社会新鲜人理财新攻略

　　大学毕业后，小李进入一家上市公司，每个月的薪金为9000元。由于与家人同住，无需负担租金开支，小李每月的生活费只要5000元。但因为喜欢在外吃饭和添置衣服，他每个月的收入所剩无几。虽不至于出现赤字，但每逢月尾就会出现现金紧张的境况，好几次需动用信用卡信贷来应付支出。

　　小李意识到，这种情况不能再持续下去了，因此向理财师求助，希望他们帮助自己及 早制定财务计划，改善现状，并为未来早作打算。

　　在理财师看来，小李的情况具有一定的代表性：对于这些刚进入社会的"新鲜人"来说，继续进修、结婚或者置业等都不再是遥远的事情，需要善加理财以应付各种支出。因此，他对小李提出了两大新思路：及早储蓄、举债投资。

　　及早储蓄

　　在理财时，许多年轻人都抱着"船到桥头自然直"的心态，这其实是个人理财最普遍的障碍，也是一般人经济上无法自立的主要原因。

　　目前，小李虽然才22岁，但如果他不能尽早理财，恐怕以后问题出现的时候就很难应对。事实上，能否通过理财致富，并不像人们想象的那样，与金钱的多寡有非常大的关系，它其实和理财时间的长短有着非常密切的联系。

　　理财师指出，目前小李每月的实际开支需要5000元，如果减少外出吃饭的次数和不必要的开支，每个月应该可以储蓄3000元。由于他还很年轻，如能马上开始规划理财，利用复式回报的威力，要成为百万富翁亦非难事。

　　举例来说，假设小李从22岁开始每月储蓄3000元，为期10年，总存款为36万元；而另一位投资者熊先生32岁才意识到储蓄的重要性，同样每月储蓄3000元，为期25年，比小李多出15年，总存款90万元，是小李存款的两倍半。

　　假设储蓄投资的回报率同为6%，小李在32岁时就拥有36万元的存款，到57岁时他的财富累积价值为220.6124万元；至于熊先生，因为开始储蓄的时间比较晚，虽然储蓄时间很长，但到57岁那样，他的储蓄计划刚刚结束，累计下来的价值只有208.9376万元。两者相比，小李在57岁时的财富累积价值比熊先生在57岁时还要多。

　　结果为什么会这样？一般人误以为，熊先生的储蓄年期比小李长15年，以相同的回报率计算，累计价值应比储蓄10年的小李多。但事实并非如此。小李的最终累积价值比熊先生多，其关键在于及早理财，借用复利增长。

　　尽管储蓄数额与年期因人而异，投资回报率也受产品潜在风险及市场环境等因素影响而有差别，但是以上的例子还是给了我们一个重要启示：理财只要认定目标及持之以恒，成功并非难事。

　　举债投资

　　借钱来投资到底合适吗？我们的长辈经常告诫我们，不要向别人借钱，也不要借钱给别人。但在现实的社会当中，试问哪个做生意的人不曾举债呢？而且一般而言，越会赚钱的人，借的钱也就越多。

　　在财务学中，举债被称为"财务杠杆"。所谓杠杆，简言之就是以小搏大、四两拨千斤，举债投资就是借用他人的钱，从事更大额的投资。

　　如果这个工具运用得宜，当然可以小赚大；但反之，如果运用不当，则演变成以小钱赔大钱的局面。上面两个的例子可以帮助我们了解财务杠杆的力量---

　　当楼价上升时，利用财务杠杆可多赚39.6%。相反，假如楼价一年后不幸下跌20%，损失将扩大至73.6%。

　　由此可见，举债投资可以发挥出以小搏大的力量。当投资回报率高于贷款率时，杠杆投资会使投资回报率上升；当投资回报率低于贷款率时，投资回报反而因举债而下降。

　　因此，投资者在决定是否举债投资时，首先要考虑的是借钱的用途是什么，投资的回报率是否高于贷款率。另外，有些投资在短期内难有表现，甚至下滑，投资者就需要耐心等候。重要的是，投资者应能在最坏的情况下，仍有足够现金收入来支付借贷本息，即是说要有按时偿还本息的能力。

　　总而言之，举债投资不能奢望投资对象的价格必然上涨，而是应该做好准备，应付价格下跌的风险，同时还要经得起价格下跌带来的心理压力。