套利基金：连豆呈现近弱远强格局不变

 　　一、基金简介

　　1. 成立日期：2007年12月1日

　　2. 初始资金：100万元人民币

　　3. 基金性质：以实盘操作为基础的模拟套利交易基金

　　4. 基金操作人：中瑞金融信息研究中心 正力

　　5. 联系方式： 4008-878766 0595-85629095 www.rdqh.com

　　二、套利思路

　　连豆：近期805、809和901三者呈现近弱远强格局不变。901在持仓配合下展开补涨行情。目前与809的持仓趋向一致。两者价差在上周有明显缩小。805合约由于流动性不足，在缺少买盘的情况下，走势偏弱。总体上，本周表现出明显的移仓现象，而901合约则明显得益于这种移仓。因此，只要901继续扩仓则与809的价差有望继续缩小，但400元附近的价差水平有较强支撑。

　　三、交易计划

　　上周(02月18日至2月24日)计划“在连豆805与809合约价差达到-70时，将805的80手套利空头部位换成809合约空头部分。而对应的80手901合约套利多头部位保持不变。本周四价格满足交易条件，计划被顺利执行。目前套利部位变为80手的空809和多901合约套利。价差成本为-480元(550-70)。

　　本周(02月25日至3月2日)计划“在连豆809与901合约价差达到-420时，平仓40手空809买901的套利部位。

　　四、持仓统计表

　　五、资金状况

　　六、特别提示

　　1、操作以跨期套利交易为主，其它为辅。

　　2、为保证交易的真实性，开仓价、平仓价均按收盘价或者计划预定价格计算。

　　3、为保证交易的真实性，在模拟交易过程中会充分考虑流动性问题。

　　4、保证金：统一为10%。方便计算暂不考虑费用扣除!

　　5、本基金每周一8点45分之前或遇有重大变化或有新操作计划时提前公布。