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董事长致辞
女士们、先生们:
首先,我代表包头明天科技股份有限公司全体员工对各位参加本次路演活动表示热烈的欢迎！对关心和支持明天科技
的各位朋友表示衷心的感谢！
明天科技的前身为包头黄河化工股份有限公司,1997年7月在上交所上市。1999年更名为包头明天科技股份
有限公司。公司秉承"今日挑战极限,明天创造辉煌"的经营理念,在"立足基础化工产业,发展新兴产业,抓好金融产业"
的发展战略目标指导下,经营业绩稳步增长,到2001年,实现主营业务收入6.3亿元,净利润6282.85万元。
中国已经加入WTO,西部大开发的战略已经启动,公司面临着难得的发展机遇。公司的战略规划已经部署到位,本
次增发后,公司拟将募集资金主要投入到内蒙古乌海氯碱工程等6个项目,每一个项目本身都经过了严格而科学的论证,可以
说,增发项目将使公司的核心竞争力有一个大的提升。
明天科技的每一步发展都离不开全体股东和各位朋友的关心和支持,我们相信,通过交流,各位投资者会对明天科技
有更深的了解,对明天科技的发展抱有更大的信心。希望各位投资者能够一如既往地支持我们的发展,踊跃申购此次增发的股
票,明天科技也一定会给投资者带来更加丰厚的回报！
谢谢大家。
平安证券资本市场事业部总经理助理胡进先生作推介致辞
女士们、先生们、各位投资者:
大家好！
包头明天科技股份有限公司今天在全景网隆重举行A股增发网上路演活动,平安证券有限责任公司有幸担任本次发行
的主承销商,我谨代表平安证券欢迎各位的热情参与。在与明天科技的合作过程中,我们切身感受到该公司良好的盈利能力,
科学的管理机制和巨大的发展潜力。我们认为该公司有以下几个显著的特点:
一、产业发展前景良好
自1999年以来,明天科技一方面加快技改力度,对传统化工产业进行改造,由基础化工向精细化工发展,另一方
面,加大对软件产业的投资力度,取得了显著的经营业绩,基本实现了传统产业和高科技产业并举的良好势头,提高了公司的
综合实力和抗风险能力。
二、盈利能力较强
公司自1998年以来,经营业绩呈大幅度上升的趋势。特别是1999年随着公司产业结构的调整,公司业务规模
出现较大扩张,销售毛利率和每股经营活动产生的现金流量净额也稳步增长。
三、资源优势明显
在公司产品成本构成中,原材料及能源成本占产品制造成本70%以上,公司所在地包头以及公司化工产品主要生产
地乌海资源丰富,拥有丰富的质优价廉的煤炭、石灰石和原盐等资源,能源方面电力非常充裕且电价极低,充分发挥资源和能
源优势将显著提升公司的综合竞争力。
四、管理科学规范
近年来,公司进一步加大企业信息化建设的力度,在产、供、销部门开发及应用ERP管理系统进行科学管理,提高
公司管理水平,降低成本,向管理要效益,使公司经济效益有较大幅度的提高。公司不断完善法人治理结构,切实保障股东利
益得以最大程度的实现。
在国家西部大开发的大好形势下,明天科技面临进一步发展的大好时机,公司本次增发募股资金投向的内蒙古乌海氯
碱工程项目属于国家级西部大开发重点投资项目之一,对发展我国中西部地区的能源及化工产业有着极其重要的战略意义,该
项目将充分发挥乌海地区的资源优势和能源优势,降低生产成本,为公司提供稳定的利润来源,必将大大增强公司的竞争力和
盈利能力。在线ERP管理系统项目的建成,将使公司在高科技产业的实力大增,进一步提高公司的综合实力。
今天,包头明天科技股份有限公司的股票增发在即,作为主承销商,我们郑重地向广大投资者推介这样一家运作规范
、特色鲜明、极具发展潜力的优秀企业,希望明天科技能为广大投资者带来丰厚的回报。
最后,我代表平安证券预祝明天科技发行取得圆满成功！
谢谢大家！
发行
问题:本次募集资金拟投入什么项目?
