华夏银行与您共建小康——华夏银行股份有限公司新股发行网路演精彩回放

　　华夏银行董事长刘海燕致开幕辞

　　尊敬的各位嘉宾，各位朋友，女士们、先生们：

　　在华夏银行即将发行上市的喜庆日子里，非常荣幸地能通过全景网络与各位投资者、各位朋友进行交流。我代表华夏银行董事会和全体员工向各位嘉宾表示诚挚的欢迎，向参加 本次网上路演推介活动的朋友们、向关心和支持华夏银行发展的广大投资者们表示由衷的感谢。

　　华夏银行成立于1992年10月，经中国人民银行批准1998年改制变更为股份有限公司。作为一家全国性股份制商业银行，华夏银行近年来的业务发展十分迅速。经过十年多的发展，华夏银行已经建立起了“立足经济发达城市，辐射全国”的机构体系，在全国22个大城市建立了199家营业机构，与境外292家银行建立了代理业务关系，资产规模和市场份额实现了快速增长，盈利能力不断加强，资产质量良好，在同行业竞争中具有一定优势。此次通过向社会公开发行股票不仅为华夏银行的健康、持续发展建立了资本补充渠道，更重要的是为华夏银行完善法人治理结构，加强社会公众监督，建立现代企业制度和提高经营管理水平提供了契机，有利于华夏银行在资产高质量的前提下，实现可持续地成长，同时由于华夏银行股票价廉物美，也为全体股东的利益创造了更大的提升空间。上市后，本行将继续坚持稳健经营、规范管理，实现高质量发展，把华夏银行办成一个具有一流经营管理水平的精品商业银行，以稳定增长的业绩回报股东、回报社会。

　　作为一家上市公司，本行将严格遵守信息披露的有关规定，及时准确地披露有关重要信息，尽可能地降低广大投资者的投资风险。对于此次发行所募集的资金，我行在充实资本金，增强运营实力，提高抗风险能力的同时，将根据计划主要用于机构网点建设、电子化建设、人材培训以及资金运营等方面。

　　最后，希望和华夏银行合作的客户，通过我们的竭诚服务都能成为长期合作伙伴，成为我们的朋友，使我们在互相支持中实现双赢，共同走进小康。

　　谢谢大家！

　　华夏银行行长吴建致辞

　　尊敬的各位嘉宾，各位朋友，女士们、先生们：

　　大家好！

　　10亿A股即将公开发行，今天我们在这里举行网上路演推介会。借此机会，我代表华夏银行经营班子及全体员工，向参加本次网上路演推介会的朋友们表示热烈欢迎,向长期以来给予华夏银行关心和支持的广大投资者致以诚挚谢意！

　　华夏银行是我国经济体制改革和金融体制改革的产物。1992年初，小平同志南巡发表重要讲话，肯定了我国发展社会主义市场经济的改革方向。5月22日，邓小平同志到首钢视察，明确提出支持首钢扩大包括资金融通权在内的经营自主权。同年经国务院、中国人民银行批准，华夏银行由首钢总公司独资组建成立，注册资本为10亿元人民币，总部设在北京。12月22日举行开业典礼，时任国务院总理的李鹏同志亲自为我行开业剪彩，并挥笔题词，殷切寄予了“办好华夏银行，搞活资金融通”的厚望。

　　1995年2月，经中国人民银行批准，华夏银行进行股份制改制，由33家法人单位以共同发起方式改制变更为。我行是《公司法》颁布后，按照现代企业制度进行股份制改造的首家银行。股份制改造后，我行股本增加到25亿元，主要由国内知名的大型国有企业首钢、山东电力、红塔集团等国有企业股东持有。截至2003年6月30日，我行共有股东29家，其中国有法人股占主要成分，比例达到88.24%。股份制改造，给我行的发展注入了强大的活力，一级法人体制和董事会领导下的行长负责制不断完善，经营管理机制严格按照“自主经营、自担风险、自负盈亏、自我约束”运行。从1995年开始，分支机构不断增加，至2003年6月30日，我行已在全国22个城市设立了1个总行营业部、12个分行、5个直属支行、4个异地支行，营业机构达199个，逐步建立了“立足经济发达城市，辐射全国”的机构体系。同时我行已与境外的292家银行建立了代理业务关系。

　　现在，华夏银行又获得证监会核准公开发行股票，即将成为一家社会公众公司。上市准备过程是对我行的一次极大考验，是我行公司治理结构不断完善、各项规章制度不断规范、业务管理水平不断提高的过程。在过去三年的上市准备工作中，我行严格按照中国人民银行和中国证监会对上市商业银行公司治理结构和经营管理的各项监管要求，采取措施，扎实整改，使经营管理和各项主要指标全面达到了上市银行的规范性要求。

　　经过11年的改革与发展，我行从小到大，已经成为一家全国性股份制商业银行，取得了良好的社会效益和经济效益，在公司治理、业务拓展、内部管理、电子化建设、队伍建设和企业文化建设上都有了一定的成绩，并开始逐步形成自己“经营较稳、质量较好、效益较高”的经营特色，这使我行本次发行的A股具有了良好的投资价值。

