民生银行的顾客理财室内，不时有拖家带口来购买理财产品的。股市萧条，房价很高，通胀难抑，市民购买理财产品的热情空前高涨。　　深圳晚报记者陈远忠 摄

　　在通胀持续高涨的情况下，“理财”成为全民关注的问题。图为福建福州街头的一幅广告牌。　　新华社发

　　收益率较6月缩水，但低风险短期理财品种仍扎堆问世，部分畅销品种甚至热到“秒杀”

　　专家提醒增强风险意识：做好资产配置、提高专业知识、避免理财“陷阱”

　　深圳晚报记者 向薇 实习生 侯娟

　　今年以来银行理财产品持续呈现井喷状态，记者从多家本地银行了解到，7月理财产品市场依然火爆，一些低风险短期品种炙手可热。7月以来由于多重综合因素影响，理财产品收益虽较6月下降，但在股市、基市震荡、楼市投资受限、通胀持续高涨的经济环境下，一些低风险理财品种的投资渠道受到越来越多普通投资者追捧。

　　记者调查

　　畅销品种热到“秒杀”

　　记者前日走访多家银行网点发现，上月变相拉吸储的高收益理财产品已难觅踪迹，但各家银行的低风险短期理财品种仍扎堆问世。据来自工行、民生银行、华夏银行、上海银行等多家本地银行网点的理财经理反映，7月份选购理财产品的客户量同比大幅上升，一些低风险短期品种更是甫出便被一抢而空。工行深圳分行的理财经理告诉记者， 个别好的品种一出来在一个多小时内就被早就准备好的客户买光了，银行内部员工都来不及购买。

　　市民朱小姐这两个月来热衷于跑各家银行，手机上存着好几个银行的客户经理电话，一有好产品出来就会发短信通知她。朱小姐说：“现在理财产品太多了，这就跟买菜一样，要有眼光会挑，下手还要快、准， 不然买不到。”

　　股民梁先生选择的理财产品是“存贷通”，他不看好今年股市，多数时间是空仓或轻仓，平时就将场外资金转入关联银行账户，来抵自己的一部分房屋贷款利息，算下来一年省了不少房贷利息。

　　网购理财产品成“新贵”

　　令人注意的是，网购理财产品成“新贵”，客户通过网银，足不出户便可一目了然的看到产品的概况、期限、利率、剩余额度等，购买方便快捷。有些银行出现产品上网后几分钟即告售罄的现象，被投资者戏称为“买理财也得秒杀”。民生银行深圳罗湖支行理财经理王勤智表示，据初步统计，7月份客户在网银渠道购买理财产品的交易笔数和金额均超过总数的70%，网银渠道理财销售额再创新高。

　　上海银行深圳分行理财师陈媛婷表示，由于货币政策较大概率将继续从紧，下半年市场资金仍会较紧张，加之前期的加息效应，预计七、八月份的市场利率仍将维持较高水平，而银行理财产品是对市场利率变化最为敏感的理财品种，因而不失为普通投资者较好的理财渠道。

　　理财师陈媛婷建议投资者选择保证收益型理财产品，在保障资金安全性的同时，又可实现较高收益。如一款名为“易精灵”的理财产品，可T＋0实时申购赎回，流动性堪比活期存款，6月以来每日年化收益率已突破4%，约为活期存款利率的7～8倍。

　　交通银行某网点理财部的丁经理向记者介绍，股票型基金的销售今年较差，黄金品种则一直卖得不错。“今年以来，短期产品卖得都比较好。作为存款替代品的短期理财产品，仍是客户最首要的咨询产品。”招商银行某网点“金葵花理财”部的理财经理称，7月该行销售最火爆的是周期为14～15天的产品；月盈产品则比较受稳定客户的青睐。

　　银行理财产品今年可谓狂飙突进，而其中外资行发布的多款理财产品以其较高收益率引人瞩目。据一份近日发布的第三方统计报告显示，其中东亚银行发行的“如汇通(美元)系列1”以3年总回报率97%、年化收益率32%拔得头筹。东亚银行(中国)财富管理部总经理陈柏轩在接受记者采访时强调，这是赶上了好时机，未来可能很难复制，建议投资者对目前同类产品采取谨慎态度。据陈柏轩介绍，这一结构性产品是使用了美元利率掉期，在2008年初美元利率高位时交换期权，封住了一个固定收益。随着美元利率收窄，现在这一操作已不可复制。

　　专家建议

　　购银行理财产品也须控风险

　　其实金融消费者购买银行理财产品也须防控风险。专家提醒，尽管银行理财、保险理财产品相对风险较低，但也有一些产品是与资本市场挂钩的，部分类型理财产品面临“零收益”，甚至亏损严重。市民要理性投资，提高专业知识，避免踏入理财陷阱。

　　市民刘女士年初花20万在某银行购买了一款一年期的“理财产品”，半年后因出国需要，她想提前赎回理财产品时，却被告知自己当时买的是保险产品，如果当年退保就只能拿到30%～40%的本金。因急需资金，她只好忍痛亏本退保。

　　民生银行理财经理王勤智则指出，投资者要谨慎选择银行代销信托类产品。购买此类产品时，不能单看收益率的高低，要注意详细了解资金需求方的企业资质、该企业的还款能力和信用等级以及净资产；同时了解该企业是否有担保，或者是否有足以覆盖本金和收益的资产做抵押。

　　购买债基品种则要注意的是，该类品种的特点是流动性很好，随时用钱随时可以退，做资产的长期配置和短期配置都可以。购买债基前要注意了解债基的基金经理和基金公司投资团队旗下的债基平均收益，同时比较其购买费率。比如有种工银添颐债券型基金B款就是无申购赎回费的。投资者要根据自己投资债基的期限选择合适的款别。

　　针对一些中资行推出的系列“短、频、快”热销超短期品种，东亚财富管理部总经理陈柏轩认为，这种中意于短期“资金池”的相关业务，其挂钩标的受资金面影响较大，时好时坏，如果过分依赖这一战略，可能导致收益不稳定。

　　理财师们认为，负利率时代下理财很有必要，但还要采取保守策略“稳字当头”。首先要做好自己的资产配置，“不要把所有鸡蛋放在同一个篮子里”，储蓄存款、保险产品等可成为“理财篮子”的底部。要增强风险意识，选择有资格的机构买理财产品，看清相关合同条款，根据购买能力进行理财。第三，要对理财产品的期限、费用、风险情况、客户的权益与义务作全面详细的了解。