非公募集合理财行业周报

http://www.sina.com.cn 2010年04月27日 14:23 新浪财经

　　作者：国金证券基金研究中心张剑辉

　　A股大幅下挫，非限定类产品普遍下跌，债券型收益稳定。

　　上周受政策调控楼市的影响，A股市场大幅下挫，地产、金融板块领跌，保险、钢铁等权重股也整体做空。电子信息板块、医药和食品等防御品种继续走强。上证指数收于2983.54点跌4.69%，深证综指收于1204.44点跌2.06%。各类理财产品净值纷纷缩水，股票型开放式基金净值加权平均跌2.75%，混合型开放式基金净值加权平均下跌1.23%。非限定类券商集合理财平均收益随市场下跌，跌幅均小于对应类型公募基金。而债券型券商集合理财产品平均收益则稳中有涨。

　　多数非限定类券商集合理财产品净值缩水。其中股票型券商集合理财产品平均下跌1.72%，混合型券商集合理财产品平均跌0.32%，FOF平均跌0.97%。股票型产品受大盘下挫影响最大，一些侧重配置金融地产股的产品跌幅较深。而国信金理财价值增长连续第三周涨幅居前，表现出很好的抗跌性，与其重点配置电子信息及医药有关。混合型产品收益呈现分化特性，一些前几周收益居前的产品继续保持领先，如东方红先锋1、2号分别上涨2.87%和2.78%，光大阳光、光大阳光3号及6号也优于同类。FOF型产品仅有三款取得正收益，表现较好的是长江超越理财基金管家Ⅱ和国信金理财经典组合，分别上涨0.33%、0.25%。

　　上周股市下跌，债市回暖。债券型开放式基金净值加权平均上涨0.31%，债券型券商集合理财产品平均小幅上涨0.03%。大多数产品取得正收益，其中纯债型产品和债券配置比例较高的产品表现较佳。位居第一的是安信理财1号，上涨0.65%。