　　审视现在，展望未来，2003年到2005年将是我行发展至关重要的时期。为了抓住机遇，加快改革发展，我行已经明确提出了未来办行的指导思想是：从实际出发，按照商业银行规律办银行，不求最大，但求最好，稳健经营，规范管理，实现质量、效益、速度的有机统一；以持续发展为主题，以深化改革为手段，以先进信息技术为支撑，转换经营机制，创造“以人为本”的企业文化，走高质量发展之路，努力把我行办成具有先进经营管理水平的精品银行。最终目的是要为客户提供优质的金融服务，提高资产和资本回报率，实现股东价值最大化。到2005年我行主要经营目标是：总资产规模达到3000亿元以上，一般性存款达到2500亿元，贷款余额达到1800亿元，分行机构达到33家，银行卡发卡量达到1000万张，网上银行客户达到30万户，不良贷款率控制在同业较低水平，资本充足率符合监管要求。

　　朋友们，我们将恪守招股说明书中所作的承诺，进一步完善法人治理结构，规范经营，不断提升管理水平，实现优良的业绩，给广大投资者以丰厚的回报！谢谢！

　　路演嘉宾

　　刘海燕 华夏银行董事长

　　吴 建 华夏银行董事、行长

　　乔 瑞 华夏银行董事、副行长

　　刘熙凤 华夏银行董事、副行长

　　赵京学 华夏银行董事、董事会秘书

　　张燕林 华夏银行监事长

　　阚治东 南方证券常务董事、总裁

　　李振伟 南方证券副总裁

　　曲 宏 南方证券投资银行业务总部副总经理

　　钱 卫 中银国际董事、总经理，副执行总裁

　　任 劲 中银国际执行董事、投资银行部主管

　　经营

　　问：华夏银行与国际标准接轨主要表现在哪些方面？

　　赵京学：主要标志有：一，资本充足率的要求；二，会计制度上的要求；三，法人治理结构上的要求；四，管理措施方面的要求，如能否达到ISO9000的要求；五，发展速度和质量相统一的要求；六，行业划分与界定方面的要求；七，语言方面的要求；八，管理理念方面的要求，如团队精神等。

　　问：面对中信组建金融控股集团，华夏对将来混业经营有何计划及设想？

　　赵京学：您的问题非常富有想象力。混业经营是近年金融企业非常关注的问题，华夏银行对此也不例外。我行也有关于混业经营的计划和设想，希望有机会能和您面对面的交流。

　　问：请问董事长先生，华夏银行将如何应对金融业的对外开放？贵行有无与外资合作的意向？如果有，最快什么时间能迈出合资的第一步？

　　刘海燕：华夏银行将以积极的姿态应对金融业的开放，我们有分三步走的设想：第一是积极的学习外国商业银行的经验，提高我们的管理水平；第二是积极的引进人才；第三考虑股权的合作。但这是一个长期的目标，不能操之过急。

　　问：请问华夏在对公业务上的胆量和开拓力度为何没有其它股份制银行强？总行的快速反应能力是否应该加强？风险控制的理念为何有别于他行？要知道全国的市场有别于北京、深圳、上海这三地，信贷政策要区别对待，全国市场不是你华夏的，为什么别的行能做的业务华夏不能做？

　　乔瑞：很感谢您提出的问题，您提出的是业务胆量问题，我们考虑的是如何在满足客户需要和风险控制要求的基础上更快更好的发展业务，我想这不单是个胆量问题吧。这包括贴近市场的能力，了解客户需求的能力，也包括探究和防范控制市场风险的能力，所以管理确实有一个不断加强和提高的问题。我们讲长三角、珠三角和环渤海地区，因为这三个地区经济比较活跃，能够发挥区域中心的作用，这不仅包括北京、深圳、上海，也包括其他地区，应该是协同发展。

　　问：请行领导谈一下华夏银行的经营特色？

　　刘海燕：本行坚持走“不求最大，但求最好”，稳健经营，规范管理，质量、效益、速度相协调的办行之路。以持续发展为主题，以深化改革为手段，以先进信息技术为支撑，转换经营机制，创造“以人为本”的企业文化，按照商业银行的办行规律，走高质量发展之路，把本行办成具有国内先进经营管理水平的精品银行。

　　华夏银行的经营特色在于1、树立依法办行、稳健经营的高质量发展理念，各项业务得以快速协调发展。2、建立了以防范信贷风险为核心的现代商业银行风险管理制度，资产质量不断得以优化。3、本行坚持以金融科技带动业务拓展的发展模式，网络银行功能不断完善，服务水平进一步提高。4、实施以优质名牌客户为中心的整体营销战略，培养并稳定了一批优质的客户群体。5、推进金融创新，打造名牌产品，银行综合服务功能日趋完善。6、确立了重点城市行发展战略，初步形成立足经济发达城市和沿海开放城市、辐射全国的业务增长格局。

　　问：你们面临着外资银行的冲击和国内四大商业银行的相对垄断,叫我们如何相信你们既与外资相比有管理与技术优势,又与四大商业银行相比有网点及雄厚的政府背景优势?你们无可替代的优势在什么地方?即使你们能够生存,你们的增长潜力又有多大?请直面这一问题。

　　赵京学：面临外资银行的冲击和四大银行的“相对垄断”，我行冷静地、实事求是地分析了我们自身的优势和劣势，并据此提出了相应的发展规划。我行的优势在于：一，目前结构最为优化的法人治理结构；二，建行时间较短，没有过重的历史包袱；三，资产质量优良；四，净资产收益率水平较高；五，有一支敬业的、素质较高的员工队伍；六，团结奋进的领导班子。谢谢