李靖波:拟投入以下几个项目:1、投资建设内蒙古乌海氯碱工程项目；2、投资建设2x220t/h供热锅炉工
程项目；3、投资建设PVC微发泡共挤出钢塑型材项目；4、投资建设氯化聚氯乙烯项目；5、投资建设B-201PVC
稀土稳定剂项目；6、投资建设在线ERP管理系统项目。
问题:本次发行会否引进战略投资者?
胡进:本次增发不考虑引进战略投资者。
问题:请问于先生,本次增发对明天科技经营与财务状况方面有何影响?
于太祥:在募股资金到位初期,由于资金规模迅速扩大,而各投资项目尚处于投入期,将使公司的净资产收益率在短
期内有所摊薄。公司2001年12月31日的净资产为78,032.24万元,本次增发不超过11,000万股A股,
预计2002年全面摊薄的净资产收益率将有一定程度下降,资产负债率将有一定程度降低,财务结构进一步优化。由于本次
拟发行募集资金的投资项目具有较强的市场适销性,经济效益较好,投资回收期短,盈利能力强,必将成为公司新的利润增长
点。随着投资项目进入产出期,公司净资产收益率将显著提高。
问题:任何一家企业都会经历成长--发展--衰落的周期,请问明天科技现在所处的是哪一个阶段?是否已经过了
高速成长期?
李靖波:明天科技近三年主营业务收入呈逐年增长的态势,现正处于发展期,待本次增发结束并将资金投入到乌海氯
碱工程项目后,明天科技将真正进入高速成长期。
技术
问题:请问明天科技正在开发的新产品、新技术有哪些?
于太祥:公司正在开发的新产品、新技术主要有:
(1)六氟磷酸锂项目,该项目已完成中试,完成50t/a项目可行性研究报告和立项审批工作。
(2)OB--1(即2,4--双苯乙烯二羟酸,是高效荧光增白剂的中间体)项目,该产品已完成中试,完成2
00t/a项目可行性研究报告和立项审批工作。
(3)DCS计算机智能控制系统在离子膜烧碱和聚氯乙烯生产线的应用,该项目已完成系统硬件、图形化组态、流
程图绘制、报表制作、控制逻辑图、监控程序等工作,目标是实现PVC树脂和离子膜烧碱生产过程的计算机控制。2001
年内已实现正常运转。
(4)基于Web的校园网管理系统,目前处于正常运行阶段。
问题:公司有哪些具体的环境保护措施?
程东胜:公司在加强管理、提高现有环保设施运行效率、巩固提高达标排放成果的基础上,推广新的环保措施,使环
保由投入型转为效益型,由被动治理转向主动治理,同技术改造相结合,逐步走向清洁生产,而且本次增发募集资金投入项目
在进行项目的设计时,就充分考虑到环境的保护,对生产、经营过程中产生的各个污染源采取了相应治理措施,各项指标达到
国家标准。国家环保局和内蒙古自治区环保局已根据各自管理权限分别出具文件,认为上述项目符合国家环保要求。
行业
问题:我国加入WTO,根据"关税减让"的原则,化工产品的减税在8%-10%之间,届时大批国外产品涌入中
国市场,可能给公司的产品带来较大冲击,公司有何对策呢?
于太祥:"十五"期间,中国经济将继续保持较高的GDP增长水平,这是对化工行业景气度最强有力的支撑因素,
因此进入2002年的化工行业将仍然保持良好发展态势。加入WTO虽然会使我国民族化学工业失去一些支持和保护条件,
但也有利于化工行业充分利用国内外的资金、资源和市场,分享化工领域国际领先和先进的技术成果,这对于国内化工行业的
发展提供了良好的发展机遇。因此加入WTO对我公司来说机遇大于挑战,冲击并不显著。
问题:明天科技主要从事基础化工业务,该板块目前不是很被投资者看好,对此贵公司如何认识?明天科技在化工方
面的优势体现在哪里?
