是快速发展。
2013年的草根进入者，我觉得可能主要是受阿里的余额宝，把互联网金融的概念点燃了，让很多人觉得这是很好的行当，很多人不管有没有能力都进来，草根创业者很多，各种各样的平台。所以你会发现说，2014年倒掉的大部分平台都是这样的，但是也有一些骗子，骗钱的、自融的这样的平台进来。
2014年基本上进来的都是一些带有背景的，比如说它本身是一个实业的集团，它想做这种产融结合的，有些机构可能它一直想染指金融，但是找不到切入口，发现互联网金融可能是一个切入口，所以你会发现，2014点各种各样的机构，包括银行背景的P2P，可能也在进入到这个相当里面，所以这是看到的，我自己观察到的一些现象比较有意思。
新浪财经主持人翁晓莹：感觉这个行业的门槛是越来越高了。
张俊：对，现在基本上说，现在到2015年说我再有草根创业者来做P2P，基本上没有机会了，进来的话基本上就是把自己的钱往水里扔。
草根已经丧失进入P2P行业的机会新浪财经主持人翁晓莹：我看之前您在公开场合说，觉得今年可能会有500家P2P倒闭，是吗？
张俊：现在我看第三方监控的数字，好像今年倒了好像已经有一两百家了，因为去年倒了媒体经常报道，今年媒体已经有点疲劳了，所以报道比较少，这样我们也在通过一些第三方在监控，大家倒了一两百家。我觉得下半年还会，我的观点不会变，我觉得甚至可能会更多。
更多的原因是在于，我认为下半年我们的监管细则会出台，监管细则出台之后，其实这个监管还是相对比较严的，会有大量的机构它是达不到这个监管的要求的，这个过程中要么你就想办法去达到这个要求，要么你就只能自己退出这个市场，所以我觉得真正可能下半年倒闭潮会进一步的来。
当然也不见得是说这个就完全倒了，可能也会出现一些，比如说虽然小，但是可能这个企业团队不错或者有一些特定的资源、有一些特定的竞争力，可能会被一些大的收购掉或者怎么样子，我们其实也在看，如果有一些不错的团队，可能它做不下去，我们可能也会做一些收购这样子。
金融的核心是对风险的测量和定价
新浪财经主持人翁晓莹：那这些P2P公司想要继续存活的话，您觉得它的竞争力在哪里？
张俊：其实做P2P我们要搞清楚一个本质就是，我们做的其实是金融，我们做的不是什么其他的东西，所以做金融这个东西其实是一个，这是个很重要的概念，有很多人其实它不见得能够认识到这个问题，既然做金融的话我们就尊重金融的客观规律。
比如说你要做金融，你的金融的核心就是你对风险的测量和定价，这两个东西是非常要命的，你如果不能够把这两个事情解决了，那你可能现在虽然我做了200亿、300亿，我这个楼建的很高，你这个下面可能地基不牢可能随时随地垮掉。
其实这个风控我现在也在不断的强调这个东西，我们现在暂且不说你是做小额还是做大额，你做大额你有大额的风控方式，做小额有小额风控的方式，不管怎么样你这个风控一定要把握住，否则你是一个没有根基的空中楼阁，所以这个我不太确定说这个行业从业者大家都认识到这一点。
具体怎么去做风控，这个就是你的核心能力，你怎么去对于不同的标的，对于你做不同的用户你怎么能够有效的去识别他们的风险，同时你能够非常有效的对这个风险进行定价，这个就是你的核心能力。所以P2P公司一定是在这两个核心能力上面去打造。
当然，另外我们有互联网属性，可能还有其他的一些东西，也相对来讲比较重要，比如说你的产品能力，你用户的产品、用户的体验是不是足够好，使用起来是不是足够的便捷，是不是足够的简单，这些可能也是我们需要考虑的，但是风险这个东西一定是你最最核心的，你的基础就是你高楼的地基，平时你看不到，但是没有这个就是很要命。
金融的核心是对风险的测量和定价新浪财经主持人翁晓莹：大家都很关注P2P行业的风险，拍拍贷在这一方面是怎么样控制风险的？
张俊：其实控制风险的话，这是一个很重要的话题了，从我们角度来讲，其实像我们在资产端这个业务，我们现在最主要的叫投资人投资的标的都是个人消费信贷的资产，对于我们来讲就是说，我们要确保这些个人消费的信贷借款人他的坏账率要控制在一个合理的范围之内，这样我的投资人它的高回报减去一定的坏账损失，依然能够得到很高的回报，逻辑是这样子。
我们怎么去判别这个用户怎么控制风险，这是一个很复杂的过程，首先，这个用户进来之后，互联网上来100个人始终有那么六七个人就是来骗钱，所以我的第一道是反欺诈，我通过不断的训练我的反欺诈的规则、反欺诈系统的出发机制，我能够把不断进来的骗子扔到外面去，我不会让他有机会进来借琴。
如果不是骗子的人进来之后，我会搜集关系的人大量的数据来进入我这个个人信用评级的模型，我就算一个分，比如有的人算出来是800分，有的人可能700分，有的人可能是600分，这样就会有分布。我们就知道，800分的人根据多少评级可能是AA，再往下可能是1A、B。其实根据我们的历史数据我们可以知道，比如说AA级的逾期率接近于0，可能C级的差不多在1%，这样的话我其实就能大致知道说，这个人他逾期的概率是什么样子。
