丁玉萍

　　监管部门出手规范个人信用贷款资金流向之后，多家外资银行迅速反应，对该类产品的贷款期限、额度、利率、受托支付底线等进行调整。10月19日，渣打银行将个人无担保贷款期限再次从最高3年调整到2年。

　　此前渣打银行已做过一次调整，10月13日起，该行个人无担保贷款期限从原来的4年降低到3年，并将三年期贷款利率从此前的9.9%调整到8.9%。与此同时，贷款上限从50万降低到30万，且超过10万元就要求贷款人接受受托支付。

　　主打个人信用贷款的花旗调整幅度更大：贷款上限从50万锐减到25万，受托支付起点金额从原来的20万调整到7.5万，并要求申请人贷款额度不超过个人月收入的8倍，放款后在一个月内提供消费证明。

　　“近期的调整跟监管层的窗口指导有关，我们的产品策略可能还会发生变化，比如进一步收缩业务。近期10万元以上的贷款申请暂时不接受。”渣打银行一位客户经理称。

　　年化利息高达16%

　　目前提供个人信用贷款业务的主要是渣打、花旗、东亚等外资行，前两者占据了主要市场份额，中资行仅有平安银行的“新一贷”与之类似，具有一定竞争性。如东亚银行最高可贷50万，最长4年；平安银行最高30万，利率为基准利率上浮30%。

　　中资行中亦有工行、华夏银行等推出了个人小额信用贷款，但与外资行产品相比在贷款金额、期限上差别甚大。如华夏个人小额短期信用贷款：个人综合消费贷款额起点为2000元，最高为不超过借款人月工资性收入的6倍，且最高不超过2万元，期限在1年以内；工行产品与华夏类似。

　　中资行类似产品的利率也较外资行低，如工行个人小额短期信用贷款利率比照同期基准利率；贷款期限不足6个月的，按6个月档次利率计息。

　　外资行个人信用贷款利率则普遍超过10%。如渣打为7.9%-8.9%年利率加每月0.49%的账户管理费，折合年利率13.78%-14.78%；花旗为8.8%上下浮动15%加管理费，折合年利率最高达16%。

　　“简直是暴利产品。”某投资管理公司人士分析了外资行个人信用贷款的利率结构后表示。

　　不过，虽然利率很高，这类信用产品在市场上的需求却仍然庞大。近两年渣打、花旗等外资行在北京、上海等高消费城市对此类产品进行了铺天盖地的营销推广，规模越做越大。

　　如果不是监管层突然示警，在客户、网点、市场准入等方面相对于中资行完全不具备竞争优势的外资银行，极有可能以个人信用贷款为突破口，在个人及家庭消费信贷领域树立起竞争优势。

　　中资银行缘何迟到

　　“中资银行鲜少涉足这一领域的原因可能是，技术、风控体系仍不完备，或者因为本土资源优势在市场细分、产品创新方面动力反而不足。”某国有银行个贷部门人士称，“外资行成功的经验也告诉我们，其实国内信用贷款的空市场空间很大，如果客户定位、审核、风控做好，收益会很可观。”

　　这类产品以高收益、高度市场细分对价高风险，最大的问题则在贷后管理上——是否会因为短期的高收益，放松对资金流向、还款保障的长期监管。

　　前述人士认为，国内信用体系尚不健全、利率市场化远未放开，现阶段并不适合在行业内大力推广这种高收益高风险的信用贷款产品，银行有可能在利益驱动下产生操作风险、道德风险，面临客户违约风险。“后者往往是因为资金流向没有用在一般消费领域，而是流向股市、楼市等投机领域，造成金融系统风险。”

　　令诸多行业人士感到意外的是，如此高利息、低门槛(主要是指无抵押)的个人信用产品不仅需求旺盛，而且很少坏账。某外资行个贷部门人士表示，主要是因为产品定位明确：大城市稳定的高收入群体。“大城市工作稳定的高级白领更在乎自己的违约成本，主动违约的可能性不大。”