储蓄外汇不如购买理财产品吗 外汇储蓄五大误区

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　　外汇储蓄已成为大众不可或缺的理财产品，尤其深得有海外背景的白领家庭的钟爱。10月15日，央行一年半第4次上调境内商业银行外币小额存款利率。3个月期美元存款利率达到2.25%，与一年期人民币存款利率持平。一时间，各大银行的营业厅里因美元存款升息而前来 咨询和办理外币储蓄业务的客户络绎不绝。那么，当你进行外汇储蓄的时候，你是否留意它的误区了吗？

　　文/工行淄博市张店区支行 孟晓颖

　　不难看出，在存款利率连续上调的大背景下，外汇储蓄以其较高的收益率及随时支取、流动性好的特点，已经成为人们理财视野中一道亮丽的风景线。然而受国家外汇政策及国际货币市场的影响，制约外汇投资收益的各种因素也相对复杂，对于众多外汇投资新手而言，只有掌握必要的外汇储蓄知识，才能事半功倍。

　　误区一：储蓄收益与存期成正比

　　人们通常认为储蓄存款存期越长，利息收入也就越高，但对于小额外币存款而言并没有这么简单。与人民币存款相同，我国小额外币存款也有活期和定期之分，不同的是小额外币定期存款分为1个月、3个月、6个月、1年和2年五个档次，而且其利息定价也相对灵活。1年期的，央行定上限；而2年期存款利率，则完全由商业银行自主确定，央行不再限制利率上限。不难看出，在央行连续提升短期小额外币存款利率上限的同时，各家银行如果不及时相应调整2年期存款利率，那就很可能出现2年期利率反而没有1年期利率高的“利率倒挂”现象，事实证明这种情况在本年初的一段时间里也确实出现过。由此可见外币储蓄存期长不一定就利息高，而且因为目前美元正在处于明显的加息周期，建议储户存款时以短期为宜，以避免错失升息收益。

　　误区二：利率统一规定，存哪儿都一样

　　2004年11月18日起，央行不再公布美元、欧元、日元、港币2年期小额外币存款利率上限，改由商业银行自行确定并公布。既然存款利率由银行自己说了算，那自然就会出现定价不一的情况。以美元为例，以下是自2005年10月15日起各大商业银行执行的2年期存款利率表。

　　各银行2年期美元定期存款利率表

银行名称	工商银行	中国银行	农业银行	民生银行	浦发银行	深发展	华夏银行	北京银行	汇丰银行	浙商银行
利率（%）	2.75	2.75	2.75	2.75	2.9	2.9	3.3	3.25	2.8125	3.5

　　(注：此数据来源自近日各商业银行网站及各银行客服中心)

　　通过此表不难看出，各银行之间存款利率各有不同，有的相差竟达到0.75个百分点。在此提醒储户：外币储蓄利率并不统一，一定得睁大眼睛“率比三家”。

　　误区三：储蓄外汇不如购买理财产品

　　过去，由于境内外汇存款利率太低，人们往往不愿意选择外汇储蓄而购买外汇理财产品。但如今经过连续4次升息后，外汇存款与外汇理财产品的利差在逐渐缩小。今年以来，商业银行看准外币利率升息趋势，开始在外汇存款收益率上做文章，相继推出了优利存款、协议存款等形式的外汇储蓄，这些存款存期都在1～2年之间，分别为13个月、15个月、18个月、21个月、24个月，其收益率完全可与银行的外汇理财产品相抗衡。

　　以美元为例，华夏银行外币协议储蓄存款的13个月美元存款年利率高达3.85%，储户如果选择此种存款，到期时就可拿到比1年期存款多近1倍的利息，如遇特殊情况需要提前支取也不必因此而支付外汇理财那样的违约金。

　　另外，投资理财肯定有风险，收益越高也往往意味着风险越高。外汇储蓄风险小，恰逢利率上调，对于以求稳为投资宗旨的人们，保守的外汇储蓄的确是最好的选择。

　　误区四：盲目跟风结汇

　　近期，许多人见

人民币升值，意识到手中的外汇会因此而缩水，于是盲目结汇，结果越存越亏，损失了收益。定期存款利息的计算公式为：本金×存期×年利率×（1-20%)，还是以美元为例，我们不妨仔细算一算。

　　某储户在华夏银行有10000美元活期存款，作为一年半后子女的教育储备暂时没有支出需求，故考虑将其存为定期存款。现在他有两种选择：

　　1、将美元结汇，办理人民币定期存款。忽略活期利息，按8.11的

汇率计算，10000美元可换得81100元人民币，再以此作为本金选择一年期定期存款自动转存6个月的形式，到期税后收益本息合计83243.4元(81100×1×[1＋2.25%×（1-20%)]×[1＋2.07×（1-20%)／2]=83243.4)。

　　2、保留美元，将活期转为小额外币协议存款，存期18个月，利率3.95%，到期税后收益10474美元(10000×（1＋0.5)×3.95%×（1-20%)＋10000=10474)，不考虑汇率的变化，以8.11计，合人民币84944.14元。

　　显然，储户如果选择第二种储蓄方法，到期将多获收益1700.74元。即使存在人民币兑美元升值的预期，市场要达到此种方法同样收益的汇率水平，近期之内可能性微乎其微。而且，对于大多数储户而言，目前不仅仅是个别银行推出的“小额外币协议存款”收益高，所有外汇结算银行的三个月、六个月及一年期的美元、澳元、港币、英镑存款收益都高于同期限人民币存款收益。

　　在如今国家外汇储蓄利率不断上调及银行同业竞争激烈的大背影下，外币储蓄收益正向利好方向发展。对于手中持有外汇的储户来说，要不要结汇最好先算算细账，否则容易吃力不讨好，而且回头要想再换回外汇可就没有那么容易了。

　　误区五：不分钞户、汇户

　　有些人进行外汇储蓄不分钞户、汇户，不但增加了费用，而且损失了收益。我国外汇储蓄账户按性质划分又可以分为现钞账户(钞户)和现汇账户(汇户)。简单来说，存入外币现钞而开立的账户就是现钞账户，从境外汇入或持有外汇汇票则只能开立现汇账户。在符合外汇管理规定的前提下，汇户中的外汇可以直接汇往境外或进行转帐，而钞户则要经过银行的“钞变汇”手续之后才可办理，无形中增加了手续费；另外，如果兑换成人民币，钞户汇率要低于汇户汇率。因此，建议储户尽量保留汇户中的外汇，如需外汇现钞，则用多少取多少，以免不必要的风险和损失。