图表 1 ：券商集合理财产品最新净值增长率
管理人	产品名称	更新日期	单位净值 ( 元 )	累计净值 ( 元 )	周净值增长率	投资类型
国信证券	国信金理财价值增长	2010-4-23	1.0568	1.6492	1.05%	股票型
上海证券	上海证券理财 1 号	2010-4-23	0.6375	0.6375	0.85%	股票型
国信证券	国信金理财多策略	2010-4-23	1.0004	1.0004	0.70%	股票型
东海证券	东海东风 3 号	2010-4-23	1.1140	1.1940	0.54%	股票型
招商证券	招商股票星	2010-4-23	1.0750	1.0750	-0.92%	股票型
中信证券	中信优选成长	2010-4-23	1.1811	1.3011	-1.07%	股票型
平安证券	平安优质成长中小盘	2010-4-23	1.0320	1.0320	-1.81%	股票型
兴业证券	兴业卓越 2 号	2010-4-23	0.9875	0.9875	-3.42%	股票型
中金公司	中金股票策略	2010-4-23	0.7716	1.1716	-3.87%	股票型
中国银河证券	银河金星 1 号	2010-4-23	0.9856	1.0116	-3.93%	股票型
中金公司	中金股票策略二号	2010-4-23	0.9680	1.0050	-4.20%	股票型
中金公司	中金股票精选	2010-4-23	0.7734	2.2752	-4.51%	股票型
国泰君安证券	国泰君安明星价值	2010-4-16	1.0144	1.0144	-	股票型
	股票型券商集合理财产品平均				-1.72%
东方证券	东方红先锋 1 号	2010-4-23	1.1234	1.1234	2.87%	混合型
东方证券	东方红先锋 2 号	2010-4-23	1.1338	1.1338	2.78%	混合型
光大证券	光大阳光 3 号	2010-4-23	1.2378	1.2878	2.32%	混合型
安信证券	安信理财 2 号	2010-4-23	0.9774	0.9774	2.31%	混合型
光大证券	光大阳光	2010-4-23	1.8808	2.9408	2.19%	混合型
光大证券	光大阳光 6 号	2010-4-23	1.0584	1.0584	1.94%	混合型
华泰证券	华泰紫金 3 号	2010-4-23	1.3046	1.5546	1.41%	混合型
长江证券	长江灵活配置	2010-4-23	1.1209	1.1559	1.33%	混合型
国信证券	国信金理财 4 号	2010-4-23	0.9820	1.3402	1.20%	混合型
东方证券	东方红 2 号	2010-4-23	1.2293	2.7089	0.95%	混合型
长江证券	长江超越理财 3 号	2010-4-23	1.2282	1.3282	0.95%	混合型
大通证券	大通星海 1 号	2010-4-23	1.1280	1.1280	0.80%	混合型
第一创业证券	创业 2 号稳健回报	2010-4-23	1.0042	1.0042	0.45%	混合型
中信证券	中信稳健回报	2010-4-23	1.0064	1.0064	0.27%	混合型
光大证券	光大阳光集结号	2010-4-23	1.0704	1.0704	0.11%	混合型
中国银河证券	银河北极星 1 号	2010-4-23	1.0002	1.0002	0.10%	混合型
中金公司	中金安心回报	2010-4-23	1.0008	1.0008	0.09%	混合型
中信证券	中信股债双赢	2010-4-23	1.0399	1.4099	-0.20%	混合型
东吴证券	东吴财富 1 号	2010-4-23	1.0050	1.0050	-0.56%	混合型
东方证券	东方红 4 号	2010-4-23	1.5498	1.5798	-0.68%	混合型
东方证券	东方红 3 号	2010-4-23	1.0904	1.1104	-0.90%	混合型
中信证券	中信理财 2 号	2010-4-23	1.1276	2.5976	-0.96%	混合型
东方证券	东方红 5 号	2010-4-23	1.0083	1.0083	-1.01%	混合型
中信建投	中信建投精彩理财	2010-4-23	0.9900	0.9900	-1.06%	混合型
广发证券	广发理财 3 号	2010-4-23	1.6595	2.6711	-1.10%	混合型
海通证券	海通稳健成长	2010-4-23	1.0471	1.0471	-1.39%	混合型
中山证券	中山金汇 1 号	2010-4-23	0.9917	0.9917	-1.91%	混合型
中信证券	中信积极配置	2010-4-23	1.0742	1.0892	-2.18%	混合型
中金公司	中金配置	2010-4-23	0.9186	0.9186	-2.38%	混合型
平安证券	平安年年红 1 号	2010-4-23	0.6075	0.6075	-2.39%	混合型
中国建银投资证券	中投汇盈核心优选	2010-4-23	0.9121	1.1721	-2.52%	混合型
齐鲁证券	齐鲁金泰山	2010-4-23	0.9605	0.9605	-2.97%	混合型
华泰证券	华泰紫金鼎造福桑梓	2010-4-23	1.2023	1.2323	-3.02%	混合型
宏源证券	宏源内需成长	2010-4-23	0.9435	1.0575	-3.23%	混合型
东北证券	东北证券 1 号	2010-4-23	1.0790	1.0790	-4.77%	混合型
华泰证券	华泰紫金策略优选	2010-3-31	1.0246	1.0246	-	混合型
