马蔚华：招行想做中国最好的零售银行

　　本报记者 李利明 北京报道

　　11月18日，招商银行(资讯 行情 论坛)行长马蔚华在北京宣布了招行“财富账户”的诞生，并亲自担任“财富账户”形象代言人，称“这个一站式个人财富管理平台的出现，标志着中国银行业发展进入了个人财富管理时代”。

　　招行大张旗鼓地推出“财富账户”的背景是招行着手推进其战略转型——“做中国最好的零售银行”，未来的招行将以“个人理财”为核心业务发展方向。

　　招行之所以确定个人理财的发展方向，是马蔚华在中国银行业大环境下针对招行自身状况进行深思熟虑之后的战略抉择。

　　资本约束推动战略转型

　　在监管当局严格的资本充足率约束下，招行走到了战略转型的十字路口。

　　今年3月1日，银监会颁布实施了《商业银行资本充足率管理办法》，这将对中国银行业的经营和发展产生重大而深远的影响。尽管已经通过发行35亿元次级债补充附属资本，到2004年6月30日，招行的资本充足率也不过8.12%，距离8%的警戒线只有一步之遥。招行65亿元可转债的发行工作日前已经结束。尽管65亿元可转债获得了164倍的超额认购，得到了一两千亿元资金的支持。

　　招行目前正处于业务快速发展时期，根据招行2004年第三季度季报，9月底，招行资产总额5663亿元，比2003年底增加了12.39%。按照目前的发展速度，招行资产总额增加1000亿元只需一年多时间，如果这些资产全部是风险权重达100%的资产的话，招行每过一年多就需要补充80亿元资本金以满足监管当局的要求。

　　作为一家上市银行，招行满足资本充足率的方法只有两条：一条是不断地补充分子，补充资本；另一条就是降低风险资本的权重。在马蔚华看来，在采取适当的方式补充资本金的同时，还得考虑做分母的文章，“要用最小的资本做最多的事情”。

　　于是，大力发展零售银行业务成为首选，因为零售银行业务具有低资本消耗、低风险、收益稳定的特征。

　　在马蔚华看来，零售银行业务的重要性还不止如此。优先发展零售银行业务是受资本约束的商业银行的选择，同时也是市场发展趋势的必然。

　　此外，近20年来，个人财富的增长比率让人惊讶。2004年上半年，全国居民储蓄存款余额已达12万亿元，居民在股票、基金、国债、企业债和保险上的投资已达4800亿元，比2003年同期增加2600亿元。这给国内商业银行发展零售银行业务提供了巨大的商机。

　　因此，在马蔚华的棋局中，哪家银行能够率先解决零售银行业务在整个业务结构中所处地位，这家银行就能够率先调整好业务结构，就能够赢得发展先机。

　　正是出于这方面的考虑，招行终于确定了“做中国最好的零售银行”的发展战略，并把“个人理财业务”作为核心业务发展方向。

　　零售业务升级换代

　　从招行自身状况来看，大力发展零售银行业务已经具备一定的基础。

　　在股份制银行中，招行的零售银行业务占整个业务的比重一直高居榜首。在招行4166亿元存款中，储蓄活期存款和储蓄定期存款分别是805亿元和827亿元；2882亿元贷款中，个人贷款434亿元。

　　在银行业界，招行向来以创新著称，几个著名品牌都是零售银行产品，如“一卡通”、“金葵花”理财、招行信用卡、国内首张理财国际卡——“一卡通”金卡。马蔚华称，这标志着招行零售银行分层服务体系的框架基本构建完成——招行将市场划分为“一卡通”普通卡、“一卡通”金卡、“金葵花”理财三个横向客户群体，分别面向低端、中端和高端用户群辅以相应的服务内容，在为各客户群提供多样化服务的同时，有选择、有侧重地做精做细相关产品和业务。

　　在招行看来，这些产品都是个人金融服务2G时代的产物。随着大量商业服务与银行支付的融合以及投资理财产品的不断出现，银行出现了大量的个人金融局部领域的功能性金融产品。然而，这些功能性产品已经不能满足当前市场的需要，客户期待管理型产品的出现。特别是高收入客户，在逐步积累个人财富后，对于资金使用管理和投资增值的整体服务需求强烈，个人金融业务需要一个管理角色的产品出现。

　　在这种形势下，招行除了继续推动那些传统的零售产品扩大市场份额之外，要想在个人理财业务方面抢占先机，还需要通过新的产品推动零售银行业务的升级换代，进入个人金融服务3G时代，这就是马蔚华对财富账户所赋予的重大战略意义所在。

　　据招行行长助理唐志宏介绍，招行财富账户依托于互联网，将存款、消费、投资等各类账户充分整合于一体，并连接各种消费和理财渠道，使客户只通过一个账户就可以实现现金和资产的管理与统筹安排，达到对自己财富多卡管理、全能支付、资产总揽、全盘掌控的目标。在“财富账户”的管理平台下，客户可以足不出户地完成缴纳费用、网上消费、支付贷款、购买投资产品、转账汇款、银行证明等各种业务，避免了辗转于各大银行和排队等候的麻烦。而通过财富账户，招行可以更多地吸收个人存款和增加中间业务收入。