　　问：华夏银行现在有多少家分支机构了？

　　吴建：至2003年6月30日，已在全国22个城市设立了1个总行营业部、12个分行、5个直属支行、4个异地支行，营业机构达199个，同时本行已与境外292家银行建立了代理业务关系。

　　问：请问董事长，如何在华夏银行理顺治理关系、健全运行机制？

　　刘海燕：理顺治理关系的首要问题是要健全和完善法人治理结构，我行上市过程就是一个不断完善法人治理结构的过程，目前我行董事会结构、监事会结构以及董事会、监事会以下的各专门委员会达到了监管部门“指引”的要求，同时也符合证监会对上市公司的要求。当然上市以后我们会在广大投资者的监督下自觉地、进一步地完善法人治理结构，并健全我行的运行机制。

　　竞争

　　问：把民生、浦发、深发展、招商、华夏作一比较，你认为华夏最大的优势是什么？

　　赵京学：与同行相比，我们还有许多需向同行学习的地方，我认为如果说有一些优势的话，下面几个方面是否可以供您参考。华夏银行的经营特色在于1、树立依法办行、稳健经营的高质量发展理念，各项业务得以快速协调发展。2、建立了以防范信贷风险为核心的现代商业银行风险管理制度，资产质量不断得以优化。3、本行坚持以金融科技带动业务拓展的发展模式，网络银行功能不断完善，服务水平进一步提高。4、实施以优质名牌客户为中心的整体营销战略，培养并稳定了一批优质的客户群体。5、推进金融创新，打造名牌产品，银行综合服务功能日趋完善。6、确立了重点城市行发展战略，初步形成立足经济发达城市和沿海开放城市、辐射全国的业务增长格局。

　　问：网上银行是必然趋势，前提是要有完善的安全系统和服务。随着我国入世，面对外国银行的竞争。该行有什么对策呢？还有外国资金的大量进入中国你有什么看法呢？

　　吴建：1、不断创新，保持我行网络银行在技术上，安全上以及业务上的优势；

　　2、加强与国内同业的合作，共同提高业务经营管理能力；

　　3、利用我行本土化的优势大力发展客户。

　　问：请问贵行如何提升自身形象，缩短甚至赶超其他商业银行？

　　赵京学：依我之见，恐怕至少有这么几个因素要下功夫解决。第一，完善的法人治理结构；第二，团结向上的领导班子；第三，严谨的，实事求是的发展规划；第四，爱行敬业的员工队伍和有凝聚力的企业文化；第五，组织严密的管理结构和激励和约束机制；第六，真正属于华夏银行的“拳头”产品和客户群体等等，谢谢。

　　问：华夏银行超过民生、招商、浦发深发的卖点或优势是什么？华夏有可能成为价格最低的银行股吗？

　　刘海燕：华夏银行的卖点或者优势主要是三条。第一是资产质量好，不良资产率只有4.79%；第二是净资产收益率高，说明它的盈利能力强；第三是它的股票发行价比较低，只有5.6元，是一只价廉物美的股票。

　　问：你认为华夏未来几年如何保证在激烈的市场竞争中取得优势？并能否保证上市以后业绩不会出现大幅滑坡现象？您是否有信心说华夏在上市后仍能保持良好的增长势头呢？

　　刘海燕：我国经济正处于快速发展时期，北京市也正在实施新北京新奥运的战略，为华夏银行的发展创造了无限的商机，华夏银行占尽了天时地利人和，所以我们对华夏银行保持增长势头满怀信心，我们的主要措施是：

　　1，强化市场组织体系、整体营销体系和客户经理管理体系，继续推动我行客户发展战略、重点地区发展战略，大力开发客户资源、扩大市场份额，建立稳固的客户群体。

　　2，加快金融产品创新服务体系的建设，以市场为导向，整合银行内部的业务开发、服务管理和产品创新资源，努力打造服务品牌，为客户提供满意和超值的服务；当前要集中抓好开发批发和零售两个市场需要的金融产品和服务品种。

　　3，继续加大金融电子化的投入，为业务发展和强化管理建设集约化、信息化的科技“高速公路”，提供我行内部管理和金融服务的科技水平。

　　4，加强内部管理体系的建设，特别要提高业务流程的内部控制体系和风险管理体系建设，结合我行实际积极采用先进的银行管理方法和风险控制手段，不断提高综合管理水平。

　　5，继续推进为高质量发展提供保障的人力资源管理，积极引进真正符合我行发展需要的高水平管理人才，同时全力创造适合优秀人才锻炼和发展的人才培养环境。

　　问：请问吴行长，您曾经是交通银行的副行长，您认为类似于交通银行、华夏银行这些股份制商业银行，如何与四大国有独资商业银行争夺市场份额？谢谢！

　　吴建：交通银行、华夏银行等股份制商业银行是我国金融体制改革的产物，经过十余年的发展表现出强劲的成长势头，取得业务的快速发展。在市场竞争中关键还是要加大营销力度，苦练内功，注重质量，不断提高收益才能在竞争中站住脚。

　　业务

　　问：华夏有什么自己独特的业务?