华西证券	华西证券融诚 1 号	2010-4-21	1.0030	1.0030	-	混合型
民生证券	民生金中宝 1 号	2010-4-22	0.9906	0.9906	-	混合型
申银万国证券	申银万国 2 号	2010-4-22	1.0635	1.0635	-	混合型
申银万国证券	申银万国宝鼎一期	2010-4-16	1.0353	1.0353	-	混合型
中银国际证券	中银国际中国红 1 号	2010-4-19	1.0342	1.2242	-	混合型
	混合型券商集合理财产品平均				-0.32%
长江证券	长江超越理财基金管家Ⅱ	2010-4-23	1.0200	1.0200	0.33%	FOF
国信证券	国信金理财经典组合	2010-4-23	1.1511	2.2144	0.25%	FOF
南京证券	南京神州 1 号	2010-4-23	0.9016	1.0616	0.01%	FOF
华泰证券	华泰紫金鼎锦上添花	2010-4-23	1.1099	1.1399	-0.01%	FOF
东莞证券	东莞旗峰 1 号	2010-4-23	0.9951	0.9951	-0.26%	FOF
东海证券	东海东风 2 号	2010-4-23	1.2772	1.4733	-0.82%	FOF
光大证券	光大阳光基中宝	2010-4-23	0.9632	0.9632	-1.04%	FOF
广发证券	广发增强型基金优选 4 号	2010-4-23	1.4377	1.5577	-1.84%	FOF
海通证券	海通金中金	2010-4-23	1.1648	1.2148	-2.93%	FOF
华泰证券	华泰紫金 2 号	2010-4-23	1.3015	2.3465	-3.34%	FOF
长江证券	长江超越理财 2 号	2010-4-16	1.0361	1.1191	-	FOF
国都证券	国都 2 号安心理财	2010-4-16	1.0240	1.0780	-	FOF
国泰君安证券	国泰君安君得益优选基金	2010-4-16	1.0272	1.0272	-	FOF
国元证券	国元黄山 2 号	2010-4-22	0.9908	1.0408	-	FOF
招商证券	招商基金宝二期	2010-4-16	0.8526	0.8526	-	FOF
中金公司	中金基金优选	2010-4-16	1.0226	1.0226	-	FOF
中银国际证券	中银国际中国红基金宝	2010-4-16	0.9937	0.9937	-	FOF
	FOF 券商集合理财产品平均				-0.97%
安信证券	安信理财 1 号	2010-4-23	1.0850	1.1080	0.65%	债券型
华泰证券	华泰紫金优债精选	2010-4-23	1.0643	1.1153	0.52%	债券型
招商证券	招商智远稳健 1 号	2010-4-23	1.0220	1.0220	0.39%	债券型
兴业证券	兴业卓越 1 号	2010-4-23	1.0568	1.0668	0.35%	债券型
国信证券	国信金理财收益增强	2010-4-23	1.0018	1.0018	0.33%	债券型
中国建银投资证券	中投汇盈债券优选	2010-4-23	1.0160	1.0160	0.30%	债券型
光大证券	光大阳光 5 号	2010-4-23	1.0879	1.1179	0.27%	债券型
华泰证券	华泰紫金 1 号	2010-4-23	1.2017	1.8817	0.26%	债券型
国泰君安证券	国泰君安君得惠债券	2010-4-23	1.0230	1.0430	0.20%	债券型
中金公司	中金增强型债券	2010-4-23	1.0690	1.1060	0.19%	债券型
上海证券	上海证券理财 2 号	2010-4-23	1.0701	1.0821	0.19%	债券型
中金公司	中金一号	2010-4-23	1.0069	1.0069	0.18%	债券型
长江证券	长江超越理财增强债券	2010-4-23	1.0699	1.1199	0.09%	债券型
中信证券	中信债券优化	2010-4-23	1.0524	1.0749	0.04%	债券型
国元证券	国元黄山 1 号	2010-4-23	0.9996	1.5406	0.02%	债券型
海通证券	海通季季红	2010-4-23	1.0426	1.0526	0.01%	债券型
东方证券	东方红现金宝	2010-4-23	1.0000	1.0000	0.00%	债券型
中信证券	中信稳健收益	2010-4-23	1.0462	1.0562	-0.07%	债券型
中金公司	中金短期债券	2010-4-23	1.0020	1.1763	-0.11%	债券型
国都证券	国都 1 号安心受益	2010-4-23	1.0493	1.3513	-0.17%	债券型
华泰证券	华泰紫金鼎步步为盈	2010-4-23	1.1330	1.1630	-0.20%	债券型
平安证券	平安年年红债券宝	2010-4-23	1.0475	1.0745	-0.22%	债券型
国联证券	国联金如意 1 号	2010-4-23	1.0006	1.0006	-0.35%	债券型
长江证券	长江超越理财稳健增利	2010-4-23	1.0093	1.0093	-0.45%	债券型
南京证券	南京神州 2 号	2010-4-23	1.0383	1.0383	-0.55%	债券型
第一创业证券	创业 1 号安心回报	2010-4-23	1.0197	1.0309	-1.03%	债券型
国海证券	国海债券 1 号	2010-4-16	1.0489	1.0689	-	债券型
	债券型券商集合理财产品平均				0.03%

