循环信贷或成资金入市缺口

　　□本报记者 邹靓

　　前期市场反响热烈的银行循环信贷产品，在目前股市风险积聚的情况下，已经遭到了业内人士的普遍质疑。

　　某股份制商业银行人士称，推出此类产品的初衷，在于帮助消费者节省住房贷款利息，同时便捷获取资金。“但是在资本市场进入上行通道的特殊情况下，信贷风险确实有放大的可能。”

　　所谓循环信贷产品，是指银行根据客户资质和还款能力，审批一定放贷额度，客户可在此额度之内随时支取和归还资金。目前如招商银行的“随借随还”个人贷款业务、民生银行“按揭开放账户”、深圳发展银行“循环贷”等都有类似功能。

　　

银监会日前明确指出，银行业金融机构应切实加强个人消费贷款管理，防止消费贷款变相流入股市。某地方银监局人士指出，循环信贷产品在产品设计上并未违规，其风险主要存在于消费信贷资金的流向管理上。“目前对此类产品还没有定性，如果银行能够通过有效手段监控资金流向，资金风险就比较低。否则就很可能成为信贷资金入市的一个缺口。”

　　沪上某中资

商业银行个贷部负责人透露，虽然各行在循环信贷在额度审批上把关较严，但是一旦进入操作阶段，客户只需通过网上银行或是电话银行就能完成贷款程序，资金随时进入存款账户，银行对此类资金流向的监控能力有限。

　　与此同时，2005年下半年以来房贷市场的持续低迷，使得部分商业银行迫于考核压力放宽了审贷力度，也给循环信贷产品的风险管控埋下了隐患。上述个贷部负责人表示，目前循环信贷产品推出时间不长，市场份额并不是很大。“但是如果商业银行不及时对资金流向进行有效监控，更多资金通过循环信贷进入股市将是毋庸置疑的。”

　　某国有商业银行个人信贷部负责人提出，现阶段，信贷资金的提现管理应该作为重点来抓。