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指数基金扎堆发行 杠杆基金增强版即将发售

http://www.sina.com.cn  2009年09月08日 02:00  每日经济新闻

  每经记者巩万龙发自深圳

  近期获批多只指数基金陆续加入发行大军,加上正在发行的5只指基,9月份国内基金发行市场将出现“九指齐发”的罕见场面,这在基金发行史上尚属首次,颇受关注的杠杆基金“增强版”国投瑞银瑞和沪深300指数分级基金就在其中。

  据悉,瑞和沪深300指数分级基金分为瑞和300、瑞和小康、瑞和远见三种份额,前一种份额在银行销售,不上市交易,后两种份额上市交易,可通过券商渠道购买。投资者无论持有何种份额,只要不采取任何交易策略,就等同于选择了一只普通的沪深300指数基金。

  据国投瑞银相关人士介绍,瑞和小康与瑞和远见份额均属于高风险、高收益产品,是按照不同市场预期进行分级的。对于预期市场小幅上涨的投资者,更适合持有瑞和小康;预期市场大幅上涨的投资者,则可以持有瑞和远见。瑞和小康、瑞和远见两级份额通过不同净值比例分成,在不同阶段互为杠杆,使净值变动幅度最高可达瑞和300份额的1.6倍。

  当这两种份额上市交易后,投资者可以根据市场走势,选择性地持有瑞和小康或瑞和远见,从而把握趋势交易机会,但上市半年内开通的份额配对转换机制,也进一步为投资人提供了策略套利机会。此外,该基金每个运作周年末的份额折算机制,也为投资者提供了又一次折溢价套利机会。


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