　　来源：国金证券研究所 wind资讯

　　行业动态资讯

　　近期进入发行期的产品有陕国投•东方远见1期证券投资集合资金信托计划、陕国投•新思哲1期证券投资集合资金信托计划、陕国投•聚信1期证券投资集合资金信托计划、陕国投•弘酬优选2期证券投资集合资金信托计划、中信信托·新价值1期集合资金信托计划。

图表 2 ：陕国投 • 东方远见 1 期证券投资集合资金信托计划
认购、赎回	最低认购金额不低于人民币 100 万元，超过部分按照 10 万元的整数倍增加
投资顾问	深圳市东方远见资产管理有限公司
证券经纪人	海通证券股份有限公司
受托人	陕西省国际信托股份有限公司
托管银行	工商银行
发售时间	2010 年 4 月 6 日至 5 月 4 日

　　来源：国金证券研究所

图表 3 ：陕国投 • 新思哲 1 期证券投资集合资金信托计划
认购、赎回	最低认购金额不低于人民币 100 万元，超过部分按照 10 万元的整数倍增加
投资顾问	深圳市新思哲投资管理有限公司
证券经纪人	中信证券股份有限公司
受托人	陕西省国际信托股份有限公司
托管银行	光大银行
发售时间	2010 年 4 月 6 日至 5 月 5 日

　　来源：国金证券研究所

图表 4 ：陕国投 • 聚信 1 期证券投资集合资金信托计划
认购、赎回	最低认购金额不低于人民币 100 万元，超过部分按照 10 万元的整数倍增加
投资顾问	深圳市聚信行投资管理有限公司
证券经纪人	西部证券股份有限公司
受托人	陕西省国际信托股份有限公司
托管银行	工商银行
发售时间	2010 年 4 月 6 日至 5 月 7 日

　　来源：国金证券研究所

图表 5 ：陕国投 • 弘酬优选 2 期证券投资集合资金信托计划
认购、赎回	最低认购金额不低于人民币 50 万元，超过部分按照 10 万元的整数倍增加
投资顾问	北京弘酬投资管理有限公司
受托人	陕西省国际信托股份有限公司
托管银行	北京银行
发售时间	2010 年 4 月 8 日至 4 月 28 日

　　来源：国金证券研究所

图表 6 ：中信信托·新价值 1 期集合资金信托计划
认购、赎回	起点认购金额为 300 万元，认购费为认购信托资金的 1% ；赎回费为封闭期内 3 %，封闭期后免赎回费
投资顾问	广东新价值投资有限公司
证券经纪人	中国国际金融有限公司
受托人	中信信托有限责任公司
托管银行	中国银行
发售时间	4 月 19 日

　　来源：国金证券研究所 • 近期新成立的产品有中信信托· 和聚 4 期证券投资信托、中融 · 巨柏 1 号证券投资信托。

图表 7 ：中信信托· 和聚 4 期证券投资信托
认购、赎回	认购金额不低于人民币 100 万元。
投资顾问	北京和聚投资管理有限公司
受托人	中信信托有限责任公司
托管银行	中国光大银行
成立时间	2010 年 4 月 14 日

　　来源：国金证券研究所

图表 8 ：中融 · 巨柏 1 号证券投资信托
认购、赎回	认购金额不低于人民币 100 万元，超过部分按 10 万元整数倍递增。
投资顾问	深圳市巨柏投资管理有限公司
受托人	中融国际信托有限公司
托管银行	招商银行
成立时间	2010 年 4 月 16 日