陈姗姗

　　在获得了湖北高院对重整东星航空的“肯定”后，武汉中院为审理东星集团和信中利集团(下称“信中利”)提出的重整申请而召开的听证会昨天上午如期举行。在听证会上，信中利阐述了修改后的重整方案，其中重要的变化是东星航空原股东的股权要先全部清零，由信中利和5家国内企业出资成立的航空产业基金将占据新的东星航空70%～80%的股份，而剩余的股份则留给债权人用于债转股。

　　昨天上午9点，东星航空的破产管理人、信中利以及东星集团等各方坐在了一起，两个多小时的听证会主要是东星集团陈述东星航空应该进入重整程序的理由，信中利陈述重整的方案，以及破产管理人陈述东星航空应该破产的理由。

　　据参加听证会的知情人士介绍，目前破产管理人依然坚持东星航空应该破产的理由是，东星航空的债务庞大而且复杂，重整初期如果只投入2亿～3亿资金仍不够，而且用3架飞机复飞规模也太小。

　　对此，信中利董事长兼总裁汪潮涌昨天对CBN记者表示，无论东星航空的债务多么复杂，都不应该会影响新公司重整后的运转，因为很多债权人是愿意债转股的，另外，除了初期2亿元左右的投资，公司还可以申请债务融资，也可以再获得3亿～5亿的融资资金。

　　汪潮涌透露，这几天通过与各方沟通，重整东星航空的方案的一个重大变化是，原东星航空股东的股权将会先清零，“这样原始出资所占的股权可以用于转债，更有利于债权的处理了。”

　　目前，东星集团是东星航空的最大股东，持有后者40%的股份，其他股东也是东星集团旗下的公司比如东星国旅，而东星航空董事长兰世立则拥有东星集团100%股权。

　　汪潮涌进一步透露，东星航空重整的初期投资目前也已经基本落实，将采用产业基金的模式，成立信中利航空产业基金有限责任公司，其中信中利既是出资人，也是管理人，信中利将联合其他五家国内企业出资2亿元成立一家公司制的产业基金，占据重整后的东星航空70%～80%的股份，而剩余的股份则由债权人债转股持有。

　　参与这一航空产业基金的国内企业主要是民营企业，其中四家是湖北的企业，主要从事物流和旅游行业，而另一家则是河南的旅游企业。

　　“今后东星航空的名称、标识也会变化，如果运作稳定，下一步扩张也可能引进国际上的战略投资人。”汪潮涌说。

　　记者同时了解到，昨天，包括中航油在内的其他申请重整东星航空的七家重组方的申请都被湖北高院驳回，也就是维持武汉中院“不予受理”的裁定，这也意味着，信中利将成为东星航空唯一的重整主导方。

　　分析人士指出，信中利被湖北高院唯一认可，可能是因为其重整方案更细化，可操作性更强，资金计划提供的也更周全。而汪潮涌不仅在国内航空、旅游业有投资的经验，还是北京湖北商会的常务副会长，与当地政府沟通也比较顺畅。

　　“一旦东星航空进入重整程序，预计2～3个月可以复飞，重整后的新东星航空，将类似‘海航模式’，打造以航空为主业的产业集群，包括经营主流航线、区域旅游、高端公务机、酒店、地产等多个板块。”汪潮涌说，待公司进入正轨后，下一步也会考虑引进一些境外的投资者，甚至是能够上市。