美国银行体系正走向衰败 银行坏账日趋增加

　　●佟福全

　　在银行坏账日趋增加以及美国经济陷入不景气的双重夹击之下,美国银行体系已经无可挽回地走向了衰败。

　　资产几乎消失殆尽

　　摩根大通公司是全世界从事衍生业务的头号银行。实际上，这家银行已经不是真正意义上的银行，而是一个专门从事衍生业务的大赌场。到2002年6月30日，该银行的衍生业务量已经超过了26万亿美元———比起第一季度增长了2万亿美元，而贷款数额仅仅有2070亿美元，这就意味着衍生业务数额与贷款数额的比例维持在127比1。

　　摩根大通公司的衍生业务数量如此之大，以至于其衍生业务只要亏损0.16%，便足以使430亿美元的股东资产化为泡影，从而使得它不论采用什么标准来衡量都不再具备清偿能力。

　　花旗银行集团只有与摩根大通公司比较才能显得好一些。花旗银行集团在2002年第二季度有9.5万亿美元的衍生业务量，其股东资产仅为860亿美元。这实际上意味着，该银行的衍生业务亏损只要达到0.5%，就有可能损失其全部股本。

　　摩根大通公司在最近几个月以来发现它的市值正在急剧下降，使得这家银行的价值少于前大通银行本身的价值。实际上，摩根公司的所有资本和大通银行的大部分资本都已经完全蒸发了，而且这种资本减少的情况还在加剧。摩根大通公司的市值从收购以后的峰值下降了74%，花旗银行的市值则从其峰值下跌了一半。

　　因此，可以看出，这些银行都在逐渐呈现出衰败，任何市场操作手段，比如目前在日本使用的冒险措施，都不可能挽救它们。

　　丑闻风波接连不断

　　与银行业崩溃有联系的是时下的公司丑闻风波，它打击了银行业，暴露了银行衰败到甚至动用不道德的和犯罪的手段，从顾客手中骗取足够的钱财，以便维持银行有偿付能力的假象。

　　为了增强消费者借贷业务，花旗银行集团于2000年收购了美国最大的消费者融资公司第一资本同仁公司，在2001年3月，联邦贸易委员会对花旗银行集团提起诉讼，控告第一资本同仁公司“系统地，大量地，随意地贷款”。2002年9月22日，联邦贸易委员会宣布已经与花旗银行集团达成了协议，花旗集团将支付2.4亿美元罚款，这是这家银行机构历史上最大的一笔消费者保护和解费。

　　此外，美国花旗银行集团还因利用首次公开发行股票(IPO)中的股份和在分析师的股票评级中制造“贱卖”假象招揽投资银行业务而受到指责。(作者为社科院世界经济研究所研究员)

　　《国际金融报》(2003年01月03日第四版)