12月4日至5日，第八届21世纪亚洲金融年会在北京举行，图为华夏银行副行长黄金老。(图片来源：新浪财经 杜琰摄)

　　新浪财经讯 2013年12月4日至5日，第八届21世纪亚洲金融年会暨“2013年亚洲银行竞争力排名”研究报告和“2013年亚洲保险竞争力排名”研究报告发布仪式在北京举行。华夏银行副行长黄金老在年会上表示，对于全面深化商业银行的改革，需要强调要回归理性增长，因为我们这些年银行业的增长都是30%、40%，这是不现实的，GDP已经到7%，要承认这样一个现实，回归增长。

　　以下为嘉宾发言实录：

　　黄金老：非常感谢21世纪集团举办这样一个活动请我来参加。今天想就未来七八年时间中国银行改革一些问题，和大家一起探讨一下。    

　　现在最热的一个题目就是大家对《中共中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》的研究。今天我主要谈谈金融方面的一些内容。《决定》本身是60条，现在有很多解读。60条中间谈金融的只有一条，就是第12条。所以这一条就380几个字，整个《决定》是21000字，所以占比是很低的，1.8%。感觉好像这次《决定》对金融的部分，论述的比较少，好像不深、不透。其实完全不是这样，在我看来，另外59条可能对于接下来金融改革发展的意义更大。    

　　先讲《决定》的集中论述金融部分，就是第12条。第12条一共讲了22点，人民银行的行长周行长他做了很权威的解读了。对照以往的变化，可能有几点还是值得今天来看的。比如说它强调金融业的对内开放，这个以前提得比较少。与对内开放比较有关的，就是涉及民营银行。这个事情也讨论了一段时间了，全国据说也报了20多家。我看前段时间大连万达集团的负责人，他说为什么不去申办民营银行，他讲了他的理由。今年早些时候他曾经说过，说中国的非公36条能不能落实，就看一条，许不许办民营银行。现在许了，他自己又不办，他讲了四点，大概是讲目前现有的银行业竞争是非常激烈的。第二点，如果自己办了银行，就存在一个关联交易，反而得不到更多的融资。第三，银行的固定成本投入非常大。特别是第三点，今年要办一家银行，最基本的，你得发一张银行卡，建银行卡的系统，至少4000多万。办家民营银行，光IT的投资可能一年就三五个亿。感觉他讲的还是非常到位的。    

　　再一个提出推进政策性金融机构改革，这一点大家还是不够理解。政策性金融机构改革，如国家开发银行，2008年改为商业银行，现在再回归到政策性金融的一个本能。这个可以作为的不多。《决定》提出建立城市基础性设施政策性金融机构、住宅政策性金融机构，这个出乎大家的意料。目前，开发银行、一般商业银行的城市基础设施贷款，已经做的很大，仅平台项目就做了10多万多亿。多年以前，在天津我们搞过中德住房储蓄银行，还有现在的恒丰银行的前身就是烟台住房储蓄银行，应该是没有成功，后来转行了。将来具体怎么搞，确实还值得考虑。    

　　还有一点，直接融资这里面，这次提得特别好。提到发展并规范债券市场。我们这些年一直讲，中国的间接融资太大，直接融资太少，所以我们要提高直接融资的比重。应该说最近三五年时间，中国的直接融资发展的非常快。今年上半年，企业新增融资里面，债券融资占了42%，非常高的比重，但是仍然不能解决问题。大家现在的思想是比较统一的，因为我国不是泛泛地缺直接融资，并不缺债券融资或者债务融资，我们少的是股权融资。发展股权融资，企业资产负债率才能由现在的68%下降到55%这样一个安全的范围，这个还是比较有意思的。    

　　还有提到了发展普惠金融。我们谈到普惠金融的概念很自然想到东部、中部、西部。其实，不仅有地区之间的平衡，还有人群的平衡，有高端客户，也有大众客户，本身他也需要一个普惠金融服务。比如我们今天讲理财产品，就是5万元为起点，5万以下如何服务等等，这些也需要讲。还有政府、企业和个人的服务均衡，从目前来讲，政府和企业可能融资的更多，政府多一些，个人的少一些。    

