华夏案暴露监管真空

　　就好像一大批朋友往你这里存钱，一存10多年，且数字越来越大，而监管却几乎没有。当‘朋友们’发现势头不好，纷纷要取钱时，一切为时已晚

　　悄悄的郭远峰“走”了，他挥了挥衣袖，携巨款而去。

　　华夏商品现货交易所有限公司(下称“华夏交易所”)法定代表人郭远峰等人涉嫌经济犯罪，北京警方已于本月10日立案侦查，部分人员已被刑事拘留。据北京市公安局通报，7月9日，警方接到华夏交易所员工张某报案称，该公司下属的七家代理商到其公司索要代理费，而郭远峰下落不明。

　　一位自称自从有了“现货”这个词就在做的业内人士告诉《证券市场周刊》记者，早在1997年5月17日，华夏交易所的前身——河南洛阳联合商品现货交易所有限公司就已经成立了。当时现货交易市场在国内尚处探索阶段，郭远峰大胆介入，并在全国招募代理商，再由代理商发展客户，规模迅速扩大。而由于现货市场的监管缺失，让郭多年来自己创造游戏规则。该人士打了个形象的比喻:“就好像一大批朋友往你这里存钱，一存10多年，且数字越来越大。这个积累过程中诱惑很多，而监管却几乎没有。当‘朋友们’发现势头不好，纷纷要取钱时，一切为时已晚。”

　　据了解，现货仓单交易是一种中远期电子交易模式，目前中远期电子交易与期货交易之间的界限模糊，这也为华夏交易所的监管带来了困难。

　　媒体曾在2001年披露兰州“中国商品交易市场”的“现货仓单交易业务”实质是诈骗，该交易市场的控制人就是郭远峰，这几家公司在当时都被查封。还有报道称，郭远峰与2001年的兰州证券黑市有染。但是在兰州的公司被查封后，郭远峰旋即在北京注册了华夏交易所。

　　据了解，在日常经营中，华夏交易所除了变相经营期货，还可能存在与跟客户对赌等严重违规行为。客户称郭远峰卷走了上亿元的资金。

　　记者致电中国证监会及北京市证监局得到的解释是，证监部门只是负责批准和监管期货及股票市场，现货市场不属于其批准和监管范围。作为批准华夏交易所注册的北京工商局，虽然连续七年为其年检，但工商登记注册的年检只是对公司是否具有持续经营的主体资格的审查。一位不宜透露姓名的律师表示，现货交易原则上应该有特许资格，但国家没有详细的法律规定，无依据自然无监管执法部门，华夏交易所可以说是钻了法律的空子。

　　除了借法律空白逃避管理层的监管，华夏交易所还存在挪用资金投资证券的嫌疑。部分小型代理商在2007年11月时，账户现金就频繁出现无法划拨的迹象，华夏交易所给出的解释是交易平台的系统故障，无法与银行对接。那时候股市点位正处于6000多点高位下滑。在去年12月份到今年年初股市反弹到5500点的时候，账户现金划拨恢复正常，此后交易软件好少坏多，到今年4月22日，大盘跌至2990点以后，代理商的资金划拨都无法进行。“从华夏交易所提出资金发生困难都是股市狂跌的时候。”多名接受记者采访的代理商回忆说。一位业内人士判断，郭远峰很有可能挪用了客户资金去炒股。

　　一位来自西安的面容憔悴的代理商表示，郭远峰表面上是做现货，实际上做的却是期货，并且长达七年，监管层能不知道么?就算金融监管层面不管，就没有其他的部门能对它进行监管吗?