丁玉萍

　　本报记者获悉，5月23日，央行牵头主导的“中国清算行业协会”或将在北京正式成立。极有可能，首批第三方支付牌照出水。

　　该来的终于来了。谁是幸运的宠儿，谁又会“老马失蹄”？

　　首批获牌的第三方支付企业可能超过30家。从此前申请公示的情况来看，拟申请支付业务类型主要有三大类：互联网支付和移动电话支付(手机支付)；银行卡收单；预付卡的发行与受理。公示企业既有三项全部申请的，也有的只申请其中一两项。

　　其中，预付卡业务的审批最为严格，或将审慎放行。“据我所知，三四十家公示企业一半以上都申请了这项业务，但(预付卡业务牌照)很难给。” 19日，一位业内人士受访时告诉记者，“我想不超过六七家。”

　　预付卡，按央行颁布的《非金融机构支付服务管理办法》的解释，是以营利为目的发行的、在发行机构之外购买商品或服务的预付价值，包括采取磁条、芯片等技术以卡片、密码等形式发行的预付卡。

　　用业内通俗的解释则是，“跨行业、跨法人”的储值卡，最常见的是各种发卡公司发行的，可在该公司以外的地方刷卡消费的购物卡。“仅在发卡公司内部使用的卡，或具有公益性质的卡如公交卡不在央行监管的范围。”上述业内人士补充道。

　　中国人民银行支付结算司司长欧阳卫民今年2月撰文指出，对于预付卡业务，应实行分类管理。其中，“要限制跨地区、跨行业、跨法人经营的专业预付卡公司的盲目扩张，凡是不严格执行监管部门关于发票、备付金实名登记等相关管理规定的，要坚决予以整顿、清理和打击，切实维护市场秩序和公平竞争。”

　　虽然多年游走于灰色地带，“预付卡”早已深入千家万户，对社会和经济的影响渐甚。一方面，它极大地满足了消费便利的要求，并形成了完整的产业链；另一方面，它在“行贿、受贿”、“逃税、避税”等社会腐败问题上扮演的主要角色，随着发卡量的膨胀正在扩散，饱受诟病。

　　如何接管和规范预付卡发行公司，是摆在央行非金融企业监管处面前的头疼事。除了将卡的发行和使用回归正途，对预付卡公司沉淀资金的监管，更将极大地挑战央行的智商。

　　迄今为止，《备付金管理办法》等实质有效的监管措施，还未出台。

　　是时候，改动真格的了。

　　购物卡“走关系”背后

　　金融机构云集、资本暗流的北京金融街，有一幕景象与它的“高端”形象形成极大反差：从百盛购物中心西门往北至少一百米范围内，有一大长排衣着朴素、拎着大包、装扮相似、神色又有些神秘的人在原地徘徊不止，只要有路人经过，就会上去小声吆喝：有卡吗？卖卡吗？高价收卡。这些长期盘踞在此的购物卡“黄牛党”们，已是金融街一景。

　　“预付卡”灰色江湖

　　当然，这种在高级商场门口“倒卡、卖卡”的现象不仅仅此处才有，如今已经遍布北京、乃至全国诸多商场。

　　“低买高卖”是黄牛党普遍的牟利方法。记者暗访发现，根据购物卡面值及使用范围的不同，回收价格通常为卡面价值的九折至九点三折，如果遇到批量转卖，黄牛价可达到九五折甚至更高，而抛出时通常用“团购”的方式，价格可以达到卡面价值的九五折甚至九八折。中间的差价即是其净收入。

　　“通常在年关、以及过节的时候，卡回收业务会十分火爆。我们都是现金交易，验完卡直接给钱，如果数量大，就在银行网点或自助取款机旁边交易，立刻提款给你。”记者曾被这样告知。

　　一个愿买一个愿卖，这不过是市场经济下的等价交换，并无强迫，似乎无可厚非，但一旦黄牛交易发达盛行，其中必有问题。

　　在百度上检索“购物卡回收公司”，词条有115万之多。专业的、集中的、有固定办公地点、聘用固定人员，形成上下游产业链的购物卡回收公司比比皆是。记者曾致电北京丰台区一位自称某购物卡回收公司总经理的人士，他熟练地报价，并称如果需要向他团购，不仅折扣多，还可以开具有关发票。

　　而通过正规的购买渠道，如商场代售点等，不仅没有折扣，还需要支付一定手续费。

　　以北京资和信集团有限公司发行的“商通卡”为例，现金办卡，按照卡片金额的3%收取手续费(金额小于500元收15元手续费)。

　　而消费者向“黄牛党”购买购物卡还需承担的风险是，一些“艺高人胆大”的黄牛们以“克隆卡”代替真卡出售，购卡者往往当面验卡时发现不了，而实际消费时采发现卡里的余额大幅减少了。

　　“购物卡的盛行在我国是个需要关注的现象，”一位行业内人士指出，“一些单位购买这种卡出于给职工发放福利时避税的考虑，更有大量购物卡被用于职务消费和行贿等权钱交易。”

　　记者调查的一家国企事业单位，该单位财务部人士称，“每年采购商通卡等购物卡花费的资金达几百万，每张面值1000元至1万元，用来打点客户，可以开办公用品发票，由于是熟客，(商场)还能给九折折扣。”

