上海证券———诚信构筑起的金融大厦

　　上海证券有限责任公司是根据国务院有关规定，经上海市人民政府同意和中国证监会批准，在对原上海财政证券公司和上海国际信托投资公司证券部整合重组的基础上，按规范化要求组建成立的证券公司。公司注册资本金15亿元人民币，其中上海国际集团有限公司出资10亿元，上海国际信托投资公司出资5亿元。公司总资产近100亿元，拥有各类专业人员800多人，营业网点34家，正逐步形成以上海为中心，北京、深圳、南京等发达城市为主体的经营网络。

　　作为一家专业的证券经营机构，上海证券始终秉承“诚信、稳健、开拓、高效”的经营理念，以诚信为本，以稳健为原则、创新为重点，以市场为导向、效益为中心，规范经营、积极进取，立足上海、服务全国，构筑起中国资本市场一座坚实的金融大厦。

　　诚信起家的历史渊源

　　上海证券有限责任公司作为中国证券市场的拓荒者之一，伴随着中国证券市场一起成长壮大。公司始创于1988年，其前身为上海财政证券公司和上海国际信托投资公司证券部，迄今为止，上海证券已经走过了十六年的发展道路。

　　上海财政证券公司是我国最早成立的服务于国债流通的证券公司，1990年参与发起上海证券交易所，是其第一届常务理事单位。1993年公司获得首批国债一级自营商资格。1994年其证券交易总额排名上海证券交易所会员单位第九名，国债现券交易第一名。同年，首创交易所直接挂牌分销国债的无纸化发行方式，在国内引起强烈反响，得到了财政部的肯定，被誉为“上财模式”。公司的国债承销额连年位居前茅，上海财证证券公司以其诚信的经营之道在广大投资者中享有较高的信誉和知名度。

　　上海国际信托投资公司亦于1990年参与发起上海证券交易所，其证券部成为首批6家开展B股业务的证券经营机构之一。1993年发行中国第一批人民币共同基金之一的“上海金龙基金”筹资人民币1亿元，1996年11月在上海证券交易所上市。1993年，海外发行“沪光国际———上海发展投资有限公司”公司型基金，筹资9600万美元，1996年在香港联交所上市。1998年，发起设立华安基金管理公司，同时发起设立“安信基金”，募集资金规模达20亿元人民币，1998年6月在上海证券交易所上市。上海国际信托投资公司证券部同样以诚信的经营之道取得了骄人的业绩。

　　2001年5月，当中国资本市场踏入新世纪的时候，公司也经历了历史性的飞跃，重组合并成立了上海证券有限责任公司。从此，上海证券又迈向其诚信发展的新阶段。

　　诚信维持的坚实依靠

　　上海证券的两家大股东以其强大的实力支持着公司的诚信发展，成为上海证券可持续经营的坚强后盾。他们是：上海国际集团有限公司和上海国际信托投资有限公司。

　　上海国际集团有限公司是上海市人民政府按照“着力调整国有经济布局，完善所有制结构”的原则，于2000年5月组建成立的控股型集团公司。公司注册资本金63亿元人民币，具有投资控股、资本经营和国有资产管理三大功能，现控股上海国际信托投资有限公司、上海证券有限责任公司、上海同盛投资（集团）有限公司等多家公司。集团公司业务分布于中国内地、美国、德国、日本和中国香港，并控股美国太平洋合股公司、德国ATI奥森亨达有限公司、日本ATS株式会社和香港申信公司。

　　上海国际信托投资有限公司成立于1981年7月，注册资本金为25亿元人民币。公司成立以来，通过海外发债、国际商业贷款、亚洲开发银行贷款等，募集外汇资金40多亿美元，在国内外享有良好信誉。公司积极开拓本外币资金信托、财产信托、委托贷款和投资银行等业务，曾在日本东京市场发行250亿日元公募债“武士债”，并成功在东京交易所上市。

