随着投资渠道的增多,房产投资已成为百姓追逐的热点。对普通百姓而言,房产投资是一项重大的投资行为,在投资之前,必须进行成本测算。
房产投资成本包括:首期付款、按揭还款(包括本金和利息)、保险费、公证费、契税、二手房交易费用,还包括首付款和按揭还款的利息损失(即机会成本)。首付款目前最低为两成,一般要求在签订购房合同时付清。银行按揭是指房款不足向银行贷款的部分,贷
款期限最长为30年,还款方式主要有等额还款法和等本金还款法等。保险费根据按揭年限计算。房产每交易一次要缴纳一次契税。二手房交易费用由中介公司收取。
在弄清房产投资成本构成的基础上,就可以进行成本测算了。由于按揭还款本金部分已经包含在房屋总价之内,在计算按揭贷款成本时只要计算按揭还款利息即可。具体计算公式是:利润=卖出价-买入合同总价-交易费用-按揭利息支出-利息损失。
首先,如果资金有限,必须依靠银行贷款,按月支付按揭利息。重要的是正确选择还款方式。从上面的公式不难看出:减少按揭利息支出就可以降低成本。
其次,要计算投入资金的利息损失。投入资金包括首付款和按揭还款。主要部分是首付款,一般参照银行利息计算,如果按照一年期定期利率1.98%计算,20万元首付款的年利息损失近4000元。
最后,还需要估算一次性的交易费用,包括两次契税、保险费、公证费和中介费等。一般来说,一套50万元的商品房两次的交易费用约在1.7万元左右。
可见,在以上按揭贷款条件下,投资人第一年房价涨幅的保本点为7.16%,第二年房价年涨幅的保本点为5.46%,第三年房价年涨幅的保本点为4.89%;在一次性付款的情况下,投资人第一年房价涨幅的保本点为5.4%,第二年房价年涨幅的保本点为3.7%,第三年房价年涨幅的保本点为3.1%。如果房价上涨低于上述幅度或出现下跌,房产投资人将出现亏损。(郑文)
作者:郑文
|