全面开放在即 银行赢利模式酿变

　　银监会副主席唐双宁称，银行业开放引发金融风险新课题，须提高风险管控

　　今年是中国加入世贸组织过渡期的最后一年。12月11日，为期5年的“过渡期长跑”将结束，中国开始全面履行对世贸组织的承诺。这意味着中国经济金融将全面融入世界经济金融体系，中资银行将与外资银行展开全面的合作与竞争。银监会副主席唐双宁日前接受《人民日报》记者采访时表示，外资银行将对本土银行带来诸多挑战，并对中国金融业包括体制、机构、观念和监管思路等产生冲击。

　　中资银行面临7方面挑战

　　依靠传统利差业务维持利润的状况将改变，改革和创新是本土银行生存发展之路

　　记者：在全球金融市场一体化和金融国际化的背景下，中国金融业面临着哪些冲击和挑战？

　　唐双宁：全面开放后，外资银行将以其丰富的经验、优良的服务、卓越的管理给中资银行带来巨大的冲击和挑战。主要表现在7个方面：

　　新技术的冲击和挑战；新产品的冲击和挑战，如衍生产品、

资产证券化、代客理财、电子银行、

银行卡等业务，对中资银行传统的资产负债业务将产生重大冲击和挑战；利润生成和赢利模式的冲击和挑战；新产品、新服务和新技术的出现，使得商业银行中间业务快速发展，因而利润成倍增长，成本大幅下降，对中资银行依靠传统利差业务维持利润的状况将是一个重大冲击和挑战。

　　此外，外资还将对本土银行的体制、机构、观念和监管思路带来冲击。

　　面对这些冲击和挑战，中资银行只有改革和创新，才能在新的环境中生存和发展。从这种意义上说，金融创新是中资银行的生命，是中资银行求生存、谋发展的必由之路，大势所趋、不可逆转。

　　监管部门会谈推动银保合作

　　已有多家银行提出设立保险公司的意向

　　记者：创新目前已成为最流行的词汇，您怎样理解创新的涵义？

　　唐双宁：我认为，通俗地讲，创新就是创造与更新，没有的东西被创造出来，已有的东西被不断地更新和完善，这就是创新。

　　金融创新就是商业银行为适应实体经济发展的要求，通过引入新技术、采用新方法、开辟新市场、构建新组织，在战略决策、制度安排、机构设置、人员准备、管理模式、业务流程和金融产品等方面开展的各项新活动。它最终体现为为客户提供的服务产品和服务方式的创造与更新，以及银行风险管理能力的不断提升。

　　这里需要指出的是，创新是相对的，不是绝对的。我们当前所说的某些创新活动，如电子银行、银行卡等，在发达国家已经比较成熟，是银行的常规业务，但在我国基本上仍属于新业务。

　　记者：通常金融创新都具有鲜明的时代特征。当前世界各国金融业普遍呈现出业务一体化的趋势。全球已有50多个国家允许银行经营证券业务，30多个国家允许银行经营保险业务。我国情况是怎样的？

　　唐双宁：在我国，商业银行正在通过组建金融集团、设立基金公司以及探索设立保险公司，尝试着银行资金的跨业流动。

　　2005年，工行、建行、交行已开展了通过直接投资方式设立基金管理公司的试点，3家公司的首只基金平均募集规模为51.14亿元，远高于其他非银行系基金发行规模。目前，3家银行系基金共管理8只证券投资基金，资产净值已经超过300亿元。8只银行系基金产品运行状况良好，基本得到市场认可。

　　同时，今年以来，几家银行还相继提出了设立保险公司的意向。

银监会和保监会已就如何加强协作、推动银保合作深入发展举行了高层会谈，两大监管机构均表示积极支持银保在更深层次加强合作。随着WTO过渡期的结束，探索开展多层面、多形式的综合经营已成为许多商业银行的发展需求。

　　混业经营须加强风险控制

　　资本跨境流动将更加活跃，提出风险防范新课题

　　记者：混业综合经营的格局为金融机构打开更多的创新之门，但同时也打开了风险“潘多拉”的盒子。我们如何防范混业经营滋生的新风险？同时，在全面开放的背景下，又该如何防止金融跨境风险的传递？

　　唐双宁：商业银行开展跨行业经营，除了蕴含银行业自身的信用风险、操作风险、市场风险之外，还可能滋生一些新的风险。如关联交易风险、信息披露风险和利益冲突等。在新的格局下，加强综合经营，必须提高风险管控，加强银行、证券、保险三个监管部门的合作。

　　尽管综合经营带来种种新的风险难题，但不能因噎废食。对于目前正处于成长阶段的金融创新活动，应在控制好风险的前提下简化准入审批程序、减少审批环节；要区分不同新产品的风险状况，鼓励商业银行探索新业务，开发新领域，给予这些机构试验的机会。

　　对于资本的跨境流动问题，目前，我国外汇储备已超过9000亿美元，居民本外币储蓄存款也高达16万亿元。由于国内投资渠道相对狭窄，同时面临流动性过剩且人民币资本项目尚未实现完全可兑换，如何为巨额的外汇储备和居民储蓄存款寻求投资机会以分散风险，是我国宏观经济运行中的一个难点。

　　在这种情况下，中资银行开展了代客境外理财业务，引导国内资金投向国外安全、稳定的金融产品。截至目前已有10家中资商业银行、5家外资银行内地分行获准开办了代客境外理财业务，这使我国资本进入了国际市场。随着我国银行业全面融入国际金融体系，资本的跨境流动必将更加活跃。

　　这无论是对商业银行还是对国内监管层都提出了新的风险防范课题。监管部门将通过不断加强有效监管、分类监管，重点加强一些制度建设，针对新的品种和规模、风险发展的形势，出台监管的制度要求，特别是标准、服务、运行机制、程序和环节上要加强监管，真正保证安全性、效益性和流动性。

　　《人民日报》记者 田丽