　　该单位面对的“客户”恰恰是政府公务员。

　　这并非个案。

　　相对于现金和实物，购物卡行贿“走关系”具有高度的隐蔽性，且追查难度极大，在我国已是普遍现象，屡禁不止，也难以禁止。

　　2010年北京市朝阳区法院调研发现，在近五年审结的13起涉购物卡犯罪案件中，用购物卡行贿受贿的案件有6起，占46%。

　　沉淀资金打新股

　　必须指出的是，预付卡本身绝非坏事。相反的，由于其便捷、环保、高效、成本低廉使用空间非常之广、值得推广。

　　随着信息时代的发展，预付卡参与主体也日益多元化。除卡发行的第三方支付公司，数据处理商、网络公司、预付款公司等参与方不断涌入，预付卡已经渐成产业体系，成为市场经济的有效补充。

　　到2008年底，国内预付卡发行量合计已达到26亿张，《2009年中国预付卡行业报告》显示，截至2009年底，国内流通领域预付卡的发卡资金规模达到人民币10925亿元，交易笔数17.5亿次，吸收沉淀资金约人民币397亿元。

　　不过，由于长期缺乏行业约束、规范机制，预付卡行业的发展环境渐渐偏离健康的轨道。这已不仅是经济问题，而是社会问题。

　　知道了“黄牛党们”的发财路径，再来看看预付卡发行企业的盈利模式。

　　一般而言，企业开发预付卡市场，可以获得巨大的现金流和丰厚的利润，利润来源有三项：手续费、沉淀资金收益、消费返佣等。

　　手续费从商户获得，一般日终结算。

　　沉淀资金是大头。发卡公司动辄可获得几千万、上亿元的现金，这些资金事实上成为了发卡公司的“零息贷款”放在银行账户上，即使是作为活期存款计算利息，每年也为发卡公司带来上百万的利息收入。

　　沉淀资金的“收益”不仅于此。记者采访的一家预付卡发行公司人士透露，外界不太注意的是，沉淀资金的很大一部分来源是储值卡的“残值”——“我们行业内都知道，储值卡的剩余资金其实很多，大多数消费者刷卡刷到后来，卡的残值就不用了，或者忘了，这部分我们粗略统计过，平均差不多占到卡面值的5%。”积少成多。这几乎是一笔毫无成本的、隐形的资金。

　　“预付卡”灰色江湖

　　“沉淀资金如果仅仅是躺在银行账户上就罢了，外界更不清楚它是怎么被使用的。以前我们会做一些无风险投资，股市好的时候去打打新股之类的。”该人士直言不讳。

　　预付卡业务之所以较互联网支付业务复杂，也是在于沉淀资金。互联网支付由于资金流动速度快，相对于预付卡，沉淀资金规模小得多，沉淀期限短，风险也相应较低。

　　然而沉淀资金的监管始终是呼声已久而措施未见的监管“真空”。

　　牌照即发

　　业界寄望于备付金管理实施细则。这在《非金融机构支付服务管理办法》中是缺失的一项。

　　客户备付金是指支付机构持有的客户预存或留存的货币资金，以及由支付机构代收或代付的货币资金。它是沉淀资金的主要组成部分。

　　管理办法删除了此前的征求意见稿中对“备付金”的有关规定。据业内人士透露，央行就客户备付金管理出台了专门的实施细则，在业内征求意见已久，只是至今正式文件还未出台。

　　上述业内人士告诉记者，这是因为备付金这块非常复杂，央行制定的是对所有第三方支付业务的备付金管理办法，而实际研讨过程中发现，备付金管理要根据业务细分区分对待。

　　央行支付结算司的一位处长4月初对媒体表示，预付卡管理办法正在拟定，对额度控制、赎回等都要纳入相应监管范围。

　　第三方支付牌照的发放，从去年年底算起，央行可谓吊足了市场的胃口，其态度之审慎也证明，一些监管真空地带的填补，央行还未胸有成竹

　　监管一个如此新兴、发展又如此迅速的行业，央行也在走一步看一步的摸索中。这个过程中，申请牌照的支付企业从最先露面的17家逐渐增长到三四十家。

　　尽管申请预付卡业务的公司并不少，不过记者发现，行业内一些标杆性的预付卡发行公司未在其中——例如北京资和信集团。

　　不过，该公司控股的北京商服通网络科技有限公司出现在第一批17家公式企业的名单里，但其申请的是互联网支付业务牌照，该公司注册资本金3亿元。

　　此外，对预付卡的疏导，应是各部门合力方能为之。“例如储值卡的实名制、购卡者不能获得发票，等等这些规范措施并行并用。”上述预付卡公司人士指出。

　　第三方支付这一块，本来就是江湖。不过现在，野蛮生长时代将告一段落了。

　　据悉，由央行牵头的首个行业自律组织“中国支付清算协会” 已于5月9日低调地在京召开了理事选举大会。当日参会的除央行官员，还有157家银行及第三方支付企业的代表。协会会长由国家开发银行行长蒋超良出任；央行营业管理部党委委员、副主任蔡洪波出任协会专职常务副会长。

　　这被业内解读为发牌照的“前戏”。

　　“重头戏”也要来了。

　　5月19日，据数位业内人士透露，央行或将于5月23日召开“中国支付清算协会”成立大会，首批牌照极有可能同时颁布，一位收到邀请函的支付公司代表不无兴奋地说，“估计这回是真的要发牌照了，总不可能协会都成立了，还没有会员吧。”

　　但对于大多数第三方支付企业而言，预付卡业务的准入，可能需要更多时间。