　　吴建：华夏银行2001年推出华夏丽人卡，荣获VISA国际组织2001年度最佳创意奖，我行联合5000余家品牌商户为女性提供健身、美容、化妆等优惠折扣服务。更提供全面的银行服务。丽人卡已推广到全行22个分支行。成为国内有名的女性贵宾银行卡。

　　问：请具体談一下贵行将如何大力开拓中间业务品种？

　　吴建：本行将把发展中间业务作为银行业务和利润新的增长点加以大力发展。重点将在巩固和继续加快发展传统结算、承兑类和代收代付等劳动密集型中间业务的基础上突出集成化，高附加值的中间业务产品开发，实现中间业务的全面发展，提高中间业务占比。

　　问：在贵行的招股说明书中，多次提及“国际化改造”，并做为2003－2005年的业务目标之一，请问贵行国际化改造工作包括哪些内容，可以为华夏银行带来哪些收益？

　　吴建：我行的国际化改造现阶段的主要内容目前是就经营管理中所涉及的引进国际先进的银行管理经验，业务实施流程再造，长远看国际化改造还包括培训人才、吸引人才等。国际化改造主要是应对加入WTO之后的竞争，通过国际化改造将全面提升华夏银行的经营管理水平，达到国内一流的管理，接近或达到国示先进的管理水平，进一步增强资本市场和投资者的信心。

　　问：华夏银行在资金业务上表现如何？

　　吴建：我行是首批进入全国银行间同业拆借市场的成员、公开市场业务一级交易商、国债协会常务理事级会员单位、财政部记账式国债承销团成员、凭证式国债承销团成员、国家开发银行和进出口银行金融债券承销团成员，并在中央国债登记结算有限责任公司开立债券托管甲类账户，具备在银行间债券市场为中小金融机构开展债券结算代理业务资格。在外汇资金交易方面，我行是中国外汇交易中心会员单位，在全国银行间同业拆借市场、外汇市场都拥有银行同业给予的资金拆借授信额度，融资渠道可靠。本行2000年度被评为全国银行间同业拆借中心优秀交易成员，在银行间债券市场记账式国债承销中名列第8位，在全国性股份制银行中名列第2位。

　　问：华夏银行如何来控制银行间市场、外汇市场上的风险？

　　吴建：我行重视资金业务的风险控制，全面推行资金授信管理，建立了资金业务授信审批制度，对主要资金交易对手都核定了授信额度，实行资金交易前后台分离、资金交易分级授权，非常规业务逐笔审批。最近，总行成立资金营运管理部，统一组织总行资金业务的运作、经营与风险控制。

　　问：资金业务的收入有多少？

　　吴建：资金业务是我行重要的营业收入来源。2002年实现金融机构往来收入6.08亿元，投资收益8.89亿元，两项合计占全行营业收入的24.05%。具体业务经营情况可详细参阅招股说明书和审计报告。

　　问：请问华夏在信用卡上的发展战略，在中国目前信用体制不完善的情况下，您认为信用卡的风险是否大于收益？

　　吴建：信用卡业务是商业银行的一项重要新业务，华夏银行在上市后，将在学习国外先进银行的经验的基础上加快研究、开发、推广信用卡业务，为客户提供更好的金融服务。

　　在目前的条件下，只要充分吸收国外银行对信用卡风险的识别、控制、处理的先进经验，在营销上行业避恶性竞争，加强内部成本控制，信用卡业务是可以成为银行的新的收益增长点。

　　问：如何管理银行的IT投资？贵行呼叫中心投资约1亿元人民币，是否可以认为贵行重视IT建设？

　　刘熙凤：本行成立了科技委员会，专门负责审查ＩＴ投资项目，经科技委会员会审查的项目，纳入固定资产计划草案，按规定程序报行长办公会审定，报董事会审批。我行致力加快科技型现代化商业银行建设，注重加大电子化建设的资金投入，迅速提高本行金融电子化、网络化、信息化水平。谢谢您对华夏银行的关心。

　　问：请问华夏在拓展个人金融业务时，如何建立征信机制。此外，华夏的信贷业务是否考虑中小企业，怎样看待当前的中小企业信用担保体制，民间的担保机构能否发挥作用？

　　乔瑞：我行已经建立了个人信用等级评定办法,目前人民银行正在组织建立个人信用联合征信系统,这将对发展个人金融业务提供有利的业务支撑.我们选择客户不分规模大小,关键是看客户的信用状况和经营管理水平.信用好的担保机构为企业提供担保我们是欢迎的.

　　问：请问，您如何应对外资金融机构进入中国，有何业务创新，怎样扩大规模以为更多的人服务？

　　乔瑞：外资银行进入中国市场,为我们带来了新的理念和经营方式,是需要我们学习的,我们将结合他们的先进管理经验,适时调整我们的经营方式和管理思维,加强经营创新，提高竞争力,为广大的客户提供更多的服务.