　　还有其他的因素，这22点很有改革创新的势头。 另外59条，其实广泛的涉及到了金融业。我觉得讲得非常好，我这里分成了几类，我觉得对国家发展非常有帮助。 第一点，增强活力。决定说“让一切劳动、知识、技术、管理、资本的活力争相迸发，让一切创造财富的源泉充分涌流”。我们以前谈劳动是资本、技术是资本、土地是资本，这里把“管理”加进去了。特别是管理，我管理得好，应该也可以拿很高的报酬，所以大家不要说企业家拿很多的报酬，就是国有企业，大家也不要大惊小怪，把企业管好了，管理本身也是一种资本。我觉得这是很大的一个突破。 里面还提到一些，一律取消行政审批。还提到一个更有意义的，就是推动地方各级政府及其工作部门的权力清单制度。权力清单制度，要能真正的全面实施，包括金融部门，那是一件多么美好的事情。宏观调控讲的也非常好，宏观调控的主要任务是保持经济总量平衡，我们这些年老是搞调结构，调结构就是要不断地调控，因为结构的问题总是存在，所以宏观调控就变成了一个常态，慢慢地演化成一种行政权力。这一点讲得很透。 增强活力这一点讲的是很不错的。

　　下面还有一个部分对我们的意义很大，在国有企业改革里面有几点讲得非常好。讲得最有意义的一点，国有企业改革允许混合企业所有制，允许企业员工持股。我前段时间看到前深圳市委副书记历有为的回忆，在深圳搞了三家企业，华为、中兴通讯[微博]和平安保险，今天看来是非常成功的，造就了全球一流的企业。另外一些企业，我们今天过来反思，比如说深发展没有搞员工持股，渐渐在市场中消失了。员工持股是非常有效的一种制度，像联想为什么那么壮大，员工持股是非常好。如果我们中国今天的国有银行体系允许员工持股的话，我想一定会激发银行活力，无论是国家的五大行，还有各个层级的银行。

　　还有一点，在重要国有传媒企业探索实行特殊管理股制度(设置金股，有否决权)。因为我们一直讲既要保持国家对国有银行的控制，同时股权过多也变成一种干预，我们设置金股，国家股份占的少，但是你有否定权，就像其他国家的中央银行一样，这一股有否定权，这个应用到金融领域也是非常有帮助的。 第二点，降低风险。我觉得这次有大量的论述对银行非常有帮助。第一是城乡统一的建设用地市场，可以入市，这一点是很重要的。这些年，大量的土地作为商品成为了资产，对冲了庞大的货币资金。农村建设用地入市，实际上能够极大地平衡宏观的金融市场。对银行来讲提供了充沛的抵押产品，也是非常有帮助的。提到建立社会征信体系，统一确权登记，还有搞编制地方政府的资产负债表。如果地方的资产负债表清晰可见。现在你是不知道地方政府有多少资产、多少负债。这个表建起来对金融是有非常大的帮助。“确保依法独立公正行使审判权检察权”、“运用法治思维和法治方式化解社会矛盾”也对降低金融风险也意义重大。

　　还提到化解产能过剩。提到科技企业融资，这个我觉得非常有意思。这些年我们一谈到金融必然谈两个问题，一个是增加对三农的融资，增加对中小企业的融资。这次只在科技里面提到了，这就是一个务实的做法。现在中国银行业的小企业的融资比重占到了22%了，比台湾还高，台湾还是21%。 第三点，带来一些业务机会，这里我就不再详述了。比如，造就了养老等新的产业。 第四点，挑战。财政体制改革搞透明财政，搞集约化财政，分在各个银行里面的财政事业单位存款会有总量的较大减少。 

　　最后我用一两分钟时间谈商业银行。利率市场化无非是一个技术性的问题，最重要还是银行业的基础要搞好。全面深化商业银行的改革，我觉得对于当前的银行业来讲有这么几点需要强调。第一个要回归理性增长，因为我们这些年银行业的增长都是30%、40%这是不现实的，GDP已经到7%，我们要承认这样一个现实，回归理性增长。15%到20%应该是努力的目标。第二是消减成本，实行严密的成本控制。第三是强化全面风险管理。第四是矢志调整业务结构。第五是内部管理量化、专业化、标准化和信息化。最后更为基础的就是产权的多元化和有效公司治理机制的建立。目前银行，我们国家所有的行业里面，国有股占比最高的一个部门，我看了一下，在2010年国家股在银行业的占比54%，在大行占比是68%。银行产权改革的总思路是大幅降低国家股，同时大幅提升法人股，形成由财政(汇金)、法人(国有、民营、外资)、机构投资者(基金和PE)以及员工、个人均衡型的持股结构。回顾08年的金融危机，美国大银行国有化，在一年之内美国财政部门出售股权。保持股权多元化是金融企业活力的基础和源泉。股权改革不能停，现在政策契机来了。在有效的治理方面，怎么来减少股权董事，怎么选好独立董事，怎么发挥专业委员会的作用，我觉得这大概是目前建立机制的很突出的一点。    

　　我就谈这些，谢谢大家！