[内容摘要]

    2004年在国家宏观调控政策作用下，广东省经济保持了持续、快速、健康发展态势，宏观调控取得明显成效；信贷投放适度增长，金融运行整体保持平稳。

    2004 年，广东省经济增长速度和结构、质量、效益日趋协调。经济运行相对平稳健康，经济结构明显优化，微观经济活力明显增强，工业经济效益显著改善，经济增长方式进一步转变，科学技术对经济发展的作用明显增强。全年广东省累计实现地区生产总值16039.5 亿元，同比增长14.2%。目前经济运行仍处于上升期，经济发展面临许多正面的促动因素，预计2005 年广东省经济金融仍将保持较快增长。

    2004 年中国人民银行广州分行认真贯彻执行总行稳健的货币政策，合理引导货币信贷增长，积极优化信贷结构。广东省金融机构（含外资金融机构，下同）本外币贷款适度增长，全年金融机构本外币贷款增加2569.3 亿元，比贷款投放较多的2003 年少增574.9 亿元，增长12.8%；金融机构存款保持增长，全年金融机构本外币存款增加3611.2 亿元，同比少增616.3 亿元，增长12.2%。全年现金净投放与上年基本持平，银行体系流动性适度，货币信贷运行整体保持平稳态势。在利率监测方面，企事业单位存款利率和储蓄存款利率水平保持稳定，人民币贷款利率水平趋于上升，外币市场利率波动上扬。

    2004 年是广东省金融业改革和发展令人鼓舞的一年。2003 年12 月，中共广东省委作出了“完善金融体系，建设广东金融强省”的重要决定;2004 年下半年兴业银行成功收购佛山市商业银行，广东省地方性金融机构改革实现突破;自2004 年8 月以来，广东省深化农信社改革试点工作稳妥有序推进。

    目录

    一、金融运行情况...................................... 3

    （一）银行业............................................................. 3

    （二）证券业............................................................. 8

    （三）保险业............................................................. 9

    二、经济运行情况..................................... 10

    （一）需求.............................................................. 11

    （二）供给.............................................................. 12

    （三）价格走势.......................................................... 12

    （四）房地产市场和房地产金融分析........................................ 14

    三、预测与展望....................................... 16

    附录： .............................................. 17

    （一）广东省经济金融大事记............................ 17

    （二）广东省主要经济金融指标.......................... 18

    附件： .............................................. 22

    深圳市金融运行报告................................... 21

    专栏

    专栏1：广东省农信社贷款定价模式调查..................................... 6

    表

    表1：2004 年广东省金融机构票据业务量统计表.............................. 5

    图

    图1：1978 年以来广东省地区生产总值增长率走势图......................... 10

    图2：2002 年以来广东省CPI 和PPI 变动趋势图............................. 13

    一、金融运行情况

    2004 年在国家宏观调控政策作用下，广东省经济保持了持续、快速、健康发展态势，宏观调控取得明显成效；信贷投放适度增长，货币信贷运行平稳，金融整体运行继续朝着积极、健康的方向发展。

    （一）银行业

    1、机构、从业人员及其资产规模

    截至2004 年末，广东省银行业金融机构拥有网点数1.6 万多个，从业人员22.9 万多人，机构网点数和从业人员总数均居全国首位。

    目前，有3 家全国性股份制商业银行总行设在广东省，仅次于北京；同时，广东省还有6 家城市商业银行，1433 家农村信用社。2004 年末，广东省银行业类金融机构总资产37667.5 亿元，比上年增加3820亿元；全年金融机构实现利润196 亿元，比上年增加175.9 亿元。

    2、存款、贷款的总量和结构变化

    （1）金融机构存款保持增长。截至2004 年末，广东省金融机构

    本外币存款余额33252.01 亿元，同比增长12.2%，比上年末回落4.7个百分点。全年金融机构本外币存款增加3611.2 亿元，同比少增616.3 亿元。其中，人民币存款余额30869.6 亿元，同比增长13.3%；全年增加3629.4 亿元，同比少增631.2 亿元。外汇存款余额287.9亿美元，同比减少0.8%；全年减少2.2 亿美元，同比少减1.8 亿美元。

    从结构看，2004 年广东省金融机构本外币存款余额中企业存款增加1026.9 亿元，同比少增227.5 亿元；储蓄存款增加2040.4 亿元，同比少增177.6 亿元。金融机构本外币储蓄存款中定期存款占比开始回升，存款稳定性有所增强。2004 年金融机构本外币储蓄存款新增总额中，定期存款占比40.7%，比2003 年下降5.3 个百分点,但比上半年和前三季度则分别提高3.9 和5.6 个百分点。

    （2）金融机构贷款适度增长。截至2004 年末，广东省金融机构本外币贷款余额21955.3 亿元，同比增长12.8%，比上年末回落7.2个百分点。全年金融机构本外币贷款增加2569.3 亿元，比2003 年少增574.9 亿元，比2002 年多增271.6 亿元。其中，人民币贷款余额19671.5 亿元，同比增长10.9%；全年增加1981.7 亿元，同比少增848.5 亿元。外汇贷款余额275.9 亿美元，同比增长32%；全年增加71 亿美元，同比多增33 亿美元。

    从结构看，金融机构本外币贷款短期贷款增加308.6 亿元，同比少增620 亿元；中长期贷款增加1833.7 亿元，同比多增206.4 亿元；票据融资增加208.7 亿元，同比少增263.9 亿元。2004 年以来广东省金融机构中长期贷款不断增加。其中，2004 年末金融机构人民币贷款余额中，中长期贷款占46%，比上年末提高5 个百分点；全年新增人民币贷款总额中，中长期贷款占83.9%，比上年提高28.2 个百分点。

    3、现金收支

    2004 年，广东省中资金融机构累计现金收入60742.4 亿元，比上年增长20.432%，；累计现金支出61778.51 亿元，比上年增长20.05%，净投放现金1036.1 亿元，同比多投放15.9 亿元，与上年基本持平。从地区分布看，现金净投放主要集中在深圳市。深圳市全年净投放现金974.4 亿元，占净投放总额的94%。现金净回笼较大的地区有东莞、茂名和佛山。

    4、票据

    2004 年广东省票据市场保持了平稳发展的态势。年末银行承兑汇票承兑余额1537 亿元，同比增加123.7 亿元；贴现余额1232 亿元，同比增加307.3 亿元；再贴现余额为零，比年初减少26 亿元。

    表1：2004 年广东省金融机构票据业务量统计表

    单位：亿元

                                                贴现
               银行承兑汇票承兑    银行承兑汇票         商业承兑汇票
    季度     余额   累计发生额    余额   累计发生额    余额   累计发生额
    1      1540.5        955.7    1007       1147.8     332        426.1
    2      1522.1       1932.8   990.2         2120     241        669.4
    3      1522.4         2919   974.2       3129.6   232.6       1238.4
    4        1537       3975.7    1232       4375.2   232.7       1607.7

    5、利率

    （1）协议存款利率水平连续攀升。2004 年，受中央银行公开市场操作以及加息因素影响，协议存款利率水平呈上升态势。据调查，年初商业银行协议存款利率在3.6%－3.7%之间波动，第四季度升至4.4%左右。

    （2）人民币贷款利率趋于上升。据中国人民银行广州分行利率监测显示，2004 年广东省金融机构人民币贷款利率趋于上升。其中，四季度执行上浮利率的贷款比重比二季度减少0.2 个百分点，执行基准利率的贷款比重比二季度提高9.8 个百分点，执行下浮利率的贷款比重比二季度减少9.6 个百分点。

    （3）外币市场利率波动上扬。2004 年以来，受美联储加息影响，境内外币贷款、大额存款利率水平明显上升，使本外币贷款利差逐渐缩小。据广州地区利率水平监测显示，最有代表性的3 个月美元存款加权平均利率从3 月份开始逐月爬升，至12 月份达到全年最高点2.0%，比最低点的3 月份提高了1.2 个百分点。1 年期美元贷款利率走势与3 个月美元存款基本吻合，3 月开始波动上扬，12 月末为3.5%，比3 月份提高了1.6 个百分点。

    专栏1：广东省农信社贷款定价模式调查一、广东省贷款定价的主要模式

    根据目前农信社贷款定价能力的发展状况，选取定价方式依据的主要原则和要素进行分类，可以把农信社贷款利率的定价模式归结为三类：

    一是单因素一层次定价模式。这种定价模式的基本特征是只根据单一的要素确定贷款利率，贷款定价只有一个层次即可完成。如某信用社按照贷款的担保方式来确定贷款利率水平，区别不同的担保方式实行不同的利率上浮幅度。

    二是基础利率上的竞争性定价模式。这种定价模式的基本特征是在利率定价管理办法中，定价要素包括资金成本、借款企业经营状况、信用状况、目标利润率等完备定价要素，实际定价时则在一个统一适用的最低利率之上依靠竞争性价格信息来定价。如某农信社依据包括资金成本、管理费用、税负成本、风险溢价、流动性升水、目标利润等在内的各种因素确定最低利率水平，规定主要贷款利率不低于这一水平则可根据同业价格信息定价。

    三是综合风险收益定价模式。这种定价模式的基本特征是以多种原则要素为基础，按照一定权重分配各种要素所占比例，并综合计算贷款利率。如某发达地区农信社，贷款利率的确定在成本效益挂钩、风险收益匹配等原则指导下，依据客户信用评级、单笔贷款风险系数、日均存款量与贷款余额比、贷款额度、贷款方式等因素来具体决定，利率水平取决于各种要素状况及其构成结构。二、影响定价模式及其执行状况的主要因素

    （一）资金盈缺状况。长期以来，农信社的产权体制与管理体制的特殊性导致农信社对地区资金盈缺状况的依赖明显大于其他金融机构，并因此影响农信社利率定价模式的选择以及执行状况。部分经济金融良性互动、金融生态环境良好以及获得累积竞争优势的地区资金充裕，金融体系存差较大，部分金融机构在为社区提供金融服务外，尚有大量资金不得不通过货币市场运作谋取出路；而另有部分经济金融总量较小、金融生态环境欠缺以及处于相对竞争劣势的地区资金来源相对不足，金融体系不同程度存在流动性缺失。调查表明，资金充裕地区与农信社后两种利率定价模式以及总体趋低的资金价格关联度较高；而资金欠缺地区与农信社第一种利率定价模式以及总体趋高的资金价格关联度更高。

