王芳艳

　　10月27日，工商银行、交通银行(微博)、中信银行、宁波银行(微博)等密集发布三季度报。令人讶异的是，农行、深发展、中信银行等银行三季末的存款均出现环比负增长，减少最明显的中国银行(微博)，9月末的存款较6月末锐减1200多亿。交通银行三季末存款环比增长50多亿元，增速略有放缓。存款失血成为多家银行共同的挑战。

　　10月27日，交行副行长于亚利表示，存款增长放缓，原因之一是短期理财产品发行锐减，对存款时点数冲击较大。

　　存款流失直接制约银行资产扩张，四季度银行存款竞争形势严峻。

　　中行千亿存款流失

　　和6月底相比，中行9月末存款负增长1.55%，剧减1200多亿元。

　　昔日的“存款大户”国有银行居然出现存款流失，难免有些出人意料。中国银行(集团)首当其冲，9月末该行存款余额7.97万亿元，比上年末增加4317万元，增幅5.73%。但和6月底的8.0964万亿元相比，9月末存款负增长1.55%，剧减1200多亿元。一位银行业分析师认为，中行集团存款流失可能是受海外资产收缩影响。

　　更令人意外的是，向来存款基础稳固的农行也面临“失血症”。三季度末，农行存款余额为9.7万亿元，环比微幅下降27.6亿元，尽管幅度不大，但农行向来在存款业务上存在错位竞争优势，它的存款增长乏力表明当前银行业存款压力之大。

　　东方证券报告指出，农行存款的波动，与该行并不积极于发售理财产品和拉存款相关联，这也是该行净息差仍环比上升的原因之一。

　　不仅是国有大行，股份制银行的存款增长也面临挑战。同期，深发展母公司存款出现小幅负增长，较2季度末减少0.62%，其中零售存款增长了3.53%，而公司存款减少了1.44%。

　　一些分析师认为，由于深发展上半年汇票承兑金额增长较快，不排除有通过票据业务获取存款的可能，存款增长受票据业务整顿的影响较大。深发展子银行平安银行(微博)三季度存款增长亦不理想，环比减少了2.69%。

　　另外一家存款减少的是中信银行，其9月末存款余额1.87万亿，比年初增长8.02%，但比6月末减少36.68亿元，环比下降0.2%。

　　交行第三季度的存款环比略有上升。三季末存款余额3.2万亿元，比年初增加2957亿元，增幅10%。其中，公司存款占比为68%，与年初持平，个人存款占比32%，比年初上升0.07个百分点。环比来看，比6月末略增50多亿元，实现正增长。但交行副行长于亚利亦表示，该行三季度存款增速较上半年开始放缓，存款也面临压力。

　　相比而言，工商银行的状况要好一些。三季末客户存款余额已达12.14万亿元，比上年末增加近1万亿元，比上年同期增长7.64%，比6月末大约增加了1000亿元。同时， 民生银行三季末存款环比亦略有上升。

　　制约贷款增长

　　存款流失将导致银行在存贷比指标的硬性控制下，贷款增速只能裹足不前。

　　所谓巧妇难为无米之炊，存款流失给银行业务扩张带来了直接影响。

　　三季末，中信银行贷款余额较年初仅增长了9.5%，远落后于其他股份制银行。主要是由于核心资本充足率不足，该行配股融资后，资本问题已基本解决。但下半年再次面临存款流失的困境，在存贷比指标的硬性控制下，贷款增速只能裹足不前。

　　“第四季度主要是加大负债营销力度。”10月27日，该行相关人士表示，他们同时会加强资金成本控制，加大结算类存款的力度，鼓励分行吸收低成本资金。

　　或受存款流失的影响，中国银行集团口径下三季末贷款环比缓慢，这也一定程度上拖累了业绩。与同业相比，中行的净利润增长在上市银行中表现逊色，三季度实现净利润300多亿元。

　　于亚利表示，存款压力主要是几大因素引起，一方面是宏观调控导致整体流动性收紧，其二则是诸多政府项目开工需要资金投入，导致资金面更为紧张。其三，此前时点末存款数量一定程度靠银行发行大量短期理财产品转化而来，但目前监管部门加强了理财产品的监管，短期理财产品锐减，也直接导致时点末存款量“缩水”。

　　银监会6月底召开银行理财业务监管座谈会后，银行开始对理财业务进行自查。按照监管要求，一个月内超短期产品的发行将受到限制，同时银行不得面向大众化客户发行标准化的理财产品来发放委托贷款，不得通过相互购买或发行理财产品投资另一款理财产品来进行监管套利。同时，要求对资产池类理财产品、票据理财和信托收益权产品进行规范。