　　问：贵行离岸金融业务的资产质量很差，对今后贵行在该领域的拓展有何影响？

　　乔瑞：非常感谢您关注华夏银行的发展，到目前为止我行尚未开办离岸金融业务。

　　发展

　　问：中国的银行业，利润空间已经越来越小。在法律法规没有修改，不允许银行业混业经营的前提下，华夏的利润高增长靠什么？如何保证股东的回报？不能解决这个问题，华夏何以能成为蓝筹股？

　　刘熙凤：上市后，本行将进一步发挥本行在信贷业务、债券投资方面的盈利优势，在充分权衡本外币信贷资产、债券投资以及其他金融工具的风险、收益水平的基础上，调整资产结构，使生息资产分布状况均衡、合理，从而在控制风险的前提下取得最大收益；加快网点机构建设，加快金融电子化建设，加快金融创新，加强经营管理，不断提高服务水平，努力保持资产质量在同业中的较好水平。谢谢！

　　问：未来5年的目标是什么？管理层2003年和2004年有什么目标？

　　刘海燕：到2005年，本行将努力达到以下经营目标：

　　总资产规模，达到3000亿元以上；

　　一般性存款，达到2500亿元；

　　贷款余额，达到1800亿元；

　　分行机构达到33个；

　　银行卡发卡量达到1000万张；

　　网上银行客户达到30万户；

　　不良贷款率控制在同业较低水平；

　　资本充足率符合监管要求。

　　问：能不能谈谈华夏银行上市后，即将在经营管理策略上实行的重大举措。

　　刘海燕：华夏银行上市之后，将实行以下几项重大举措：

　　第一，拓展分支机构，增设营业网点，在未来几年内，华夏银行拟在12个城市设立分行，同时将现有5个直属支行、4个异地支行升格为分行。

　　第二，加快金融电子化建设，实现银行网络化、服务信息化、业务电子化、管理现代化。重点建成集中业务处理、客户关系管理、分析管理决策和系统风险控制等系统。

　　第三，未来三年预计将投入2亿元，用于加强人力资源开发培训力度，为华夏银行未来发展提供人才资源储备。

　　第四，力争通过3到5年的努力，构建起科学高效的研究决策、整体营销、风险管理、会计核算、科技开发和金融创新体系。从而把华夏银行办成具有国内先进经营管理水平的精品银行。

　　问：你们今年设几个分行?

　　吴建：预计今年设立4个分行。其中，西安分行已经开业，乌鲁木齐分行正在筹建，天津、福州分行正在申报。

　　问：请问华夏有没有国外资本市场融资的打算？

　　刘海燕：从长远的发展看，我们有这个打算，但什么时候实施还要看国外资本市场和我们本身的发展状况来定。

　　问：吴行长,贵行有没有制定中长期规划，给投资者以什么样的预期?

　　吴建：制定中长期发展规划意义重大，有利于增强投资者的信心，我行董事会和高层领导十分重视这个问题，已就这个问题进行高层研讨，确定了制定的原则就是要遵循商业银行发展规律办银行，努力把我行建设成具有先进管理水平的现代商业银行。争取到2007年资产翻一番，到2012年我行建行20周年时争取比目前翻两番，同时保持质量、效益在国内同业名列前茅。这个目标还要经过充分的论证。目前正在积极做这个工作。

　　信贷

　　问：请问乔行长,华夏银行的准备金覆盖率情况如何?较已上市四家银行而言呢?谢谢！

　　乔瑞：感谢您对华夏银行发展的关注。截止2003年6月末，我行计提贷款损失准备金余额为33.26亿元，计提比例达到2.68%，贷款准备金对同期不良贷款的覆盖率达到55.91%以上，这在国内银行中已经达到了很高的水平，即便与已上市的银行或境外银行的同期一般水平相比，我行贷款损失准备金对不良贷款的覆盖率也处于较高水平。

　　问：作为按新标准上市的银行，与已经上市的银行相比，在资产质量、呆帐准备等方面有什么实质性的区别？

　　乔瑞：根据公开的披露信息，2000-2002年，几家上市银行按五级分类口径计算的平均不良贷款率分别为13.6%,9.08%和6.16%,我行三年的比例分别是7.18%,7.05%和5.97%，低于上市银行平均水平,因此在国内同业处于较好的水平。

　　问：您对华夏的信贷管理有无好的思路和想法？能够使华夏的信贷体制运营处于一个良性的发展？

　　乔瑞：感谢对华夏银行的关心，银行的信贷管理有其内在的运行规律，我们目前正在做的和将要继续做的首先是围绕着信贷运行管理的规范、内控机制的完善、管理流程的细化以及严格的岗位责任约束；另外，很重要的是信贷政策的把握；第三，高质量的信贷队伍的建设。这几项措施就可以保证我们信贷管理有一个好的运行状态。

　　问：中国的银行业的不良资产早早就超过日本，因为中国的银行业不得不把钱贷给不能产生任何效益的国企。对这个问题，公司是如何看的？如何应对的？公司这类不良资产有多少？

　　刘海燕：按一逾两呆口径，我行六月末不良贷款58.35亿，按五级分类口径，我行六月末不良贷款59.5亿，不良资产率是4.79%，比国有银行低得多，在股份制银行当中也处于较好水平。

　　我行控制不良资产，提高资产质量的主要管理措施有：

　　1，建立健全信贷管理的组织架构；

　　2，完善信贷业务全过程运行管理体系；

　　3，明确岗位责任，强化责任约束；

　　4，完善客户信用评级和统一授信制度；

　　5，全面实施和深化信贷资产五级风险分类制度；

　　6，积极实施客户结构的调整策略；

　　7，加强信贷管理的信息建设。

　　问：贵行在同业当中的资产质量如何?

