|
记者李晓晔北京报道16日证监会发布《上市公司证券发行管理办法征求意见稿》，作为“新老划断”重要步骤的恢复再融资被提上了日程。证监会新闻发言人表示，这标志着股权分置改革完成了重要的阶段性进程，也标志着市场创新发展在新机制下的启动。
该新闻发言人称，《管理办法》强化了公开发行证券的市场约束机制，对公开发行股票和可转换公司债券的条件进行了相应的调整和完善，即：确定市价发行原则，适度降低
财务指标要求；配股引入发行失败机制。其次，对融资额进行了更为严格的限制；完善了对公司利润分配的指标要求；对公司治理、诚信记录、财务会计资料提出了进一步的要求。三是进一步完善再融资市场化运作机制，对再融资效率的限制性规定进行调整。并且，赋予发行人更多的自主权，发行人在获得发行核准后六个月内自行选择发行时机；对两次融资的时间间隔不再限制，可由股东大会决定；不再使用流通股股东分类表决程序，发行证券议案经股东大会股东三分之二以上通过即可生效。
他同时表示，适时实行“新老划断”，是改革进行到一定阶段的必然结果，也是提高上市公司质量、优化上市公司结构，更好体现改革积极效应的内在要求。“新老划断”拟分三步走：第一步，恢复不增加即期扩容压力的定向增发以及以股本权证方式进行的远期再融资；第二步，择机恢复面向社会公众的其他方式的再融资；第三步，择机选择优质公司，启动全流通条件下的首次公开发行。为体现早改革早受益的政策导向，并避免融资过度集中给市场带来的压力，稳定市场预期，股改完成半年以上的公司方可实施对社会公众的再融资，首次公开发行率先在完成股改或进入股改程序的公司市值占比达到一定比例的省区启动。
据了解，目前符合再融资条件的有新和成、伟星股份、传化股份、永新股份、鑫富药业、中捷股份、海特高新、七匹狼、苏泊尔、Ｇ敖东、Ｇ韶钢、Ｇ鲁西、Ｇ金牛、Ｇ上港、Ｇ宝钢、Ｇ广控、Ｇ郑煤电、Ｇ金发、Ｇ龙盛、Ｇ综超、Ｇ凯诺、Ｇ风神、Ｇ中化、Ｇ长力、Ｇ华海、Ｇ天威、Ｇ卧龙、Ｇ申能、Ｇ宏盛、Ｇ明珠、Ｇ华靖、Ｇ长电、Ｇ宝胜３３家上市公司。
| 
