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用新理论武装企业

http://finance.sina.com.cn 2003年12月30日 12:24 粤港信息日报

  ·成力·

  与一般大企业150年左右的历史相比,绝大多数高新技术大企业均是近50年来新技术革命的产物。因此,高新技术大企业的形成与发展带有自己的鲜明特征。

  内部演进动力:交易费用与契约关系

  由科斯首创,并经威廉姆森等人发展起来的交易费用理论,已成为现代企业理论的一个重要方面。交易费用理论以交易作为分析的基本单位,其基本假设是:①有限理性的人;②机会主义的人;③未来不确定性;④小数目条件(市场的不完全竞争)。在上述假设下,市场交易存在一定的费用,即运用市场机制的费用,如搜索、谈判、签约、监督等。由于存在这种市场交易费用,代替市场的新的交易形式应运而生,这就是企业。企业这种组织结构的出现就是为了节省交易费用。

  用交易费用理论还能解释高新技术大企业成长中诸如吸纳研究院所、通过“买断”方式进入新领域等现象。一般情况下,高新技术以其复杂性使得转让本身的交易费用很高,因此一定的“内部化”能大大节省技术转让这种交易的费用。

  高新技术大企业组织国际化的特征也可用交易费用理论得到一定程度的解释。由于高新技术大企业拥有许多“无形资产”,如先进的技术、知名度、掌握信息的能力等,这些资产也是有价值的。如果市场是充分有效的,这些无形资产就能在国际市场上出售以实现其价值,而无须搞海外投资经营。但国与国之间或地区与地区之间,有形的或无形的、现有的或潜在的交易费用阻止了市场成为无形资产实现价值的媒介,因此必须利用海外直接投资经营,扩大企业自身边界的方式将交易内部化。

  企业的出现除了交易费用理论的“对价格机制的替代”外,还有詹森、麦克林的“契约关系论”,即企业组织是一种法律虚构,其职能是个人之间的一组契约关系,也就是劳动所有者与物质投入和资本投入的提供者、产品的消费者之间的相互契约关系。在这组关系中,每一个人不是和另一个人订立契约,而是和所有其他人订立契约,因此必须有一个人充当代表——管理者,这意味着企业这种形式的出现。

  分工演进:各自拥有自己的辖区

  在信息经济学中,有一种被称为分工演进理论的观点,主要是杨小凯、博兰德等人首先提出来的。根据这种观点,现代化生产要求人们分工从事专业化职业,这种专业化必然导致每个人掌握不同的信息,由于人们之间的利益相互冲突,为了协调经济活动,取得高效率,经济组织形式的选择至关重要。要使在既定的信息制约条件下,使专业化生产要素之间的交易效率极大化,必须选择合理的经济组织方式,反映在企业上,就是生产的集中程度、专业化部门的数量等。

  分工有两种形式:一是内部分工,即在决策者辖区内,两个或两个以上的决策者各自拥有自己独立的辖区;二是外部分工,在两个或两个以上的不属于同一辖区的决策者之间发生的分工。两种分工都带来了信息的不对称性,这种不对称性的存在是组织形式产生的必要条件。和其他组织形式的产生动力相似,驱动经济组织产生的动力也是向均衡的趋近,所不同的是,经济组织是在一定的外部环境(自然条件)下人与人之间对策的均衡。按照分工演进理论,企业的出现不是以非市场机制代替市场机制,而是由于分工出现专门的劳动力市场而代替中间品市场。

  从信息理论的角度看,分工造成信息对称破缺,这种破缺是新信息产生的源泉。扩大了的信息量使得整个社会的知识增加。而对扩大了的新的信息,人在面临与他人之间、与环境之间的决策时,一定有不同于原先的策略。为了充分利用信息,以获取最优化的结果,自然要求有一定的信息传播、利用机制,这种机制包括一定的组织形式与层级结构。层级的出现引起层级决策,这可以说明企业为什么存在以及一个企业内部结构形式演变(如H型向U型、M型结构的转变)的原因。当然,由于信息传播固有的噪声的存在、传播速度的有限性,决定了层级结构的次数和范围的有限性,即企业组织边界的存在。

  粗略说来,用分工演进及信息机制的作用来说明企业的成长,更有可能从本质上把握现代企业的本质。用这种模式可以说明:如果生产管理与资产组合管理之间有分工,最优的所有权结构可能导致股东而不是经理当老板,因为这样可以把交易效率极低的活动(管理知识的生产)卷入分工,但同时避免了这些活动的直接定价和买卖。






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