【深圳商报讯】进入8月份以来，该板块已累计上涨5.88%，而同期上证指数则下跌2.43%，远超大盘表现。统计数据表明，银华、工银瑞信(微博)等基金已经选择在二季度加仓该板块，提前完成战略布局。

　　基金加仓LED板块

　　统计数据表明，今年一季度末，共有46只基金重仓股中持有LED板块股票，总计市值23.06亿元；二季度末，共有62只基金重仓股中持有该板块股票，总计市值31.75亿元，增加了8.15亿元。而相关公司二季报表明，业绩拐点确立、前景可期的个股受到了基金青睐，其中三安光电、瑞丰光电、华灿光电等个股基金逆市加仓。

　　该板块中的龙头股三安光电，近期股价创出年内新高。一季度共有银华成长、银华核心、银民红利和融通领先等四只基金重仓该股，共持有3864万股，总市值4.2亿元。二季度末共有8只基金重仓该股，共持有超5000万股，总市值6.9亿元。其中银华旗下消费主题、领先策略和谐主题三只基金重仓进入。该股昨天收盘价14.84元，较一季度末累计上涨近40%，进入8月份以来也上涨近15%，二季度潜入基金浮盈不少。

　　瑞丰光电二季报显示，其十大流通股中除一名为自然人外，其余全部为机构持有，共有8家基金共持有968.54万股，占流通比为35.87%，其中国泰金牛、华泰柏瑞、农银汇理和华夏优势新进，工银瑞信和大成财富增持。

　　今年6月1日上市的华灿光电，上市前询价阶段吸引了66只基金参与询价，虽然上市首日基金就可抛售，但该股二季报表明，截至二季度末，扔有14只基金持有该股1633万股，占流通比32.66%。

　　业绩和政策双重利好

　　市场分析人士表示，基金选择大举加仓LED板块，一方面是因为业绩触底回升，产业趋势向好，市场风险得到释放；另一方面是相关政策红利将逐步显现，相关公司将长期受益。

　　国海证券分析师钱文礼表示，2011年LED产能过剩，今年以来在需求不断增加的情况下过剩率不断下降，目前从2011 年4 季度的34%，下降到一季度22%，二季度过剩率进一步下降到16%，预计三、四季度将进一步好转。随着供求逐步平衡，价格也趋于稳定，而需求量不断上升，LED 芯片企业将进入盈利好时光。相关企业的新订单已经排至10 月份以后，三季度单季业绩确定性高。

　　除了业绩支撑之外，政府出台的相关政策将给LED行业带来长期利好。上月，《半导体照明科技发展“十二五”专项规划》正式发布。根据此规划，“十二五”期间产业规模将翻数倍，并培育二三十家龙头企业。业内人士认为，相关上市公司中有望诞生这样的龙头企业。

　　国泰君安分析师魏兴耘表示，“随着白炽灯产品逐步淘汰，相关产业扶持政策进一步出台落实，市场将持续健康发展。”

　　(赵明超)