    （二）市场组织结构。市场价格依附于市场组织形态，而市场组织形态取决于市场供求结构。一是从供给结构来看，部分地区城乡高度一体化、同业竞争非常激烈，资金市场呈现较为完全的竞争形态；而部分地区由于其他金融机构基本退出，农信社成为当地金融服务的唯一支柱，金融卖方市场的特征比较明显。二是从需求结构方面看，在部分地区客户结构以外资企业、合资企业和民营企业为主，这些企业大多已经成功加入跨国企业产业链条，具有较强的市场竞争能力，并大多是发达地区金融机构激烈争夺的目标。而部分地区资金需求主体仍然为农村经济组织和农户，它们普遍受自然因素影响较大，抗风险能力较差。正是供求结构的不同，决定了供求双方在价格形成过程中的博弈。调查表明，农信社拥有较强市场控制能力的地区，贷款利率定价普遍采用第一种利率定价模式；如果客户面对的是众多的金融机构，贷款利率定价则主要采用后两种模式。

    （三）地区信用生态。社会信用生态直接决定着交易的违约风险，影响着银行贷款损失的概率，加剧银行信贷的风险预期，并直接导致更高的风险溢价。从目前的调查情况看，地区信用生态的差别与利率定价模式选择的总体关联性还不明显。但是，在观察范围的两极，信用生态较差的地区，农信社利率定价模式往往更加简单，趋向于选择第一种定价模式，担保状况或者借款人信用状况成为主导利率定价的因素，利率总体水平也趋高。这可能源于两个方面的原因：一是由于地区信用生态差，金融机构经营成本和风险高，从而推高贷款价格；二是地区信用生态差的地区，金融机构历史负担重，不得不依靠更高的利息收入弥补历史亏损。

    （四）信息对称状况。信息不对称是现实经济活动中的普遍现象；而拥有信息优势的一方，能够利用信息优势在交易中获利。在调查中发现，在部分地区由于交易半径相对较小，信息传递扩散较为充分，借款人拥有较为充分的利率信息，在与农信社贷款过程中拥有较强的谈判意识和谈判能力，最终的利率价格也就由贷款双方共同决定，贷款利率定价采用后两种定价模式为主，利率整体水平相对偏低。而部分地区由于交易半径相对较大，信息封闭单一，借款人谈判意识和谈判能力都相对欠缺，导致贷款利率往往由农信社主导，第一种定价模式在这些地区占据主要地位。

    6、改革情况

    （1）广东省积极推进建设金融强省战略

    2003 年12 月，在中国人民银行广州分行和金融监管部门的联合建议下,中共广东省委做出了“完善金融体系，建设广东金融强省”的重要决定。2004 年以来，围绕贯彻落实省委决定，广东省各有关部门积极研究具体方案,抓紧落实相关工作。

    （2）地方性金融机构改革实现突破

    2004 年兴业银行成功收购了佛山市商业银行，这是广东省金融发展史上的一件大事。2004 年8 月30 日，兴业银行、佛山市商业银行和佛山市国资委三方签署《收购协议书》, 佛山市国资委出资收购佛山市商业银行不良资产和弥补所有者权益净损失，兴业银行出资收购佛山市商业银行资产并承接其原有负债。在收购过程中，中国人民银行广州分行积极发挥最后贷款人职能，对收购活动给予有力支持。

    （3）深化农村信用社改革试点工作稳步推进

    2004 年8 月，国务院批准包括广东省在内的21 个省（市）开展深化农信社改革试点工作。广东省委、省政府对此高度重视，专门召开工作会议研究部署，成立专门领导小组。2004 年11 月，广东省政府向国务院上报《广东省深化农村信用社改革试点实施方案》。中国人民银行广州分行积极做好相关工作，切实履行央行资金支持方案的实施与考核职责。分别组建了三级资金支持的领导小组和考核小组，率先在全国举办资金支持工作培训班；并会同银监部门组织开展广东省农信社资不抵债额的核定分解和汇总上报工作；拟订《广东省深化农村信用社改革试点资金支持方案实施细则》，明确了广东省资金支持方案实施与考核的具体流程、分级责任和考核要点。

    （二）证券业

    截至2004 年末,总部设在广东省境内的证券公司共有27 家，基金公司18 家，期货公司26 家，在广东省的证券机构占全国经营机构总数的15%以上。广东省有上市公司151 家，约占全国的11%，上市公司累计从证券市场筹资人民币974 亿元、港币114 亿元，总量居各省市首位；广东省基金公司资产合计1644 亿元，基金份额合计1664亿份，分别占全国的51.5%和51.4%。2004 年广东省共有18 家上市公司在国内证券市场融资，合计募集资金104.8 亿元，同比增加1.5亿元，分别占到全国同期融资家数的12.4%和募集资金总额的11.9%。

    2004 年12 月末，深圳证券交易所深证综合指数收于315.8 点，比年初下跌62.8 点。全年股票累计成交金额15863.4 亿元，成交数量为2220 亿股，日均成交65.3 亿元，其中中小企业板成交822.6 亿元。2004 年，广东省总成交金额8743 亿元，占市场份额25.3%。截至12 月末，深圳证券交易所有上市公司536 家，上市股票578 只，比2003 年增加30 只，其中A 股522 只，B 股56 只。总发行股本2004.5亿股，总流通股本822.8 亿股，市价总值为11041.2 亿元，流通市值为4337.8 亿元。中小企业板自2004 年5 月27 日运行以来，截至12月末，已有38 家公司挂牌上市交易，共计发行32.5 亿股，融资总金额为91.1 亿元。

    （三）保险业

    截至2004 年末，广东省保险市场有各类保险经营主体35 家，数量位居全国各省市第二位，其中总部设在广东省的保险公司有9 家。2004 年广东省保险业保费收入436 亿元，占全国总保费收入的9.8%，同比增长15.3%，近6 年以来首次高于全国平均增长水平，保费规模居各省市第一位。其中，财产险累计保费收入144.7 亿元，同比增长17.4%；人身险累计保费收入291.3 亿元，同比增长14.3%。财产险保费收入增幅高于人身险3.2 个百分点，改变了2001 年以来前者低于后者的态势。全年各保险公司共发生赔款支出和给付106.5 亿元，同比增长10.4%，增幅同比下降8.1 个百分点。保险业总资产继续保持快速增长态势。截至12 月末，广东省保险业总资产达到848亿元，同比增长24.8%。从构成看，银行存款占25.5%，国债投资和证券基金投资占3.2%和0.3%。

    二、经济运行情况

    2004 年，广东省经济继续保持平稳快速增长,全年累计实现地区生产总值16039.46 亿元，同比增长14.2%，增幅同比提高0.6 个百分点。其中，第一、二、三产业增加值分别增长4.2%、18.4%和10.4%，同比分别提高3 个、0.4 个和下降0.4 个百分点。总体而言，广东省经济在贯彻各项宏观调控政策的基础上，保持了快速健康发展，宏观调控取得了明显成效，经济运行质量与效益明显上升，经济提前一年实现“十五”计划的增长目标。

    （一）需求

    1、投资增速趋于合理。2004 年，广东省完成固定资产投资5983.3亿元，同比增长19.9%，比一季度下降20.3 个百分点。其中,基本建设投资、更新改造投资和房地产开发投资分别增长28.2%、19.7%和12.1%。

    2、社会消费平稳增长。2004 年，广东省实现社会消费品零售总额6370.4 亿元，同比增长13.6%。全年城镇居民人均可支配收入13627.7 元，增长10.1%；全年农村居民人均纯收入4366 元，增长7.7%。

    3、财政收支形势基本稳定。2004 年，广东省地方财政一般预算收入1416.9亿元，按可比口径计算增长16.1%，其中税收收入1190.47亿元；地方财政一般预算支出1852.59 亿元，增长9.3%。

    4、外贸进出口和利用外资稳定增长。2004 年广东省进出口总额3571.3 亿美元，同比增长26.0%。其中，进口1655.7 亿美元，增长26.7%；出口1915.6 亿美元，增长25.3%；实现贸易顺差259.9 亿美元。2004 年，广东省实际利用外商直接投资100.1 亿美元，增长34.1%。

    （二）供给

    1、工业生产稳步增长，经济运行质量与效益明显提高。近年来广东省工业特别是重工业生产增势强劲。2004 年，广东省规模以上工业完成增加值7086.4 亿元，同比增长22.4%，增幅同比提高0.5个百分点。2004 年，广东省规模以上工业企业经济效益综合指数154.6%，同比提高9.1 个百分点；实现利润总额1158.4 亿元，同比增长26.5%；亏损企业亏损额145.3 亿元，同比下降0.2%。

    2、就业状况进一步改善。2004 年，广东省城镇新增就业岗位105.0 万个，同比增长9.5%；年末广东省城镇从业人员总数1288 万人，比年初新增83 万人；年末城镇登记失业率为2.7%，同比下降0.2个百分点，就业状况进一步改善。

    3、能源供应仍存缺口。2004 年，广东省773 处乡镇煤矿全年产煤181.4 万吨，大量煤炭需求依靠从省外调入和煤炭进口。全年省内供应电量为2022.5 亿千瓦时，同比增长12.6%，约占广东省全社会用电总量的80%，广东省外调电量逾500 亿千瓦时。当年广东省石油消费占全国13%，主要依靠国外进口和省外调进满足。全年分别累计完成货物运输量、客运量和港口货物吞吐量16.1 亿吨、20.7 亿人和5.4 亿吨，增长12.1%、8.5%和20.9%，运力仍较紧张。