　　乔瑞：截至2003年6月末,我们按一逾两呆口径计算的不良贷款率为4.69%,按五级分类口径计算的不良贷款率为4.79%,远低于银行监管15%的要求。

　　问：贵行的主要放款对象都是道路、电信等效益较好的企业，请问对国企、中小企业、民营企业贵行采取什么样的贷款政策？

　　乔瑞：我行的信贷投向主要是工业、商业、建筑、物资流通、外经外贸、科教文卫、能源交通以及个人客户,贷款方式包括保证贷款、抵押贷款、质押贷款、信用贷款;开办的信贷业务种类包括各类贷款、进出口押汇、票据贴现、承兑汇票、信贷担保等。对企业实行统一信用等级评价制度，符合标准的都可以取得我们的支持。上述贷款中有不少是非国有企业的客户。

　　问：请问贵行审批一项贷款或授信业务一般需要多长时间，如何处理审核时间长、客户急需资金以及控制信贷风险之间的矛盾？

　　乔瑞：按照我们现有的规定每周召开一次贷审会，我行现在实施对客户提前授信管理制度以保证信贷审批的效率和质量。

　　问：与已上市的四家银行相比，贵行贷款损失准备金计提是否充足？

　　刘熙凤：2002年末本行贷款损失准备金余额为29.5亿元,准备金综合计提率(准备金余额/各项贷款)为3.34%,对不良贷款的覆盖率(准备金余额/不良贷款)为55.9%。根据已上市四家商业银行公开披露的2002年年报计算,四家商业银行准备金综合计提率分别为2.84%、2.27%、3.30%、3.85%,准备金对不良贷款的覆盖率分别为:63.96%、87.17%、55.01%、33.17%。本行贷款损失准备计提是充足的。

　　问：评价一家银行资产质量优劣的主要标准有哪些？

　　乔瑞：评价商业银行信贷资产质量好坏，一方面要看不良贷款率的大小，另一方面要看贷款呆账准备金计提是否充足。

　　员工

　　问：金融业的竞争归根结底是人才的竞争,请问上市后,如何提高员工的整体素质?

　　吴建：本行上市后准备投资2亿元，主要用于员工培训设施的建设，用现代化的手段提高全员的整体素质。要继续搞好全员岗位技能培训，实行持证上岗，提高岗位技能；同时要加强新业务，新产品，新技术的培训，提高员工的创新能力，并注重员工职业道德和思想教育，把员工培养成符合现代商业银行经营管理要求的人才。

　　问：如何培养华夏银行的复合型人才？

　　赵京学：我行对全体员工分岗位、分职别，已拟定了详细的培训计划。其中既有对银行业务管理方面的培训，也有对其它行业，如证券、基金、投资银行、法律、财务等方面的培训。相信通过认真地落实培训计划，我行会培养出一批适合现代金融发展需要的复合型人才。

　　问：作为华夏的一名员工和未来的华夏股东，我想请问吴行长：

　　1.在华夏日益严重的人才流失中，您如何留住员工的心，不断提升华夏的竞争力？

　　2.未来华夏员工的收入和现在相比，将是怎样的一个趋势？

　　吴建：上市后本行将进一步实施鼓励机制和用人机制，为优秀人才提供实践的环境。首先上市后各项业务的健康发展，为优秀人才施展才华开拓了广阔的天地和工作环境，一切真正热爱华夏银行的员工都有发挥自己才能的机会，每个职工积极性的发挥是提高华夏银行竞争力最重要的基础。作为行长最大的责任是创造环境使我们职工的积极性智慧和创造力能够充分地发挥出来。那么随着业务的发展，员工的收入是会逐步提高的。

　　发行

　　问：请问,网上申购如何操作?

　　钱卫：如果您是二级市场投资者，像近期其他新股发行一样，以市值来参与配售；如果参与网上定价发行，只要以730015申购代码申购即可，请注意：申购上限为45万股，且帐户内应有满足申购数量的资金。

　　问：明明知道新股不败。却拿出50%给机构，中小户才分50%，太不公平！

　　钱卫：这个问题要澄清一下。请您仔细阅读发行公告，本次网上定价发行面对所有投资者，并不是只给机构。

　　问：发行方式“ 向二级市场定价配售及网上定价发行相结合”如何分配。

　　曲宏：本次发行总量为100000万股，其中向二级市场投资者定价配售55000万股，占本次发行总股本的55％；上网定价发行45000万股，占本次发行总股本的45％。两次发行方式的最终发行数量将取决于申购后回拨机制的执行情况。具体回拨办法如下：

　　本次发行实行单向回拨机制，以保证向二级市场投资者定价配售的申购中签率不低于上网定价发行的申购中签率并趋于一致。即：当向二级市场投资者定价配售的申购中签率不低于上网定价发行的申购中签率时，则无须进行回拨；当向二级市场投资者定价配售的申购中签率低于上网定价发行的申购中签率时，则由上网定价发行部分向二级市场投资者定价配售部分回拨，并保证向二级市场投资者定价配售的申购中签率不低于上网定价发行的申购中签率并趋于一致。

