平遥首富重唱票号曲

　　本刊记者 曹康林 发自山西平遥

　　平遥是山西的一个小县城，离太原100公里，因为他是晋商的摇篮，也是中国“银行”的发源地，由此使平遥成为中国的一个“名胜”。清道光三年(1823年)，在平遥县西大街，诞生了我国第一家专营存款、放款、汇兑业务的私人金融机构——日升昌票号，它开中国银行业之先河。然而，到了1937年日寇入侵山西，所有票号无一幸存。

　　180多年后的今天，历史再次选择了晋商故里、票号发源地——平遥古城，我国首批民间信贷公司：晋源泰、日升隆两家小额贷款公司在平遥正式宣告成立。

　　平遥首富的金融梦想

　　2006年2月24日，《商界名家》记者来到平遥古城，在西郭村见到了晋源泰小额贷款股份有限公司董事长韩士恭。年龄已过60的韩士恭体态微胖，眼里闪烁着晋商的精明，一口浓重的山西口音，使记者不得不要他将已经说过的话重复一遍，重复还听不懂时，记者就要他用笔写在纸上。当记者问道“搞小额贷款是否有风险”时，他胸有成竹地说：“小额贷款公司是只赚不赔的买卖。以投放贷款1300万元计算，年收入在150万元左右，即便损失贷款100万元，依然可赚50万元。如果放不出去，这些资金仍然可以获得银行存款利息。”至于风险，韩认为：中国的农民要比企业讲信用，更何况贷款金额不大(每户不超过10万元)，万一出现天灾人祸，资金收不回，也不用过于担心。而且，按照中国人民银行的规定，商业性小额贷款公司发放的贷款利率可高于银行基准贷款利率的4倍，这是我们有利于国家银行的地方。

　　在平遥，记者了解到，韩士恭出身农民，初中毕业就在县里一家农具厂当修理工。1980年，他从农具厂回到平遥县岳壁乡西郭村，靠借来的4000元组建了加工配件厂，生产拖拉机、脱粒机等农具的配件。后来，又创办了四贡机械厂、木工加工厂、水泥厂和焦化厂。2001年以来，韩士恭先后又投资3000万元，对污染大的土焦炉进行改造，并引进新型焦炉，这样不仅增加了产品的附加值、提高了经济效益，同时也改善了当地环境。20余年来，与韩士恭同时兴办的企业几乎都垮了，只有他不仅没有垮掉，反而越做越大。目前，韩的企业产值已超过亿元，每年上缴税金超过600万元。在创办“晋源泰”之前，他是平遥四贡煤化集团董事长，儿子为四贡煤化集团的总经理。他创办“晋源泰”后，四贡集团全部交给儿子打理，自己一心一意做“晋源泰”的董事长。“晋源泰”由四位股东组成——他和他的儿子，另两位也是父子，两家4人各投400万元，共1600万元。

　　当记者问他为什么要从煤焦业转到金融业时，他告诉记者：煤焦经过2001年至2004年的黄金岁月后，炼焦行业已经进入饱和下降期，而且，资源总是有尽的，因此，企业要生存就得考虑转型问题。这次我向民间信贷转移，也是想大胆地进行一次尝试。

　　记者：你投资金融业，是不是因为对煤焦行业失去了信心，而产生的想法？

　　韩士恭：不是这样。我认为煤焦行业依然是一个有利可图的行业，对我们这种大型企业而言更是如此。而且，煤焦行业进入目前的淡季与国家的宏观调控有关：一方面减少出口，另一方面压缩国内钢铁企业。但是，国家宏观调控的结果，是要提高行业门槛，使那些环保、节能、能够综合利用能源的大型焦炭企业生存下来，淘汰那些低能、污染企业。因此，只要挺过去，煤焦行业依然大有作为。我的思路是，以炼焦行业为依托，逐步开拓金融市场、占领这一新兴行业制高点，以求蓄势待发。

　　记者：对你们民间信贷机构而言，你认为最大的风险是什么？

　　韩士恭：唯一的风险就怕资金链条断裂。因为国家银行的背后有国家做后盾，他们无论怎么亏损，都很难出现资金链断裂，但我们不同。

　　记者：就目前而言，你们公司投入的1600万元资金，再加上“日升隆”投入的1700万元资金，能否满足平遥目前的市场需求？

　　韩士恭：应该是够了。毕竟，事业刚刚处于起步阶段，大家都在摸着石头过河，放贷人和借贷人之间需要一段时间来加深了解。首先，作为放贷方，我们对放出的每笔款子会慎之又慎，坚决杜绝不良贷款；再则，对于借贷者来说，他们也需要一段时间来逐步认识这个事业。毕竟，此前由于民间信贷没有合法的经营地位，因而缺少规范，极易引发经济纠纷；另外，其利率明显高于同档次银行贷款利率，被认为是扰乱了正常的金融秩序，放贷者因之背上了“吸血鬼”的骂名，且因为不受法律保护而使黑恶势力乘虚介入。普通群众对此心存戒备。 不过，尽管我们的贷款利率可在同期银行利率的四倍内浮动，但一定要考虑到借贷人的承受能力。目前，我们定的月息为1.2-1.5%，仅比农村信用社的月息0.9%略高一点。发放贷款时，只要符合贷款条件的我们肯定会及时发放，应该会受到广大农户欢迎。到那时，我们就需要考虑适当增加资金投入的问题。