程东胜:通常,人们对于基础化工产业多少有些偏见,觉得基础化工产业已经是夕阳产业,但事情往往是相对的,如
果从内蒙古这一特定的地域环境中来看待这一问题,便有了更为现实、更为鲜明的深远意义。从发展趋势来看,1998年是
国内化工业最低迷的时期,1999年以后,随着国家严厉打击走私、固定资产投资增长以及石油价格回升多方因素的带动,
化工行业逐步走出了低谷,并在世纪交替期显示了强劲的回升趋势。2000年是我国化工行业取得巨大成就的一年,其利润
增长居国内主要行业之首。"十五"期间,中国经济将继续保持较高的GDP增长水平,从长远来看,这是对化工行业景气度
最强有力的一个支撑因素。
从市场角度分析,我国现有化工产品在品种和质量上尚不能完全满足市场多方面需求,相当一部分市场份额被进口产
品所占据。未来十年,我国化工行业将进入以结构调整为主的新的发展时期,进一步改善产业结构,逐步向大规模、集团化、
国际化方向发展,技术工艺将向基础化工深加工、化工建材、化工新材料、精细化工以及生物化工方向发展。
从化工产业本身的结构来看,我国化学工业发展一直以支农化工和传统基础化工为主,其产值占化工总产值的50%
,石油化工和传统精细化工的产值占28%,40%以上的产品基本是采用传统的煤化工、粮食化工及天然开采化工的生产线
路。明天科技的主导产品正是属于电石、乙炔和氯碱化工,前者为传统煤化工产品,后者为煤化工产业的延伸,而明天科技拟
投资新建和技改的大部分项目均属于极具发展潜力的化工建材和精细化工范畴。
从地域优势分析,公司的优势主要体现在资源优势与能源优势方面。内蒙古化工资源十分丰富,不仅储量大,种类多
,而且品位高,质地优,分布广,开发配套条件好,发展潜力很大。基础化工产业离不开能源的支持,内蒙古煤炭储量极其丰
富,电力丰富。附近有主要的原盐基地和其他原料基地。
问题:PVC市场的前景如何
于太祥:2000年国内PVC产量为265万吨,全年PVC进口总量和消费量分别为193万吨和450万吨,
考虑到年终结转50万吨左右,当年实际消费在400万吨左右。从国内消费情况来看,国产PVC树脂供不应求,进口需求
在逐年增加,据专家预测,从2001年至2005年我国PVC树脂需求将大幅增长。(这一预测主要基于以下三个因素:
一是我国政府促进PVC的利用以保护自然资源的战略；二是建筑行业对PVC需求的增长,特别是实行西部大开发对内陆地
区经济的刺激将导致PVC需求快速增长；三是北京申奥成功将推动PVC需求增长。)从国内主要新增PVC生产能力来看
,今后几年随着大中型PVC项目陆续投产,各企业挖潜改造基本完成,企业开工率将不断提高,年均实际增量将达40万吨
。因此在2003-2004年间抢先上马大型PVC项目,抢占市场,是在同行业中依靠规模优势确立竞争地位的恰当时机
。文字整理:范卫锋
管理
问题:贵公司的业务经营范围主要是什么?
李靖波:公司经营范围主要涉及基础工业产品的生产、销售以及以信息产业为主体的高新技术业务并涉及精细化工、
生物化工等高新技术领域。主要基础化工产品有电石、苯酚、聚氯乙烯树脂、硫酸、盐酸、烧碱、液氯等共十四个品种。高新
技术业务主要包括:计算机软硬件及外围设备的生产销售、技术服务、技术咨询、技术培训；网络工程及远程教育服务；精细
化工产品的生产、技术服务；生物化工产品的开发、生产、销售及技术服务；环保设备的生产及销售。
问题:贵公司地处内蒙古,相对而言地理位置比较偏远,信息欠发达,公司是如何克服这些困难的?
程东胜:在信息高速发展的今天,传统意义上的地理位置已越来越不重要了,明天科技已经拥有了北京明天浩海科技
发展有限公司、上海明天北普科技发展有限公司等高科技公司,在信息和人才方面上海和北京的公司都为公司的发展提供了巨
大的动力。
公司在内蒙古地区的一系列投资,有效地利用了当地的资源,并将资源优势有效地转化为经济优势。同时,在高科技
产业领域,充分利用北京、上海等子公司的资源,吸引更多的人才加盟明天科技,保持并发扬明天科技的企业文化,力争使明
天科技成为一个发展持久的、有规模的高科技企业。我们希望更多有理想、有创业激情的年轻人加盟我们的行列。
问题:贵公司面临的困难主要有哪些?