　　诚信体现的经营之道

　　上海证券在其十多年的实践中逐步形成了诚信、稳健、规范的经营风格，确立了以“信”为本的上证理念。“诚信”理念既浸润了传统东方伦理之人本精华，又汇聚了现代市场经济的信用本义。上证人笃守“诚信者，天下之结也”，秉承“以至诚为道，以至诚为德，所守者道义，所行者忠言”，无论何时何地，何种处境，都坚持以诚取信于客户，以诚取信于市场，以诚取信于世，以诚信经营的理念推进公司各项业务的稳步发展。

　　在投资银行方面，上海证券自重组以来承销股票、国债、公司债券累计40多家，承销总额超过200亿元，其中国债承销量和交易量多年名列国内券商前茅。公司在国有资产重组、财务顾问和投融资顾问等并购业务方面经验丰富，已同相关省市的政府部门和国有资产管理机构建立了良好的互信机制和战略合作关系。

　　在经纪业务方面，上海证券本着“立足上海，服务全国”的战略定位，营业网点从上海，向全国快速拓展，正逐步形成以上海为中心，以长三角、珠三角主要发达城市为两翼的全国性经营网络。同时，公司积极推进安全化、多元化、网络化、个性化的服务方式，实现了营业网点的通买通卖、与工、农、中、建等多家银行开通了银证转账业务，实现了在线咨询、视频广播、每日传真、现场股评四位一体的咨询服务网络，较早开展了网上证券交易，并于2003年建立了公司独立的网站。

　　在研发业务方面，公司已经形成以行业公司和金融工程为主的研究、开发、营销、服务体系和高质量的研究报告体系。2001年到2003年期间，公司的《中国股票市场与经济增长关系的实证研究》、《证券公司法人治理结构研究》等8项研究成果分别获得了深圳证券交易　所、中国证券业协会、上海市资产重组领导小组办公室颁发的奖项。同时，在《中国证券报》、《上海证券报》、《中国金融报》、《新闻晨报》等各类全国性、地方性及专业性报纸上发表了研究文章5000多篇，设立专栏评论10多个。

　　上海证券通过各项业务的深入开展，目前已拥有经营外汇业务许可证、股票主承销商、全国银行间债券交易、网上证券委托业务、证券投资咨询业务、经营外资股业务、全国银行间同业拆借市场成员、受托投资管理业务、证券交易所债券市场国债承销团甲类成员、开放式证券投资基金代销业务等多项业务资格。目前，公司正致力于国际业务的拓展，积极引入并开展QFII业务的准备工作，并着手与日本大和证券公司联合组建合资证券公司，这一切都为公司的未来发展奠定了坚实的基础。

　　诚信经营的制度保证

　　上海证券不断完善公司法人治理结构，高度重视健全企业内部管理体制和完善风险防范机制。制定并实施、完善了涵盖投资银行业务、证券经纪业务、证券投资业务、资产管理业务以及资本、财务、人力、行政、审计、信息技术等日常运作各个方面的一整套规章制度，建立了集中统一与独立经营相结合，权责利分明，运转高效的业务管理体系和适应证券业竞争的流程管理、绩效管理、薪酬分配体系，以及科学的业务经营风险监控体系，形成了一套具有自身特色，合乎证券业规范运作要求的制度化管理体系，为公司的诚信经营和可持续发展提供了制度保证。

　　诚信构筑的美好远景

　　“雄关漫道真如铁，而今迈步从头越。”国务院《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》将大力发展资本市场作为党中央、国务院从全局和战略出发作出的重要决策，进一步确立了资本市场服务于国民经济全局，与国民经济协调发展的战略定位，我国的资本市场将迎来第二个发展的春天。上海证券将抓住机遇，积极致力于推进证券业务拓展和金融产品的创新，强化战略管理，加快业务调整和转型的步伐。通过稳步推进上海证券的体制机制改革，整合激发员工的创业热情，依托上海这一国际金融大都市的地理优势，扩大经营规模，提高综合实力，增强核心竞争力，做强做大，用三到五年时间将公司发展成为国内具有多种投资银行功能的大型券商，实现公司的规范化、市场化、信息化、集团化和国际化，让上海证券———这座诚信构筑起来的金融大厦更加坚实地矗立在中国资本市场这块土地上。