理财规划：增值财富要买车

　　文/记者 陈玉霞 本期理财顾问：中国民生银行越华支行理财师 贺为

　　对象

　　于女士一家

　　家庭状况：于女士今年30岁，先生35岁，和父母一起住。现有一套住房市值为70万元。父母无社保和医保，需要赡养。夫妻俩都参加社会统筹和医疗保险。

　　收入：家庭年收入15万元。

　　支出：每月生活伙食及水电费约2200元，每年都会旅游一次，费用约5000元。还购买了一种银行保本和保险的理财产品，每年支出为6500元，据称15年后可拿回23万元。住房还在按揭中，每月还款额为2100元，还要还14年。每年给父母过节利是共约3000元。

　　现有积蓄：银行活期存款8万元；购买了一些地产股、能源股和金融股，市值为3万元左右。住公积金为每月700元，现在已累计有2万元。

　　理财目标

　　1.为自己和母亲购买保险，增添保障；另外，还想请教哪种保险比较合适？

　　2.想在两年内购买一部总价15万的车；

　　3.实现家庭财富保值增值。

　　财务状况分析：

　　风险承受能力偏低

　　从收入上看，于女士一家的收入在广州居民中属于中等水平；从年龄结构看，于女士夫妇正处青壮年。理论上，该阶段收入的成长性较好，属于财富的积累阶段，但是由于父母无收入来源，无社保医保，所以家庭经济负担相对较大。整体而言，该家庭风险承受能力中等偏低。

　　因此，于女士的家庭理财目标要结合以下几个方面：积累退休资金(为自己和母亲购买保险)、增加当年收益(实现家庭财富保值增值目标)、积累重大支出的资金(为了买车)、准备应急资金和日常开支。

　　于女士家庭年收支损益表：

　　收入项目 金额(元) 支出项目 金额(元)

　　年收入 150000 家计支出 26400

　　————— ————— 旅游 5000

　　————— ————— 银行保险理财产品 6500

　　————— ————— 住房还贷 25200

　　————— ————— 过节利市 3000

　　总收入 150000 总支出 66100

　　总储蓄即年可支配收入 83900 ————— —————

　　理财建议：

　　基金定投增值家庭财富

　　1. 将8万元的银行存款，作为父母的养老基金。该部分资金主要为老人提供保障，解决其晚年生活需要或意外之需。但因该部分资金风险承受力偏小，所以建议于女士将其中的5万元用以投资银行的稳健型理财产品，目前各大银行该部分产品的收益可达7%-8%。另外的3万元则可用于投资稳健型基金，以增强收益，这方面可请教银行专业理财师。

　　2. 已有的3万元股票，建议继续持有。在当前的宏观环境下，证券资产可以在一定程度上规避通货膨胀风险，但是，鉴于于女士目前的风险承受能力，不宜盲目追加股市资金。建议作中长期的价值投资。

　　3.在目前从紧货币政策下，银行5年以上贷款利率为7.74%，利率稍高。于女士目前有还房贷需要，建议提取公积金用以还贷。毕竟目前能获得固定收益7.74%以上的产品不多。

　　4.于女士家庭每月的可支配收入为6991元(83900元/12个月)。该家庭财富的成长，主要来源于这部分资金的有效投资。买车、养老储蓄、赡养父母等资金都来源于此。因此，我们建议于女士每月将该部分资金作基金定投。

　　5. 按保守一点的假设，假设基金每年收益率与我国GDP增长速度相近，为9%。那么，于女士每月用3000元作为家庭生活开支，剩余的4000元用作基金定投，两年后其基金定投的收益就为10.4784万元。如果加上目前有的3万元证券资金，则两年后总收益为14.0646万元，与购车目标金额接近。另外一方面，如果未来两年内股市并未能达到这个预期，则建议于女士加长投资期限获取投资回报，4年以上获利的概率会更大一些。