    （三）价格走势

    1、居民消费物价温和上升，全年走势冲高回落。2004 年，广东省居民消费价格指数同比上涨3.0%，低于全国0.8 个百分点。其中，农村与城市居民消费价格分别上涨3.7%和2.6%。新涨价因素影响约2.1 个百分点，价格运行呈现“两头低中间高”的态势，一、二、三、四季度同比累计分别上涨1.7%、3.2%、4%和3%。

    2、工业品出厂价格小幅上升，原材料购进价格上涨较快。全年工业企业产品出厂价格同比上涨1.7%，涨幅同比提高2.4 个百分点。全年原材料燃料动力购进价格上涨10.61%，涨幅同比提高6.5 个百图2：2002 年以来广东省CPI 和PPI 变动趋势图分点。原材料燃料动力购进价涨幅高于工业品出厂价涨幅8.9 个百分点，上下游产品的价格传导时滞延长。

    3、农产品(资讯 行情 论坛)生产价格上涨较快，农业生产资料价格指数呈现逐月上涨之势。全年四个季度，广东省农产品生产价格指数分别上涨7.4%、3.5%、19.6%和14.8%。农业生产资料价格指数全年呈现单边上涨，12 月份上涨12.4%，高于1 月份9 个百分点。居民消费价格指数（当月同比）原材料购进价格指数（当月同比）工业品出厂价格指数（当月同比）

    （四）房地产市场和房地产金融分析

    2004 年，广东省房地产市场总体运行情况良好，开发投资规模保持平稳增长，市场销售畅旺，但供给有所萎缩，带动了商品房价格持续上扬。与房地产运行态势相仿，广东省房地产信贷平稳增长。

    1、房地产市场供求状况

    （1）房地产投资平稳增长，增长速度有所回升2004 年，广东省累计完成房地产开发投资1355.8 亿元，同比增长12.1%，增幅同比提高3.8 个百分点。其中商品住宅完成投资881.6亿元，同比增长3.2%，占全部房地产投资完成额的65%。2004 年，广东省商品房施工面积13911.6 万平方米，同比增长11.4%，其中住宅施工面积同比增长10.2%；房地产竣工面积为3407.8 万平方米，同比下降15.8%，其中住宅竣工面积同比下降16.3%。

    （2）商品房需求旺盛，房屋交易保持畅旺。

    2004 年，广东省商品房销售面积为3049.1 万平方米，同比增长9.3%。2004 年，广东省共完成商品房销售额1060.4 亿元，同比增长19.2%。市场需求的增加推动了存量房的消化，截至2004 年末，广东省商品房空置面积为2142.97 万平方米，同比下降11.8%，其中空置住宅下降20.7%。

    作为广东省中心城市，广州市2004 年商品房交易尤其兴旺。数据显示，2004 年，广州市（十区）房屋交易面积为1969.1 万平方米，交易金额为789.7 亿元，成交面积和成交金额同比分别增长20.2%和30.7%。

    2、房地产价格

    在供求矛盾的直接作用下，2004 年以来广东省商品房价格增长较快。2004 年，广东省商品房平均销售价格3478 元/平方米，比上年同期增加289 元/平方米，同比提高9.1%，一举扭转了2002 年和2003 年商品房价格分别下降1.9%和1.6%的局面，并出现了较大幅度的上扬，其中广东省商品住宅平均销售价格为3295 元/平方米，同比提高20.5%。

    作为省会中心城市，广州市房地产价格上涨较快，2004 年，广州市(十个区)一手住宅均价达4618 元/平方米，比2003 年上涨730元/平方米，升幅达18.8%。一手楼价的上升也带动二手楼价的明显上扬。数据显示，2004 年广州市(十区)二手住宅成交均价为2759 元/平方米，比2003 年高了128 元/平方米，增幅达4.8%。房屋租赁市场也“水涨船高”，租赁交易面积和租赁价格均趋于上升。

    3、房地产金融分析

    （1）房地产贷款增长较快。2004 年末，广东省房地产贷款余额4077 亿元，比年初增加674.7 亿元，同比增长19.8%。年末房地产贷款余额同比增速高于各项贷款增速7 个百分点，高于房地产投资增速7.7 个百分点。

    （2）个人住房贷款快速增长。2004 年末，广东省个人住房贷款余额2894.4 亿元，比年初增加614.7 亿元，同比增长20.9%，增幅高于房地产信贷增幅1.1 个百分点。年末个人住房贷款余额占全部房地产贷款的71%，当年新增额占比更高达97.4%。

    （3）房地产开发贷款增速低于房地产贷款。截至2004 年末，广东省房地产开发贷款余额785.5 亿元，同比增长12.9%，仅高于同期广东省房地产开发投资0.8 个百分点，低于房地产信贷总体增幅6.9个百分点，更低于个人住房贷款增幅8 个百分点。三、预测与展望当前广东省经济增长仍然面临许多有利条件：一是决定经济增长的长期因素没有改变。如广东省市场潜力大、市场体系相对完善、资金相对充裕、能源交通等基础设施和基础产品供给改善等。二是目前经济运行仍处于上升期。2003 年以来，广东省经济运行出现了近年来少有的好势头，经济增长的潜能得到进一步释放和发挥，经济增长的动力不断增强，以汽车、信息通信产品和住房等为代表的新一轮消费增长点已经形成。三是经济发展面临许多正面的促动因素，CEPA将使广东省与香港特别行政区的联系更为密切，有利于促进珠三角一体化进程，增强区域竞争力。同时，随着市场化、国际化、信息化、城镇化的加快发展，广东省经济将获得更快的发展。四是宏观调控实践积累了应对各种局面的丰富经验。银行与企业都能顺势积极主动调整自身的行为，较好地促进调控目标的实现。在这些因素的共同推动下，预计2005 年广东省经济金融仍将保持较快增长。附录：

    （一）广东省经济金融大事记

    1、2004 年2 月25 至26 日，中共广东省委、省政府在广州举行了广东省工业产业竞争力研究成果报告会。

    2、2004 年5 月21 日，粤港经济技术贸易合作交流会闭幕，本项交流活动共签约项目378 宗，吸收外资金额43.7 亿美元，贸易成交25.9 亿美元。

    3、2004 年6 月3 日，为期三天的“泛珠三角区域合作论坛与发展论坛”在广州落下帷幕。“9＋2”政府领导共同签署《泛珠三角区域合作框架协议》。

    4、2004 年6 月15 日，中国人民银行广州分行召开货币信贷暨窗口指导工作会议。马经行长在会上要求辖内各级人民银行和各商业银行积极贯彻国家宏观调控政策，切实保证金融稳健运行。

    5、2004 年6 月23 日，广东省政府印发《关于大力发展广东资本市场的实施意见》，明确了广东省发展资本市场的目标和方针，提出了发展资本市场的主要措施。

    6、2004 年7 月27 日，由广东省政府召开的广东省民营经济工作暨百强民营企业表彰会在广州举行。决定进一步大力推动广东省民营经济发展。

    7、2004 年7 月26 日，广东省政府印发《关于深化农业税改革的决定》。决定从2004 年1 月1 日起，珠江三角洲地区原则上自费进行免征农业税改革试点；广东省其他地区对种粮农户农业税税率减低3 个百分点。

    8、2004 年7 月27 日，广东省政府办公厅印发《关于加快我省中小企业信用担保体系建设的意见》，明确提出了加大对中小企业信用担保机构扶持的相关措施。

    9、2004 年10 月18 日，首届中国中小企业博览会在广州隆重开幕。

    10、2004 年11 月15 日，中共广东省委、广东省人民政府印发《广东省全面建设小康社会总体构想》。

    11、2004 年11 月25 日，首届“泛珠三角区域合作与发展金融论坛”隆重举办，九省（区）金融学会会长还共同签署了“泛珠三角区域合作与发展金融论坛”备忘录。

    12、2004 年12 月13 日，广东省政府常务会议讨论并原则通过《广东省工业产业2005——2010 年发展规划》和新修订的《广东省工业产业结构调整实施方案》，对今后几年广东省产业发展进行规划布局。

