文/华帆

　　我的理财工作确切说应该是开始于2002年我居住在加拿大的温哥华的时候。那时我担任多家金融的代理人，业务范围涉及国债、定期存款、银行理财产品、基金、股票等。工作的核心内容就是根据不同客户的不同需求，结合他们自身的实际情况和经济能力，制定出完全针对他们本人的理财计划。我于2006年底回到中国，继续从事理财工作。

　　在工作的同时，也积极进修，与时俱进的学习各种金融课程。RPF课程的进修就是其中之一。RFP的课程设置给我的感觉是非常实用，所学到的知识马上可以在工作中得到运用。另一方面，通过学习RFP，还可以把理财知识很容易地系统化，有助于理解和综合运用。

　　总结我多年的理财工作体会，我最大的感触是：客户把个人资产直接委托给理财师进行规划，所表现出的是一种非常强烈的信任与期盼。而面对客户的这种信任与期盼，理财师怎么样发挥自己的专业精神，把拥有的理财知识通过对理财产品的运用转化为收益来回报客户，是作为一个理财师一生都应该不断钻研的。

　　理财工作中，首先要强调的就是两个“R”,Risk & Return,也就是风险与收益的不可分割性。应该时时提醒客户风险总是和期望收益成正相关关系的，期望收益越高，需要承担的风险就不可避免地要随之增加。应该引导客户根据自身需求来确定期望收益，不要因为一味追求高收益而承受不必要的风险承受能力。还需要说明的一点是：在制定完成理财计划后，还应该跟踪观察计划的实施情况。因为市场时刻都可能出现意想不到的变动，如果应对不及时就可能会影响客户的收益。所以无论一个理财计划多么经过深思熟虑，如果没有后期的不断完善和根据客户的情况改变而做出的相应的调整，也不能称其为一个好的理财计划。

　　目前我国投资者的资金主要集中于房产、基金、储蓄、保险和股票等，这说明国内金融市场上理财产品品种不多，作用单一，且对市场下跌趋势避险能力有限。随着我国金融市场的不断完善，理财产品的品种也会不断得到补充。

　　近期国际金融市场的动荡，也使得当前的理财重点还是应该放在稳健型的产品上。那么，在这种前提下，还有没有能够在保证稳健收益的同时，又能帮助投资者战胜通货膨胀，实现资本增值的理财产品呢？答案是肯定的，就是下面要讲述的期货投资。

　　期货作为金融产品的一种，还未在中国的市场上被广大投资者所接受。其主要的原因在于它采用的保证金制度具有以小博大杠杆作用，在获取高收益的同时也会带来高风险。这种高风险在对期货投资不了解的情况下，更是会被无限的放大，最终导致广大投资者对期货投资有着一种恐惧，不愿尝试，甚至不愿去了解。其实大量统计学数据和相关研究表明，期货的投资品种与股票、债券的相关性较低。在这种前提下，将期货投资纳入投资组合，利用期货双向交易均可获利的特点，将有效地降低在获得同等投资收益率水平下所需要承担的风险。而市场也已经真实反映出在组合中加入5%到10%的期货投资，就能显著地改善组合的收益和风险比例。

　　从事期货投资，资金配置应该坚持“八二”原则：80%用于套利交易，捕捉各期货品种的绝佳套利机会，赚取稳定收益，20%用于单边中长线交易，捕捉各品种的单边大趋势，赚取高额回报。自从金融市场出现剧烈震荡以来，这种期货投资的资金配置模式已经向投资者交出了一份完美的答卷。

　　无论单向的市场出现多大的跌幅，投资者的资金都在以每季度至少3%，超过通过通货膨胀率50%的速度增长着。同时由于止损机制被严格地执行，投资者所需要承受的最大风险被牢牢控制在5%--7%。这是股票、债券等传统理财产品在当前市场下根本无法比拟的。市场的动荡还将持续，期货投资在双向市场都可以赢利这一特点也被越来越多的投资者了解并接受。期货投资作为投资活动中的一个重要方法，也必然会随着全民理财时代的到来走进千家万户。