　　问：您作为这只备受关注的“明星银行股”发行的具体操作的负责人，能否谈谈您认为华夏银行的投资价值体现在哪些方面？作为一只传统产业的新股，有没有投机价值？

　　曲宏：这个项目之所以受广大投资者关注，不仅在于它的融资量相对较大，而且银行股占整个市场的比例较少，那么物以稀为贵。年内市场对于银行股的认同也充分地体现出了华夏银行这样的企业的投资价值，这样的企业上市不仅对于企业本身的发展提供了一个关键的机遇，同时也给市场上的投资者一个发现价值投资的投资机会。

　　其他

　　问：曲宏先生，根据您做华夏项目的经验，谈一谈银行股上市难在哪？今后银行股上市前景如何？

　　曲宏：我们参与华夏银行发行项目已经三年有余，银行不同于一般工商企业，是高风险类的企业，如何把银行的真实的经营情况有效地披露给投资者，能够让投资者充分地了解上市银行的运行状况，合理地判断其存在的风险，这是我们工作的首要难点。据我了解，还有几家商业银行和城市商业银行也在筹备上市，这样的企业上市对于稳定市场是有一定益处的。

　　问：华夏银行和首钢的关系究竟是什么样的？巨大的关联贷款问题如何解决？

　　乔瑞：首钢总公司不仅是我行的大股东，也是我行最大的长期稳定的客户，目前也是我行最大的存款客户之一，对我行业务发展有重要的作用。我行与首钢不仅有正常的业务信贷关系，也有存款业务和中间业务关系。截止2003年6月末，首钢总公司及其关联企业在我行的贷款余额为11亿元。

　　按单一客户贷款余额计算，截止目前首钢总公司及其关联企业贷款余额均没有超过我行资本净额的10%。但若将首钢总公司贷款与其关联公司贷款合并计算，则超过资本净额10%，对此，我们向证监会作出了承诺，在2004年12月31日以前，将首钢总公司及其关联企业的贷款总额与资本净额的比例降至10%以下。目前分步压缩措施正在落实，2004年前压缩到位没有问题。

　　对上述问题，我行审计报告也进行了详细的披露，律师和主承销商针对关联交易与控制关联交易的措施也发表了评价意见。更详细情况可参照招股说明书。

　　问：贵行有多少董事，其中有多少独立董事？

　　赵京学：我行一共有19名董事，其中7名独立董事，符合人民银行、银监会、证监会等监管机构对股份制商业银行法人治理结构的要求。华夏银行上市后，由于业绩较好、发展稳定，会对股市中的金融板块发挥良好的影响作用。

　　不求最大但求最好———刘海燕董事长访谈录

　　本报记者于扬

　　主持人：各位投资者，我们在华夏银行网上路演的间隙，非常荣幸地请出董事长刘海燕先生，接受全景网络本报记者的专访。

　　主持人：您从北京燕山石化总经理、党委书记到主管工业经济的北京市副市长，现又出任华夏银行董事长，有这么多年经济、管理工作的体会，能不能让投资者分享一下您的体会？

　　刘海燕：我在燕山石化大约工作了30年，从基层的工人做起，一直做到了燕山石化的总经理、党委书记。对企业管理比较熟悉。在燕化期间我曾组织过两次上市工作，一次是1995年燕化高新A股上市，一次是1997年燕山石化H股在纽约和香港两地同时上市，所以对企业的管理有一些经验。燕化作为泰康人寿保险公司的大股东，我参与了筹建工作，是第一届副董事长，对股份制金融企业的运作有一些体会。1998年初，我在北京市政府工作，担任副市长，主管工业工作，对全市2万余家企业、对宏观经济有了比较多的了解。而商业银行的管理对我是个新的课题，新的挑战，我还要虚心的学习。从管理这门科学上讲，不同行业企业在管理上都有相通的地方。搞好银行，需要各个方面的人才，各自发挥不同的优势，特别是需要一些复合型人才，尤其是对于银行的高层管理人员，应该熟悉国家的经济管理政策，了解各个产业的发展态势，这样才能提高银行的经营管理水平，降低投资的风险。有一点我坚信，只要从实际出发，实事求是，按银行规律办银行，战略对头，措施有力，把华夏银行办成在管理上国内先进或领先的银行是可能的。搞好银行的工作，我是非常有信心的。

　　主持人：华夏银行作为一家颇有竞争实力的全国性股份制商业银行，在这几年里突飞猛进，您认为它做大做强，坚持的经营理念是什么呢？

　　刘海燕：银行发展的规律是要稳健经营、规范管理，控制适当的速度。所以我来到华夏银行后，提出华夏银行的经营理念应该是“不求最大，但求最好，稳健经营，规范管理，走高质量发展之路”，在质量、效益、速度三方面要实现有机的协调发展，使华夏银行成为一个管理规范、信息透明的公众公司。我认为华夏银行正处在一个非常好的外部环境下，中国经济高速增长，而北京市又正在提出一个新北京、新奥运的战略，为华夏银行的发展提供了很好的商机，我们应该抓住这个机遇，把华夏银行办得更好。

　　主持人：作为华夏银行新一代的领路人，又适逢华夏银行即将跨入资本市场的重要发展契机，您为华夏银行设计了一个怎样的发展规划？

　　刘海燕：华夏银行曾经有一个规划，即到2005年总资产达到3000亿，客户达到1000万户。现在在新的形势下，我们又开始制定从2003年到2012年、也就是今后十年华夏银行的发展规划。在这一阶段的前五年，我们希望保持20-30%的发展速度，在管理上达到国内先进的水平；在后一阶段我们希望依靠自己的努力争取和国外的商业银行接轨，把华夏银行办成真正的精品银行。