    （二）广东省主要经济金融指标表1. 广东省主要经济指标

                                                2004.01 2004.02  2004.03   2004.04    2004.05     2004.06     2004.07   2004.08    2004.09    2004.1      2004.11   2004.12
                                                                                                   绝对值（自年初累计）
    地区生产总值（季度累计）（亿元）            ——      ——    3179.8       ——       ——     6959.7       ——       ——    11130.0       ——       ——    16039.5
    第一产业                                    ——      ——     142.9       ——       ——      369.2       ——       ——      749.6       ——       ——     1245.4
    第二产业                                    ——      ——    1687.2       ——       ——     3924.2       ——       ——     6278.7       ——       ——     8890.3
    第三产业                                    ——      ——    1349.7       ——       ——     2666.3       ——       ——     4101.7       ——       ——     5903.8
    工业增加值（亿元）                         432.5     937.9    1456.9     2001.3     2573.1     3163.6     3758.5     4362.5     5024.0     5685.6     6342.5     7086.4
    城镇固定资产投资（亿元）                    ——     376.7     751.8     1088.3     1447.3     1881.9     2234.8     2651.0     3117.3     3574.7     4095.3     4905.6
    房地产开发投资                              ——     136.4     252.4      335.5      450.8      557.1      661.1      768.1      885.6     1038.0     1165.8     1355.8
    社会消费品零售总额（亿元）                 554.9    1084.1    1571.7     2044.2     2542.2     3031.3     3528.0     4042.6     4603.2     5189.7     5764.3     6370.4
    外贸进出口总额（万美元）                 2033000   4391000   7274000   10204000   12982000   15929000   18973000   22086000   25372000   28462000   31907000   35713000
    进口                                     1000000   2168000   3547000    4961000    6256000    7642000    9100000   10488000   12014000   13439000   14961000   16557000
    出口                                     1033000   2223000   3727000    5243000    6726000    8287000    9873000   11598000   13358000   15023000   16946000   19156000
    进出口差额(出口—进口）                    33000     55000     180000     282000     469000     645000     773000    1110000    1344000    1584000    1985000   2599000
    外商实际直接投资（万美元）                 41000     91600    155826     247600     351700     461500     535792     665600     768800     873600     920700    1001000
    地方财政收支差额（收入—支出）（亿元）      13.7      39.2      35.1       37.6       30.3      -27.0      -26.6      -41.5     -104.8      -81.2     -163.2     -435.7
    财政收入                                   122.8     226.9     338.2      486.4      590.2      708.0      841.3      941.4     1045.6     1175.6     1283.7     1416.9
    财政支出                                   109.1     187.7     303.1      448.8      559.9      735.0      867.9      982.9     1150.4     1256.8     1446.9     1852.6
    城镇登记失业率（%）（季度）                 ——      ——       2.9       ——       ——        2.9       ——       ——        2.8       ——       ——        2.7
                                                                                                    同比累计增长率（%）
    地区生产总值（季度累计）    ——    ——    15.0    ——    ——    15.1    ——   ——   14.8   ——   ——   14.2
    第一产业                    ——    ——     1.3    ——    ——     4.1    ——   ——    5.0   ——   ——    4.2
    第二产业                    ——    ——    19.1    ——    ——    19.0    ——   ——   19.4   ——   ——   18.4
    第三产业                    ——    ——    11.8    ——    ——    11.2    ——   ——   10.1   ——   ——   10.4
    工业增加值                  13.7    20.7    23.1    23.4    23.4    23.1    23.4   23.0   23.3   22.8   22.2   22.4
    城镇固定资产投资            ——    35.2    34.4    37.2    31.0    25.9    23.4   23.4   24.9   24.6   25.4   18.3
    房地产开发投资              ——    33.8    14.0    13.0    11.6     9.9     9.2    8.0    9.6   14.5   16.5   12.1
    社会消费品零售总额          13.6    12.5    12.9    13.3    13.9    13.8    13.8   13.6   13.6   13.5   13.6   13.6
    外贸进出口总额              -3.6    19.4    24.5    26.2    26.6    28.0    27.7   27.9   26.4   25.1   25.7   26.0
    进口                        -0.2    23.7    26.9    28.8    28.9    30.2    29.9   29.2   27.6   27.0   27.2   26.7
    出口                        -6.6    15.4    22.2    23.9    24.6    26.0    25.6   26.7   25.3   23.5   24.5   25.3
    外商实际直接投资           -41.5   -31.1   -34.0   -27.0   -21.4   -14.3   -10.2    4.8   14.4   25.1   27.2   34.1
    地方财政收入                 5.7    14.8    12.1    14.5    16.3    17.1    18.1   18.7   18.2   18.1   17.3   16.1
    地方财政支出                -5.5     7.1     9.3    13.8    11.1    10.4     8.6    9.1    8.5    7.6    8.8    9.3

    数据来源：广东省统计局绝对值（自年初累计）同比累计增长率（%）表2. 广东省各类价格指数

            当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当季同比   当季同比   当季同比
    2000                ——        1.4       ——       -1.9       ——       11.0       ——        3.4       ——       ——   ——
    2001                ——       -0.7       ——       -2.9       ——       -0.7       ——       -1.3       ——       ——   ——
    2002                ——       -1.4       ——       -1.6       ——       -3.7       ——       -3.5       ——       ——   ——
    2003                ——        0.6       ——       -0.4       ——        4.1       ——       -0.7       ——       ——   ——
    2004                ——        3.0       ——        9.4       ——       10.6       ——        1.7        2.7        1.6    0.0
    2004       1         2.0        2.0        3.4        3.4        5.9        5.9        0.1        0.1       ——       ——   ——
               2           1.1       1.5        4.9       4.1        8.2          7.1       0.4       0.2       ——       ——   ——
               3           2.0       1.7        5.9       4.7       10.8          8.3       1.1       0.5        1.3        0.5    0.0
               4           3.0       2.0        6.7       5.2       10.9          9.0       1.6       0.8       ——       ——   ——
               5           3.7       2.3        7.9       5.8       11.7          9.5       1.7       1.0       ——       ——   ——
               6           2.8       2.4        9.0       6.3       12.1         10.0       1.7       1.1        2.0        1.3    0.0
               7           4.0       2.6       10.8       6.9       11.6         10.2       1.5       1.2       ——       ——   ——
               8           4.3       2.8       11.9       6.6       12.5         10.5       2.1       1.3       ——       ——   ——
               9           3.8       3.0       12.3       8.1       11.5         10.6       2.6       1.4        2.3        2.4    0.0
               10          3.6       3.0       14.1       8.7       12.5         10.8       2.8       1.6       ——       ——   ——
               11          3.0       3.0       13.7       9.2       11.3         10.8       2.7       1.7       ——       ——   ——
               12          2.4       3.0       12.4       9.4        8.3         10.6       2.1       1.7        5.0        2.2    0.0

    数据来源：广东省统计局居民消费价格指数农业生产资料价格指数原材料购进价格指数工业品出厂价格指数表3. 广东省主要存贷款指标

                                                         2004.01   2004.02   2004.03   2004.04   2004.05   2004.06   2004.07   2004.08   2004.09    2004.1   2004.11   2004.12
                金融机构各项存款余额（亿元）             29518.9   29916.3   30524.9   30833.1   31170.6   31638.9   31519.0   31687.2   31986.7   32236.0   32715.3   33252.0
                金融机构各项存款余额比上月增加（亿元）    -110.0     397.4     608.7     308.1     337.5     468.3    -119.8     168.1     299.6     249.2     479.4     536.7
                金融机构各项存款同比增长（%）               16.4      16.2      15.7      15.7      15.0      13.7      12.6      11.9      10.9      10.8      11.5      12.2
                金融机构各项贷款余额（亿元）             20416.6   20681.5   21094.6   21367.3   21453.4   20994.9   20987.7   21040.7   21177.9   21154.9   21305.6   21955.3
本              其中：短期                               10012.0   10094.9   10328.0   10319.6   10329.2    9947.2    9905.1    9895.8    9924.7    9884.4    9867.3    9777.2
外              中长期                                    8423.5    8531.9    8751.0    8968.0    9066.9    9072.2    9150.9    9253.4    9402.3    9479.4    9609.8    9873.9
币              金融机构各项贷款余额比上月增加（亿元）     284.0     264.0     413.1     272.7      86.2    -458.5      -7.2      52.9     137.2     -23.0     150.7     649.7
                其中：短期                                  83.6      83.0     233.1      -8.4       9.6    -382.0     -42.1      -9.4      28.9     -40.2     -17.1     -90.1
                中长期                                     161.1     108.5     219.1     217.0      98.9       5.3      78.7     102.4     148.9      77.0     130.4     264.1
                金融机构各项贷款同比增长（%）               17.6      18.8      19.4      19.3      17.4      14.5      13.7      11.8      10.8      10.0      10.0      12.8
                其中：短期                                   9.1       9.9      10.4      10.4       9.8       8.3       9.2       6.5       5.8       4.9       4.2       3.1
                中长期                                      25.1      26.1      27.6      29.2      27.3      26.8      22.9      23.7      22.4      21.7      21.5      22.4
                金融机构各项存款余额（亿元）             27089.3   27497.0   28096.6   28415.5   28715.9   29163.9   29071.2   29191.7   29494.4   29735.1   30315.1   30869.6
                其中：城乡居民储蓄存款                   14467.6   14706.0   14892.2   15050.1   15157.9   15284.3   15374.5   15394.3   15575.5   15742.5   15981.5   16193.4
                企业存款                                  8765.3    8774.8    9126.0    9270.8    9350.4    9617.0    9428.3    9454.2    9571.6    9557.3    9736.8   10041.4
                金融机构各项存款余额比上月增加（亿元）    -139.8     407.7     599.6     319.0     300.4     448.1     -92.8     120.6     302.7     240.7     579.9     554.6
                其中：城乡居民储蓄存款                     405.8     238.4     186.3     157.9     107.8     126.5      90.2      19.8     181.3     167.0     239.0     211.9
                企业存款                                  -291.2       9.5     351.1     144.8      79.6     266.6    -188.8      25.9     117.4     -14.3     179.5     304.7
人              金融机构各项存款同比增长（%）               18.0      17.9      17.2      17.3      16.4      14.8      13.6      12.6      11.4      11.3      12.4      13.3
民              其中：城乡居民储蓄存款                      19.0      18.4      17.7      17.8      17.3      16.7      15.9      15.1      14.1      14.3      14.8      15.2
币              企业存款                                    17.2      17.7      17.9      20.2      17.3      15.0      13.9      13.3      10.2       8.9      10.0      11.1
                金融机构各项贷款余额（亿元）             18554.0   18763.8   19088.0   19298.8   19314.1   18944.9   18942.0   19006.2   19123.1   19107.6   19233.2   19671.5
                其中：个人消费贷款                        2766.7    2792.2    2866.5    2929.5    2971.1    3062.1    3095.0    3138.6    3180.3    3210.3    3259.3    3318.9
                房地产贷款                                3580.6    3613.0    3702.5    3781.0    3828.9    3782.4    3825.6    3889.3    3941.5    3960.3    4006.3    4077.0
                金融机构各项贷款余额比上月增加（亿元）     252.4     209.0     324.2     210.7      15.3    -369.2      -2.9      64.2     116.9     -15.5     125.5     399.8
                其中：个人消费贷款                          70.5      25.5      74.2      63.1      41.5      91.1      32.9      43.6      41.7      30.0      49.0      59.6
                房地产贷款                                  63.6      32.4      89.4      78.6      47.9     -17.5      43.2      63.6      52.2      18.9      46.0      70.8
                金融机构各项贷款同比增长（%）               17.1      18.1      18.5      18.1      15.9      12.8      12.1      10.3       9.6       8.8       8.9      10.9
                其中：个人消费贷款                          29.8      30.8      31.4      31.2      30.2      29.7      28.6      27.7      26.1      25.6      25.0      23.1
                房地产贷款                                  27.0      29.4      29.0      29.7      29.7      24.8      26.3      20.9      21.6      21.0      20.4      19.8

