理财规划：3年如何提前还贷95万

　　余玲玲

    案例：

　　陈先生，35岁，金融行业部门经理，年收入税后17万，身体好，有基本的养老、医疗、退休保险。陈太太，30岁，外企行政工作，年收入税后有12万，有基本养老、医疗、退休 保险。女儿有6岁，小学一年级。 双方父母年纪60岁左右，有退休工资，身体好，基本无赡养费用。

　　夫妻二人现有活期存款10万，国债4万(2006年7月到期)；配置型基金5万；股市资金10万；定额(定期)款有60万(本月底到期)。现有2001年购买住房两套，一套市价约110万，另套出租，市价46万，每月租金够付银行欠款。目前两套房子共欠银行款约本息合计95.4万，还款期还有8年。

　　陈先生已经于2004年投保了10万保额的友邦大病险(20年缴费)，2002购买了平安的15万保额的意外险，5万保额的意外伤害险和1万保额的意外医疗险。年缴保费约1万元。

　　陈太太暂时没有购买任何商业保险。女儿2005年投保了少儿两全保险(分红型)，年缴费1万，9年期缴费。

　　目前，陈先生一家全年生活费用约5万元，年度旅游费用约1万元，给父母费用每年2万元。

　　陈先生家庭现今财务结构好转，虽然手头剩余资金不多，但财务状况会持续稳定3年时间左右，希望做好理财规划，能提前还款。

　　理财需求及规划

　　1，希望能够在财务平稳的3年时间里将房子剩余贷款还清，不用承受如此大压力，该如何操作？

　　建议通过提前还贷的方式来减轻还贷压力，今年4月28日，房贷利率第三次加息：5年期以上个人自营性

住房贷款的基准利率将由6.12%提高到6.39%，个人能享受到的最优惠的下限利率由5.508%提高到5.751%。从目前中国的金融市场来看，虽然投资渠道和投资产品日益丰富，但想找到一款无风险收益率达到或者超过房贷利率的的投资产品几乎是不可能的，同时，陈先生夫妇目前的投资渠道比较单一，大量的资金闲置在银行，想要在收入比较稳定的三年内还清贷款最好的办法就是把闲置的资金用于提前还贷。

　　可以参照以下的方法：陈先生2001年6月买了两套房子，采用等额本息还款法，7成按揭，13年的还贷期限，贷款总额为109万元，月均还款9936元，累计还款总额155.02万元。如果在2006年6月定期存款到期后，提前还款40万元，采用以后月均还款额不变，缩短还款期限的办法，那么从2006年7月开始，每月的还款额变为9952.5元，新的最后还款期提前到2009年8月，节省利息支出有155863.87元。

　　2，计划女儿将来到国外读大学，如何筹集学费？

　　从目前算起，刚上小学的女儿到上大学还有12年的时间，按通货膨胀率每年3%算，如果不考虑

汇率变化，12年后女儿到国外上大学，预算支出约为80万元。按陈先生目前的收支情况和资产状况，除去提前还贷的40万元和每年支出的还贷额及正常开支，三年后累计的资金约为76万(10万活期、10万股票、20万定期转出、4万债券、5万基金、三年收入节余27万)，已经非常接近预算，这笔给孩子贮备的学费可以投资于长期持有的风险小的产品，比如由以往业绩优秀的基金公司新发行的认购期的基金。其每份的认购金为1元，长期来看，基本不会存在净值长期跌破1元的情况，有较高的升值空间，同时风险比较低；也可以投资于指数型基金，因为我国经济长期看好，指数是经济的晴雨表，也是看涨的，指数型基金可以分享这样到稳定的增长收益。

　　3，如何筹集退休生活保障费用？怎样的理财方式更适合陈先生夫妇？

　　陈先生和陈太太都有基本的退休保险，且收入可观，按比例积存下来的退休保险金应该也不少，再有就是夫妇俩都很年轻，准备退休金从四十岁开始比较适宜，到时可以考虑通过长期的稳健投资来获取持续的报酬，比如购买债券型基金或者加入结构型存款计划，保持资金年收益率在5%左右即可。

　　4，目前陈先生的财务结构是否有缺漏和不合理之处？如何调整弥补？

　　保险方面：陈先生的家庭是典型三口之家，夫妻双方的事业逐渐迈向高峰，对孩子的抚养和教育也将成为家庭中最重要的部分，因此这一阶段是成年人人生责任最重也是保险需求最高的时候。自己做保险套餐时，千万注意不要急着给孩子买高额的保险。要在夫妻都拥有足够的保障后再适当考虑孩子。

　　在险种规划上，应优先考虑生命保障和重大疾病保障，规避因早逝、残疾、重病所带来的巨大经济风险。然后考虑一些住院和意外门急诊保障，补充社保中不足的部分，规避因住院或意外导致门急诊的医疗费用带来经济压力。

　　资产管理方面：陈先生的大部分资产都放在银行，活期存款的税后年利率是0.576%，一年期定期存款的税后年利率是1.8%，丧失了很多机会成本，且投资方向两极分化严重，要么是收益极低几乎无风险的存款和国债，要么是风险较高，不好打理的股票。像陈先生这样有一定风险承受能力的家庭，可以考虑按如下比例配置资产：10%的活期存款作为家庭紧急备用金，10%的货币型基金保持资产的强流动性，20%的债券型基金和20%的配置型基金保证整体投资组合的稳健性，20%的券商集合

理财产品在风险相对可控的情况下获取较高收益，20%的股票型基金分享专家理财的超额回报。