　　主持人：最后我想代表投资者提一个问题。我们走过华夏银行，经常被它鲜红的牌匾、特别的标识所震撼，这个标识非常独特、醒目，有一种古朴之美，能否介绍一下它的含义？

　　刘海燕：龙是华夏民族创造的体现民族精神之魂的寓意性形象；搏击四海、升腾向上的龙是华夏银行的精神象征。标志的外形以新石器时代的玉龙为基本原型，借毛笔韵味书成，并作图案化处理，使之更加简洁鲜明、坚实有力和富有腾飞的动感，显示华夏银行丰厚的文化底蕴。标志的内形则采用代表现代银行电子化趋向的信用卡（电脑芯片）造型，表明华夏银行“科技兴行”的经营理念，展示了与国际接轨、早日实现现代化的态势。标志的内外形天然合成，呈中国古钱币形态，将“华夏”与“银行”、“文化”与“现代”从视觉上融为一体；右边的空白与向前的龙头、龙尾，形成腾飞的趋向，展现了华夏银行根植中华五千年文明的精髓，永创一流，努力成为现代化、国际化商业银行的雄姿。华夏银行的标识体现了华夏银行的精神！

　　主持人：感谢刘董事长接受我们的采访。预祝华夏银行能够像一只腾飞的龙一样，越做越好，越做越强！

　　刘海燕：谢谢大家！谢谢广大投资者！

　　南方证券总裁阚治东致辞

　　尊敬的各位投资者、各位来宾，女士们、先生们：

　　上午好！

　　很高兴能作为主承销商的代表，参加首次公开发行10亿股A股股票的路演推介会。在此我谨代表南方证券公司，感谢发行人和各中介机构对我公司工作的大力支持，感谢各位嘉宾、各位投资者的热情关注，感谢全景网对本次路演活动的鼎力协助。

　　在与华夏银行紧密合作的过程中，我们切实感受到华夏银行盈利能力良好，管理机制科学，发展潜力巨大，是一家经营稳健、业绩优良、具有行业代表性的新兴股份制商业银行。

　　华夏银行一直致力于现代金融企业的制度创新，不断优化资产质量、强化风险控制，市场份额逐年扩大，经营业绩稳步提高。华夏银行此次公开发行上市，将能够登上广阔的资本舞台，进一步充实资本金，充分发挥上市公司的优势，扩大经营规模，提高核心竞争力，在向具有国际经营管理水平的一流现代化商业银行发展道路上迈出坚实的一步。

　　南方证券作为全国有影响力的证券公司，此次担任华夏银行上市的主承销商，郑重地向广大投资者推介这样一家运作规范、特色鲜明、极具发展潜力的优秀企业。我们将继续秉承勤勉、诚信的原则，切实履行主承销商的应尽义务，进一步促进华夏银行的快速健康发展。我们对华夏银行的未来前景充满信心，愿与广大投资者一道继续关注华夏银行、共谋发展！

　　最后，预祝首次公开发行股票取得圆满成功！预祝各位来宾身体健康！

　　谢谢大家！

　　中银国际副总裁钱卫致辞

　　各位领导，各位来宾，各位投资者：

　　下午好！值此华夏银行股票首次公开发行之际，作为主承销商之一，我谨代表中银国际证券有限责任公司向华夏银行表示诚挚的、热烈的祝贺！

　　华夏银行作为一家具有相当竞争力的全国性股份制商业银行，坚持不断健全和完善法人治理结构，致力于现代金融企业的制度创新、机制创新、产品创新和技术创新，实施科技兴行战略，不断扩大经营规模，提高盈利能力，市场规模和市场份额迅速增长，表现出良好的成长性。

　　我们相信，华夏银行成功登陆国内资本市场以后，将有力地促进其进一步扩大经营规模，提高盈利能力，增强核心竞争力。华夏银行将会成为资本市场一只业绩优良的蓝筹股。

　　预祝华夏银行本次A股发行成功！

　　谢谢大家！

　　华夏银行董事长刘海燕致闭幕词

　　尊敬的各位嘉宾、各位朋友、女士们、先生们：

　　我谨代表华夏银行的董事会和全体员工，感谢你们参加A股发行网上路演推介会。

　　今天下午有数千名关心华夏银行股票发行情况的投资者，参加了华夏银行股票发行网上路演活动，四个小时里我们共收到了500多个关注华夏银行经营情况和未来发展的问题，作为发行人华夏银行与主承销商南方证券有限公司和中银国际证券有限公司一起，我们力争在有限的时间里,能给更多的投资者以满意的答复。4个小时内共回答了293个问题，占有效问题总量的60％以上。有些同类型的问题，由于时间的关系，我们已合并答复，敬请见谅。请投资者和关心华夏银行发展的朋友们查阅首次公开发行股票招股说明书或浏览全景网和华夏银行网。

　　在今后几天华夏银行股票发行过程中，华夏银行将在三大证券报上连续刊登公告，说明股票发行程序。同时，我们与主承销商共同设立了“华夏银行股票发行认购咨询中心”，负责解答发行股票过程中的问题。欢迎大家与我们联系。

　　再次感谢参加华夏银行股票发行网上路演的各位朋友们。A股发行网上路演推介会到此结束。