    数据来源：中国人民银行广州分行金融统计处　　

    附件：

    2004 年深圳市金融运行报告

中国人民银行深圳市中心支行货币政策分析小组

    2004 年，国家各项宏观调控措施在深圳市收到了较好的成效，全市经济实现了持续稳健发展，增长速度较上年放缓。全市实现地区生产总值3422.8 亿元，较上年增长17.3%，增速比上年下降1.9 个百分点。固定资产投资增长速度放缓，投资结构不断优化;工业生产继续快速增长，主导地位增强，全市规模以上工业企业实现工业增加值1913 亿元，增长23.8%;商品销售稳定增长，财政收入和居民收入继续增长;外贸进出口总额1473.1 亿美元，出口额仍居全国各城市首位，利用外资平稳增长。

    市场价格总体上稳中有升，消费价格运行平稳，劳动力价格稳定上升，价格变化结构性差异明显。受全国及深圳市经济快速发展、投资规模扩大的影响，全年原材料购进价格上涨9.6%。工业品出厂价格延续了2003 年以来的下降态势，但下降幅度逐月减小。深圳市物价上涨幅度远低于全国水平，居民消费价格、原材料购进价格和工业品出厂价格涨幅分别比全国平均水平低2.6、4.1 和8.6 个百分点。房地产贷款增速放缓，商品房供给增量下降，非住宅物业销售面积大幅上升，但房价存在上涨压力。

    年末，深圳市金融机构（含外资）本外币各项存款余额为8136.2 亿元，比年初增加1066.3 亿元；贷款余额6571.5 亿元，比年初增加1269.2 亿元。人民币储蓄存款增速先降后升，存款稳定性提高，加息影响明显。人民币贷款增速逐月下降，增速从3 月份的最高25.3%逐步回落到11 月份的11%，国内金融机构人民币中长期贷款比例不断上升。利率水平整体上升，票据贴现利率全年呈双高双低走势，外币存、贷款利率与国际市场利率走势基本一致。票据市场交易活跃程度降低，外汇收支顺差规模大幅增长。深圳证券交易所中小企业板启动，保险市场稳步发展。

    2005 年，深圳市经济增长速度将有所降低，固定资产投资增幅有所减缓；社会消费继续稳定增长，涨幅保持在15%左右；进出口将难以继续保持高速增长势头；预计2005 年深圳市贷款增长速度仍会保持在18%左右的较高水平，但总体走势趋于平缓；物价总体水平将保持温和上涨，涨幅在1.5%左右。目录一、金融运行情况..................................... 24

    （一）银行业............................................................ 24

    （二）深圳中小企业板启动................................................ 28

    （三）保险市场稳步发展.................................................. 29二、经济运行情况..................................... 29

    （一）需求.............................................................. 30

    （二）供给.............................................................. 32

    （三）价格走势.......................................................... 33

    （四）房地产行业分析.................................................... 34三、预测和展望....................................... 36附录： .............................................. 38

    （一）深圳市经济金融大事记............................ 38

    （二）深圳市主要经济金融指标.......................... 40专栏

    专栏1：当前深圳市企业、个人和金融机构外汇收支行为分析................................ 27表

    表1：2004 年深圳市国内金融机构票据业务量统计表......................... 26

    表2：2002 年以来深圳市国内居民个人结汇情况表........................... 27图

    图1：1979 年以来深圳市地区生产总值增长率走势图............................................. 30

    图2：2002 年以来深圳市CPI 和PPI 变动趋势图.................................................... 33一、金融运行情况

    （一）银行业

    1、机构、从业人员及其资产规模

    截止2004 年末，深圳市共有银行业机构43 家。其中，政策性银行3 家，国有商业银行4 家，股份制银行11 家（其中法人银行机构3 家），农村信用联社1 家，外资银行24 家。银行业资产总规模10521.1亿元，从业人员29319 人。

    截止2004 年末，深圳市共有2 家信托公司和3 家财务公司。2家信托公司资产总额为69.7 亿元；3 家财务公司资产总额为82.8 亿元。信托、财务公司从业人员200 余人。

    2、人民币贷款增速逐月下降，储蓄存款增速先降后升，宏观调控效果显著

    2004 年末，深圳市金融机构（含外资）本外币各项存款余额为8136.2 亿元，比年初增加1066.3 亿元，同比少增86.8 亿元，比年初增长15.1%；本外币贷款余额6571.5 亿元，比年初增加1269.2 亿元，同比多增290.5 亿元，比年初增长23.9% 。

    人民币储蓄存款增速先降后升，存款稳定性提高，加息影响明显。国内金融机构人民币储蓄存款同比增速从1 月份的22.9%下降到9 月份的18%，受10 月加息影响，11 月储蓄存款增速开始回升,12 月达到19.4%。2003 年，企业存款和储蓄存款中的活期与定期比例为1：0.75，2004 年这一比例为1：0.95。

    国内金融机构人民币贷款增速逐月下降。2004 年前五个月国内金融机构人民币贷款保持同比多增，从6 月份开始同比少增，增速从3 月份的最高的25.3%逐步回落到11 月份的11%，12 月份由于统计口径调整，同比增速回升到15.9%。

    国内金融机构人民币中长期贷款比例不断上升。年末，国内金融机构人民币短期贷款同比少增287.4 亿元，中长期贷款同比多增110亿元；中长期贷款新增额占同期贷款新增额的63.9%，与上年相比上涨了18 个百分点。

    国内金融机构外币贷款大幅增长。2003 年国内金融机构外币贷款增加了9.6 亿美元，2004 年则增加了42.5 亿美元，比年初增长60.63%。

    外资金融机构本外币贷款大幅增长。2004 年外资金融机构本外币贷款余额为404.2 亿元，比年初增加116.2 亿元，同比多增101.2亿元，比年初增长43.7%。

    3、现金保持大投放，储蓄是现金净投放的主要渠道

    2004 年深圳市现金净投放974.1 亿元，同比增长15.1%，与上年相比增速回落10 个百分点。其中,储蓄净投放占全部现金净投放的69.8%。

    4、票据市场交易活跃程度有所降低，贴现增速放缓

    2004 年末，深圳市国内金融机构银行承兑汇票余额584.5 亿元，同比下降11.5%；全市累计办理票据承兑业务1553.3 亿元，同比增长0.6%。全年贴现累计发生额2213.5 亿元，同比增长69.2%；贴现余额756 亿元，同比增长38%，考虑统计口径调整因素，实际增长13.1%，增速比上年下降了近14 个百分点。表1：2004 年深圳市国内金融机构票据业务量统计表单位：亿元

                                                 贴现
              银行承兑汇票         银行承兑汇票        商业承兑汇票
    季度    余额   累计发生额    余额   累计发生额    余额   累计发生额
    1      577.2        357.3   422.7        397.9    77.9        131.2
    2      602.2        758.1   419.1        789.1    82.7        384.0
    3      578.7       1136.2   355.2       1111.6    73.5        486.9
    4      584.6       1553.3   615.0       1753.3   141.0        591.4

    5、市场利率水平整体上升

    人民币贷款利率有所上升。贷款利率浮动区间进一步扩大后，6个月以内短期贷款（固定）加权平均利率上涨幅度最大, 四季度为5.7388，较上半年上升1.732 个百分点。1 至3 年期贷款（固定）加权平均利率5.7971%,比上半年上升0.0782 个百分点。

    票据贴现利率呈双高双低走势。根据我行监测， 3 至6 个月贴现利率1 月份和6 月份出现两个高点，分别为4.1366%和3.7648%；3月份和12 月出现全年低点3.3161%和3.4387%。

    美元利率上升,港币利率下降，与国际市场利率走势基本一致。12 月末，深圳市美元一年期贷款（固定）基准利率3.2733%，比1 月末上升1.8233 个百分点；美元3 个月以内大额存款利率1.7618%,比1 月末上升0.9899 个百分点。港币一年期固定贷款利率在10 月份达到2.6536%高点后，逐渐回落，12 月末为1.3731%。

    6、外汇收支额进一步扩大，顺差规模大幅增长

    2004 年深圳市外汇收入740.6 亿美元，同比增长53.6％；外汇支出501.0 亿美元，同比增长43.5％；外汇收支实现顺差239.6 亿美元，同比增长80.4％。全年银行结汇收入317.9 亿美元，同比增长34.2％；售汇支出167.5 亿美元，同比增长17.9％；结售汇实现顺差150.4 亿美元，同比增长58.6％。

    专栏1：当前深圳市企业、个人和金融机构外汇收支行为分析当前我国外汇储备数额巨大，本外币存在正利差，人民币升值预期加大，深圳市企业、个人和金融机构的外汇收支行为正在发生变化，表现如下：

    企业贸易结售汇顺收远大于货物贸易顺差，结汇意愿强，购汇意愿弱。2004年，深圳市货物进出口实现顺差80.8 亿美元。其中，来料加工贸易顺差中有26.8亿美元不收汇，当期实际顺差规模（不含来料加工）应为54.0 亿美元。当年，深圳市本地企业贸易结售汇实现顺收103.6 亿美元，结售汇顺收额比贸易顺差大49.6 亿美元。根据我行顺收顺差分析软件统计，外商独资多收汇因素可解释53.0％的顺收顺差差额，私营企业少付汇因素可解释41.6％的顺收顺差差额。2004年，深圳市企业结汇意愿强，购汇和持汇意愿弱，下半年尤为突出。一是下半年贸易结汇增速明显加快，售汇增速明显放慢。下半年贸易结汇同比增长37.1％，增速较上半年上升11.2 个百分点；贸易售汇同比增长6.9％，增速较上半年下降10.4 个百分点；二是售汇增速远低于进口和付汇增速。下半年银行进口售汇增速分别比货物进口和外汇支出增速慢17.8 和28.6 个百分点。

    居民个人结汇猛增的势头有增无减。2004 年，深圳市国内居民个人结汇22.7亿美元，同比增长63.9％。其中，四季度，受人民币升值预期和央行加息的双重影响，国内居民个人月均结汇猛增至3.0 亿美元，同比增长100％。