　　选择“票号”是一次机会

　　平遥首富转型“小额贷款”，可以说是历史给了他们一次重塑自己的机遇。

　　据平遥县工商业联合会副会长梁守庚介绍：2005年5月，央行批准在农村金融市场设立一种新型金融机构——依托民间资金，以服务“三农”、支持农村经济发展为重点，为农户提供小额贷款的民间商业性小额信贷组织，首先在山西、贵州、四川、陕西等省区进行试点，平遥是山西省唯一的试点。山西省政府选择平遥的原因有三：一是平遥古城是全人类的世界文化遗产，在明清时期，钱庄、票号已形成很大规模，有着深厚的晋商文化底蕴；二是平遥作为全省经济欠发达的农业县，农业和私营经济有着一定的基础，随着该县的种植业、养殖业、农副产品加工业、林果、蔬菜等大幅提高，农业资金需求直线上升，在农村形成较大的信贷需求；三是当前农村信用社支农资金不足，农村金融服务薄弱，依赖外部资金来源难以实现可持续运作。到2005年11月底，平遥县各项存款为29.6亿元，贷款为13.7亿元，存贷比为46.3%，连续3年的存贷比不足50%。而且，平遥对这一阳光下的金融作业也期待已久。据了解，由于从正规渠道得不到资金支持，过去平遥县不少从事农村商贸流通的人选择了地下金融交易。因此，在平遥开展小额贷款业务，条件已经具备，时机已经成熟。

　　平遥被确定为试点以后，省市均成立了试点工作组织机构，2005年6月22日，平遥县政府专门成立小额信贷筹备组，随后，筹备组出台了《山西省平遥县小额信贷组织试点工作实施方案》；2005年10月，央行太原支行向央行递交《平遥县开展小额信贷试点实施方案》； 11月上旬，平遥县政府向社会发布招标公告；中旬，组织报名和发起人资格审查； 2005年12月19日，平遥县举行小额信贷发起人招投标仪式，平阳实力雄厚的两大富豪王治信和韩士恭同时中标，分别以王治信为首的4名股东注资1700万元成立“日升隆”小额贷款有限公司；以韩士恭为首的4名股东注资1600万元组建“晋源泰”小额贷款有限公司。至此中国首批民间信贷公司正式浮出水面。

　　“新票号”能否唱下去

　　记者在“晋源泰”办公大楼采访时，房子正在

装修，还没有正式营业，但来贷款的平遥人却坐满了韩士恭的办公室，而且来了一批又一批，忙得刚上任董事长的韩士恭无法抽出时间来接待记者，将记者晾在大厅好半天。

　　在正在装修的营业大厅里，前来贷款的农民告诉记者，小额贷款给我们带来很多好处，因为我们都是私人贷款，一般金额都很小，银行一般都看不上，嫌麻烦，相比较，这种贷款非常适合于我们，对我们增收有一定促进作用，能在资金上扶持我们脱贫致富。以前我们因贷不到款，选择了一些放高利贷的“地下钱庄”，有时所赚利润还贷款都不够。

　　韩士恭告诉记者，他们在挂牌当日就放出了四笔5000元的贷款，现在已放出11笔，共42万元贷款。他预计到2006年年底能将自己的库存资金扩大到3000万元，2008年达到1亿元。看来，韩士恭对自己的“小额投资股份公司”充满了信心。

　　然而，据记者了解，外界对平遥这两个小额信贷公司的前景保持谨慎的态度。作为中国金融业中的一个新生儿，它从诞生之初便背负着来自各方的沉重期待，政府希望它能填补城乡金融沟壑、忠实服务三农；央行希望它能与农信社等农村金融机构展开竞争，规范和引导地下金融走向阳光地带，有利宏观调控；而作为发起人的经营者们则希望得到的是丰厚的经营利润，因为私人资本的天性就是“逐利”，不可能只为农村金融“做贡献”。各方的期望不一让它的发展左右为难，顾虑重重。央行为了规避金融风险，目前暂定这类机构“只贷不存”，不允许其吸收存款，只靠发起人的资金和有限的捐助资金运营。虽然按照有关规定：“在条件成熟时，可以向有关部门申请金融牌照，允许在一定范围内吸收存款，”但是平遥筹备组组长温启华明确指出，这将是个比较长的过程，至少需要一到两年的时间，而条件成熟的标志则是这两家试点能够规范运作，其贷款投向能实现最初扶农目标。因此有专家担忧”只贷不存“势必会给这种小额贷款组织带来资金延续上的困难，从而导致其只能停留在试点阶段。