于太祥:公司目前所面临的困难主要有:
一是目前公司部分技术需要进行改造更新,以迎接更为激烈的市场竞争。
二是公司目前主要产品的生产规模有待于扩大,从而单位成本可以有效地降低。
三是资金压力大。由于公司的主营业务目前正处于高速发展时期,资金需求量大,可能会给公司带来一定的资金压力
。针对这一困难,公司将努力争取通过向银行融资以及发行新股筹集资金等方式多渠道地筹集资金,以满足公司进一步发展的
需要。
四是公司需要吸引和培养更多的专业人才。
问题:高科技产业的发展关键就在于人,尤其是大量的高科技人才,请问贵公司对人才的培养有何具体计划?
程东胜:总体而言,明天科技在人才管理方面始终注重强化人力资源管理体制,合理配置人力资源,加强员工队伍的
培训力度,掌握科学的生产、管理技能,本着"效率优先"的原则,激发员工的积极性和创造性。
公司在上海与北京均设立了控股子公司,主要从事高科技产业方面的业务,从地域方面看这两地均为国内的人才高地
,可以吸引国内最优秀的人才加盟公司。除了为人才提供良好的物质待遇之外,公司还一直致力于人才的培养。
同时,公司在人才方面选择的是专业化道路,利用我们同微软、IBM、惠普等公司紧密的合作关系,我们的人才在
跟踪最新技术和自主创新方面都有良好的机会和条件,企业的发展和个人的进步得到了紧密的结合。
问题:程东胜先生,你认为发展企业最重要的一点是什么?
程东胜:发展战略的制订和执行。
问题:能否介绍一下贵公司的经营理念和企业文化?
李靖波:公司的经营理念是:"今日挑战极限,明天创造辉煌"。公司把精益思想融合在每个生产经营环节中,强调
科技先行,质量为本。树立以人为本的思想,形成具有本公司特色的经营理念和模式。
问题:请问公司总经理,您管理企业的最大心得是什么?
程东胜:人是企业的根本,用好人是关键。有了好的人才,才能有好的发展战略及好的运营机制。
问题:贵公司的总体发展战略目标是什么?
段新连:公司在"立足基础化工产业,发展新兴产业,抓好金融产业"的发展战略目标指导下,通过产品结构的调整
,深化内部改革,实现由基础化工行业向精细化工和高科技产业的转型。充分发挥本地的资源优势,以技术创新为动力,优化
生产要素配置,完善营销体系,提高管理水平,不断提高现有产品的科技含量和市场占有率,以获取企业效益最大化,提高公
司的盈利能力,使公司步入跨越式发展的轨道。公司本次增发后,通过募股资金的投入,到2005年末,公司主要经营目标
预计:销售收入达到20-23亿元,净利润2-2.5亿元,出口创汇2000万美元。
问题:请董事长对公司内部控制制度做一个评估。
李靖波:公司建立了较为完善合理的内部控制制度,这些内部制度在公司各部门、各环节设置控制点,利用这些控制
点达到了有效管理的目的。公司重大经营投资和重大决策严格按公司章程中的规定和程序及股东大会、董事会的授权实施。公
司已建立了严密的对外投资管理制度,对外投资的审批、管理、控制等有明确的规定。
同时,公司已按照《企业会计准则》、《企业财务通则》、《股份有限公司会计制度》的要求建立了较为完整的会计
核算体系和财务管理体系,及时记录发生的交易和事项,使会计报表的编制符合相关制度的要求,保证帐面资产与实物资产相
符。
公司对外订立合同,严格按合同管理制度实施,且实行合同会签制度,每一份合同订立都经审计部审核,经办人、责
任人会签。通过实施以上制度,公司控制了成本,合理降低了行政开支。
问题:贵公司有没有独立董事
李靖波:公司在2002年5月10日召开的包头明天科技股份有限公司2001年年度股东大会审议通过了《设立
独立董事的议案》,选举张存瑞先生与刘秀凤女士为公司二届董事会独立董事。
 股票短信一问一答，助您运筹帷幄决胜千里！
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