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证监会与中债登合作加强基金债券投资监管

http://www.sina.com.cn  2009年02月11日 04:45  中国证券报-中证网

  □本报记者 葛春晖 北京报道   

  2月10日,中国证券监督管理委员会基金监管部(以下简称证监会基金部)和中央国债登记结算有限责任公司(以下简称中债登)签署了《监管合作备忘录》。

  这项监管合作机制的主要内容为,由中债登协助建立基金债券投资交易行为监控系统,定期向证监会基金部提供基金在银行间债券市场从事债券投资的相关情况,特别是重大风险事项和异常交易行为。从而加强对基金在银行间债券市场中债券投资行为的监管,保证基金的债券投资交易行为符合相关法律法规,同时防范由于基金管理不善和不当投资交易行为所导致的利率风险、信用风险、流动性风险和道德风险。

  中债登作为全国银行间债券市场债券登记、托管、结算机构和商业银行柜台记账式国债交易一级托管人,集中掌握债券市场动态情况,凭借信息优势和专业优势,其发布的中债收益率曲线已经被基金、银行和保险等金融机构广泛采用。目前在该公司开设债券账户的基金总数为431支,基金持有的债券总量为6678.42亿元。自2006年10月起,货币市场基金就采用以中债收益率曲线为基础的影子定价标准,并于2007年7月基金业实行新会计准则后推广到所有基金的固定收益类投资的估值,对于基金防范债券市场风险发挥了很好的作用。

  业内人士普遍认为,《备忘录》签署后,证监会基金部将更加全面和深入地掌握债券市场情况,完善对基金债券投资交易的风险预测,规避可能出现的风险。此外,此项监管合作还能使证监会基金部更加深入地掌握基金投资具体债券的交易情况,发现一些更加隐蔽的违规交易行为和异常交易行为,更有效地打击基金债券投资的违规行为,进一步提高监管有效性。


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