叶文添

　　行业增长率从139%下滑到20%

　　上轮危机还未结束，下轮危机却已袭来。

　　原本光伏企业寄望2012年的光伏市场会出现好转，数据预测却打破了它们的美梦。近日，国际咨询机构IHS iSuppli表示，2011年全球光伏装机容量为21.9GW，只有25%的增长速度，而2012年的增速则在20%以内。这与光伏曾经的高速增长形成了鲜明对比——2010年全球光伏的增速高达139%。

　　光伏行业正在遭遇史上最严寒的冬天。蹊跷的却是，光伏大佬们似乎不惧寒冬，依然选择了产能扩张。这背后是孤注一掷的豪赌，还是另有隐情的苦衷？

　　危机继续

　　“纵观过去，光伏行业过去也曾有低谷期，但从没有超过一年，2011年是个例外。”IHS iSuppli光伏行业首席分析师Henning Wicht对《中国经营报(微博)》记者表示。

　　目前，这场光伏危机已从年初延续至今，甚至比金融危机时受冲击更大。金融危机时，光伏企业只用几个月就走出了低谷，并随后爆发出“小阳春”行情，但2011年全年都处于惨淡低谷中。

　　此前，光伏行业曾有乐观分析认为，随着需求回暖，2012年上半年光伏行业将出现拐点，而今这个预测也落空了。

　　让行业备感揪心的是，光伏业一边是持续的需求危机，一边是严重的产业过剩。2011年光伏组件产能预测将超过50GW，为今年需求的两倍。在供过于求的驱使下，很多供应商陷入价格战，以低价换取订单，数据显示，目前光伏供应组件的价格已比2010年年底时低35%左右，从12元/瓦直线降到8元/瓦左右。

　　光伏安装商中环工程总裁顾华敏表示，在此情形之下，很多厂商担心价格继续下跌，只好亏损甩卖库存，这反而让市场的整体报价进一步走低，不过他指出，这种下跌将随着库存的清理完毕而自动停止，“市场价格会逐渐稳定下来，只不过很难回到去年的高点了。”

　　业界人士向记者透露，我国光伏企业危机远比想象中要大，中小企业在死亡线挣扎，而大企业也股价狂跌，巨亏不已。甚至有一些企业的库存严重，但并没有在财务报表上体现出来，“可谓冷暖只有他们自己知道了。”

　　在行业哀鸿遍野的形势下，光伏行业已经出现了裁员的苗头。

　　“公司已撤销众多有名无实的虚职，已开始有人离职。”一位江苏光伏企业人士对记者透露，行情好时，光伏公司大肆高薪招高管；行情不好时，公司则裁员增效，多数高管一人身兼多职。

　　常州天华新能源公司总经理谢潇拓对记者表示，因为银根紧缩，目前大企业资金链紧张，从银行拿不到很好的利率，而中小企业根本无法贷到钱，日子都不好过。据悉，在过去几个月仅在常州就有多家光伏小企业倒闭，这股风潮而今已在全国蔓延。

　　“更艰难的时候还没有到来。”Henning Wicht预测，明年上半年整个行业将面临大危机，在最主要的欧洲市场，各国受到欧债危机影响都在进一步下调光伏补贴，下调比率仍然未知。

　　他透露，德国为了保护本国产业，已有人提出要封杀中国的光伏组件；而意大利决定对欧洲本地生产的光伏产品提高10%的补贴来对抗中国产品；西班牙市场在经过2010年的迅猛增长后，因财力不济而补贴大幅下降，市场萎缩。“明年将是个市场节点。”他如此表示。

　　变局前夜

　　奇怪的是，尽管行业已处于史上最低谷，但仍无法阻挡中国企业扩张的脚步。

　　截至2011年年底，常州天合、英利新能源的产能都将达到2GW，无锡尚德则在2.4GW左右，而后起之秀晶澳的产能已超过了尚德，到年底将达到3GW。而其他光伏企业诸如晶科能源、林洋新能源等，扩张速度也在100%以上，产能或达到1.5GW。

　　数据显示，2011年全球光伏产能过剩为10GW，其中8GW来自中国，到2012年产能过剩将上升到惊人的22GW。

　　为何在明知产能过剩的情况下，光伏公司依然疯狂扩张？

　　一位晶澳公司人士对记者表示：“目前大家都知道整个行业已严重过剩，但问题是，你停止了扩张，别人不会停止。这样一来等过了寒冬期，你的市场份额就会被别人给抢走了。”

　　晶澳是近两年扩张最为迅猛的企业，它2005年成立之初正值无锡尚德美国上市、尚德董事长施正荣成为首富之时，而谁也没有预料到的是，它仅用5年时间就在产能上超过了尚德。

　　不过上述业界人士指出，晶澳虽在产能上超过了尚德，但在实际出货量方面，尚德仍然超越晶澳，成为全球出货最高的光伏企业。“对于光伏企业而言，产能往往比较虚，出货量才能比较真实地反映一个企业的规模。”

　　“大佬们都在利用此次危机扩张，目的是重排座次。”谢潇拓认为，在2009年金融危机时，众多企业们处于观望状态，包括天合、英利这样的大企业也小心谨慎，不敢盲目扩张，但尚德却趁机扩张了一倍，随后在市场行情爆发时，尚德趁机大赚了一笔，让很多当时观望的企业后悔不已。而今又到低谷时，很多企业吸取了之前的教训，“寒冬”不刹车。

　　“问题是，如今已与2009年大不一样，当时全球市场还处于供不应求，现在则是严重过剩。”谢指出，产能过剩导致厂家们大打价格战，利润进一步降低，而客户也趁机压价，整个行业处于一片惨淡氛围。

　　谢潇拓认为，现在尚德、晶澳、天合、英利同处市场的第一阵营，这几家企业在质量、品牌、成本上都相差不大，未来一年将是决定谁是老大的关键时刻。而诸如晶科、林洋新能源等企业也在拼命跻身第一阵营，所以即便在产能过剩之下，众多企业依然选择了逆势扩张。

　　不过，疯狂的队伍中亦有身不由己的企业。江苏一家光伏企业负责人对记者表示，今年的扩张的企业中，部分企业是无奈之举——2011年的扩张计划早在去年年底就已经制订下来，厂房建好了，设备的钱也预付给外商，现在已经骑虎难下，“只能先把设备装好，等个一年半载，有订单了再招工人进行生产。”

　　光伏市场的畸形扩张，让业内担忧不已。上述业内人士直言，希望政府能在环保、质量等方面对企业的扩张有所限制，“再这样扩张和无休止的价格战下去，对大家都是损人不利己。”

　　事实确实如此。IHS iSuppli预测，2011年欧洲的光伏安装量占到全球的63%，而到2015年，将只有33%。

　　一位业界人士说，只要熬过2012年行业就将迎来曙光，“但恐怕有很多光伏企业会死在黎明之前。”

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