    表2：2002 年以来深圳市国内居民个人结汇情况表亿美元

               02年月均    03年月均  04年上半年   04年3季度  04年4季度
    国内居民
    个人结汇   0.8        1.2       1.45          1.7         3.0

    银行增加对境外负债，推出外汇理财产品，以保持外汇流动性。一方面，企业和个人结汇意愿强，04 年从境外收入的外汇基本全部结汇，外汇存款余额增长缓慢，12 月末，深圳市各项外汇存款余额107.7 亿美元，较年初上升2.4％，剔除中兴通讯(资讯 行情 论坛)公司从香港调入的2.1 亿美元H 股募股资金，外汇存款余额仅较年初微升。另一方面，企业筹借外汇贷款的积极性高，12 月末深圳市各项外汇贷款余额132.9 亿美元，较年初增加51.7 亿美元，增长63.6％。外汇存款余额增长缓慢而外汇贷款需求旺盛，使银行面临外汇资金短缺的困境。银行迫于压力采取的对策包括：一是从境外借款，增加对境外负债，2004 年12 月末,深圳市银行（外资银行及中资法人银行）对境外负债已升至35 亿美元，较2003 年6 月末增长118.8％；二是推出外汇理财产品，增加对外汇存款的吸引力；三是从总行拆借外汇资金。

    企业和个人的行为调整导致银行结售汇出现巨额顺差。2004 年深圳市结售汇顺差150.4 亿美元；顺差规模进一步扩大，同比增长58.6％。结售汇顺差规模的扩大，外汇储备的快速增长加大了央行对冲操作的压力。各经济主体根据市场条件变化做出的自由选择，也为我们提出了以下新问题：如何在维护好内部均衡的同时兼顾外部均衡，如何利用好市场调节的手段改变经济主体的行为，如何在新形势下加强和改进外汇管理，如何既管好流出又管好流入，既管好企业和银行又管好个人，这些都需要我们进一步研究。

    7、金融改革稳步推进

    2004 年4 月，深圳市农村信用社获批改制为商业银行，对原始社员及股权的身份登记和确认、召开社员代表大会并表决改制等工作已基本完成，当前工作重点是清产核资。

    2004 年，深圳发展银行进行了股权转让和一系列内部改革。12月30 日，四家国有股东向美国新桥投资集团转让约3.5 亿股股份，约占总股本的17.9%，新桥成为深发展第一大股东,外方代表当选为董事长和行长。随后，深圳发展银行开展了防范过渡期风险和加强成本预算的一系列改革。

    （二）深圳中小企业板启动深圳证券交易所在停止发行新股多年后,2004年启动了中小企业板,全年共有38 只股票发行上市，总共募集资金116.2 亿元。中小企业板为全国中小企业提供了新的融资渠道,为深圳证券市场发展提供了新的动力。

    2004 年末，注册地在深圳市的证券公司19 家，基金公司15 家。深圳证券交易所股票市值11041.2 亿元，比上年减少12.7%。全年股票总成交额15863.4 亿元，比上年增加40.5%。发行公司债4 只，募集资金80 多亿元。通过证券投资基金募集资金1156.3 亿元。

    （三）保险市场稳步发展

    2004 年底，深圳市共有保险机构26 家，其中法人机构6 家，从业人员约19400 人，保险业（全辖）总资产2497 亿元，同比增长17.3%。全年累计实现辖内保费收入91.8 亿元，同比增长16.6%，增长速度超过全国平均水平5.5 个百分点。全市人均保费约1500 元，比全国平均水平高出3.5 倍。

    深圳市辖内保险公司共签发502 万张保单，累计为社会公众提供了4.42 万亿元保额的风险保障，同比增长12%；赔款给付支出累计24.6 亿元，同比增长3.1%。

    二、经济运行情况

    2004 年，国家宏观调控各项措施在深圳市收到了较好的成效，全市国民经济实现了持续稳健发展，增长速度较上年放缓。全市实现生产总值3422.8 亿元，按可比价格计算，较上年增长17.3%，增速比上年下降1.9 个百分点。按照2004 年末全市常住人口577.4 万计算，实现人均地区生产总值59278 元，同比增长10.0%。全市就业规模进一步扩大，年末全市从业人员预计450 万人，比上年末增加约28 万人，增长6.6%。2004 年1—9 月，城镇居民登记失业率为2.56%，全年预计控制在3%以内1。

    1 2004 年末全市从业人员及城镇登记失业率数据在6 月份以后公布。

    （一）需求

    1、固定资产投资增长速度放缓，投资结构优化

    2004 年，深圳市固定资产投资呈现上半年较弱，三季度渐强，全年走稳的趋势。全年完成全社会固定资产投资额1090.1 亿元，比上年增长14.9%，增长幅度同比下降5.2 个百分点。其中，基本建设投资459.0 亿元，增长27.5%，占比超越房地产开发投资，由上年的37.9%提高到了今年的42.1%。

    2、商品销售旺盛，居民消费结构调整

    2004 年，深圳市商品销售稳定增长，全年社会消费品零售总额915.5 亿元，比上年增长14.2%，社会消费品零售总额名列全国大中城市第7 位。

    全年城镇居民人均可支配收入27596.4 元，扣除物价因素，实际增长5.0%。城镇居民人均消费性支出19569.6 元，同比实际下降3.3%。居民消费结构转变主要表现为家政服务、旅游健身及在外饮食等服务性消费支出增加，汽车、家电、住房装修等商品性消费支出有所减少。

    2004 年，低收入户人均可支配收入9367.7 元，高收入户人均可支配收入56415.1 元，两者之比为1：5.0，两者的差距比上年扩大了8.7%。

    3、财政收支各项指标全面向好

    2004 年，深圳市全年累计完成地方财政一般预算收入321.8 亿元，比上年增收58.6 亿元，增长20.2%。其中，累计完成各项税收273.0 亿元，增长18.9%；累计完成地方财政一般预算支出378.5 亿元，比上年增长8.4%。金融营业税增长率从前几年的低增长甚至负增长上升到16.3%。

    4、出口额仍居首位，利用外资平稳增长

    全年实现外贸进出口总额1473.1 亿美元，比上年增长25.5%。其中,出口778.6 亿美元，增长23.7%，出口总值自1993 年起连续12年居全国大中城市外贸出口首位；进口694.6 亿美元，增长27.6%，；进出口顺差84.0 亿美元，下降1.3%。全年实际利用外资51.6 亿美元，比上年增长2.3%，其中外商直接投资23.5 亿美元，增长10.3%。

    （二）供给

    1、经济增长主要靠第二产业拉动，第三产业发展相对滞后

    2004 年，深圳市第一产业增加值14.2 亿元，下降19.8%；第二产业增加值2108.1 亿元，增长21.3%；第三产业增加值1300.5 亿元，增长11.3%。三次产业比重为0.4∶61.6∶38.0。

    2004 年，深圳市工业生产继续快速增长，主导地位不断增强。全市规模以上工业企业实现工业增加值1813.5 亿元，增长23.8%，占全市生产总值的53.0%。高新技术产业是促进深圳市工业发展的重要力量。2004 年全市高新技术产业实现工业总产值3037.9 亿元，比上年增长40.2%，比全市规模以上工业的增速高出16.4 个百分点。深圳市25 年来第三产业飞速发展,但相对于第二产业特别是工业则显得逊色。2004 年，服务业增加值占生产总值比率由上年的40.5%继续下降了2.5 个百分点，是自1982 年以来的最低水平。

    2、企业产品销售情况良好，效益大幅提高

    全年规模以上工业销售收入6363.5 亿元，增长27.0%，工业产品销售率97.8%；实现利润总额400.6 亿元，比上年增长19.8%；工业经济效益综合指数187.5%，增加8.2 个百分点。工业全员劳动生产率达127367 元，增长11.8%。

    企业景气指数和企业家信心指数在整体上维持在140 以上的高位，但全年表现出较大的波动。2004 年第四季度，深圳市企业景气指数为149.1，比上年同期下降2.64 个点；企业家信心指数为145.2比上年同期上升0.22 个点。

    （三）价格走势

    1、市场价格总体略有上升，价格变化结构性差异明显全年深圳市居民消费价格总水平比上年上涨1.3%。从结构来看，食品类价格上升幅度较大是物价整体上升的主要原因。由于产地提价及运费提高等因素影响，农副产品购进价格上涨10.7%，致使居民消费价格指数体系中的食品类涨幅最大，达6.1%。

    受全国及深圳市经济快速发展、投资规模扩大的影响，以燃油、钢材、水泥为代表的原材料购进价格进入2004 年后持续走高。全年原材料购进价格上涨9.7%。工业品出厂价格延续了上年以来的下降态势，但下降幅度逐月减小，年末的工业品出厂价格同比下降0.5%。原材料购进价格涨幅高出工业品出厂价格10.2 个百分点，差距比上年扩大了7.4 个百分点。居民消费价格指数（ 当月同比）原材料购进价格指数（ 当月同比）工业品出厂价格指数（ 当月同比）

    虽然深圳市物价水平略有上升，但上涨幅度远低于全国水平。居民消费价格、原材料购进价格和工业品出厂价格涨幅分别比全国平均水平低2.6、4.0 和8.6 个百分点。经济市场化程度高及工业品价格的持续走低是深圳市整体物价平稳的主要原因。

    2、职工劳动报酬稳定增长，行业间劳动力报酬差距明显

    2004 年1—9 月，深圳市在岗职工工资总额为251.9 亿元，比上年同期增长15.0%；在岗职工人数110.8 万人，同比增长8.4%；在岗职工月平均工资2556 元，同比增长7.1%。全年增幅预计较2003 年回落。

