浦发银行大赚快钱有招

　　□ 本报记者 李锋

　　美元的联邦基本利率就像爬楼梯，从原来的1%，经过8次的0.25%的连续加息，于今年已经达到3%。人民币对美元升值的传闻不绝于耳，政府高层虽出面解释，但外汇市场并不领情。

　　人民币升值的心理预期越来越强，人们大量抛售美元兑换人民币，拖累国内银行的外汇理财业务一亏再亏。

　　尽管没有公布亏损，浦东发展银行(以下简称浦发银行)的日子一定不好过。在银监会拟抬高门槛，就商业银行个人理财业务向社会各界公开征求意见之时，浦东准备刀口舔血，大打擦边球。

　　6月2日,浦发银行北京分行宣布，推出一项新的短期理财产品。该产品在总结了人民币和美元理财产品特点的基础上，推出了为期6个月的双币理财产品。

　　从产品结构上看，此款产品的特点是美元的收益和美元兑加元的汇率波动区间挂钩，帮助客户投资，以获得较高的回报。而人民币的收益较为稳定，所以本金相对安全的，最低收益预计也较之同期的定期存款收益高。

　　犀利的是，浦发银行预期年收益率最高可达7.38%，且最低认购金额定在1万元人民币加1000美元。

　　回看银监会《商业银行个人理财业务风险管理指引(征求意见稿)》之规定，保证收益理财计划的起点金额，人民币应在5万元以上，外币应在5000美元(或等值外币)以上。在存款利率未实现市场化之前，商业银行不得无条件向客户承诺高于同期存款利率的保证收益率。

　　浦发银行显然是想打时间差，把认购期从5月30日定到6月20日。届时相关限制未正式出台，而市场博人民币升值心理日盛，市场概念广阔。

　　细究之，浦发银行此款产品相当精致，独创出“金字塔”型收益结构，超低的起点也可将大众客户市场一网打尽。由于人民币理财预期收益率为1.9%左右，一般浮动不会太大，而浦发银行将美元投资部分与汇率区间挂钩，划分不同美元利率区间，结合人民币收益，搭起一个投资区间保护塔。投资者可以获得7.38%、5.30%、3.12%、2.08%和1.49%不等的综合投资回报。

　　市场风紧，大家的日子都不好过，不仅是浦发银行，对手民生银行也绞尽脑汁，弄出包括八个币种在内的产品，希望能渡过难关。

　　人民币升值预期强烈，而银监会监管风渐进，在市场风向阴晴不定之时，大家拼的是胆子大、心智高、出手快。