证监会、国资委：国有控股股东须恪守四不准

　　○不准越过法定程序任免上市公司董事、经理人员或干预上市公司生产经营

　　○不准利用关联交易侵占上市公司利益

　　○不准违规占用上市公司资金和资产

　　○不准操纵上市公司搞虚假信息披露

　　北京消息 监管部门日前提出，今后国有控股股东处理与上市公司的关系要切实做到四个不准：不准越过法定程序任免上市公司董事、经理人员或干预上市公司生产经营，不准利用关联交易侵占上市公司利益，不准违规占用上市公司资金和资产，不准操纵上市公司搞虚假信息披露。

　　这是从中国证监会与国务院国资委日前在济南联合召开的促进上市公司规范发展工作座谈会上传出的消息。这次会议围绕今年9月中国证监会、国务院国资委联合发布的《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》，就规范上市公司控股股东行为，促进上市公司规范运作、持续发展等问题进行了深入探讨。

　　中国证监会上市公司监管部主任杨华在会上指出，上市公司作为建立现代企业制度的排头兵，为我国经济体制改革、国有经济结构和布局调整做出了历史性的贡献，在我国国民经济中的地位和作用日益突出，正逐步成为公有制经济的先进代表和中坚力量。经过13年发展，我国上市公司取得的成就是有目共睹的，但是也暴露出一些问题，这些问题集中起来可以归纳为上市公司缺乏经营独立性，直接表现为控股股东占用上市公司资金。我国证券市场上出现的控股股东占用上市公司资金问题，在国际证券市场上是绝无仅有的，其根源在于上市公司与母公司、存续企业并未成为独立的法人实体，没有形成真正意义上的法人治理结构，上市公司在经营活动中经常表现出计划经济体制下的惯性特征。控股股东占用上市公司资金，带来的直接后果是上市公司持续经营能力下滑，甚至被“掏空”，导致因经营失败而被终止上市，由此导致一些上市公司资信状况恶化，公众投资者权益受到损害，控股股东也处于唇亡齿寒的境地。在信息高度透明的市场上，各个市场主体利益是密切相关的，一荣俱荣，一损俱损。

　　杨华要求控股股东和上市公司高级管理人员，应当以大局为重，站在个体利益服从整体利益、局部利益服从全局利益、眼前利益服从长远利益的高度，按照中央经济工作会议的要求，树立全面、协调、可持续的发展观，切实解决占用资金问题。

　　杨华强调，规范控制股东行为是上市公司规范运作、持续发展的基础，也是证券市场健康发展的本源，特别是国有控股股东应当在规范自身行为，正确履行出资人职责方面做出表率。今后，证监会将进一步加强证券市场诚信档案建设，倡导使诚实守信的市场参与者，充分利用证券市场实现全面、协调和持续发展，给予失信者冷淡待遇甚至市场禁入。

　　杨华指出，当前，我们对于历史形成占用资金问题，本着尊重历史和客观务实的态度，采取了综合治理、限期整改措施。今后还将进一步强化监管措施、提高市场准入标准、追究相关人员尽职责任。希望有关方面抓住机遇，切实加强整改，从源头上解决占用问题，而且早解决比晚解决好，全面解决比部分解决好，实现全面、协调发展和多方共赢的格局。

　　国务院国资委副秘书长马建堂在讲话中指出，控股股东占用上市公司资金，危害了上市公司的正常发展，危害了社会公众投资者的投资信心，危害了控股股东长远发展利益，危害了证券市场的健康发展，危害了社会主义市场经济的法治和诚信基础。各级国有资产监管机构应当把规范国有控股股东的行为，作为建立现代企业制度的重要内容和重要任务，要求国有控股股东要做上市公司诚信、负责的控股股东，牢固树立诚信观，忠实履行诚信义务，规范行使股东权利，维护中小股东的合法权益，绝不能采取国有企业管理下属企业的办法处理与上市公司的关系。

　　马建堂要求控股股东切实做到四个不准：不准越过法定程序任免上市公司董事、经理人员或干预上市公司生产经营，不准利用关联交易侵占上市公司利益，不准违规占用上市公司资金和资产，不准操纵上市公司搞虚假信息披露。

　　马建堂强调，在建立归属清晰、权责明确、保护严格、流转顺畅的现代产权制度中，各类产权都会得到依法保护，任何股东侵犯其他股东合法权益的行为都会受到法律惩处。马建堂表示，国资委将通过进行诚信教育、加强制度建设、督促控股股东积极清偿占用资金、尽快建立失信惩戒制度等有力措施解决违规占用资金等问题。

　　济南、深圳等6家证监会派出机构、6个省市国资监管机构，全国23家上市公司董事长及其控股股东负责人100多人参加了会议。

　　会上，与会的上市公司董事长、控股股东负责人交流了执行《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》的体会，共同探讨多管齐下解决控股股东占用上市公司资金的有效途径。山东省人民政府有关负责同志介绍了在全力解决控股股东占用上市公司资金问题取得的成效，在促进上市公司规范发展方面山东省政府做到“四个到位”：一是认识到位，高度重视占用上市公司资金和上市公司违规担保问题；二是目标、责任到位，积极为上市公司发展营造良好的外部环境；三是工作措施到位，切实解决困扰上市公司发展的各种问题；四是配合、服务到位，共同推动上市公司规范运作和持续发展。

　　通过座谈会，与会者提高了认识，坚定了决心，加强了责任感，明确了紧迫性，纷纷表示千方百计，加快解决占用资金问题的进度，争取做一个诚实守信的市场参与者，共同为上市公司规范运作、持续发展，进一步繁荣证券市场作出贡献。

　　(上海证券报记者 林坚)