    在岗职工工资水平增长各异，使行业间工资水平差距逐年拉大。劳动密集型行业的工资水平较低，增长幅度较小，部分行业出现负增长。

    （四）房地产行业分析

    1、商品房新增供给下降，非住宅物业销售面积大幅上升

    2004 年，全市房地产开发投资432 亿元，增长4.7%，是1990年以来增幅最低的一年。商品房竣工面积690.8 万平方米，比上年减少32.3%；商品房施工面积3368.9 万平方米，比上年增长18.7%。商品房销售面积935.9 万平方米，增长6.6%；商品房销售额612.7 亿元，增长8.8%。随着深圳市中心区的“西移”、特区外城市化的全面铺开及地铁的开通，非住宅物业需求扩大。全市办公楼销售面积27.5 万平方米，比上年增长40.9%；商业用房销售面积65 万平方米，增长65.1%。

    2、房价继续上涨，特区内外房价差距缩小

    2004 年，房地产销售价格呈逐季上升的态势，同比分别上涨3.4%、3.7%、4.4%和4.6%。其中，住宅销售均价5980 元/平方米，比上年增长5.3%；办公楼销售均价9997 元/平方米，下降1.6%；商业用房销售均价12463 元/平方米，下降3.5%。房屋租赁价格与上年持平。

    特区外商品房价格上涨迅速，特区内外房价差距缩小。2004 年，深圳市宝安、龙岗两区的住宅价格分别比2003年上涨11.1%和19.6%，比全市平均水平高出5.8 和14.3 个百分点，使特区内外价格总体差距由2003 年的2 倍减少到了2004 年的1.7 倍。

    3、房地产贷款增速放缓，资产质量有所改善

    2004 年，深圳市国内金融机构房地产贷款余额1652.5 亿元，增长率为18.2%，增幅较上年回落13.4 个百分点。但个人住房贷款仍然保持了较大幅度增长，年末余额为1171.7 亿元，占房地产贷款的70.9%，比上年末增长4.2 个百分点。按五级分类口径，深圳市国内金融机构不良房贷余额较上年减少17.2 亿元，不良率为3.4%，比上年下降1.9 个百分点，其中个人住房贷款不良率下降0.9 个百分点，开发贷款不良率下降3.1 个百分点。

    房地产信托成为新的融资热点。2002 年的深圳市国际信托投资有限公司的稳健·水榭花都项目集合资金信托是深圳市首只房地产资金信托产品。2004 年万科集团从新华信托投资有限公司贷款人民币2亿元，期限两年，年利率4%，支持深圳市东部十七英里项目开发。

    三、预测和展望

    近期深圳市提出了建设“和谐深圳”、“效益深圳”的新思路，2005 年将是从“速度深圳”向“效益深圳”转变的第一年，经济增长目标确定为13%左右，比上年降低了4.3 个百分点。

    2005 年，深圳市固定资产投资增幅将有所减缓,投资对经济的拉动作用将会减弱；社会消费将继续稳定增长，涨幅保持在15%左右，预计上年的消费热点仍将延续；深圳市“两头在外”的外向型经济，受原材料价格、劳动力成本上涨及国际贸易保护主义加强等因素影响较大，进出口将难以继续保持高速增长势头；企业景气调查显示，深圳市企业对经济增长的信心出现减弱趋势，2005 年企业效益增速可能放缓。

    根据中央银行2005 年新增人民币贷款2.5 万亿元的预期目标，以及2004 年深圳市贷款增长情况，预计2005 年深圳市贷款增长速度仍会保持在18%左右的较高水平，但总体走势趋于平缓。

    2005 年，主要有如下方面因素将影响到深圳市居民消费价格走向。拉动价格上涨的因素：一是煤炭、电力、燃油等能源持续涨价的连锁反应将导致部分商品成本上升；二是由于居民住房需求保持快速增长，钢材、水泥等建筑材料价格仍将继续坚挺；三是2005 年深圳市将可能出台一些调价项目，从而推动居民消费价格指数向上运行。制约价格上涨的因素：一是2005 年深圳市经济增长目标调低，有利于稳定物价总水平；二是关税下调使进口原材料和其他商品价格进一步走低，将对以外向型经济为特点的深圳市造成较大影响，使深圳市的消费品价格稳中趋降；三是深圳市的市场化程度较高，加上商品市场供大于求的局面没有根本转变，价格竞争仍将剧烈，削弱了商品涨价的动力。综合以上因素，预计2005 年深圳市物价总体水平将保持温和上涨，涨幅在1.5%左右。

    由于商品房供给相对减少，市场需求保持旺盛，房地产开发企业和居民对房价继续上涨的预期较强，因此深圳市房地产价格继续上涨的可能性较大。附录：

    （一）深圳市经济金融大事记

    1、2003 年12 月31 日，中国人民银行授权中国银行（香港）有限公司作为香港人民币业务清算行。同日，中国人民银行深圳市中心支行与中银香港正式签订香港人民币业务清算合作协议书。2004 年2 月25 日，清算安排正式启动。

    2、1 月1 日，内地与香港更紧密经贸关系安排（CEPA）正式实施，标志着内地和香港经济合作有了新的突破。

    3、1 月2 日，中国证监会和深圳市政府联合颁布公告，对南方证券公司实施行政接管。按照国务院安排，中国人民银行对南方证券发放紧急再贷款进行救助。

    4、2 月17 日，中国人民银行深圳市中心支行由副局级调整为正局级。

    5、5 月9 日，深圳发展银行发布公告，美国新桥投资集团拟受让该行4 家国有股东持有的34810.33 万国家股和法人股。按照有关协议，新桥投资集团将持有该行17.89％的股权，成为第一大股东。12 月3 日，深圳发展银行召开2004年第一次临时股东大会，选举了新一届董事会成员，该行成为我国第一家由外资控股的全国性股份制商业银行。

    6、5 月17 日，中国证监会批复同意深圳证券交易所在主板内设立中小企业板，并核准了中小企业板实施方案。6 月25 日，作为中小企业板的首批上市公司，新和成(资讯 行情 论坛)等8 家公司的股票挂牌交易。

    7、5 月20 日，深圳市商家与银行因刷卡手续费问题起争执，并迅速向全国蔓延，成都、上海、温州等地也相继发生了众多商家拒刷银行卡事件。6 月2 日和3 日，深圳市40 余商家拒绝刷卡两天。此后，深圳银联拟对刷卡税率进行了部分调整，但未获得商家的认同。

    8、6 月17 日，深圳市政府与香港政府共同签署了《关于加强深港合作的备忘录》，同时还签署了8 项具体合作计划。

    9、6 月24 日，平安保险公司在香港交易所挂牌上市。这是继中国人保财险和中国人寿后内地第三家在境外上市的保险公司。

    10、6 月29 日，深圳市委、市政府召开动员大会，全面推进宝安、龙岗城市化工作。至此深圳市已经成为全国第一个没有农村行政建制和农村社会体制的城市。

    11、8 月6 日至8 日，首届深圳市金融文化节暨理财竞技博览会成功举行。本届深圳市金融文化节暨理财竞技博览会由人民银行深圳市中心支行、深圳市金融办、深圳证监局、深圳保监局、深交所担任特邀指导，深圳市银行、证券、保险、期货等金融行业商会联合主办，深圳市政府主要领导、广州分行领导和来自深圳市金融界、企业界的代表及部分香港金融界人士出席了开幕式。

    12、2004 年9 月2 日，中国证监会发布《关于委托中国信达资产管理公司托管经营汉唐证券有限责任公司的决定》，从2004 年9 月3 日起，委托中国信达资产管理公司对汉唐证券进行托管经营。

    13、9 月30 日，深圳市将原有的三家市级资产经营公司整合为深圳市投资控股有限公司，原由资产经营公司行使的出资人职能上收到市国资委。

    14、10 月12 日，第六届中国国际高新技术成果交易会在新落成的深圳市会展中心开幕。本届高交会从规模到水平都迈上了一个新台阶，呈现出“新标志、新内容、新水平、新挑战”的四大特色。园博会、文博会、国际物流大会等相继成功举办标志深圳市的会展经济活力更旺，深圳市的影响力进一步提高。

