未雨绸缪退休规划 退休是人生不可避免的问题

　　中国财富管理网CEO 杨晨

　　对于25――35岁的中轻年朋友来说，事业蒸蒸日上，退休可能是遥远的计划。但是退休是人生不可避免的问题，总有一天我们必须依靠过去储蓄下来的东西维持生活。面对退休理财的问题我们应该从何处入手呢？

　　中年阶段的朋友都是在公司有一定职位的人，有社会养老保险，有个人储蓄，某些企业可能也在建立自己的企业年金制度。中国的社会保障体系在刚刚建立和不断完善中，各个地方和单位在给企业员工上养老保险、建立企业年金这些方面工作做的不尽相同。针对不同单位、不同收入的人恐怕比率很难制定出来。但是有一点，尤其对于年轻人而言，在三个比率中，个人储蓄的比率应该相应增加一些。

　　在西方国家，很少有人储蓄。在美国，100 个人中有50个人退休以后要靠政府救济过日子。虽然国外有相对完善、已经形成规模的社会保障体系，可是由于通货膨胀的因素和不可预期的其他因素，退休以后的支出是不可预料的。

　　所以我们认为，光有一个好的养老保险和

企业年金，对于退休以后的收入是不够的。在澳大利亚，退休人群觉的支出是养老保险所提供的2倍。所以大家有强烈意识加大个人储蓄，建立非政府强制的个人养老基金。那么，中国的情况又如何呢？曾经一家基金公司做过一个调查，在北京高收入的白领阶层的夫妻在退休的时候需要建立400万的养老基金，才能让退休以后的生活维持退休以前的基本生活水准。

　　现在人类的寿命越来越长了，长寿有时却变成了生活中的一种风险。北京已经提前进入了老龄化的社会，现在健康标准和医疗条件都大大提高了，轻松活到90岁似乎不是件困难的事。所以如果60岁退休的话，400万要支撑我们后30 年的生活。需要注意的是，这个 400 万是仅仅针对两个人言的， 按北京最基本生活条件，一年的支出两个人至少应该是5、6万。

　　此外，通货膨胀也是必须要考虑的。中国目前通货膨胀率是3%左右，专家预测 15 后实际购买率将打一个对折，也就是说1块钱只相当于5角。400 万在 15 年之后是不是也就只值 200 万了呢？通货膨胀率是财富保值的一个杀手，所以我们必须有纪律性、有节制性的投资，至少做到财富保值。

　　所以，无论是年轻人，中年人，还是即将退休的中老年人都需要做退休规划。退休规划基本上分为四个阶段去进行。

　　首先，大学毕业后开始工作就应该有退休规划的概念了，要开始想到自己退休以后的生活。现在有的单位50 岁就退休了，有的甚至 45 岁就退休了。退休以后的生活占人生整个生命周期的 1/3 ，而真正赚钱的时间只有不到 1/3 。就像刚才所说的，由于工作的不确定性，预期的不稳定性，应该尽早开始对退休进行一个未雨绸缪的计划。从小事做起，每个月的收入当中应该有纪律性的拿出一二百块钱来建立养老基金。

　　年轻人在做养老规划方面要注意支出的优先分配。很多年轻人认为现在的首要问题是买房，买车，结婚，养孩子上学等等，这些现实的问题很急切，做事总得摆一个先后。即使这样，我们也有必要拿出一小部分钱来投资于自己的养老基金。利用货币的时间价值，让时间把少量的资金一点点的积累起来，为以后更好的未来计划。所以每个月拿出 200 块钱，减少一点娱乐的消费，应该是可以做到的。

　　第二个阶段是年轻的家庭了。这是人生中压力最大的阶段。既要供房，又要养小孩，还要在事业上打拼，是单身族的延续。这个时期要继续增大在养老基金的支出，并学习建立投资的理念和投资的知识。要适当尝试一些风险比较大的投资，例如

股票型基金和单支股票。这么做不仅仅为了财富的增值，更重要的是投资经验的积累。另外，不论是单身还是年轻的家庭都要有保障意识，适当的购买一些商业保险，避免失业和人身意外。

　　第三个阶段就是中年家庭。中年家庭到了财富积累的最高阶段，孩子可能已经上高中或大学了。这时候可以考虑建立一个全面的投资组合：不仅仅有刚提到的高风险、高收益的投资产品，还可以有基金、外汇投资、信托产品。这个阶段子女教育问题是最重要的，孩子上大学，国内可能平均下来要十万元人币，在国外可能要100万以上，所以在家庭支出方面也要相对控制好一些。

　　到了最后阶段我们叫做空巢期，是快要走入退休生活或者是已经走入退休生活的人群。这个时候精力和学习能力也相对降低，投资风险也应当相对降低。可以关注债券型产品，比如国债，还有企业债券，基金投资要更偏向于保守的指数型基金，债券型基金。在整个投资组合里，像股票这样的高风险投资产品要相对降低到 15% 以下。

　　鉴于以上分析，你现在处于哪个年龄阶段呢，对于退休规划，你又是怎么安排的？无论如何，未雨绸缪你的退休规划，从现在做起，让老年生活更加美满和有尊严。