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直销弱市显威力 基金销售模式渐变

  证券时报记者 张 哲

  本报讯 春节前新发基金尽管依然“难于上青天”,但从交银施罗德、上投摩根、汇添富等基金公司旗下新基金的募集结果来看,2009年基金销售可能进入一个全新的时代,传统银行垄断的销售模式正在被多元化渠道弱化。

  直销弱市显神威

  尽管去年以来基金销售惨淡,但还是有不少基金选择跨年度发行。“尽管我们也知道现在发行时机不好,但目标是只要能够成立就好,规模上没有要求。先求好,再求大。”某基金公司市场总监表示。春节前发行的1月份,交银保本基金募集到50亿元上限,实施末日比例确认法完美收官;汇添富价值精选股票型基金发行超过15亿元;上投摩根中小盘基金发行四周,募集规模8.32亿元,认购户数1.3万户,客户认购金额和认购户数占比均超过60%。

  值得注意的是,基金公司直销在弱市中发挥了强大的作用。比如,汇添富基金总销售中三分之一是通过直销渠道。无独有偶,记者也从上投摩根基金公司了解到,上投中小盘基金能的募集过程中,通过公司直销的占总销售的35%,公司直销成为此次基金销售最大的一个销售渠道,其中直销高端个人销售近亿元。更值得深思的是,上投摩根此次发行中,没有一分钱帮忙资金,全仰赖于强大的客户基础。

  同样的情况也发生在稍早些广发沪深300指数基金的销售中。良好的品牌、持续的业绩以及基金公司多年不懈的投资者教育投入有了良好的回报,越是弱市,越是考验基金公司客户基础。“我们公司总体的销售原则是,直销让步于代销,直销不依靠费率优惠,而更多的是通过我们的增值服务。”某基金公司市场总监对记者表示。

  销售模式悄然变

  业内人士大胆预言,2009年可能将是中国基金销售元年,卖基金一贯以来依赖银行销售渠道的模式有望在今年打破。专业第三方销售、基金公司不断强大的直销系统等,都有望在牛年取得大进展。

  据悉,第一个拿到销售牌照的天相投顾已与民生银行签约,由民生银行担任资金清算方。物理网点的铺设也在紧锣密鼓进行当中。中国基金第一家专业机构可能在今年真正意义上做起来。同时,好买基金、诺亚财富等机构也在筹备拿牌照。


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