    15、10 月26 日，伦敦金融城与深圳市签署合作备忘录，双方决定在平等互利的基础上探索更紧密的合作方式，深圳市将借鉴伦敦金融城经验建设区域性金融中心。

    16、12 月25 日，深圳港集装箱吞吐量突破1338 万标箱，稳居世界第四位。

    17、12 月28 日，深圳市地铁正式开通试运营，这是深圳市完善城市功能、向国际化城市迈进的一个重要标志。

    18、2004 年，共有8 家外资商业银行进入深圳市。这是继1986 年、1993 年之后深圳市引入外资银行的又一高峰年。

    （二）深圳市主要经济金融指标表1. 深圳市主要经济指标

                                             2004.01 2004.02 2004.03 2004.04 2004.05 2004.06 2004.07 2004.08  2004.09  2004.10  2004.11  2004.12
                                                                                      绝对值（自年初累计）
    地区生产总值（季度累计）（亿元）          ——    ——   706.8    ——    ——   1525.1    ——     ——   2414.4     ——     ——   3422.8
    第一产业                                  ——    ——     3.2    ——    ——      7.0    ——     ——     10.6     ——     ——     14.2
    第二产业                                  ——    ——   438.6    ——    ——    935.2    ——     ——   1494.8     ——     ——   2108.1
    第三产业                                  ——    ——   264.9    ——    ——    582.9    ——     ——    909.1     ——     ——   1300.5
    工业增加值（亿元）                       116.1   247.1   369.8   500.5   639.7    791.3   940.5   1094.7   1261.8   1440.0   1618.0   1813.5
    城镇固定资产投资（亿元）                  35.1   126.7   206.0   271.7   360.1    447.1   536.7    635.4    752.0    873.9    986.8   1090.1
    房地产开发投资                            11.6    52.2    95.8   117.0   163.2    195.6   230.2    261.4    299.8    347.3    389.7    432.0
    社会消费品零售总额（亿元）                78.1   149.7   223.3   297.4   372.6    447.0   522.4    599.0    676.9    755.8    834.2    915.5
    外贸进出口总额（亿美元）                    79     174     293     411     524      640     761      888     1017     1143     1292     1473
    进口                                        41      89     147     205     259      315     375      433      494      556      620      695
    出口                                        38      85     145     206     265      324     386      455      523      588      672      779
    进出口差额(出口—进口）                     -4      -3      -2       1       6        9      10       22       29       32       51       84
    外商实际直接投资（亿美元）                   1       3       4       7       9       12      13       18       21       22       23       24
    地方财政收支差额（收入—支出）（亿元）     7.6    22.5    19.4    19.6    18.9     -0.3     2.8      6.9     -4.0      0.4    -19.0    -56.8
    财政收入                                  24.2    50.7    77.6   107.4   131.9    158.5   186.4    211.3    236.3    266.5    292.3    321.8
    财政支出                                  16.6    28.2    58.2    87.8   113.0    158.8   183.6    204.4    240.3    266.1    311.3    378.5
    城镇登记失业率（%）（季度）               ——    ——     2.6    ——    ——      2.6    ——     ——      2.6     ——     ——     ——
    地区生产总值（季度累计）                                                          同比累计增长率（%)
    第一产业              ——    ——    -7.3    ——    ——   -12.9    ——   ——   -13.7   ——   ——   -19.8
    第二产业              ——    ——    23.0    ——    ——    21.3    ——   ——    21.3   ——   ——    21.3
    第三产业              ——    ——    13.4    ——    ——    12.0    ——   ——    11.4   ——   ——    11.3
    工业增加值            15.9    20.3    25.1    25.3    24.9    24.5    24.6   24.1    23.8   23.4   22.9    23.8
    城镇固定资产投资      18.0    34.8    33.6    27.7    20.1    16.7    19.8   20.8    23.7   24.8   20.0    14.9
    房地产开发投资         5.4    10.4    15.0    48.9     8.1     7.9     9.0    4.6     6.0    8.8    9.7     4.7
    社会消费品零售总额    14.6    14.6    14.9    15.3    16.1    15.9    15.7   15.4    15.3   14.9   14.5    14.2
    外贸进出口总额        -7.4    11.7    21.4    24.4    25.9    26.8    25.7   26.7    24.0   22.9   24.2    25.5
    进口                   1.2    22.7    29.1    30.4    31.6    32.1    30.8   30.3    27.4   27.2   27.5    27.6
    出口                 -15.3     2.2    14.5    18.9    20.7    22.0    21.1   23.5    21.1   19.1   21.4    23.7
    外商实际直接投资     -57.2   -42.4   -44.4   -40.9   -30.4   -21.9   -23.5    1.5     4.1    7.0    9.4    10.3
    地方财政收入          18.3    30.0    11.8    16.7    16.0    15.9    15.5   15.3    13.9   12.9   19.6    20.2
    地方财政支出         -18.5    -2.4    15.6    12.8    13.7    20.2     7.3    6.4     5.7    7.2    8.7     8.4

    数据来源：深圳市统计局；第四季度失业率暂未公布。

    表2. 深圳市各类价格指数

                    当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当月同比   累计同比   当季（年）同比   当季（年）同比   当季（年）同比
    2000               ——        2.8       ——       ——       ——       ——       ——       -1.6             -0.8             -4.3              0.0
    2001               ——       -2.2       ——       ——       ——        0.2       ——       -3.7              1.1             -0.4              1.0
    2002               ——        1.2       ——       ——       ——       -1.0       ——       -6.2              0.4              0.2              1.1
    2003               ——        0.7       ——       ——       ——        0.5       ——       -2.3              2.2             -0.1              3.0
    2004               ——        1.3       ——       ——       ——        9.7       ——       -0.5              4.6             -0.1              4.4
    2004      1       0.8           0.8       ——       ——       2.4        2.4       -1.7       -1.7               ——           ——               ——
              2      -0.8           0.0       ——       ——        5.6       4.0       -1.6       -1.6               ——           ——               ——
              3       0.5           0.1       ——       ——        5.8       4.6       -1.8       -1.7                3.4           -0.4                0.6
              4       1.0           0.4       ——       ——        6.9       5.2       -1.8       -1.7               ——           ——               ——
              5       1.8           0.6       ——       ——        8.7       5.9       -1.3       -1.6               ——           ——               ——
              6       0.8           0.7       ——       ——        9.9       6.5        0.1       -1.3                3.7            0.7                5.7
              7       2.0           0.8       ——       ——        9.0       6.9        0.3       -1.1               ——           ——               ——
              8       2.6           1.1       ——       ——       14.6       7.9        0.4       -0.9               ——           ——               ——
              9       2.2           1.2       ——       ——       14.9       8.6        1.1       -0.7                4.4           -0.2                0.9
              10      1.9           1.3       ——       ——       14.9       9.3       -0.3       -0.6               ——           ——               ——
              11      1.7           1.3       ——       ——       12.8       9.6        0.4       -0.5               ——           ——               ——
              12      1.3           1.3       ——       ——       11.3       9.7       -0.1       -0.5                6.8           -0.3                8.3

    数据来源：深圳市统计局表3. 深圳市主要存贷款指标

    2004.01 2004.02 2004.03 2004.04 2004.05 2004.06 2004.07 2004.08 2004.09 2004.10 2004.11 2004.12

    金融机构各项存款余额（亿元） 6994.7 7078.6 7326.5 7434.1 7502.1 7641.6 7586.7 7609.6 7721.2 7738.3 7826.9 8136.2

    金融机构各项存款余额比上月增加（亿元） -75.3 84.0 247.9 107.6 68.0 1101.2 -54.9 23.0 111.6 17.1 88.6 309.3本 金融机构各项存款同比增长（%） 17.9 18.9 19.5 19.0 17.7 15.8 15.3 14.9 13.4 29.9 12.3 15.1外 金融机构各项贷款余额（亿元） 5476.9 5571.2 5737.6 5857.4 5908.2 5922.4 5923.8 5932.2 5917.9 5954.2 6085.0 6571.5币 其中：短期 2478.2 2542.5 2681.8 2692.8 2704.2 2663.5 2664.4 2649.6 2625.0 2614.5 2613.1 2608.4

    中长期 2173.7 2203.3 2263.7 2349.7 2405.9 2443.2 2471.0 2507.8 2579.0 2620.0 2669.2 2741.1

    金融机构各项贷款余额比上月增加（亿元） 79.3 94.4 166.4 119.8 50.8 1076.1 1.4 8.5 -14.4 36.3 130.8 486.5

    其中：短期 28.2 64.3 139.2 11.0 11.4 400.4 1.0 -14.7 -24.7 -10.4 -1.4 -4.7

    中长期 38.9 29.6 60.4 86.1 56.2 401.0 27.7 36.9 71.2 41.0 49.2 71.9

    金融机构各项贷款同比增长（%） 22.1 24.0 24.9 24.5 22.9 18.5 19.4 16.2 12.9 12.2 12.9 20.9

    其中：短期 20.6 22.6 24.5 24.6 22.5 16.6 15.6 12.4 9.2 7.8 6.4 6.5

    中长期 21.5 22.7 25.7 29.5 29.4 30.9 30.8 30.9 29.6 28.5 27.7 28.4

    金融机构各项存款余额（亿元） 6066.4 6140.4 6371.8 6497.9 6542.2 6657.9 6611.7 6592.4 6693.2 6714.7 6887.4 7197.4人 其中：城乡居民储蓄存款 2249.6 2271.1 2297.3 2342.7 2355.6 2389.5 2411.6 2424.0 2473.8 2510.0 2562.3 2625.4民 企业存款 2839.4 2859.1 3013.8 3088.0 3123.0 3191.3 3142.1 3103.6 3144.0 3123.3 3175.9 3375.4币 金融机构各项存款余额比上月增加（亿元） -79.4 74.0 231.4 126.1 44.3 115.7 -46.2 -19.4 100.8 21.5 172.7 310.0

    其中：城乡居民储蓄存款 50.1 21.5 26.3 45.3 13.0 33.9 22.1 12.4 49.8 36.2 52.4 63.1

    企业存款-70.3 19.7 154.8 74.2 35.0 68.3 -49.2 -38.5 40.3 -20.6 52.6 199.4

    金融机构各项存款同比增长（%） 21.0 21.9 1120.1 21.6 19.6 16.8 16.3 15.0 12.9 12.7 13.4 17.1

    其中：城乡居民储蓄存款 22.9 21.9 21.1 22.1 21.5 20.9 19.8 19.1 18.0 18.3 18.7 19.4

    企业存款 22.7 25.0 27.6 28.3 26.3 21.2 21.4 18.4 13.7 12.2 11.6 15.5

    金融机构各项贷款余额（亿元） 4676.4 4731.9 4836.7 4912.4 4940.2 4955.1 4964.6 4984.6 4957.0 5002.4 5092.3 5355.3

    其中：个人消费贷款 1058.9 1074.3 1103.7 1140.9 1156.8 1177.7 1192.1 1210.1 1224.6 1230.7 1257.4 1289.8

    房地产贷款 1422.0 1435.7 1477.7 1510.6 1541.2 1552.6 1386.9 1424.1 1461.6 1903.1 4139.4 3364.7

    金融机构各项贷款余额比上月增加（亿元） 69.1 55.5 104.8 75.7 27.8 90.3 9.6 20.0 -27.6 45.5 90.0 262.9

    其中：个人消费贷款 13.0 15.4 29.4 31.5 15.9 27.6 14.5 18.0 14.6 6.0 26.7 32.4

    房地产贷款 23.5 13.8 41.9 32.9 30.7 11.3 -165.7 37.2 37.5 441.5 -303.7 -58.3

    金融机构各项贷款同比增长（%） 23.6 24.6 24.6 23.0 21.6 16.7 18.2 14.9 10.8 10.7 10.9 16.0

    其中：个人消费贷款 28.6 30.3 31.6 32.6 32.1 30.2 29.2 30.0 26.2 24.8 24.7 22.4

    房地产贷款 25.6 25.5 27.5 26.5 26.6 24.6 9.4 10.6 11.1 42.7 17.9 10.2数据来源：《深圳市信贷统计月报》