接下来我就是做风险定价。对于这样不同等级的人，再结合他个人的一些还款的能力，我可以给他一个不同的额度，信用好的人还款能力强的可能额度高，信用差一点的可能还款能力也差一点，我肯定给你额度低。
同时，信用好的人给你的成本要低，你一个信用特别好的人，我手里拿着借款你必须要20%，你肯定就不借了，因为我信用度好，我不觉得我不应该花那么高的成本。同样的，如果你给一个信用差的人，你让他10%的借款，那完蛋了，可能收益都覆盖不了风险，这也是很重要的过程。
接下来借款成功之后我们还会对他进行贷后的监控，我们会监控这个人比如说借款成功之后15天之内，我们会看到说这个人借款成功之后跟他借款成功之前，他在互联网上面一系列的行为有没有发生变化？我们会有监控的系统，回去搜集这个人各种各样的行为数据，如果发现有重大的差异，这是我们人工的催收会介入，会去情况，及时的预警，知道说这个人到底为什么不还或者怎么样，及时的去止损。
最后，如果这个人他真逾期了，我也会根据他逾期程度的不同我们有不同的催收策略和匹配，所以他是一系列一整套的系统和体系。
混业经营是未来发展趋势
新浪财经主持人翁晓莹：看到您之前说未来拍拍贷将会进入快速变革时期，公司未来规划的远景是什么？
张俊：其实我们过去到现在拍拍贷正好8岁了，过去8年时间我们基本上都在一个探索、一个积累、一个证明自己商业模式的过程，所以这个过程基本上就是一个通过技术创新来或者说积累核心竞争力的一个过程，所以我们整个创新都是围绕技术创新在做，我们在打造我们的风控系统、信用系统，在打造我们的运营系统，不的在优化我们的这个系统，降低大用户的服务成本，所以基本上都是围绕着技术在做这件事情。
但是现在到8年时间我们积累了大量用户之后，我们也在看用户的需求，接下来要做的事情就是，通过可能在一些商业模式上的或者一些架构上的创新，进一步的去满足用户的需求，所以就自然而然的我们就会把我们的业务，可能会做一些延伸。
尤其是比如说，我举个例子，像我们的业务，我们过去做个人的消费为主的个人的信贷，大量的借款人，同时也积累了大量的投资者。你会发现说这两块本质上是截然不同的业务，你做这个消费贷款其实你是生成金融资产的过程，投资人其实他是一个财富管理的过程，所以这其实是两块可以独立发展的业务。
包括说，因为我要对这些，我要对它进行资产的判别，所以我建立了我征信的能力，征信的能力其实它也是一个可以独立发展的东西，所以未来我们会逐步的朝着互联网金融去发展，我们会把我们现在一个业务逐步独立成资产那个业务，以消费为主的个人信贷资产。
这边可能是基于面向互联网长尾用户财富管理的业务还有一块是征信的业务，未来甚至我们可能会考虑战略投资或者甚至收购一家第三方支付，通过支付来完成我资金流的闭环，逐步的给我的用户更好的服务、更好的产品体验。
新浪财经主持人翁晓莹：现在很多公司其实都是想做这种综合金融服务平台，你们未来也是想做这样类似的平台，是吗？
张俊：我相信之前我发表了一篇文章，叫混业经营，这是自然而然的，因为对用户来讲，用户的需求是方方面面的。
举个最简单的例子，我们理财用户，我看上面有一些个人信贷的资产，在我看来我觉得它可能是高收益，相关风险也高一点，对我来讲，比如我想100万做投资，可能我想把30万配置到这样的资产，剩下的70万我可能还想配置一些低风险的资产，这个时候如果在他的平台上我能够提供这样一些综合风险、低风险资产都有，肯定去满足他资产配置的需要，不要说资金到处去拆，这样用户的体验就却非常不好。
其实用户的需求是多方面的，甚至比如说我剩下的70万可能配置一部分基金产品，如果拍拍贷能够提供的话，对他来讲也是非常便捷。所以我相信说，未来这一定是一个方向、一个趋势。
新浪财经主持人翁晓莹：我有一个问题，如果未来这样一个综合金融服务的平台成为一个趋势之后，大家都是提供类似的服务，你们公司的优势在哪里？
张俊：这个其实就是你的核心竞争力嘛，比如说在资产端的核心竞争力就是你怎么能够快速的便捷的能够让用户借到他需要的资金，说的简单一点，在财富管理上也是一样，你怎么能够让用户满足他个人资产配置的需要、他安全的需要、收益的需要，这个过程中其实还是需要很强的能力的。
同时在产品方面，你能够让用户整个过程非常的顺畅，他的整个购买的体验、赎回的体验都能很顺畅、很快的。我相信说，到最后大家肯定在很多方面大家会相对的同质，可能提供的产品、提供的服务都差不多，这个时候你就要比拼你的产品能力，包括你下面的风险能力。
比如说我这个理财的产品一样，如果我对这个风险把控的更好一些，我可能给到用户的收益就会比别人高0.5个点。或者说我可能在收益一样的情况之下，我可能给用户整个的体验更好，这个时候用户自然而然会选择你。
另外一个方面就是，还是会有打造品牌的过程，因为对于用户来讲，其实品牌也是非常重要的，如果你能够成为，你能够一直稳健的运行，给用户很强的信赖感，用户就认可你这个品牌，也许有的时候你的收益可能比别人低一些，用户也会愿意用你的服务，所以未来竞争是一个多方面的竞争。
